Тема курсовой работы: "". При переходе к рыночной экономике не так уж много факторов могут сравниться по своей значимости со стабильной и активно функционирующей структурой коммерческих банков и эффективной системой управления финансовыми и кредитно-денежными отношени- ями . Банковская система в экономике, связанной рыночными отношениями, исполняет три главные роли: 1. Развитая структура коммерческих банков управляет систе- мой платежей. В развитых рыночных отношениях большинство ком- мерческих сделок производится путем перераспределения средств между различными банковскими вкладами посредством чеков или электронных переводов. При системе государственного социализма и монополии государственного банка, Россия не испытывала необ- ходимости в эффективно действующей платежной системе. Произ- водство и товарообмен между предприятиями определялись го- сударственным планом, устанавливавшим выпуск продукции по фик- сированным ценам. В экономике, связанной рыночными отношения- ми, платежная система обеспечивает выполнение предприятиями и частными лицами обязательств друг перед другом посредством отлаженно работающей банковской системы. 2. Наряду с другими финансовыми посредниками, банки нап- равляют сбережения населения к фирмам и деловым предприятиям. Эффективность осуществления процесса инвестирования средств в значительной степени зависит от способности банковской системы предоставлять кредиты именно тем заемщикам, которые найдут спо- собы их оптимального использования. Это особенно важно в связи с тем, что рынки нашей страны до конца еще не заняты и имеется много неиспользованных ресурсов. Отлаженная кредитная эмиссия банковской системы помогает нашим предпринимателям осваиать новые рынки без привлечения иностранного капитала. 3. Коммерческие банки, действуя в соответствии с кредитно- денежной политикой Центрального Банка России, регулируют количество денег, находящихся в обращении. Стабильный и уме- ренный рост денежной массы, при соответствующем росте объема производства, обеспечивает постоянство уровня цен. Лишь в этом спучае рыночные отношения воздействуют на экономическую систе- му самым эффективным и выгодным образом. Задача кредитно-де- нежной политики сводится еще и к обеспечению, по-воз- можности, полной занятости (в идеале на свободном рынке должен быть какой-то резерв рабочей силы) и роста реального ного объема производства. Недостаточная организация банковской системы и контроль могут исказить результаты проведения кре- дитно-денежной политики.  Банковская система Российской Федерации.  Причины централизации и регулирования банковской системы. Мировой опыт прошлых десятелетий показывает эффективность действия централизованной банковской системы. Наша банковская система долгое время представляла собой монополию государс- твенного банка (одноуровневая банковская система) с жестким планированием сверху. В данный момент у нас происходит уста- новление новой централизованной банковской системы, отвечающей стандартам экономики, связанной рыночными отношениями. Идет речь о совсем другой структуре организации банковских институ- тов. Централизация здесь объединяет банки в единую систему для проведения с помощью нее кредитно-денежной политики государс- тва, при этом каждый банк в отдельности экономически независим в проведении банковских операций. Каждый банк подчиняется опре- деленным "правилам игры", установленным государством для эф- фективной его работы на финансовом рынке. Децентрализация бан- ковского дела неудобна и вносит беспорядок в экономические процессы. Избыток денег в обращении может усложнить инфляцион- ные проблемы. Увеличение инфляции в конечном счете может при- вести к стокфляции, стогнации, экономическому спаду производс- тва. Недостаток денег может затормозить рост экономики, пре- пятствуя должному подъему производства и обмену товаров и ус- луг. Зарубежные страны на горьком опыте убедились, что нерегу- лируемая банковская система вряд ли способна обеспечить долж- ное предложение денег и в наибольшей степени способствовать благосостоянию экономики в целом.  Тенденция развития банковской системы. Мировой опыт доказывает, что укрепление покупательной спо- собности денег невозможно без отлаженно работающей банковской системы. Она играет главную роль в управлении денежным оборо- том при переходе к рыночной экономике. Начало формированию ме- ханизма управления денежным оборотом было положено в 1987 году решением о преобразовании монобанковской структуры в систему Госбанка СССР и пяти государственных специализированных банков (Промстройбанк, Агропромбанк, Жилсоцбанк, Сбербанк и Внешэко- номбанк). Важное значение имело то обстоятельство, что Госбанк СССР перестал соединять в себе функции центрального и коммер- ческого банка, хотя и не получил реальных рычагов управления денежным оборотом на экономической основе. Отсутствие двухуровневого построения банковской системы привело к ведомственному противостоянию специализированных банков и Госбанка СССР. Монополия одного банка сменилась моно- полией ведомственных банков. Сохранилось принудительное прик- репление клиентуры к банкам. Инструментами кредитно-денежной политики остались административно утверждаемые кассовый и кре- дитный планы. Не создавались предпосылки для формирования фи- нансовой инфраструктуры (денежного рынка, рынка капиталов, цен- ных бумаг, валютного рынка, в общем здорового западного рынка). Тем не менее был сделан шаг в сторону демократизации банковс- кой системы. Действительно, созданная в административном поряд- ке система специализированных банков вскоре показала свою не- эффективность. Но в то время о другой трансформации монобан- ковской структуры не могло быть и речи. Система коммерческих кредитно-финансовых учреждений могла возникнуть лишь в резуль- тате обособления от Госбанка государственных специализирован- ных банков. Подобный путь уже прошли страны Восточной Европы с плановой системой хозяйства (Польша, Чехословакия, Венгрия). Появление системы специализированных банков дало импульс к возникновению уже в 1988 году коммерческих и кооперативных банков на паевой основе, количество которых быстро увеличи- валось. Их появление изменило ситуацию в банковской системе. Клиенты получили право выбирать банк, таким образом, было по- ложено начало конкуренции между банками. Начался стремительный рост коммерческих банков. Учитывая тот факт, что деятельность коммерческих банков с принятием банковских законодательных ак- тов получила правовой статус можно говорить о существовании в настоящее время двухуровневой банковской системы. Нижний уро- вень ее образуют коммерческие банки, а вершину составляет Цент- ральный Банк. С распадом Союза в 1991 году, Центральный Банк России остался единственным из центральных банковских учрежде- ний бывшего СССР. Госбанк СССР был реорганизован и присоединен к Банку России. Специализированные банки распались и стали ак- ционерными. Пример становления коммерческого банка можно показать на Промстройбанке. Он был образован в 1922 году и действовал на протяжении почти 70 лет. В ноября 1991 года состоялось собра- ние учредителей Акционерного инвестиционно-коммерческого бан- ка, ставшего правоприемником Промстройбанка и сохранившего наи- менование "Промстройбанк". Сейчас Промстройбанк остается одним из немногих банков страны, способных выдавать многомиллионные кредиты. Преобразование сберегательных касс в Сбербанк России. Банковская реформа 1987 года преобразовала государствен- ные трудовые сберегательные кассы в Сбербанк СССР как специа- лизированный банк по обслуживанию населения и юридических лиц. Опыт передовых стран подсказывал, что сберегательные учреждения всех уровней должны быть выведены из подчинения Госбанку, чтобы развиваться в коммерческие банки. Следующим шагом к независи- мости стало принятое в июле 1990 года постановление Верховного Совета РСФСР, которым бывший Российский републиканский банк Сбербанка СССР был обявлен собственностью РСФСР. После выхода в свет Закона РСФСР "О банках и банковской деятельности в РСФСР" в декабре 1990 года, Сбербанк РСФСР был преобразован в акционерный коммерческий банк, контрольным пакетом которого владеет Банк России. Став коммерческим, Сбербанк значительно расширил сферу своей деятельности не только в области соверше- ния депозитных, кредитно-расчетных и прочих кассовых опера- ций, но и стал работать с акциями, выдавать поручительства,га- рантии и иные обязательства третьих лиц, совершать операции с иностранной валютой, вести доверительные операции по поручению клиентов (трастовые операции). При выдаче ссуд населению банк в своей кредитной политике придерживается умеренных процентов. Сбербанк - единственный банк страны, где сохранность вкладов граждан гарантируется государством.  Центральный Банк Российской Федерации.  .Банк России по своей сути эквивалентен центральным эмис- сионным банкам других стран. В качестве своей основной функ- ции, Банк России формирует и претворяет в жизнь кредитно-денеж- ную политику государства. Спектр деятельности Банка России весьма широк: от действия в качестве агента государства и уп- равления банковскими холдинг-компаниями до обеспечения необхо- димого количества денег. Банк России начал свое существование с принятием закона "О Банке России" в декабре 1990 года. Он независим от распоря- дительных и исполнительных органов государственной власти. Он может быть распущен и ликвидирован только специальным законо- дательным актом. Банк России экономически самостоятелен,то есть осуществляет свои расходы за счет собственных доходов. Однако, Банк России в проведении кредитно-денежной политики не руко- водствуется стремлением к прибыли, а проводит политику улучше- ния состояния экономики в целом. Банк России является "банком банков", он предоставляет кредиты и приниает вклады только от депозитных учреждений. Он имеет право выпускать в обращение денежные знаки, которые, тем самым, образуют предложение бумаж- ных денег. Такую функцию другие банки в РФ не имеет. Банк России возглавляется Председателем Банка и имеет свой Устав. Председатель назначается сроком на 5 лет и освобож- дается от должности Верховным Советом РСФСР. Управление Банком России осуществляется на коллективной основе Советом Директо- ров Банка. Банк России имеет большое количество своих отделе- ний по всей стране. Кредитно-денежное регулирование экономики России осуществ- ляется Банком России путем определения норм обязательных резер- вов, учетных ставок по кредитам, предоставляемым банкам, уста- новлением экономических нормативов для банков, проведением опе- раций с ценными бумагами. Банк России, как агент правительст- ва, управляет правительственными депозитами. Почти все прави- тельственные доходы и расходы проходят по его счетам. Банк России управляет государственным долгом, изменяя количество облигаций, находящихся в обращении, проводя ту или иную кре- дитно-денежную политику. Функции Банка России, в общем,сводятся к 4 пунктам. 1. Банк России хранит вклады депозитных учреждений, которые называются резервами (по ним не уплачивается проценты). Регули- рование процента резервов имеет стратегическое значение в про- ведении кредитно-денежной политики. 2.Банк России выступает в качестве фискального агента прави- тельства. 3.Банк России осуществляет контроль за деятельностью бан- ков, чтобы выявить сомнительные операции и мошенничество. 4.Банк России регулирует предложение денег в интересах эко- номики в целом.  Банковская система Российской Федерации. Российскую банковскую систему образуют Банк России,Банк Внешней торговли РФ (Внешторгбанк), Сберегательный банк РФ (Сбербанк), коммерческие банки различных видов, а также другие кредитные учреждения, получившие лицензию на проведение банковских операций. Стержнем нашей банковской системы являет- ся Банк России. Банк Внешней торговли осуществляет внешнеэко- номическую деятельность и совершает операции в иностранной ва- люте. Внешторгбанк является акционерным, контрольным пакетом акций этого банка владеет Банк России. Сбербанк также является акционерным, и контрольным пакетом акций банка владеет Банк России. По закону государство гарантирует полную сохранность денежных средств и других ценностей населения, вверенных Сбер- банку, и выдачу их по первому требованию вкладчиков (вклад до востребования). Это главное отличие Сбербанка от коммерческих банков. Сбербанк выполняет почти все те же операции с денежны- ми фондами, что и коммерческие банки. Сбербанк и коммерческие банки хранят денежные вклады предприятий и населения, предос- тавляют юридическим и частным лицам ссуды и, тем самым, увели- чивают предложение денег в экономике. Коммерческие банки в Российской банковской системе играют исполнительную роль. Посредством коммерческих банков Банк Рос- сии претворяет в жизнь финансовую политику. Каждый банк может осуществлять свою деятельность только на основании лицензии, выдаваемой Банком России. Банк России может на основании зако- на отобрать лицензию у банка - это действует как решение о ликвидации банка. Банки имеют право открывать на территории РФ и за ее пределами филиалы. Банки могут образовывать бан- ковские союзы, межбанковские объединения, ассоциации. Запреща- ется только использовать эти и другие объединения для достиже- ния соглашений, направленных на монополизацию рынка банковских операций и на ограничение конкуренции в банковском деле. Широ- кое распространение получили в нашей стране объединения банков в банковские холдинг-компании. Банковские холдинг-компании представляют собой фирмы, которые владеют долей акционерного капитала одного или нескольких банков, достаточной для то- го, чтобы осуществлять полный контроль над ними. Следовательно, банковские холдинг-компании сосредотачивают в одних руках про- цесс управления целой группой банков. Это выгодно для фирм, поскольку они имеют возможность в кратчайшие сроки получить в случае необходимости кредит от этих банков. Большей своей частью коммерческие банки являются акцио- нерными (имеется незначительная доля кооперативных банков), и их акции обращяются на рынке ценных бумаг наряду с ценными бу- магами промышленных предприятий. Российская банковская система является двухуровневой. Первый и ведущий уровень - Банк России. Второй- исполнительный - все остальные банки РФ. Все банки должны держать свои обязательные резервы в Банке России, так как основная часть активов банка - это бессрочные вклады, подлежащие изъятию по первому требованию вкладчиков, то определенный процент активов должен храниться в резервах, в высоколиквидной форме. Деятель- ность банков ежегодно подлежит проверке аудиторскими организа- циями.  "Минусы" банковской системы . России _. В настоящее время основной проблемой является преобладание государственной собственности на банки. До 80 % уставных фондов коммерческих банков составляют вклады государственных предприятий, которые являются скрытой государственной собс- твенностью. Основным учредителем Сбербанка РФ и Внешторг- банка России является Банк России, который находится в исклю- чительной государственной собственности. В банковском деле запрещена муниципальная собственность. Очень низка доля коопе- ративной собственности и вкладов мелких акционеров. Чрезмерно высоки вложения в уставные фонды банков со стороны крупных юридических лиц. Наблюдаются лишь единичные случаи иностранной и совместной собственности. Банк России находится в федеральной собственности. Миро- вая практика показывает, что в собственности на Центральный Банк могут принимать, кроме государства, и другие стороны. Банк России имеет излишнюю сеть низовых учреждений. В западных странах количество отделений Ценрального Банка составляет нич- тожно малый процет по сравнению с количеством кредитных учреж- дений. Многие коммерческие банки в России, по существу, таковыми не являются. Они недокапитализированы, часть их не выполняет минимимального набора операций, необходимого в международной практике, чтобы считаться банком. Кроме того, большая их часть находится в плачевном финансовом состоянии и плохо регулирует- ся. Не проведено разделение банков и небанковских кредитных учреждений. Для современной российской экономики должна быть выбрана агрессивная модель поведения банка. Агрессивний банк - обычно универсальный, имеет тесные связи с предприятиями и выполняет нетрадиционные банковские операции, ускоряя становление новых рынков. В западных странах плотность банковской сети гораздо вы- ше, чем в России, где во многом сохранилась "монобанковская" структура. Отсутствует альтернатива у клиентов: один банк или его филиал - один административный район. Особенно низка плот- ность банковской сети в развивающихся восточных и северных ра- йонах России.  Банковское дело в России. Когда плановая экономика переходит к экономике, связанной рыночными отношениями, меняются все структуры, мало-мальски от- носящиеся к финансовым институтам. Банковская инфраструктура также изменяется и приспосабливается к экономике рыночного ти- па. Однако, далеко не все сферы деятельности закон рынка под- чиняет себе. В нашей банковской системе остается много старых принципов работы, подлежащих изменению при рыночных способах ведения хозяйства. Наши банки не выполняют множество банковс- ких операций, считающихся естественными в экономике, связанной рыночными отношениями. В России по-прежнему находится на до- вольно низком уровне использование чеков в банковских операци- ях. Дальнейшее развитие банковской инфраструктуры в нашей стране приведет к возникновению банковской системы западного образца со всеми вытекающими отсюда последствиями. Банковские институты и инструменты кредитно-денежной политики разных западных стран удивительно похожи друг на друга. Это можно объяснить общим для всех стран принципом свободной торговли и рыночных отношений. Многие банковские функции и операции еще не работают у нас в стране, но они ра- ботают в экономике рыночного типа, тенденция становления кото- рой уже заложена в банковской системе России.  Отдельный банк в банковской системе.  _Балансовый отчет банка. Характеристикой финансового положения в некоторый конк- ретный момент времени является балансовй отчет. "Балансовый отчет - определенное расположение бухгалтерской информации о состоянии дел банка между активами (кредит) с левой стороны отчета и пассивами (дебет) и собственным капиталом предприятия с правой стороны отчета" ("Деньги..." Эдвин Дж. Долан и дру- гие. Москва - Санкт-Пербург 1993 стр.86). Балансовый отчет не- обходим в организации управления банковскими ресурсами для достижения прибыльности, платежеспособности и ликвидности бан- ка. Управление активами и пассивами иначе называют управление портфелем банка. Банк, предоставляющий слишком много рискован- ных ссуд или оказывающийся не в состоянии обеспечить необходи- мую ликвидность, может оказаться неплатежеспособным, то есть его пассивы будут превосходить его активы. Активы банка - это кассовая наличность, банковские депозиты, ценные бумаги, ссу- ды, недвижимость и другие ресурсы, которыми владеет банк. Пас- сивы банка - это требования выставленные банку (обязательства банка), исключая требования самого владельца акций банка. В графу пассивы также еще заноситься сумма собственного капитала банка, поскольку совокупные активы и пассивы в балансовом от- чете должны быть уравновешены. Так как собственный капитал банка это величина, на которую активы превосходят пассивы, то для равновесия балансового отчета в графу пассивы добавляется сумма собственного капитала, если совокупные активы превосхо- дят пассивы, то этот банк является платежеспособным банком. Неплатежеспособный банк - банк, у которого пассивы (обязатель- ства) превышают его активы. Такой банк может иметь нулевой или даже отрицательный собственный капитал. Для того, чтобы было удобнее учитывать и рассматривать банковские операции, применяется упрощенный балансовый отчет, называемый Т-счет. В Т-счет заносятся изменения, последовавшие после той или иной банковской операции, взаимно балансирующие друг друга.  Ликвидные активы (нессудные активы). Обычно в первой строке балансового отчета под активами пишутся ликвидные активы, не приносящие процентов: это кассо- вая наличность, резервный счет в Центраньном Банке (Банк Рос- сии) и счета в банках-корреспондентах. Банк обязан всегда иметь кассовую наличность, так как он должен погасить чек, выписанный по текущим вкладам, по первому требованию вкладчика. Для оплаты требований по сберегательным и срочным вкладам также нужна наличность. Ввиду того, что сумма наличных денег, поступающих ежедневно на вклады примерно рав- няется сумме изъятия, то банк может обойтись сравнительно не- большим объемом наличности. Но если изъятие будет больше чем поступление, то банк может пополнить запасы наличности, сняв их с резервного счета в Центральном Банке. И наоборот, избыток наличности банк может положить на депозит в Центральном Банке. Банки не стремяться держать много наличности из-за того, что это требует дополнительных помещений и из-за легкости, с кото- рой они могут быть украдены. Кассовая наличность по закону считается банковскими резервами и входит в процент обязатель- ных резервов. Резервный счет в Центральном Банке выполняет функцию обя- зательных резервов. В соответствии с законом банки обязаны держать в резервах суммы, равные определенной доле их депози- тов. Эти активы называются банковскими резервами, которые иг- рают решающую роль при производстве депозитов через ссуды. За- кон требует держать определенный процент от депозитов в бан- ковских резервах. Банк может выдавать ссуду, создающую депо- зит, только тогда, когда он является держателем денежных средств (избыточные резервы), превышаюших указанные резервные требования. Банк России установил в 1992 году для всех банков норму обязательных резервов в 20 процентов. Обязательные ре- зервы - это есть как раз тот процент от банковских депозитов, которые получены от предприятий и частных лиц, и которые долж- ны содержаться в форме кассовой наличности или в виде депози- тов на корреспондентском счету в Банке России. Обязательные ре- зервы определяются по следующей формуле:  1обязательные резервы  1= резервная норма * обязательства банка по вкладам. 0Обязатель- ные резервы нужны для погашения чеков клиентов, выписанных на их расчетный счет. Клиенты вкладывают свои деньги в банк, но все они в одно и тоже время не придут за своими деньгами. И, для того, чтобы удовлетворить требования небольшого числа кли- ентов существуют избыточные резервы (кассовая наличность). По- мимо обязательных резервов существуют избыточные резервы, то есть банковские резервы, превышающие количество обязательных резервов, требуемых по закону.  1Избыточные резервы = фактичес-  1кие резервы - обязательные резервы.  0Фактические резервы - денжные резервы, полученные от вкладчиков, которыми владеет в данное время банк. На избыточные резервы банк может выдавать ссуды и получать с них процентный доход. Поэтому банки обычно стараются ограничить размеры своих обязательных резервов до допустимой величины, так как депозиты в Центральном Банке не приносят процентов. Банки-корреспонденты представляют собой неформальную сеть сотрудничающих между собой банков. Банки устанавливают между собой корреспондентские отношения, открывая депозитные счета друг у друга. Корреспондентские отношения с другими банками дают банку ряд преимуществ - заемные средства в критических ситуациях и быстрая инкассация чеков и других платежных доку- ментов. Главным аспектом управления портфелем банка является не- обходимость постоянного балансирования между прибылью и лик- видностью. Обязательные резервы в Банке России большей частью не пригодны для покрытия непредвиденных расходов, таких, нап- ример, как неожиданное массовое изъятие депозитов. Кассовая наличность обычно не очень велика по размерам. Однако банк мо- жет позволить своей кассовой наличности и депозитам в Банке России в крайнем случае опуститься ниже обязательного уровня, но он должен быстро пополнить свои резервы. Это можно сделать двумя способами: путем привлечения вторичных резервов или пу- тем заема у другого банка или у Банка России. Вторичные рзервы представляют собой ликвидные активы, которые банк хранит сверх нормы обязательных резервов. Втричные резервы могут быть в ви- де депозитов в Банке России, депозитных сертификатов, коммер- ческих ценных бумаг. В балансовом отчете банка можно найти специфические акти- вы, которые не относятся ни к вторичным резервам, ни к ссудам. Сюда относятся ценные бумаги, не обладающие достатачной лик- видностью, чтобы считать их вторичными резервами. Кроме ценных бумаг, к прочим нессудным активам относятся банковские помеще- ния, мебель и оборудование. Причем вложения в эти активы не- редко могут быть лучшими из всех банковских инвестиций, так как, владея зданием и оборудованием, банк не платит арендную плату.  _Ссудные активы. Вторым разделом в графе активов обозначаются ссудные ак- тивы. Обычно, выдавая ссуду, банк просто переводит необходимую сумму на ссудный (или расчетный) счет заемщика. Заемщик оформ- ляет письменное поручительство выплатить определенную сумму денег в определенный момент времени в будующем либо сразу, ли- бо по частям, либо по требованию банка. Такая ссуда называется простым векселем. Большинство ссуд являются срочными ссудами, то есть с указанными сроками погашения, а также ссудами с возвратом всей суммы сразу. В настоящее время в России преоб- ладает выдача ссуды на короткий срок (3 месяца) - так называе- мая коммерческая ссуда. Быстрый рост инфляции делает невыгод- ным выдачу долгосрочных ссуд. Краткосрочное кредитование поз- воляет банку в минимальные сроки получить прибыль и выдать но- вые ссуды (запустить деньги в оборот). В связи с ростм инфля- ции процентная ставка по выданным кредитам увеличивается с те- чением времени. Банк имеет право повысить процентную ставку по уже выданным кредитам. Заемщик, получив об этом известие, обя- зан по прошествии 10 дней либо согласиться на новый повышенный процент, либо вернуть взятый кредит (вексель). Это ставит за- емщика в трудное положение. Если заемщику не удасться выпол- нить оговоренные в векселе условия, то банк вправе предъявить ему требование о возмещении задолженности в судебном порядке. Для того, чтобы обеспечить возврат ссуд, банки нередко предос- тавляют их под залог. Это может быть право владения недвижи- мостью, пакетом акций предприятия, страховые полисы, которые были куплены заемщиком в период времени между взятием ссуды и моментом ее возврата. Если заемщик невзвращает ссуду в срок, то банк имеет право продать этот залог для компенсации невозв- ращеннной ссуды. Ссуда называется гарантированной или обеспе- ченной, если заемщик предлагает некий залог для получения ссу- ды. Соответственно, негарантированная ссуда - это ссуда, для предоставления которой банк не требует какого бы то ни было залога. Обычно, ссуды, обеспеченные хорошим залогом, выдаются фирмам, обладающим хорошей репутацией в деловых кругах. Но как бы то ни была гарантирована ссуда залогом и репутацией фирмы существуют пределы ссуд. По закону банк может выдать кредит только на определенную величину процента от собственного акци- онерного капитала (порядка 15%-20%). Чем больше банк, тем большую ссуду он может выдать. Это ограничение обеспечивает надежность финансовой деятельности банка в практике выдаче ссуд, что, в свою очередь, уменьшает степень банковского риска в случае возможного непогашения ссуды отдельным заемщиком.  _Пассивы. К пассивам, кроме уставного фонда, относятся депозиты (вклады) предприятий и граждан. Депозиты такого рода называют- ся основными депозитами. Они существенно повышают уровень лик- видности банка, даже если по ним банк выплачивает процент. Ос- новные депозиты являются ключевыми источниками банковских фон- дов. Существует 3 вида основных депозитов: чековые депозиты, сберегательные депозиты и срочные депозиты. Чековый депозит - это счет, который дает право на выписы- вание вкладчиком чека, подлежащего обязательному погашению. Чековые депозиты представляют собой вклады до востребования, по которым выплачивается небольшой процентный доход. В нашей стране чековые депозиты мало распространены из-за несовершен- ной работы по их инкассации. Обвальное применение чековых де- позитов и их широкое распространение произошло в конце 1991 года, и к середине 1992 года начало затухать. В то время нех- ватало наличных денег, а безналичная эмиссия была велика. Во- зымели хождение чековые книжки и чеки "Россия", использовавши- еся для платежей по всй России. С этими чеками известны непри- ятные инциденты, такие как подделка чеков "Россия" и продажа кассирами незаполненных чеков. Существовала такса в 100 тысяч рублей за которую некоторые кассиры давали "клиентам" чеки "Россия" с незаполненными графами суммы и получателя чека. Кассиры регистрировали "проданный" чек как утерянный. Но пока другие банки получали извещение о номере утерянного чека, ко- торый не подлежал оплате, обладатель чека уже успевал получить по нему деньги. Предприятия и граждане в банке могут открывать расчетные счета, по которым не уплачивается процент. Банк проводит с расчетными счетами банковские операции бесплатно. Ни по каким другим счетам такое большое количество банковских операций не производиться. Только на расчетные счета в банк приходят пла- тежные поручения, платежные требования и платежные требова- ния-поручения. Расчетный счет может стать чекоым депозитом, если вкладчику будет дана чековая книжка (чеки "Россия"). Вы- писанные чеки подлежат обязательному погашению. Когда клиент банка берет кредит, то кредит переводится на специальный ссудный счет. По ссудному счету процентный доход не выплачивается и заемщик может забрать деньги со счета в лю- бое время. По просьбе заемщика денежные средства могут быть переведены на расчетный счет, для совершения банковских опера- ций. Со ссудного счета заемщик может снимать деньги как налич- ностью, так и выписыванием чека. Термин текущий счет в нашей банковской терминалогии имеет немного другое значение. Росссийские банки не проводят бан- ковские операций с текущими счетами. По ним уплачивается не- большой процент и используется он для таких платежей, как вы- дача зарплаты. Корреспондентские счета одного банка в другом в российс- кой банковской терминологии носят название корсчетов. Наличие последних играет важную роль в межбанковском клиринге (при за- чете взаимных требований банков). Гавными типами сберегательных депозитов (вкладов) являют- ся счета на сберегательных книжках. Для того, чтобы сделать или изъять вклад, вкладчик должен предъявить сберкнижку. Вкладчик имеет право изымать наличные деньги со своего счета в любое время. По сберегательным вкладам уплачивается процент. В отличи от сберегательных депозитов, срок погашения срочных депозитов наступает через какой-то период времени, ко- торый был заранее оговорен. Срочные депозиты приносят вкладчи- кам больший процентные доход, чем сберегательные и чековые де- позиты. Срочные депозиты требуют от банка держать гораздо меньше резервов, чем это нужно на сберегательные и чековые де- позиты. Если вкладчик изымает деньги со своего срочного счета до наступления срока выплаты, то при этом они выплачивают не- кий штраф. У нас довольно широко распространены срочные вклады на детей. В экономике, связанной рыночными отношениями, банки не удовлетворяются ожиданием того, что вкадчики сами придут в банк со своими предложениями. Для привлечения дополнительных денежных фондов, банки используют другие средства, известных под названием управляемые пассивы. Это пассивы, которые банк может привлечь самостоятельно, путем предложения более высокой нормы процента. К ним относятся депозитные сертификаты, займы у Банка России и у других коммерческих банков. Депозитные сертификаты - это краткосрочные депозиты. Де- позитные сертификаты могут быть проданы до наступления даты погашения. Их номинальная стоимость не является фиксированной, так как цена, по которой он продается, подвержена изменениям. В этом смысле депозитные сертификаты по своей сущности ближе к ценным бумагам, чем к вкладам.  Банковские операции.  Банки в качестве финансовых посредников. Финансовыми посредниками называют всю совокупность кре- дитно-финансовых учреждений, действующих в экономике. Суть их посредничества состоит в том, чтобы аккумулировать мелкие раз- розненные денежные средства частных лиц, не склонных к инвес- тиционному риску или обладающими слишком мелкими сбережениями для эффективного инвестирования. Финансовые посредники, обра- зовав такой запас, направляют их в виде кредитов в наиболее эф- фективные пути вкладывания капитала. Банки выполняют роль финансовых посредников, принимая де- нежные средства у вкладчиков и предоставляя их в виде ссуд за- емщикам. Эта деятельность банка приносит реальную пользу и вкладчикам, и заемщикам. Вкладчики пользуются тем, что их вклады выполняют функцию средств обращения и функцию ликвидных активов, а в целом ряде случаев еще и приносят проценты. Заем- щики пользуются открывшими возможностями получения кредитов на длительные периоды времени. Это происходит даже тогда, когда большинство мелких индивидуальных вкладчиков депонируют в банк лишь незначительные денежные суммы, на короткие периоды време- ни, причем, обычно, в качестве вкладов до востребования. Банки выполняют функцию по распределению (аллокации) ог- раниченных кредитных ресурсов между альтернативными путями их дальнейшего использования. Предпочтение отдается надежным ин- вестициям. Выданный кредит может привести к безвозвратным по- терям банка в тех случаях, когда заемщики не в состоянии возв- ратить с процентами суммы, которую они заняли. Такое может произойти при непродуктивном расходовании кредитных ресурсов. Банкиры хорошо справляются со своими функциями по выдаче ссуд, если предполагают результаты возможного их использования. Бан- киры осуществляют выбор заемщиков и предоставляют ссуды лишь тем, из них, кто оказывается в состоянии платить максимальную процентную ставку по выданной ссуде. А также тем, чьи будующие инвестиции сами по себе обеспечивают получение высокой про- центной отдачи (строительство производственных предприятий, развитие новых технологий, приобретение новой техники и т.д.). Банки, по большей части, являются акционерными, так как нахо- дятся в относительной частной собственности. Банкиры - вла- дельцы части акционерного капитала, они получают максимальный доход в форме дивиденда, когда банк наиболее успешно выдает ссуды. Из своей посреднической деятельности банки извлекают для себя прибыль. Следовательно, банкиры имеют стимул к прове- дению максимально успешной политики ссуд.  _Выдача ссуды. Банки извлекают прибыль, принимая денежные средства у вкладчиков и предоставляя их в виде ссуды заемщикам. Банки назначают более высокую процентную ставку по ссудам, чем ту, которую они выплачивают по вкладам. Этого превышения должно хватить на покрытие текущих расходов и обеспечение прибыли. В ряде случаев банки получают дополнительный доход в качестве оплаты своих услуг по кредитованию и по проведению других бан- ковских операций. Банки также получают доход, когда вкладывают часть своих активов в ценные бумаги. В этом случае они ничем не отличаются от обыкновенных акционеров и получают доход от диведендов. В банк вкладывают свои денежные средства много людей. Все они не придут одновременнов банк за своими деньгами. По сути дела ежедневное изъятие депозитов равняется такой же сумме вкладов, которые производят клиенты. Депозиты вкладчиков ста- новатся фактическими резервами банка. Из них он вычитает обя- зательные резервы, которые по закону должны быть положены на резервный счет в Банк России. Банковские депозиты представляют собой большей частью расчетные счета и вклады до востребования и подлежат немедленной оплате по первому требованию вкладчика. В случае "банковской паники", когда большая часть вкладчиков будет снимать свои денежные средства с депозитов, банк может использовать эти обязательные резервы для оплаты. На свои из- быточные резервы банк может выдать кредиты. Обычно ссуда выда- ется простым переводом кредитной суммы на ссудный счет заемщи- ка. В банке остается лишь долговое обязательство заемщика. Это договое обязательство, переданное банку, - не деньги, так как оно не является общепринятым средством обращения. Банк же, создав ссудный счет создал деньги. Именно посредством расшире- ния банковского кредита и создается большая часть денег, ис- пользуемых в нашей экономике. После указанного срока заемщик обязан вернуть деньги с процентами. Если заемщик не может возвратить ссуды, то банк возмещает ущерб путем продажи зало- га. В сучае отсутствия залога или недостаточной его стоимости, банк имеет право обратиться в суд. Однако вряд ли банк получит свою ссуду назад. Заемщик не может вернуть кредита, а суд мо- жет затянуться надолго так, что инфляция обесценит кредитные деньги.  _Расчеты чеками. Инкассация - это банковская операция, при посредстве ко- торой клиент получает денежные средства на основании чека, вы- писанного в другом банке. Расчеты чеками основаны на коррес- пондентских отношениях между двумя банками. Банки-корреспон- денты могут осуществлять межбанковский клиринг, то есть осу- ществлять взаимный зачет требований путем безналичных расчетов между собой. Инкассация чека - это такая же банковская опера- ция, только выполняющаяся по поручению клиента. Покупатель кладет деньги на расчетный счет банка по- купателя и получает чековую книжку. Теперь банк имеет денги, покупатель - чек. Покупатель расплаивается за полученные това- ры и услуги чеком. Таким образом, чек оказывается у поставщи- ка. Он предъявляет чек к оплате в свой банк - банк поставщика. Этот банк перечисляет сумму чека на расчетный счет поставщика. Банк поставщика отдает свои деньги, получая взамен чек. Если банк поставщика и банк покупателя связаны корреспондентскими отношениями, то происходят следующие действия. Банк поставщика посылает закодированный телекс, факс, телетайп банку покупате- ля с просьбой увеличить его корсчет, то есть поизвести оплату чека в виде повышения его вклада в банк покупателя. Второй способ инкассации - банк поставщика может просто перевести деньги с корсчета банка покупателя на расчетный счет поставщи- ка. Инкассация чека проведена. Так как банки имеют дело с большим числом клиентов, то при инкассации чеки идут от одного банка к другому и обратно, и их корсчета в целом остаются на определенном уровне. В случае, когда банки не имеют корреспон- дентских отношений, инкассация осущетляется через Клиринговые палаты, ОПЕРУ, РКЦ (расчетно-кассовый центр). Банк поставщика и банк покупателя имеют в этих учреждениях корсчета. И это уч- реждене, получив чек для инкассации, увеличивает корсчет банка поставщика и уменьшает корсчет банка покупателя на сумму чека. Разумеется этот процесс требует гораздо больше времени, чем прямая инкассация. Обычно инкассация через посредников осу- щесвляется, когда банки находятся не в одном городе, а в раз- ных местах России. Существуют 2 вида чековых книжек: -- нелимитированные чековые книжки дейсвительны в течении го- да со дня их выдачи; -- лимитированные - 6 месяцев; Оформленные чеки действительны в течении 10 дней, не считая дня их выписки. В случае расчетов чеками поставщик полностью обезопасит себя от сомнений по срокам расчета с покупателем и ускорит оплату. Когда покупатель подает заявление на получение лимитированной книжки, он одновременно предоставляет платежное поручение для депонирования средств. При выдаче нелимитирован- ной книжки открывается расчетный счет, с которого производить- ся отлата чеков. Сберегательные расчетные чеки имеют немного другую конфи- гурацию (расчеты по ним осущесвляются аналогичным образом). Во-первых, они выписываются и принимаются к оплате только в отделениях Сбербанка России (если российский чек). Во-вторых, чеки выдаются на сумму до 100 тыс. рублей. В-третьих, чеки вы- даются и принимаются к оплате с предъявлением паспорта клиен- та. И, в-четвертых, они дейсвительны только в течении 4 меся- цев.  _Расчет платежными требованиями. При расчетах платежными требованиями получатель средств представляет в обслуживающий его банк расчетный документ, со- держащий требование к плательщику об уплате получателю опреде- ленной суммы через банк за предоставленную услугу или товар. Взаимный расчет банков осуществляется также как и в расчете чеками. Схема расчетов платежными требованиями под названием "Акцептная форма расчетов" прилагается. Расчеты требованиями с акцептами означает, что должно быть согласие плательщика опла- тить, предъявленное ему требование. Акцептная форма расчетов применяется предприятиями в основном за оплату товаров и ус- луг. Безакцептной формой оплачиваются в основном коммунальные услуги, требования за телефон, почтово-телеграфные услуги и т.д. Плательщику необходимо следить за поступающими платежными требованиями, чтобы вовремя отказаться от согласия на оплату полностью и частично. Банк может установить срок отказа. В за- висимости от времени подачи акцепта, согласие на оплату может быть последующим и предварительным. Причем плательщик сохраня- ет за собой право заявить полный или частичный отказ от акцеп- та. При расчетах в порядке последующего акцепта требования оп- лачиваются в течении дня по мере их поступления в банк пла- тельщика; предварительного акцепта - на следующий день после истечения срока акцепта.  _Расчет платежными поручениями. Как ни странно, но в России преобладает форма расчета платежками (платежными поручениями, требованиями, требования- ми-поручениями) над формой расчета чеками. Платежное поручение представляет собой письменное распоряжение плательщика обслу- живающему его банку о перечислении определенной суммы денег со своего счета другого предприятия в том же или другом одно- городнем или иногороднем банке. Платежными поручениями расчитываются с поставщиками в случае предоплаты или по соглашению, а также когда перечисляют налоги и переводят зарплату работникам на их счета в Сбербан- ке. Поручения действительны в течении 10 дней со дня выписки. Сейчас между предприятиями принята новая форма оплаты при помощи "требований-поручений". При этом поставщик отправляет платежное требование с приложеными отгрузочными документами непосредственно покупателю-плательщику, не предъявляя их в банк. Покупатель после их получения, проверяет и уточняет сум- му, затем выписыват платежное поручение своему банку на пере- числение средств. В этом случае исключаются ошибки и претензии при расчетах через банки.  _ 2Банковская система: многодепозитное расширение. Фундаментальное свойство банковской системы состоит в том, что она может предоставлять кредиты, то есть может созда- вать деньги многократно увеличивая свои избыточные резервы. Причем каждый отдельный банк системы не может путем предостав- ления ссуды расширить расчетные счета (далее по тексту депози- ты) в количестве большем, чем его избыточные резервы. Банк России использует это свойство банковской системы, проводя кредитно-денежную политику в интересах государства. При этом происходит расширение депозитов, то есть поступление новых де- позитов из источника.  _Появление депозитов .. Банки могут получать депозиты 5 способами: -- путем вложения в них чеков, выписанных на другой банк; -- путем вклада в них наличности; -- путем выдачи ссуды; -- путем операций Банка России на открытом рынке; -- путем получения кредита от Банка России. Первый способ получения банком депозитов является спо- соб, когда клиент вкладывает чек, выписанный на другой банк. В этом случае происходит инкассация чека. Если два банка связаны между собой корреспондентскими отношениями, то у первого банка (выписавшего чек) корсчет уменьшается, а у второго банка (куда вложили чек) - увеличился. Аналогичные действие происходит когда банковские корсчета находятся в Клиринговой Палате, в ОПЕРУ, в РКЦ и т.д. Отличительная черта этого процесса клирин- гования состоит в том, что в результате не изменяется ни общая сумма депозитов, ни общая сумма корсчетов (корсчет можно счи- тать банковским резервом) банковской системы. Банк может получить депозиты путем вложения в него налич- ности. Вклад наличности увеличивает совокупные резервы и общее количество депозитов банковской системы. Третий способ увеличения депозитов - выдача банком ссуды. Банк записывает кредитуемую сумму на ссудный счет заемщика. Следовательно Т-счет банка будет выглядеть следующим образом: в колонке активов - сумма кредита, в пассивах - депозит, ссуд- ный счет. Депозиты приносят банку избыточные резервы, но здесь банк обязан хранить их в количестве, равном ссудным счетам, так как он обязан быть готовым к тому, чтобы погасить чеки, выписанные на вновь созданные депозиты (ссудные счета). Люди редко берут деньги в кредит под проценты и не используют их, оставляя на своем ссудном счете. Итог: когда банк увеличивает свои депозиты путем выдачи ссуд, то общая сумма депозитов бан- ковской системы возрастает, а общая сумма резервов - нет. Четвертый способ - операции на открытом рынке, проводимые Банком России. Операции на открытом рынке представляют собой покупку или продажу государственных ценных бумаг Банком Рос- сии. Расширение депозитов в банковской системе происходит, когда Банк России покупает гос. ценные бумаги у банка или у населения. Эта ситуация аналогична случаю вклада в виде налич- ности. Когда банк увеличивает свои депозиты через продажу гос. ценных бумаг, то общее количество депозитов в банковской систе- ме и общее количество резервов банковской системы возрастает. Пятый и решающий способ, благодаря которому в современных условиях возрастает денежные резервы банков, состоит в прямых кредитах, получаемых от Банка России. Этот случай аналогичен вкладу в виде наличности. Только здесь банку не нужно держать обязательные резервы с кредитованной суммы при выплате обяза- тельств или при выдаче ссуды. Банк может распоряжаться креди- тованной суммой в полном ее объеме. В данном случае имеет мес- то увеличения общего кол-ва резервов банковской системы с уве- личением депозитов.  _Необходимость денежного контроля. Государство стремиться обеспечить экономическую стабиль- ность, стратегически изменяя направления кредитно-денжной по- литики. Когда страна находиться в состоянии процветания, то банки стараются предоставлять кредиты на пределе своих возмож- ностей. Вероятнось, что клиенты возвратят ссуды достаточно ве- лика. Но кредитуя, создавая деньги, банковская система может способствовать чрезмерному совокупному спросу и нагнетанию ин- фляции. Напротив, когда страна находиться в кризисе банки оза- бочены сохранением ликвидности своих средств. Они стремятся выдавать меньше ссуд, тем самым, снижая денежное предложение. Проценты по кредитам возрастают, инвестируемость падает. Это еще более уменьшает совокупный спрос и усиливает спад произ- водства. Гос-во упономачивает Банк России в проведении опреде- ленной политики, которая предназначена для управления денежным предложением в антициклическом, а не проциклическом духе.  _ 2Инструменты кредитно-денежной политики Банка России.  _Цели кредитно-денжной политики. Основополагающей задачей кредитно-денжной политики явля- ется обеспечение стабильности цен, полной занятости, роста ре- ального объема производства и отсутствие инфляции. Кредит- но-денежная политика гос-ва вызывает увеличене денежного пред- ложения во время спада для поощрения расходов, а во время инф- ляции, наоборот, ограничивает предложние денег для ограничения расходов. Имеется 3 основных способа претворения в жизнь кре- дитно-денжной политики Банка России в банковские инфраструкту- ры.  _Изменения требований к уровню обязательных резервов. Поскольку процесс мультипликации кредита регулируется нормативом обазательных резервов ( m = 1 / R ), депонируемых в Банк России, постольку этот механизм представляет собой инс- трумент кредитно-денежной политики Банка России. Например,Банк России на 1991 год установил норматив на уровне 2%, а уже в 1992 году довел его до 20%. Увеличение резервной нормы прои- зошло по двум причинам. Во-первых, в условиях усиления инфля- ции обостряется проблема ликвидности банков, и повышение уров- ня обязательных резервов в ряде случаев ослабляет эту тенден- цию. Во-вторых, инфляция требует жесткости в регулировании кредитной эмиссии. Однако на практике есть небольшое противо- речие. Обязательные резервы поддерживают ликвидность банков, если они представляют собой кассовую наличность. На практике использовать резервные депозиты в Банке России для неотложных платежей довольно сложно. По этой причине многие банки, не на- деясь на обязательные резервы, оперативно привлекают в свой оборот межбанковский кредит, предоставляемый другими банками. Итак, рост резервной нормы увеличивает количество обяза- тельных резервов, которые должны держать банки. Тут либо банки потеряют избыточные резервы, понизив свою способность созда- вать деньги путем кредитования, либо они сочтут свои резервы недостачными и будут вынуждены уменьшить свои чековые счета и тем самым денежное предложение. Сильное повышение резервной нормы может свести на нет способность банковской системы к созданию кредитов. Уменьшение резервной нормы действует на денежное предло- жение обратным образом. Оно переводит часть обязательных ре- зервов в избыточные и, тем самым, увеличивает способность бан- ков создавать деньги путем кредитования.  _Изменение банковской учетной ставки. Банк России предоставляет ссуды банкам, которые обладают твердым финансовым положением, но неожиданно сталкиваются с необходимостью срочного получения дополнительных средств. Про- центный платеж по ссуде называется "учетной ставкой". Банк Ро- сии имеет право устанавливать учетную ставку на кредит. С 15 ок- тября 1993 года ставка по процентам Банка России установлена в размере 210% годовых. Снижение учетной ставки поощряет банки брать кредиты, тем самым, увеличивается их способность к кре- дитованию,и денежное предложение повышается. И, наоборот, рост учетной ставки снижает интерес банков к получению кредитов. Не происходит увеличения кредитоспособности банков, следователь- но, - увеличения денежного предложения.  _Операции на открытом рынке. Операции на открытом рынке означают покупку или продажу государственных ценных бумаг Банком России банкам и населению. По сути дела этот инструмент кредитно-денежной политики Банка России работает пока плохо. Это происходит из-за нескольких причин: 1. Настороженность и недоверие участников рынка и инвес- торов к государству,что вызвано печальным историческим опытом; 2. Неразработанность рыночных процедур реализации и тор- говли государственными ценными бумагами; 3. Относительно невыгодными финансовыми условиями выпу- щенных российских облигаций; 4. Общим экономическим кризисом в хозяйстве, который де- лает невыгодным выпуск долговых обязательств вообще, а госу- дарственных в частности. Банк России выкупил весь заем выпущенный Минфином 1 июня 1991 года сроком на 30 лет и 1 октября 1991 года сроком на 3 года. Эти облигации в обязательном порядке куплены Сбербан- ком и в добровольном - коммерческими банками. Полагаю, что с приобретением опыта и изменением конъюктуры операции, проводи- мые Банком России на открытом рынке, возымеют должный эффект, так как в мировой практике операции на открытом рынке - наибо- лее важное средство контроля денежного предложения. Когда Банк России скупает государственные ценные бумаги у банков, он оплачивает эти ценные бумаги увеличением резервов банков на сумму покупки. Суть сделки состоит в повышении избы- точных резервов банков. Их способность к кредитованию повыша- ется, увеличивается и предложение денег. Если Банк России по- купает государственные ценные бумаги у населения , то воздейс- твие на резервы банка, по существу, будет тоже самое. Человек продавший облигацию Банку России и получивший чек (или налич- ность) на сумму ценной бумаги, вложит его в банк на свой счет. Покупка облигаций Банком России у населения увеличивает не только фактические резервы, но и текущие счета.В этом слу- чае банк может выдать кредитов на всю сумму избыточных резер- вов, переведя обязательные резервы на резервный счет в Банке России. Когда имеет место покупка облигаций у банков, то они располагают всей суммой вырученных денег для предоставления ссуд. Посредством мультипликации такое вливание денег в бан- ковскую систему создает новые депозиты и кредиты, увеличивая предложение денег. Когда Банк России продает государственные ценные бумаги на открытом рынке, то резервы банка понижаются. Банки оплачи- вают эти ценные бумаги, выписывая чеки на свои корреспондент- ские вклады, тем самым, уменьшая свои резервы. Аналогичная си- туация происходит тогда, когда Банк России продает ценные бу- маги населению. Продажа государственных ценных бумаг на 1000 рублей приведет к 5000-рублевому падению денежного предложения (независимо от того, продавались ли облигации банкам или насе- лению). Это происходит из-за свойства денежного мультипликато- ра действовать в прямом и обратном направлении, соответствен- но увеличивая или уменьшая денежное предложение.  _Список литературы. 1. К.Р.Макконелл, С.М.Брю. Экономикс. М.,Республика,1992. 2. Э.Дж.Доллан и другие. Деньги, банковское дело и кре- дитная политика. М - С.-П., 1993. 3. Журнал "Деньги и кредит". 1-12, 1992 ; 1-3, 1993. 4. Журнал "Норма" N2 5. Газеты "Бизнес.Банки.Биржи.", "Бизнес и банки" за 1993.