Реферат План оздоровления страховой компании
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
Министерство образования и науки российской федерации
ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ
курганский государственный университет
Кафедра «Финансы и кредит»
КУРСОВАЯ РАБОТА
по дисциплине «Страхование»
Тема
___________________________________________________________________
Студент группы ________ __________________________________________
(Ф.И.О.)
Руководитель ______________________________________________________
(уч. звание, уч. степень, Ф.И.О.)
Дата защиты _____________________
Оценка__________________________
Курган 2007
Содержание
Введение. 3
1. Расчетно-аналитическая часть. 5
1.1 Расчет и оценка страховых резервов. 5
1.2 Расчет расходов на ведение дела. 14
1.3 Определение финансового результата. 15
1.4 Оценка финансовой устойчивости. 17
1.5 Оценка ликвидности. 21
1.6 Оценка инвестиционной деятельности. 22
2. Проектная часть. 26
Заключение. 28
Список литературы.. 30
Приложения
Введение
Актуальность темы исследования. Страховое дело относится к активно развивающимся сферам российского бизнеса . За период с 2001 по 2007 год номинальный объем страховых премий вырос почти в три раза, реальный – в 1,47 раза. Объем страховых премий составляет 2,5% от ВВП, что свидетельствует о заметной роли страхования в финансовой системе российского общества.
Страховой рынок России имеет значительный потенциал расширения , так как в странах Восточной Европы страхование составляет 6% от ВВП , а в развитых западноевропейских государствах — 7—9%.
Развитие страхования порождает высокие требования к финансовой устойчивости страховщиков. Несмотря на расширение рынка классического страхования, число российских страховых компаний из года в год сокращается, главным образом, в результате невыполнения требований к финансовой устойчивости. По данным Федеральной службы страхового надзора РФ, каждая четвертая страховая компания имеет явные, подтвержденные результатами проверок, проблемы с платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Дополнительные риски для страховой деятельности несет разворачивающийся мировой финансовый кризис, который отрицательно сказался на деятельности финансово-кредитных учреждений ряда стран мира. На фоне происходящих процессов проблема обеспечения финансовой устойчивости становится все более актуальной для российских страховых компаний.
Изучение публикаций зарубежных авторов, свидетельствует о нерешенных проблемах , в том числе касающихся финансовой устойчивости страховщиков .
Исследования А .П . Архипова , Ю .Т . Ахвледиани , В .Ф. Бадюкова , В .Б . Гомелли , Н .Б . Грищенко , С .Л . Ефимова , Е .И . Ивашкина , Е .В . Коломина , Ф .В . Коньшина , И .Б . Котлобовского , Л .А . Мотылева , А .В . Новикова , Л .А . Орланюк -Малицкой , А .П . Плешкова , В .К . Райхера , Л .И . Рейтмана , В .И . Рябикина , В .И . Самарухи , Ю .А . Сплетухова , В .А . Сухова , К .Е . Турбиной , Т .А . Федоровой , В .В . Шахова , В .А . Щербакова , М .К . Шерменева и других ученых существенно продвинули решение проблем в области страхования . Хотя в нашей стране существует законодательная база обеспечения финансовой устойчивости страховщиков , однако практическое управление финансовой устойчивостью страховых компаний наталкивается на препятствия, создаваемые налоговым законодательством , а также на недостаточность научно -методической базы обоснования управленческих решений в сфере обеспечения финансовой устойчивости страховщиков.
Анализ статистики и публикаций показал, что современная хозяйственная жизнь требует с новых позиций и с привлечением более мощного экономико-математического инструментария исследовать проблему оценки и управления финансовой устойчивостью страховщиков (ФУС).
Это обусловило цель и задачи работы.
Целью курсовой работы является разработка мероприятий по улучшению финансового состояния страховой компании.
Для реализации цели решены следующие задачи:
1. рассчитаны коэффициенты, позволяющие судить о финансовой устойчивости компании;
2. разрабатывается план оздоровления финансового состояния
Предмет исследования — оценка и управление финансовой устойчивостью страховой компании.
Область исследования — обеспечение финансовой устойчивости страховых организаций.
Теоретической и методологической базой исследования явились труды российских и зарубежных ученых в области финансов, страхового дела и экономико-математического моделирования; законодательство Российской Федерации по страхованию; данные бухгалтерской отчетности о деятельности страховой организации.
Методы исследования: системный анализ, экспертные оценки, обобщение и обработка статистических данных.
1. Расчетно-аналитическая часть
В данной части произведем укрупненный расчет расходов на ведение дела, страховых резервов, инвестиций, доходов от инвестиций, финансового результата, показателей финансовой устойчивости, ликвидности, платежеспособности по данным баланса и отчета о доходах и расходах ООО СК «Коместра-Цетр» лицензия №4507 Д от 18 ноября 2004 года.
Данные финансовой отчетности приведены в Приложении.
1.1 Расчет и оценка страховых резервов
Определение страховых резервов производится в соответствии с «Правилами формирования страховых резервов» по видам страхования.
Страховые резервы включают:
резерв незаработанной премии (далее - РНП);
резервы убытков:
резерв заявленных, но не урегулированных убытков (далее - РЗУ);
резерв произошедших, но незаявленных убытков (далее - РПНУ);
стабилизационный резерв (далее - СР).
Для расчета страховых резервов договоры распределяются по следующим учетным группам:
- учетная группа 1. Страхование (сострахование) от несчастных случаев и болезней;
- учетная группа 2. Добровольное медицинское страхование (сострахование);
- учетная группа 3. Страхование (сострахование) пассажиров (туристов, экскурсантов);
- учетная группа 4. Страхование (сострахование) граждан, выезжающих за рубеж;
- учетная группа 5. Страхование (сострахование) средств наземного транспорта;
- учетная группа 6. Страхование (сострахование) средств воздушного транспорта;
- учетная группа 7. Страхование (сострахование) средств водного транспорта;
- учетная группа 8. Страхование (сострахование) грузов;
- учетная группа 9. Страхование (сострахование) товаров на складе;
-учетная группа 10. Страхование (сострахование) урожая сельскохозяйственных культур;
- учетная группа 11. Страхование (сострахование) имущества, кроме перечисленного в учетных группах 5 - 10, 12;
- учетная группа 12. Страхование (сострахование) предпринимательских (финансовых) рисков;
- учетная группа 13. Добровольное страхование (сострахование) гражданской ответственности владельцев автотранспортных средств (в ред. Приказа Минфина РФ от 23.06.2003 N 54н);
- учетная группа 13.1. Обязательное страхование (сострахование) гражданской ответственности владельцев транспортных средств (абзац введен Приказом Минфина РФ от 23.06.2003 N 54н);
- учетная группа 14. Страхование (сострахование) гражданской ответственности перевозчика;
- учетная группа 15. Страхование (сострахование) гражданской ответственности владельцев источников повышенной опасности, кроме указанного в учетной группе 13;
- учетная группа 16. Страхование (сострахование) профессиональной ответственности;
- учетная группа 17. Страхование (сострахование) ответственности за неисполнение обязательств;
- учетная группа 18. Страхование (сострахование) ответственности, кроме перечисленного в учетных группах 13 - 17;
- учетная группа 19. Договоры, принятые в перестрахование, кроме договоров перестрахования, в соответствии с условиями которых у перестраховщика возникает обязанность по возмещению заранее установленной доли в каждой страховой выплате, производимой страховщиком по каждому принятому в перестрахование договору (договорам), по которому произошел убыток, подпадающий под действие договора перестрахования (договоры непропорционального перестрахования).
В курсовой работе необходимо рассчитать следующие страховые резервы:
- резервы по страхованию жизни;
- технические резервы;
- резерв предупредительных мероприятий.
Резерв по страхованию жизни определяется по формуле:
Рж = Р ж на начало периода
где Рж на начало периода - резерв по страхованию жизни на начало периода; П нетто - премия нетто; В - выплаты; i - норма доходности.
По данным Отчета о прибылях и убытках страховой компании, Раздел I Страхование жизни отсутствует, следовательно компания не осуществляет данный вид страхования.
Резерв незаработанной премии (РНП) определяется методом «pro rata temporis»:
где П баз – базовая премия; n - срок страхования; m – число дней, прошедших с момента заключения договора до отчетной даты (приложение Г).
Таблица 1 - Распределение страховых взносов в соответствии с датами заключения договоров страхования
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 1 | 0,08 – 5.01; 0,14-8.02.; 0,21-17.05; 0,15-18.07; 0,32 – 6,09; 0,10-21.11 | 0,1-6.01.; 0,08-9.02.; 0 ,23-10.04.; 0,16-11.07.; 0,21 – 7.09; 0,22-28.11 | 0,2-23.01; 0,15-14.03; 0,12 –22.06; 0,14-25.08. 0,16-12.09; 0,23 – 11.12. |
Таблица 2
Расчет
резерва незаработанной премии методом
"pro rata temporis"
Учетная группа – 2
Отчетная дата – 31.12.2005
Валюта – руб.
| Договор | Базовая страховая премия | Срок действия договора (в днях) | Число дней с начала действия договора на отчетную дату | Неистекший на отчетную дату срок действия договора (в днях) | Резерв незаработанной премии |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| Договор 1 | 0,08 | 365 | 360 | 5 | 0,00109589 |
| Договор 2 | 0,14 | 365 | 326 | 39 | 0,014958904 |
| Договор 3 | 0,21 | 365 | 168 | 197 | 0,113342466 |
| Договор 4 | 0,15 | 365 | 166 | 199 | 0,081780822 |
| Договор 5 | 0,32 | 365 | 116 | 249 | 0,21830137 |
| Договор 6 | 0,1 | 365 | 40 | 325 | 0,089041096 |
| Итого | x | x | x | x | 6,518520548 |
Резерв незаработанной премии для учетных групп 3,4,8,9 рассчитывается методом 1/24.
Таблица 3
Расчет
резерва незаработанной премии методом "1/24"
по договорам со сроками действия, равными 12 месяцам
Учетная группа – 3
Отчетная дата – 31.12.2005
Валюта – руб.
Договор 1
| Месяц начала действия договора | Код строки | Срок действия договоров, 12 месяцев | ||
| Базовая страховая премия | Коэффициент расчета | Резерв незаработанной премии | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | 0,1 | 6 | 0,6 |
| Февраль | 2 | 0,1 | 18 | 1,8 |
| Март | 3 | 0,1 | 30 | 3 |
| Апрель | 4 | 0,1 | 42 | 4,2 |
| Май | 5 | 0,1 | 54 | 5,4 |
| Июнь | 6 | 0,1 | 66 | 6,6 |
| Июль | 7 | 0,1 | 72 | 7,2 |
| Август | 8 | 0,1 | 180 | 18 |
| Сентябрь | 9 | 0,1 | 102 | 10,2 |
| Октябрь | 10 | 0,1 | 114 | 11,4 |
| Ноябрь | 11 | 0,1 | 126 | 12,6 |
| Декабрь | 12 | 0,1 | 138 | 13,8 |
| Итого | | x | x | 99,8 |
| Договор 2 | | | | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | | 6 | 0 |
| Февраль | 2 | 0,08 | 18 | 1,44 |
| Март | 3 | 0,08 | 30 | 2,4 |
| Апрель | 4 | 0,08 | 42 | 3,36 |
| Май | 5 | 0,08 | 54 | 4,32 |
| Июнь | 6 | 0,08 | 66 | 5,28 |
| Июль | 7 | 0,08 | 72 | 5,76 |
| Август | 8 | 0,08 | 180 | 14,4 |
| Сентябрь | 9 | 0,08 | 102 | 8,16 |
| Октябрь | 10 | 0,08 | 114 | 9,12 |
| Ноябрь | 11 | 0,08 | 126 | 10,08 |
| Декабрь | 12 | 0,08 | 138 | 11,04 |
| Итого | | x | x | 80,36 |
| | Договор 3 | | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | | 6 | 0 |
| Февраль | 2 | | 18 | 0 |
| Март | 3 | | 30 | 0 |
| Апрель | 4 | 0,23 | 42 | 9,66 |
| Май | 5 | 0,23 | 54 | 12,42 |
| Июнь | 6 | 0,23 | 66 | 15,18 |
| Июль | 7 | 0,23 | 72 | 16,56 |
| Август | 8 | 0,23 | 180 | 41,4 |
| Сентябрь | 9 | 0,23 | 102 | 23,46 |
| Октябрь | 10 | 0,23 | 114 | 26,22 |
| Ноябрь | 11 | 0,23 | 126 | 28,98 |
| Декабрь | 12 | 0,23 | 138 | 31,74 |
| Итого | | x | x | 210,62 |
| Договор 4 | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | | 6 | 0 |
| Февраль | 2 | | 18 | 0 |
| Март | 3 | | 30 | 0 |
| Апрель | 4 | | 42 | 0 |
| Май | 5 | | 54 | 0 |
| Июнь | 6 | | 66 | 0 |
| Июль | 7 | 0,16 | 72 | 11,52 |
| Август | 8 | 0,16 | 180 | 28,8 |
| Сентябрь | 9 | 0,16 | 102 | 16,32 |
| Октябрь | 10 | 0,16 | 114 | 18,24 |
| Ноябрь | 11 | 0,16 | 126 | 20,16 |
| Декабрь | 12 | 0,16 | 138 | 22,08 |
| Итого | | x | x | 122,12 |
| Договор 5 | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | | 6 | 0 |
| Февраль | 2 | | 18 | 0 |
| Март | 3 | | 30 | 0 |
| Апрель | 4 | | 42 | 0 |
| Май | 5 | | 54 | 0 |
| Июнь | 6 | | 66 | 0 |
| Июль | 7 | | 72 | 0 |
| Август | 8 | | 180 | 0 |
| Сентябрь | 9 | 0,21 | 102 | 21,42 |
| Октябрь | 10 | 0,21 | 114 | 23,94 |
| Ноябрь | 11 | 0,21 | 126 | 26,46 |
| Декабрь | 12 | 0,21 | 138 | 28,98 |
| Итого | | x | x | 105,8 |
| Договор 6 | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Январь | 1 | | 6 | 0 |
| Февраль | 2 | | 18 | 0 |
| Март | 3 | | 30 | 0 |
| Апрель | 4 | | 42 | 0 |
| Май | 5 | | 54 | 0 |
| Июнь | 6 | | 66 | 0 |
| Июль | 7 | | 72 | 0 |
| Август | 8 | | 180 | 0 |
| Сентябрь | 9 | | 102 | 0 |
| Октябрь | 10 | | 114 | 0 |
| Ноябрь | 11 | 0,22 | 126 | 27,72 |
| Декабрь | 12 | 0,22 | 138 | 30,36 |
| Итого | | x | x | 63,08 |
Таблица 4
Расчет
суммарного резерва незаработанной премии методом "1/24"
Отчетная дата __31.12.2005_________
Учетная группа ___3_______
Валюта _________руб._______
| Срок действия договоров | Код строки | Резерв незаработанной премии |
| 1 | 2 | 3 |
| 1 месяц | 1 | |
| 2 месяца | 2 | 63,08 |
| 3 месяца | 3 | |
| 4 месяца | 4 | 105,8 |
| 5 месяцев | 5 | |
| 6 месяцев | 6 | 122,12 |
| 7 месяцев | 7 | |
| 8 месяцев | 8 | |
| 9 месяцев | 9 | 210,62 |
| 10 месяцев | 10 | |
| 11 месяцев | 11 | 80,36 |
| 12 месяцев | 12 | 99,8 |
| Итого | 13 | 681,78 |
Сумма гр. 3 по строке "Итого" составляет резерв незаработанной премии по соответствующей учетной группе.
Аналогично рассчитаем для учетной группы 4. Общую сумму резерва представим в таблице 5.
Таблица 5
Расчет
суммарного резерва незаработанной премии методом "1/24"
Отчетная дата __31.12.2005_________
Учетная группа ___4_______
Валюта _________руб._______
| Срок действия договоров | Код строки | Резерв незаработанной премии |
| 1 | 2 | 3 |
| 1 месяц | 1 | 36,74 |
| 2 месяца | 2 | |
| 3 месяца | 3 | |
| 4 месяца | 4 | 81,8 |
| 5 месяцев | 5 | 97,4 |
| 6 месяцев | 6 | |
| 7 месяцев | 7 | 100,76 |
| 8 месяцев | 8 | |
| 9 месяцев | 9 | |
| 10 месяцев | 10 | 143,6 |
| 11 месяцев | 11 | |
| 12 месяцев | 12 | 194,6 |
| Итого | 13 | 654,9 |
Сумма гр. 3 по строке "Итого" составляет резерв незаработанной премии по соответствующей учетной группе.
Резерв заявленных, но не урегулированных убытков определяется укрупненно и составляет 50% от «Резервов убытков и других технических резервов на конец года»
Резерв заявленных, но не урегулированных убытков = 44176 * 50% = 22088
Резерв произошедших, но не заявленных убытков определяется в размере 10% от заработанной страховой премии, полученной в предшествующем году»
Резерв произошедших, но не заявленных убытков = 16392*10% = 1639,2
Заработанная премия рассчитывается по формуле:
ЗП = П нетто перестрахования + РНП нетто перестрахования на начало периода - РНП нетто перестрахования на конец периода
Заработанная премия = 202586 + 11481-107466 = 106 601 тыс.руб.
Таблица 6 - Расчет финансового результата, заработанной страховой премии и коэффициента состоявшихся убытков для целей расчета стабилизационного резерва
| Наименование показателя | Код | Сумма |
| | стр. | |
| 1 | 2 | 3 |
| Страховая брутто-премия, начисленная в отчетном периоде | 1 | 226851 |
| Перестраховочная премия, начисленная в отчетном периоде, по договорам, переданным в перестрахование | 2 | 24265 |
| Отчисления от страховой брутто-премии в случаях, предусмотренных действующим законодательством, за отчетный период | 3 | |
| РНП на начало отчетного периода | 4 | 11481 |
| Доля перестраховщиков в РНП на начало отчетного периода | 5 | 0 |
| РНП на конец отчетного периода (на отчетную дату) | 6 | 107466 |
| Доля перестраховщиков в РНП на конец отчетного периода (на отчетную дату) | 7 | 8900 |
| РЗУ на начало отчетного периода | 8 | 491 |
| Доля перестраховщиков в РЗУ на начало отчетного периода | 9 | 0 |
| РЗУ на конец отчетного периода (на отчетную дату) всего | 10 | 44176 |
| по страховым случаям, произошедшим за отчетный период | 11 | |
| Доля перестраховщиков в РЗУ на конец отчетного периода (на отчетную дату) | 12 | 8226 |
| всего | 13 | 8226 |
| по страховым случаям, произошедшим за отчетный период | 14 | |
| РПНУ на начало отчетного периода | 15 | 246 |
| Доля перестраховщиков в РПНУ на начало отчетного периода | 16 | |
| РПНУ на конец отчетного периода (на отчетную дату), всего | 17 | 22088 |
| по страховым случаям, произошедшим за отчетный период | 18 | |
| Доля перестраховщиков в РПНУ на конец отчетного периода, всего | 19 | |
| Страховые выплаты, произведенные в отчетном периоде, всего | 20 | 36321 |
| по страховым случаям, произошедшим за отчетный период | 21 | 40436 |
| Доля перестраховщиков в страховых выплатах, произведенных за отчетный период, всего | 22 | 4115 |
| по страховым случаям, произошедшим за отчетный период | 23 | 4115 |
| Страховые премии (взносы), возвращенные страхователям (перестрахователям) за отчетный период в связи с досрочным прекращением (изменением условий) договоров | 24 | |
| Доля перестраховщиков в страховых премиях (взносах), возвращенных страхователям (перестрахователям) за отчетный период в связи с досрочным прекращением (изменением условий) договоров | 25 | |
| Расходы по ведению страховых операций, произведенные за отчетный период, всего | 26 | -36280 |
| в том числе: затраты по заключению договоров | 27 | 35087 |
| расходы по урегулированию убытков | 28 | 1193 |
| вознаграждения и тантьемы по договорам, принятым в перестрахование | 29 | |
| Вознаграждения и тантьемы, начисленные за отчетный период, по договорам, переданным в перестрахование | 30 | |
| Финансовый результат | 31 | 83870 |
Таблица 7 - Расчет стабилизационного резерва по учетным группам 6, 7, 10, 12, 14 и 15
| Наименование показателя | Код строки | Сумма |
| 1 | 2 | 3 |
| Финансовый результат | 1 | 83870 |
| Стабилизационный резерв на начало отчетного периода | 2 | 11972 |
| Предельный размер стабилизационного резерва | 3 | 567128 |
| Увеличение / уменьшение стабилизационного резерва | 4 | 50322 |
| Промежуточный итог (стр. 02 + стр. 04) | 5 | 62294 |
| Стабилизационный резерв | 6 | 62294 |
1.2 Расчет расходов на ведение дела
Нормативные расходы на ведение дела определяются в соответствии со структурой тарифной ставки по видам страхования.
Таблица 8- Структура тарифных ставок
| Шифр | Виды страхования | Нетто ставки | Нагрузка | |||
| Расходы на ведение дела | Прибыль | Р.П.М. | ||||
| Всего | В т.ч. комиссия | | | |||
| 1 | Страхование жизни | 94 | 6 | 2 | - | - |
| 2 | Страхование от несчастных случаев | 70 | 26 | 5 | 1 | 3 |
| 3 | Страхование имущества | | | | | |
| 3а | Страхование зданий | 75 | 22 | 4 | 2 | 1 |
| 3б | Страхование товаров на складе | 70 | 22 | 5 | 3 | 5 |
| 3в | Страхование грузов | 70 | 20 | 5 | 5 | 5 |
| | Страхование строений | 80 | 16 | 3 | 2 | 2 |
| 3д | Страхование домашнего имущества | 60 | 35 | 3 | 2 | 3 |
| 3е | Страхование автомобилей | 72 | 25 | 4 | 1 | 2 |
| 4 | Страхование ответственности | | | | | |
| 4а | Владельцев транспортных средств | 80 | 17 | 3 | 3 | - |
| 4б | Предпринимательских рисков | 78 | 16 | 4 | 3 | 3 |
| 4в | Финансовых рисков | 75 | 16 | 6 | 4 | 5 |
Фактические расходы на ведение дела имеют отклонения от нормативных.
Таблица 9 – Отклонение расходов на ведение дела от норматива
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| +1.0 | =0.2 | -0,4 | -1,8 |
Общая сумма фактических расходов на ведение дела складывается из расходов на ведение дела по видам страхования.
Таблица 10- Общая сумма фактических расходов на ведение дела
| Шифр | Виды страхования | Нетто ставки | Нагрузка | |||
| Расходы на ведение дела | Прибыль | Р.П.М. | ||||
| Всего | В т.ч. комиссия | | | |||
| 1 | Страхование жизни | 95 | 7 | 3 | - | - |
| 2 | Страхование от несчастных случаев | 70,2 | 26,2 | 5,2 | 1,2 | 3,2 |
| 3 | Страхование имущества | | | | | |
| 3а | Страхование зданий | 74,6 | 21,6 | 3,6 | 1,6 | 0,6 |
| 3б | Страхование товаров на складе | 69,6 | 21,6 | 4,6 | 2,6 | 4,6 |
| 3в | Страхование грузов | 69,6 | 19,6 | 4,6 | 4,6 | 4,6 |
| | Страхование строений | 79,6 | 15,6 | 2,6 | 1,6 | 1,6 |
| 3д | Страхование домашнего имущества | 59,6 | 34,6 | 2,6 | 1,6 | 2,6 |
| 3е | Страхование автомобилей | 71,6 | 24,6 | 3,6 | 0,6 | 1,6 |
| 4 | Страхование ответственности | | | | | |
| 4а | Владельцев транспортных средств | 78,2 | 15,2 | 1,2 | 1,2 | - |
| 4б | Предпринимательских рисков | 76,2 | 14,2 | 2,2 | 1,2 | 1,2 |
| 4в | Финансовых рисков | 73,2 | 14,2 | 4,5 | 2,2 | 3,2 |
1.3 Определение финансового результата
Расчет финансового результата страховой организации осуществляется в форме № 2 годового отчета.
| Наименование показателя | За отчетный период | За аналогичный период предыдущего года | Отклонение абс. (+/-) | Отклонение отн., % |
| II. Страхование иное, чем страхование жизни | | | | |
| Страховые премии - нетто перестрахование | 202 586 | 12 190 | 190396 | 1661,9 |
| страховые премии (взносы) - всего | 226 851 | 16 392 | 210459 | 1383,9 |
| переданные перестраховщикам | -24 265 | -4 202 | -20063 | 577,5 |
| Изменение резерва незаработанной премии - нетто перестрахование | -87 085 | -10 012 | -77073 | 869,8 |
| изменение резерва незаработанной премии - всего | -95 985 | -12 243 | -83742 | 784,0 |
| изменение доли перестраховщиков в резерве | 8 900 | 2 231 | 6669 | 398,9 |
| Состоявшиеся убытки - нетто перестрахование | -71 780 | -926 | -70854 | 7751,6 |
| Выплаты по договорам страхования - нетто перестрахование | -36 321 | -604 | -35717 | 6013,4 |
| выплаты по договорам страхования- всего | -40 436 | -604 | -39832 | 6694,7 |
| доля перестраховщиков | 4 115 | | 4115 | |
| Изменение резервов убытков - нетто перестрахование | -35 459 | -322 | -35137 | 11012,1 |
| изменение резервов убытков - всего | -43 685 | -415 | -43270 | 10526,5 |
| изменение доли перестраховщиков в резервах | 8 226 | 93 | 8133 | 8845,2 |
| Расходы по ведению страховых операций - нетто перестрахование | -36 280 | -190 | -36090 | 19094,7 |
| затраты по заключению договоров страхования | -35 087 | -190 | -34897 | 18466,8 |
| прочие расходы по ведению страховых операций | -1 193 | | -1193 | |
| Результат от операций страхования иного, чем страхование жизни | 7 441 | 1 062 | 6379 | 700,7 |
| III. Прочие доходы и расходы, не отнесенные в разделы I и II | | | | |
| Доходы по инвестициям | 76206 | 3009 | 73197 | 2532,6 |
| из них: | | | | |
| проценты к получению | 505 | | 505 | |
| доходы от участия в других организациях | 75 701 | 3 009 | 72692 | 2515,8 |
| Расходы по инвестициям | -77 497 | -3 000 | -74497 | 2583,2 |
| из них: | | | 0 | |
| Управленческие расходы | -23 418 | -2 521 | -20897 | 928,9 |
| Операционные доходы, кроме связанных с инвестициями | 5 985 | | 5985 | |
| из них: | | | | |
| Операционные расходы, кроме связанных с инвестициями | -18 849 | -8 | -18841 | 235612,5 |
| из них: | | | | |
| Внереализационные доходы | 65 727 | 1 374 | 64353 | 4783,6 |
| Внереализационные расходы | -35 325 | -70 | -35255 | 50464,3 |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 270 | -154 | 424 | -175,3 |
| Текущий налог на прибыль | -91 | | -91 | |
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 179 | -154 | 333 | 216,2 |
На основании данных Отчета о прибылях и убытках страховой компании за 2005 год следует, что компания получила в отчетном году прибыль в размере 179 тыс.руб., в то время как в предыдущем году у компании наблюдался убыток в 154 тыс.руб. Следовательно прибыль увеличилась на 333 тыс.руб. или на 216,2%.
1.4 Оценка финансовой устойчивости
Анализируя финансовую устойчивость, необходимо:
а) дадим определение финансовой устойчивости страховой организации;
Основная цель финансового анализа – получение нескольких ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятие, так и его ближайшие или отдаленные перспективы, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния
Анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей.
Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает в качестве обязательных элементов: исследование изменений каждого показателя за текущий анализируемый период (так называемый горизонтальный анализ показателей финансовых результатов за отчетный год); исследование структуры соответствующих показателей и их изменений (вертикальный анализ показателей); изучение хотябы в самом обобщенном виде динамики изменения показателей финансовых результатов за ряд отчетных периодов (трендовый анализ показателей).
Различные стороны производственной и финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов. Обобщенно эти показатели представлены в «Отчете о прибылях и убытках страховой организации» форма №2.
Конечный финансовый результат деятельности предприятия, балансовая прибыль или убыток, представляет собой алгебраическую сумму результата (прибыли или убытка) от реализации продукции (работ, услуг), результат от прочей реализации, доходов и расходов от внереализационных операций.
Финансовая устойчивость макроэкономической системы определяет
возможность существования и развития всех участников экономических отношений. Но для страховщиков обеспечение финансовой устойчивости -предмет их непосредственной деятельности, позволяющий им функционировать на рынке. При этом требования к их финансовой устойчивости существенно выше аналогичных требований к финансовой устойчивости потребителей страхового продукта. Для потребителей страховых услуг страховщики выступают гарантами финансовой стабильности, поэтому проблема оценки платежеспособности приобретает первоочередное значение
для всех участников страховых отношений.
б) рассчитаем и проанализируем основные коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость страховой организации, а именно:
- коэффициент доли собственного капитала во всем капитале компании, он рассчитывается по формуле:
где СК – собственный капитал компании, тыс. руб.;
КК – капитал компании, тыс. руб.
Данный коэффициент характеризует долю собственного капитала компании в общей сумме средств авансированных в его деятельность или обеспеченность страховой компании собственным капиталом, чем выше значение этого коэффициента, тем выше финансовая устойчивость и стабильность страховой компании;
- коэффициент доли страховых обязательств в капитале компании, который рассчитывается по формуле
где СР – страховые резервы, тыс. руб. ;
КК – капитал компании, тыс. руб.
Этот коэффициент характеризует обеспеченность страховой компании страховыми резервами или он отражает объем страховых операций компании;
- коэффициент доли не страховых обязательств в капитале компании, который рассчитывается по формуле
где О – не страховые обязательства, тыс. руб.;
КК – капитал компании, тыс. руб.
Этот коэффициент показывает долю нестраховых обязательств во всем капитале компании. Рост этого коэффициента свидетельствует об усилении зависимости страховой компании от кредиторов, о снижении финансовой устойчивости;
- коэффициент достаточности собственного капитала для покрытия страховых обязательств, который рассчитывается по формуле
где СК – собственный капитал компании, тыс. руб.;
СР – страховые резервы, тыс. руб.;
ПСР – доля перестраховщиков в страховых резервах, тыс. руб.
Этот коэффициент отражает достаточность собственного капитала, покрывающего страховые обязательства.
Увеличение этого коэффициента свидетельствует о снижении финансовой устойчивости в результате увеличения перестраховочных операций, т.е. компания передает риски в перестрахование в результате недостаточности своего собственного капитала.
Таблица 12 – Анализ финансовой устойчивости компании
| Коэффициент | На начало периода | На конец периода | Изменение |
| 1 | 2 | 3 | 4 (3-2) |
| | 0,98 | 0,78 | -0,20 |
| | 0,12 | 0,49 | 0,38 |
| | 0,02 | 0,22 | 0,20 |
| | 10,88 | 1,83 | -9,04 |
Как видно из данных таблицы 12, у страховой компании снизились коэффициенты доли собственного капитала и достаточности собственного капитала. Это связано со значительным увеличением доли обязательств компании на конец периода.
В целом, компания обладает не достаточным запасом устойчивости.
1.5 Оценка ликвидности
Анализируя ликвидность (платежеспособность), необходимо:
а) дать определение ликвидности и платежеспособности страховщика;
б) рассчитать и проанализировать основные коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость страховой организации, а именно:
- коэффициент текущей ликвидности, который рассчитывается по формуле
где ОбС – оборотные средства, тыс. руб.;
КО – краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Этот коэффициент представляет собой характеристики обеспеченности страховой компании оборотными средствами для покрытия краткосрочных обязательств. Рекомендуемое значение К5>1,5;
- коэффициент абсолютной ликвидности, который рассчитывается по формуле
где ДС – денежные средства, тыс. руб.;
КВ – краткосрочные вложения, тыс. руб.;
КО – краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Этот коэффициент показывает, какую часть обязательств компания покрывает краткосрочными вложениями и денежными средствами. Рекомендуемое значение К6 ≥ 0,7;
- коэффициент срочной ликвидности, который рассчитывается по формуле
где ДС – денежные средства, тыс. руб.;
КО – краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Этот коэффициент показывает, какую часть краткосрочных обязательств компания покрывает денежными средствами. Рекомендуемое значение К7 > 0,2.
Таблица 13 – Анализ ликвидности компании
| Коэффициент | На начало периода | На конец периода | Изменение |
| 1 | 2 | 3 | 4 (3-2) |
| | 3,55 | 0,74 | -2,81 |
| | 2,54 | 0,68 | -1,87 |
| | 1,78 | 0,20 | -1,57 |
Из данных таблицы 13 следует, что все показатели ликвидности за отчетный год снизились, что также связано с увеличением обязательств компании. В целом можно сказать следующее, коэффициент текущей ликвидности ниже нормы в два раза, коэффициент абсолютной и срочной ликвидности на уровне нормы.
1.6 Оценка инвестиционной деятельности
Доходы от инвестиционной деятельности страховая организация получает при инвестировании резервов и нераспределенной прибыли, полученной в предшествующем периоде.
Для оценки инвестиционной деятельности компании рассчитаем следующие коэффициенты:
- коэффициент уровня доходов по инвестициям, который рассчитывается по формуле
где ДИ – доходы по инвестициям, тыс. руб.;
РИ – расходы по инвестициям, тыс. руб.;
ПСП – полученные страховые премии, комиссионные вознаграждения и тантьемы, тыс.руб.
Этот коэффициент отражает уровень доходов страховой компании от вложений временно свободных средств полученных от страховой деятельности. Увеличение этого коэффициента свидетельствует об увеличении доходности страховой компании от инвестирования, а следовательно об увеличении рентабельности страховой компании;
- коэффициент эффективности инвестированной деятельности, который рассчитывается по формуле
где ДИ – доходы по инвестициям, тыс. руб.;
РИ – расходы по инвестициям, тыс. руб.;
ИФВ – инвестиции и финансовые вложения, тыс. руб.
Этот коэффициент отражает долю доходов полученных от инвестируемых средств и увеличение этого коэффициента свидетельствует об увеличении эффективности инвестиционных проектов и об увеличении рентабельности.
Таблица 1 – Анализ инвестиционной деятельности компании
| Коэффициент | На начало периода | На конец периода | Изменение |
| 1 | 2 | 3 | 4 (3-2) |
| | 0,76 | 0,49 | -2,81 |
| | 1,64 | 0,03 | -1,87 |
Коэффициенты инвестиционной деятельности снизились на конец года, что свидетельствует о сокращении доходов от инвестиционной деятельности, а также об увеличении суммы финансовых вложений и инвестиций.
Выводы по результатам расчетов.
Коэффициент доли собственного капитала во всем капитале компании, характеризует что доля собственного капитала компании в общей сумме средств авансированных в его деятельность составляет 0,98 и 0,78 на начало и на конец период соответственно. Соответственно, обеспеченность страховой компании собственным капиталом на 78%. В связи с высоким значением коэффициента, и отрицательной динамики, можно говорить о достаточно высокой финансовой устойчивости и стабильность страховой компании.
Коэффициент доли страховых обязательств в капитале компании, характеризует обеспеченность страховой компании страховыми резервами или он отражает объем страховых операций компании, по результатам проведенных расчетов объем страховых операций компании 0,12 и 0,49 на начало и конец отчетного периода соответственно.
Доля нестраховых обязательств во всем капитале компании составляет 0,02 и 0,22 на начало и конец отчетного периода соответственно. Увеличение доли нестраховых обязательств в капитале компании свидетельствует об увеличении зависимости страховой компании от кредиторов, о снижении финансовой устойчивости.
Достаточность собственного капитала, покрывающего страховые обязательства 10,88 и 1,82 отрицательная динамика свидетельствует о снижении финансовой устойчивости в результате увеличения перестраховочных операций, т.е. компания передает риски в перестрахование в результате недостаточности своего собственного капитала.
Обеспеченность страховой компании оборотными средствами для покрытия краткосрочных обязательств 0,74 не достаточное. Рекомендуемое значение К5>1,5
Уровень доходов страховой компании от вложений временно свободных средств полученных от страховой деятельности 0,76 и 0,49, отрицательная динамика коэффициента свидетельствует об уменьшении доходности страховой компании от инвестирования, а следовательно о снижении рентабельности страховой компании;
Коэффициент эффективности инвестированной деятельности также падает, снижение по сравнению с началом отчетного периода (1,64 и 0,03), свидетельствует о снижении эффективности инвестиционных проектов и об уменьшении рентабельности.
Оборачиваемость активов организации 3,55 и 0,74, снижение показателя оборачиваемости, говорит об увеличении длительности оборота, что говорит о незначительном снижении эффективности, вследствие снижения скорости оборачиваемости активов.
2. Проектная часть
План оздоровления (улучшения) финансового состояния включает комплекс мер, направленных на улучшение финансового состояния страховой организации:
- увеличение размера уставного капитала;
- увеличение собственных средств страховой организации;
- ликвидация убытков прошлых лет и отчетного периода;
- эффективную инвестиционную деятельность;
- сокращение расходов на ведение дела;
- приведение чистых активов в соответствие с требованиями законодательства.
На основании выше произведенных расчетов можно предложить следующее:
Из расчетов мы установили, что компания имеет достаточно устойчивое финансовое положение, поэтому изменений в размер уставного капитала компании вносить не следует.
Обеспеченность страховой компании оборотными средствами для покрытия краткосрочных обязательств 0,74 не достаточное. Рекомендуемое значение К5>1,5. Поэтому необходимо сократить кредиторскую задолженность, обеспечить прилив денежных средств. Так, сократив кредиторскую на 38 000 тыс.руб. за счет сокращения кредиторской задолженности по операциям по перестрахованию и прочей кредиторской задолженности, мы получим К5 = 1,73. Сократить кредиторскую задолженность можно за счет сокращения долгосрочной дебиторской задолженности, либо за счет дополнительно привлеченных средств от учредителей.
Уровень доходов страховой компании от вложений временно свободных средств полученных от страховой деятельности 0,76 и 0,49, отрицательная динамика коэффициента свидетельствует об уменьшении доходности страховой компании от инвестирования, а следовательно о снижении рентабельности страховой компании. Однако этот коэффициент достаточен, поэтому можно предложить только пересмотреть статьи вложений финансовых инвестиций и выбрать наиболее выгодные позиции.
Коэффициент эффективности инвестированной деятельности также падает, снижение по сравнению с началом отчетного периода (1,64 и 0,03), свидетельствует о снижении эффективности инвестиционных проектов и об уменьшении рентабельности. Поэтому необходимо изменить инвестиционную политику компании.
Заключение
В условиях рыночной экономики, чтобы защитить имущественные интересы юридических и физических лиц необходимо обеспечить финансовую устойчивость страховых компаний. Это зависит от собственного капитала и страховых резервов, слаженной тарифной, перестраховочной и инвестиционной политики.
Финансовая устойчивость — это такое состояние финансовых ресурсов, их распределение и использование, способствующее развитию страховой организации, при котором обеспечивается безусловное выполнение обязательств перед страхователями на основе положительной динамики прибыли при сохранении платежеспособности с учетом трансфера риска и изменения экономической конъюнктуры.
Факторами финансовой устойчивости являются:
¾ тарифная политика,
¾ сбалансированность страхового портфеля;
¾ политика управления затратами;
¾ точная оценка страховых обязательств (резервов);
¾ перестрахование;
¾ достаточность собственного капитала;
¾ политика по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью;
¾ инвестиционная политика, включая размещение средств страховых резервов и собственных средств.
Все рассмотренные факторы важны для обеспечения финансовой устойчивости страховой компании. Любое нарушение проводимой политики ведет к подрыву устойчивости страховщика. Необходимо также проводить регулярный анализ работы страховой компании.
В настоящее время признано, что финансовая устойчивость страховщиков — проблема самих страховщиков, их партнеров, страхователей и государства. В странах устойчивой развитой экономики от риска разорения страховой компании никто не застрахован. В России проблема усугубляется хронической экономической и политической нестабильностью.
Общая социально-экономическая и политическая обстановка в России приводит к неустойчивости финансового рынка. Характерными чертами ситуации являются неопределенность и неоднозначность ситуаций, возникающих в процессе финансовой деятельности.
Список литературы
1. Об организации страхового дела в Российской Федерации. Закон РФ от 27 ноября 1992 № 4015-1 (в редакции от 21.06.2004).
2. Балабанов И.Т., Балабанов А.И. Страхование. – СПб.: Питер, 2003.
3. Воблый К.Г. Основы экономики страхования. — М.: Изд. центр “Анкил”, 1996.
4. Гвозденко А.А. Основы страхования.- М.: Финансы и статистика, 2004.
5. Гвозденко А.А. Финансово-экономические методы страхования. - М.: Финансы и статистика, 2000.
6. Никитина Т.В. Страхование коммерческих и финансовых рисков.- СПб.: Питер, 2003.
7. Орланюк-Малицкая Л.А. Платежеспособность страховой организации. — М.: Анкил, 1994. — 152 c.
8. Панкин А.В. О факторах финансовой устойчивости страховой организации // Аспирант и соискатель, № 2, 2003. С. 52—58.
9. Рубин И. Страхование в России: Оценка и прогнозы. — М.: Объединенная финансовая группа. 2002.
10. Сербиновский Б.Ю., Гарькуша В.Н. Страховое дело. - Ростов н/Д: Феникс, 2000.
11. Страховое дело / Под ред. Л.И. Рейтмана, - М.: Рост, 2005.
12. Телепин Я.Е. Анализ финансовой устойчивости страховой организации // Аспирант и соискатель, № 3, 2003. С. 88—98.
13. Чернова Г.В. Основы экономики страховой организации по рисковым видам страхования.- СПб.: Питер, 2005.
14. Шахов В.В. Страхование: Учебник. — М.: ЮНИТИ, 2003. — 311 с.
15. Щиборщ К., Финансовый анализ деятельности страховой организации // Финансовый бизнес, № 10, 2001.
Приложение 1
Бухгалтерский баланс ООО «СК «Коместра-Цетр» за 2005 год (тыс.руб.)
| АКТИВ | На начало отчетного года | На конец отчетного периода |
| I. Активы | | |
| Инвестиции | 93 969 | 217 408 |
| в том числе: | | |
| финансовые вложения в дочерние, зависимые общества и другие организации | 93 969 | 217 408 |
| в том числе: | | |
| долговые ценные бумаги дочерних и зависимых обществ и предоставленные им займы | 3 969 | 93 121 |
| вклады в уставные (складочные) капиталы дочерних и зависимых обществ | 90 000 | 90 000 |
| Доля перестраховщиков в страховых резервах | 2 610 | 19 736 |
| в том числе: | | |
| в резерве незаработанной премии | 2 433 | 11 333 |
| в резервах убытков | 177 | 8 403 |
| Дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования | 1 262 | 31 338 |
| в том числе: | | |
| страхователи | 0 | 15 194 |
| страховые агенты | 1 262 | 16 144 |
| Дебиторская задолженность по операциям перестрахования | 1 356 | 2 501 |
| Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты | 0 | 764 |
| Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты | 98 | 16 491 |
| Основные средства | 933 | 4 585 |
| Запасы | 314 | 1 626 |
| в том числе: | | |
| материалы и другие аналогичные ценности | 248 | 1 051 |
| расходы будущих периодов | 66 | 575 |
| Денежные средства | 2 938 | 13 565 |
| Иные активы | 0 | 25 |
| Итого по разделу I | 103 480 | 308 039 |
| БАЛАНС | 103 480 | 308 039 |
| ПАССИВ | На начало отчетного года | На конец отчетного периода |
| II. Капитал и резервы | | |
| Уставный капитал | 90 010 | 90 010 |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | -154 | 25 |
| Итого по разделу II | 89 856 | 90 035 |
| III. Страховые резервы | | |
| Резерв незаработанной премии | 11 481 | 107 466 |
| Резервы убытков | 491 | 44 176 |
| Итого по разделу III | 11 972 | 151 642 |
| IV. Обязательства | | |
| Кредиторская задолженность по операциям страхования, сострахования | 1 322 | 7 081 |
| в том числе: | | |
| страховые агенты | 1 001 | 7 081 |
| прочие кредиторы | 321 | 0 |
| Кредиторская задолженность по операциям перестрахования | 0 | 11 182 |
| Прочая кредиторская задолженность | 330 | 48 099 |
| в том числе: | | |
| задолженность перед персоналом организации | 164 | 0 |
| задолженность перед государственными внебюджетными фондами | 72 | 90 |
| задолженность по налогам с сборам | 67 | 678 |
| прочие кредиторы | 27 | 47 331 |
| Итого по разделу IV | 1 652 | 66 362 |
| БАЛАНС | 103 480 | 308 039 |
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках ООО «СК «Коместра-Цетр» за 2005 год (тыс.руб.)
| Наименование показателя | За отчетный период | За аналогичный период предыдущего года |
| II. Страхование иное, чем страхование жизни | | |
| Страховые премии - нетто перестрахование | 202 586 | 12 190 |
| страховые премии (взносы) - всего | 226 851 | 16 392 |
| переданные перестраховщикам | -24 265 | -4 202 |
| Изменение резерва незаработанной премии - нетто перестрахование | -87 085 | -10 012 |
| изменение резерва незаработанной премии - всего | -95 985 | -12 243 |
| изменение доли перестраховщиков в резерве | 8 900 | 2 231 |
| Состоявшиеся убытки - нетто перестрахование | -71 780 | -926 |
| Выплаты по договорам страхования - нетто перестрахование | -36 321 | -604 |
| выплаты по договорам страхования- всего | -40 436 | -604 |
| доля перестраховщиков | 4 115 | |
| Изменение резервов убытков - нетто перестрахование | -35 459 | -322 |
| изменение резервов убытков - всего | -43 685 | -415 |
| изменение доли перестраховщиков в резервах | 8 226 | 93 |
| Расходы по ведению страховых операций - нетто перестрахование | -36 280 | -190 |
| затраты по заключению договоров страхования | -35 087 | -190 |
| прочие расходы по ведению страховых операций | -1 193 | |
| Результат от операций страхования иного, чем страхование жизни | 7 441 | 1 062 |
| III. Прочие доходы и расходы, не отнесенные в разделы I и II | | |
| Доходы по инвестициям | 76206 | 3009 |
| из них: | | |
| проценты к получению | 505 | |
| доходы от участия в других организациях | 75 701 | 3 009 |
| Расходы по инвестициям | -77 497 | -3 000 |
| из них: | | |
| Управленческие расходы | -23 418 | -2 521 |
| Операционные доходы, кроме связанных с инвестициями | 5 985 | |
| из них: | | |
| Операционные расходы, кроме связанных с инвестициями | -18 849 | -8 |
| из них: | | |
| Внереализационные доходы | 65 727 | 1 374 |
| Внереализационные расходы | -35 325 | -70 |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 270 | -154 |
| Текущий налог на прибыль | -91 | |
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 179 | -154 |
