ВВЕДЕНИЕ
          В своей курсовой работе  я рассмотрела тему «Кредитная система в современной экономике». Выбранная мною тема является актуальной, так как в развитии любого государства значительное место занимает кредитная система, которая во многом определяет развитие экономики, рост потенциальных возможностей государства и рост благосостояния его населения. Вместе с этим само государство должно оказывать влияние на развитие кредитной системы, на ее формирование, деятельность и соответственно размещению на территорию государств.

          Современная кредитная система - это важнейшая сфера национального хозяйства любого развитого государства. На протяжении 10 лет рыночных реформ в России происходило формирование кредитной системы на основе новых принципов. Этот процесс довольно сложный и занимает длительный промежуток времени. При формировании кредитной системы в настоящее время невозможно не учитывать опыт прошлого.

          Говоря об этой теме, нельзя не упомянуть те проблемы, с которыми сталкивается наша экономика на переходном периоде к реальному рыночному механизму функционирования, что требует более радикальных преобразований в денежно-кредитной сфере. В настоящее время назрела необходимость в полной мере использовать экономические рычаги, присущие кредитной сфере, разработать и реализовать принципиально новые подходы к управлению денежным обращением страны.

Созданию современной кредитной системы Российской Федерации предшествовал длительный исторический период, который определялся социально-экономическими условиями развития нашей страны.

Объектом исследования –  является кредитная система.

Предметом исследования – формирование и развитие кредитной системы в современной экономике.

Целью курсовой работы является изучение сущности кредитной системы, ее форм и проблемы развития в современной России. Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

-  определить   сущность кредитной системы в экономике;

- рассмотреть  основные функции кредита и развитие кредитных отношений;

- дать характеристику основным формам кредита;

- проанализировать проблемы развития кредитной системы в современной России.

На мой взгляд, выбранная мной тема максимально полно раскрыта в этой курсовой работе.

1. СУЩНОСТЬ, ФУНКЦИИ И ЭВОЛЮЦИЯ КРЕДИТНЫХ   ОТНОШЕНИЙ

Кредит - предоставление денег или товаров в долг, как пра­вило, с уплатой процентов; стоимостная экономическая категория, неотъемлемый элемент товарно-денежных отношений. Возник­новение кредита связано непосредственно со сферой обмена, где владельцы товаров противостоят друг другу как собствен­ники, готовые вступить в экономические отношения.

Возможность возникновения и развития кредита связаны с кругооборотом и оборотом капитала. В процессе движе­ния основного и оборотного капитала происходит высвобожде­ние ресурсов. Средства труда используются в процессе производства длительное время, их стоимость переносится на стоимость готовой продукции частями. Постепенные вос­становление стоимости основного капитала в денежной форме при­водит к тому, что высвобождающиеся денежные средства осе­дают на счетах предприятий. Вместе с тем на другом полюсе возникает потребность в замене изношенных средств тру­да и достаточно крупных единовременных затратах. Ана­логичные по своему характеру процессы происходят и в движении оборотного капитала. Более того, здесь колеба­ния в кругообороте и обороте проявляют себя более раз­нообразно. Так, в силу сезонности производства, неравномерных поставок и другого происходит несовпадение времени создания и обращения продукции. У одних субъектов появляется временный избыток средств, у других - их недо­статок. Это создаёт возможность возникновения кредит­ных отношений, то есть кредит разрешает относительное противоречие между временным оседанием средств и необходимостью, их использования в хозяйстве.

Кредитные отношения в экономике базируются на опреде­ленной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов. Эти принципы стихийно складывались еще на первом этапе разви­тия кредита, а в дальнейшем нашли прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном законодатель­ствах.

В рыночной экономике деньги должны находиться в постоянном обороте, совершать непрерывное обращение. Временно свободные денежные средства должны незамедлительно поступать на рынок ссудных капиталов, аккумулировать в кредитно-финансовых учреждениях, а затем эффективно пускаться в дело, размещаться в тех отраслях экономики, где есть потребность в дополнительных капиталовложениях.

Кредит представляет собой движение ссудного капитала, осуществляемое на началах срочности, возвратности и платности.

         Кредит в переводе с латинского (kreditum) имеет два значения – «верую, доверяю» и «долг, ссуда». Являясь экономической категорией, кредит выражает экономические отношения, возникающие между собственниками (хозяйствующими субъектами) по поводу перераспределения временно свободных материальных ресурсов, денежных средств на условиях возвратности и платности. Он выступает самостоятельной экономической категорией и имеет существенные отличия от родственной категории «финансы». Во-первых, он осуществляет возвратное перераспределение, в то время как финансам свойственна безвозвратность в распределительных процессах. Во-вторых, при кредитных отношениях происходит смена пользователя ссудными материальными и денежными ресурсами, но не их собственника. При финансовых отношениях наблюдается смена не только пользователя, но и собственника перераспределяемых средств. В-третьих, при кредитных отношениях ссудные средства передаются во временное пользование, при  финансовых – в бессрочное, т.е. навсегда. В-четвертых, объектом финансовых отношений является совокупный общественный продукт и национальный доход. Объектом кредитных отношений предстает лишь временно свободная их часть, включая часть национального богатства. В-пятых, предоставление средств в пользование при кредитных отношениях происходит на платной основе, при финансовых – безвозмездно. Кредитные отношения как отношения кредитора и должника являются формой бытия кредита. Вне этого специфического отношения кредит возникнуть и существовать не может. При этом следует учитывать указание К. Маркса, что данное отношение «…хотя и составляет естественную основу кредитной системы, но вполне может развиться и до существования последней».

Кредитное отношение предполагает субъектов (кредитор и заемщик), а также объект – ссужаемую стоимость в денежной или товарной форме.

На поверхности экономических явлений кредит выступает, как вре­менное позаимствование веши или денежных средств. При помощи кре­дита приобретаются товарно-материальные ценности, различного рода машины, механизмы, покупаются населением товары с рассрочкой пла­тежа. Объектом приобретения за счет кредита выступают разнообраз­ные ценности (вещи, товары). Однако «вещное» толкование кредита выходит за рамки политэкономического анализа. Как уже отмечалось, экономическая наука о деньгах и кредите изучает не сами вещи, а отно­шения между субъектами по поводу вещей. В этой связи кредит как эко­номическую категорию следует прежде всего рассматривать как опре­деленный вид общественных отношений.

Однако кредит - не всякое общественное отношение, а лишь такое, которое отражает экономические связи, движение стоимости. Как же можно определить сущность кредита? Прежде чем ответить на этот воп­рос, важно уточнить, что вкладывается в понятие «сущность». Необхо­димость в этом связана с тем, что сущность кредита в ряде случаев отож­дествляется с его содержанием, природой и даже причиной возник­новения. Эти понятия не тождественны. К примеру, содержание вы­ражает как внутреннее состояние кредита, так и его внешние связи (с производством, обращением, другими экономическими категориями). Сущность же кредита обращена к внутренним его свойствам, выступа­ет как главное в содержании этой экономической категории.

К сущности экономического явления тесно примыкает и его природа, трактуемая как врожденные свойства, естественное состояние, принад­лежность кредита к какому-то определенному роду, в данном случае - к стоимости. В широком смысле природа кредита - это не какой-то его отдельный вид, а все кредитные отношения во всем многообразии их форм. Природа кредита - это, следовательно, не только его сущность, но и форма существования.

Сущность кредита тесно связана с его необходимостью и причинами, но и здесь нет тождества. Причина выражает связь кредита с многооб­разными экономическими процессами. Причина может вызвать разные следствия, вызвать к жизни наряду с кредитом и другие экономические явления, поэтому она не дает исчерпывающей характеристики сущнос­ти данной экономической категории.

При выявлении сущности кредита, как и сущности других экономи­ческих категорий, важно придерживаться следующих методологических принципов. Их можно свести к следующему.

·            Все разновидности кредита должны отражать его сущность незави­симо от той формы, в которой он выступает. Например, ссуда может обслуживать разнообразные долговременные и краткосрочные потреб­ности (затраты на приобретение сырья, материалов, оборудования). Кредит может функционировать во внутреннем и внешнем экономи­ческих оборотах, в денежной и товарной формах. Однако независимо от потребностей, которые обслуживает кредит, его суть не меняется, кредит продолжает выражать характерные для него черты.

·            Вопрос о сущности кредита надо рассматривать по отношению к
совокупности кредитных сделок. Если в одной из кредитных сделок за­емщик не возвращает ссуду, то это еще не означает, что одно из свойств - возвратность становится не обязательным для кредита как экономи­ческой категории. Утрата одного из качеств в той или иной конкрет­ной кредитной сделке не означает, что кредит теряет свою определен­ность и обособляемость.

·            Анализ сущности кредита предполагает раскрытие ряда его конкретных характеристик, которые показывают сущность в целом. Вот по­чему, отвечая на вопрос о том, что представляет сущность кредита, нуж­но рассмотреть:

- структуру кредита;

- стадии движения;

- основу.

Важно при этом, чтобы раскрываемая сущность кредита выражала его целостность, подходила для всех его проявлений.

При рассмотрении функций кредита следует отличать их от роли кредита. Если функция – есть правление сущности, выражение общественного назначения кредита, то через роль раскрываются результаты его использования на основе выполняемых функций.

Не смотря на различие понятий функций и роли, они взаимосвязаны.

Посредством использования функций кредита экономические субъекты и общество в целом добиваются эффективности производства, ускорения обращения и роста доходов. В силу этого выяснение функций кредита имеет большое практическое значение для обеспечения таких условий, при которых они проявились бы наиболее эффективно.

Сущность кредита выступает в его 3-х функциях:

1.     распределения на возвратной основе денежных средств (распределительная функция);

2.     создания кредитных средств обращения и замещения наличных денег (эмиссионная функция);

3.     осуществления контроля за эффективностью деятельности экономических субъектов (контрольная функция).

Распределительная функция кредита обнаруживается как при аккумуляции средств, так и при их размещении, то есть посредством кредита происходит распределение денежных средств на возвратной основе. Эта функция четко проявляется в процессе предоставления на время средств предприятиям и организациям (так же, как сбережений населения) для удовлетворения их потребностей в денежных ресурсах. Таким образом, хозяйство обеспечиваются необходимым обратным капиталом и ресурсам для инвестиций.

Важная функция – создание кредитных средств обращения замещения наличных денег (эмиссионная функция). Проявляется она в том, что в процессе кредитования создаются платёжные средства, т.е. обороту предоставляются деньги, как в наличной, так и в безналичной формах. Данная функция кредита обнаруживается и тогда, когда на основе замещения наличных денег происходят безналичные расчёты.

Хотя функция  кредита -  категория объективна, существующая независимо от воли и желания людей, кредитная система может создавать условия, позволяющие полнее использовать кредит для достижения поставленных целей. С учётом этого банкам и заёмщикам рекомендуется использовать различные виды ссуд. Выбор - их дело не только техническое. Выбирая конкретный вид кредита, заёмщики учитывают экономическую целесообразность, выясняют, позволяет ли данная форма кредитования наиболее полно использовать ссуду для повышения доходности и развития их деятельностью.

Рассматривая функции кредита, уместно отметить, что на их основе в хозяйстве осуществляется контроль рублём. Именно на базе кредитных отношений строится наблюдение за деятельностью заёмщиков и кредиторов, оцениваются кредитоспособность, и платёжеспособность хозяйствующих субъектов контролируется соблюдение принципов кредитования. Это дало основание некоторым авторам о присущей кредиту контрольной функции. Любой кредитор, будь то банк, предприниматель или частное лицо – своеобразно через ссуду контролирует состояние заёмщика, стремясь предотвратить несвоевременный возврат долга. Всё кредитное дело построено с юридической точки зрения на гражданском законодательстве страны, где на ряду с актами купли-продажи, аренды, найма, перевозки и т.д. чётко охарактеризованы денежные обстоятельства, расчёты, кредитование, количественные операции и другие уже гражданские акты, повседневно совершаемые при посредстве денежных операций.

Кредитные отношения предполагают принятие кредитором и заёмщиком ряда обязательств.     

Место и роль кредита в экономической системе общества определяются также, прежде всего выполняемыми им функциями, как общего, так и выборочного характера.
2.ОСНОВНЫЕ ФОРМЫ КРЕДИТА
Форма кредита синтезирует содержание и организацию кредитных отношений. Она определяется по таким функциональным признакам: характер кредитных отношений, объект и сфера кредитования, состав участников (субъектов) кредитной операции, объект и сфера кредитования, инфраструктура реализации, взаимодействие с общей системой кредитных отношений. Исходя из этого можно выделить следующие формы кредита: банковский, государственный, коммерческий, потребительский, ипотечный и международный.

         1.Банковский кредит представляет собой экономические отношения между банком и заемщиком по поводу предоставления банком последнему  ссуду за плату на условиях обеспечения, возвратности, срочности. Где в роли заемщика могут выступать как физические и юридические лица, так и государство.

Банковский кредит связан с аккумулированием временно свободных денежных средств, их перераспределением на условиях возвратности, а также с эмиссией денежных знаков в обращение через систему кре­дитования. Возвратная форма движения денежных ресурсов создает возможность перераспределять денежные ресурсы неоднократно. Не­обходимость использования банковского кредита обусловливается кругооборотом фондов предприятий в воспроизводственном процессе, особенностями организации оборотных средств и основных фондов, хозрасчетными интересами кредитора и заемщика.

Банковский кредит предоставляется главным образом коммерчес­кими банками для решения следующих задач:

•    увеличения основного и оборотного капиталов хозяйствующих
субъектов;

•    учета (переучета) векселей;

•    удовлетворения потребительских нужд граждан;

•    выкупа государственного имущества;

•    для других целей при несовпадении поступлений и платежей в
процессе кругооборота собственного капитала.

Банковский кредит может быть прямым и косвенным. Прямые (банк — заемщик) кредитные отношения преобладают. Реже применяется косвенное банковское кредитование, т. е. предоставление ссуды заем­щику через посредника.

Срок кредита — это период пользования ссудой, исчисляемый с момента получения ссуды до ее конечного погашения. По периоду пользования кредиты подразделяются на кратко- (до 1 года), средне-(от 1 года до 3 лет) и долгосрочные (более 3 лет). Каждому из них присущи конкретные организационные способы кредитования, осо­бые условия выдачи и погашения, объекты кредитования. Экономи­ческое разграничение по срокам основано на особенностях кругообо­рота, воспроизводства и образования основных и оборотных фондов и фондов обращения предприятий.

По срокам погашения ссуды бывают срочные, отсроченные и про­сроченные. Срочные — ссуды, срок погашения которых наступил или наступит в ближайшее время. Отсроченные (пролонгированные) — ссуды, срок погашения которых перенесен банком на более поздний период по просьбе клиента. Просроченные — ссуды, невозвращенные в установленный срок. Досрочное погашение практикуется по ини­циативе как заемщика, так и кредитора, например, при дополнитель­ном высвобождении денежных средств, ухудшении деятельности за­емщика, которое ставит под сомнение целесообразность дальнейше­го кредитования.

Целевой характер ссуды, ее назначение определяет, прежде всего, заемщик, однако и банк при выделении кредита исходит из его зна­чения, из конкретного объекта кредитования. Без соблюдения прин­ципа целевого направления кредита трудно обеспечить его возврат­ность в установленные сроки.

Принцип материального обеспечения кредитования означает, что за­емщик должен обладать материальными ценностями, под которые будет выдана ссуда. При предоставлении ссуд в качестве обеспечения банковских кре­дитов могут приниматься: залог под имущество; гарантия; поручи­тельство; страховое свидетельство о страховании ответственности за­емщика за непогашение кредитов; любое свободное от залога имуще­ство заемщика, на которое может быть обращено взыскание в соот­ветствии с действующим законодательством. Материальная гаран­тия возврата может быть дана как непосредственно заемщиком, так и его гарантом (другим банком, предприятием).

По степени риска банковские ссуды классифицируются так:

•    стандартные;

•    с повышенным риском (субстандартные);

•    пролонгированные;

•    просроченные;

•    безнадежные к погашению.

К стандартным относятся ссуды, выданные при таких обстоятель­ствах: когда ссуда и договор на залог оформлены правильно; на счет заемщика постоянно поступают средства, залог предо­ставлен в достаточном объеме и легко реализуем; гарантия, пору­чительство или договор страхования надежны.

К субстандартным (с повышенным риском) можно отнести ссу­ды, недостаточно гарантированные капиталом и платежеспособно­стью должника или определенным залогом, и ссуды, выданные за­емщику, финансовое положение которого на момент оценки вызы­вает опасения.

К пролонгированным относятся ссуды, срок погашения которых пе­ренесен после наступления договорных сроков погашения. Просро­ченные ссуды — это ссуды, непогашенные путем реализации залога или взыскания по гарантии, поручительству, договору страхования и отнесенные на счет просроченных ссуд.

Безнадежные к погашению — ссуды, которые не могут быть пога­шены и сохранение которых на балансе банка в качестве актива не имеет смысла. К категории безнадежных ссуд также относятся креди­ты, срок исковой давности по которым истек и они должны быть спи­саны в установленном порядке.

2. Государственный кредит отражает аккумуляцию государством денежных средств на принципах возвратности для финансирования государственных расходов. Кредиторами выступают население страны и юридические лица, заемщиком — государство в лице его органов (Ми­нистерства финансов, республиканских, местных органов). Данная форма кредита позволяет заемщику мобилизовать дополнительные де­нежные ресурсы для покрытия бюджетного дефицита без осуществле­ния для этих целей бумажно-денежной эмиссии. Государственный кре­дит используется для стабилизации денежного обращения. В условиях развития инфляционного процесса государственные займы у населе­ния временно уменьшат его платежный спрос. Из обращения изымает­ся денежная масса, т. е. происходит отвлечение средств из денежного оборота на заранее оговоренный срок.

Для кредиторов государственный кредит является формой сбере­жений, инвестированием средств в ценные бумаги, приносящие до­полнительный доход.

Государственный кредит делится на виды, отражающие специфику отношений и влияния ряда факторов. Виды такого кредита определя­ются составом заемщиков и кредиторов; конкретными причинами появления потребности у государства в мобилизации средств; местом получения кредита; формой и порядком его оформления; методами привлечения денежных ресурсов и способами их возврата; сроками по­гашения государством своих обязательств; степенью риска кредитора и заемщика.

В зависимости от заемщика государственный кредит бывает цент­рализованным и децентрализованным. В первом случае заемщиком яв­ляется центральный финансовый орган страны (Министерство фи­нансов), во втором — местные органы власти (советы народных де­путатов).

По месту получения кредит подразделяется на внутренние и внешние займы. По срокам они делятся на кратко- (до 1 года), средне- (от 1 года до 5 лет) и долгосрочные (более 5 лет).

В зависимости от формы и порядка оформления кредитных отно­шений различают: государственные облигационные и безоблигацион­ные займы. Выпуск разного рода казначейских обязательств, векселей, кредитование центральным банком государственного бюджета — примеры безоблигационных займов.

Выпускаются облигации внутренних государственных займов. Они могут быть как именными, так и на предъявителя, про­центными и беспроцентными (целевыми), выигрышными, свободно обращающимися или с ограниченным кругом обращения, сберега­тельными, казначейскими.

Казначейские обязательства (векселя) государства — вид ценных бумаг, удостоверяющих внесение их держателями денежных средств в бюджет и дающих право на получение фиксированного дохода в те­чение срока владения ими. Размещаются на добровольных началах среди юридических и физических лиц. Казначейские обязательства выпускаются государством: на длительный срок (5-25 лет) — долго­срочные; сроком на 3-12 месяцев — краткосрочные; от 1 года до 5 лет — среднесрочные.

При приобретении ценной бумаги правительства значение имеет доход от нее, зависящий от вида ценной бумаги, ее номинальной стоимости, срока, условий выпуска, степени риска, темпов инфляции. Основная неопределенность обусловлена возможностью изменения ожидаемых темпов инфляции. Если темпы инфляции повышаются, то кредиторы несут убытки, а заемщик получает прибыль.

Погашение долговых обязательств, выпущенных правительством и хранящихся в НБУ, производится в дальнейшем за счет прибыли этого банка.

Государственный кредит формирует часть государственного внут­реннего долга. Обслуживание государственного долга Украины по­ручено Национальному банку.

3. Коммерческий кредит характеризует кредитную сделку между дву­мя предприятиями — продавцом (кредитором) и покупателем (заем­щиком). Предприятие-поставщик предоставляет отсрочку платежа за свой товар (услуги), предприятие-покупатель передает кредитору вексель как долговое свидетельство и обязательство платежа. Особенностью коммерческого кредита является то, что сделка ссуды не является главной целью. Она лишь сопутствует сделке купли-продажи, способствуя быстрейшей ре­ализации товаров.

Таким образом, коммерческий кредит — это экономические отношения по поводу продажи товаров на условии отсрочки платежа.

Для предприятия-поставщика кредитная сделка переплетается с мо­ментом продажи продукции, оказания услуг. Она не только ускоряет реализацию, но и приносит дополнительный доход в форме процента, включаемого в стоимость проданных товаров или оказанных услуг. Заемщику по ряду причин выгоднее прибегнуть к коммерческому кредиту, чем получить денежную ссуду для немедленной оплаты материальных ценностей. Потребность заемщи­ка в коммерческом кредите обусловлена его желанием получить право собственности на потребительскую стоимость ценностей, на их ис­пользование в процессе производства, для продажи населению и т. д., в то время как платеж в погашение ссуды он может совершить позднее. В момент покупки товаров у заемщика отпадает необходимость в аван­сировании денег в очередной кругооборот фондов; достигается вре­менная экономия денежных средств для расчетов с поставщиками. Завершение у покупателя кругооборота фондов, высвобождение сто­имости в денежной форме позволят ему погасить коммерческий кре­дит, как правило, в денежной форме.

Коммерческий кредит имеет строго ограниченное направление. Так, он может предоставляться отраслями, производящими средства про­изводства, отраслям, потребляющим их, но не наоборот. При ком­мерческом кредите и кредитор, и заемщик являются производителями продукта или посредниками в его реализации. Границы коммерческого кредита зависят, с одной стороны, от способности кредитора предо­ставлять ссуду в товарной форме (наличие у него массы товарных ре­сурсов); возможностей получения в банке ссуды под векселя, а с другой — от уровня кредитоспособности заемщика.

Конкретный срок коммерческого кредита зависит от вида това­ров, стоимости сделки, финансового положения покупателя и постав­щика, стоимости кредита, наличия долгосрочных связей между по­ставщиками и покупателями, качества товара, предлагаемого разны­ми поставщиками. Но независимо от того, что продается на услови­ях отсрочки платежа — средства или предметы труда, — коммерчес­кий кредит имеет краткосрочный характер.

Коммерческий кредит способствует перераспределению капиталов между предприятиями и отраслями. Выполняя перераспределитель­ную функцию, он может в известной мере заменять банковский кре­дит. При этом поставщики-кредиторы имеют более легкий доступ к банковским ресурсам, чем заемщик, находящийся в затруднительном финансовом положении. Достоинствами коммерческого кредита яв­ляются: оперативность предоставления средств в товарной форме; техническая простота оформления; активизация механизмов мобили­зации свободных товарных ресурсов и их перераспределения; расши­рение возможности маневрирования оборотными средствами пред­приятий.    

Коммерческий кредит имеет недостатки: ограниченность на­правлений во времени, размерах; иногда вынужденный со стороны по­ставщика характер отсрочки платежа в связи с финансовым положени­ем покупателей; риск для поставщика, сильное влияние со стороны банковской сферы при учете векселей. Предоставление коммерческо­го кредита может привести к изменениям темпов инфляции, так как за­медляется скорость обращения денежной единицы в результате от­срочки платежа. Кроме того, учет векселей в банках может привести к росту денежной массы, что неизбежно при коммерческом кредите.

4. Потребительский кредит отражает отношения между кредитором и заемщиком по поводу кредитования конечного потребления. Он отличается от ссуд, предоставляемых предприятиям для производ­ственных целей или для приобретения активов, порождающих дви­жение средств. Потребительский кредит — средство удовлетворения потребительских нужд населения. Для населения кредит ускоряет получение определенных благ, которые оно могло бы иметь только в будущем при условии накопления суммы денежных средств, необ­ходимых для покупки данных товарно-материальных ценностей или оплаты услуг, строительства и др. Выдача потребительского креди­та населению, с одной стороны, увеличивает его текущий платеже­способный спрос, повышает жизненный уровень, а с другой — уско­ряет реализацию товарных запасов, услуг, способствует созданию основных фондов.

       Субъектами кредитных отношений являются физические лица (за­емщики), а в роли кредиторов выступают банки, небанковские кре­дитные учреждения (ломбарды, кассы взаимопомощи, пункты прока­та), предприятия и организации. Объектами кредито­вания являются затраты, связанные с удовлетворением потребностей населения текущего характера, в том числе приобретение товаров в личную собственность, затраты капитального (инвестиционного) характера на строительство и приобретение недвижимого имущества.

Потребительский кредит всегда имеет целевой характер. В зависимости назначения потребительские кредиты подразделяются на:

•    инвестиционные;

•    для покупки товаров или оплаты услуг;

•    на развитие личных хозяйств;

•    целевые кредиты отдельным социальным группам;

•    чековые — под банковские кредитные карточки.

К инвестиционным относятся ссуды на кооперативное жилищное строительство, строительство и приобретение индивидуальных жи­лых домов, садовых домиков, реконструкцию и капитальный ремонт объектов строительства.

Следующая группа объединяет ссуды для приобретения отдельных потребительских товаров или оплаты предоставляемых услуг: рассрочка платежей за товары длительного пользования, прокат пред­метов потребления.

К кредитам на развитие личных хозяйств относятся ссуды на по­купку сельскохозяйственной техники; транспортных средств; приоб­ретение скота; покупку посадочного материала, рассады, удобрений.

Социальный характер имеют все виды потребительского кредита, однако следует выделить целевые ссуды отдельным социальным груп­пам (молодым семьям, студентам). Ссуды выдаются на льготных ус­ловиях: низкая процентная ставка, относительно несложный порядок оформления ссуд.

Нецелевые потребительские наличные ссуды предоставляются на­селению коммерческими банками, ломбардами под залог имущества. Это кредит на неотложные нужды, осуществление затрат, возникаю­щих в связи с непредвиденными обстоятельствами (лечение, стихий­ное бедствие и т. д.).

Предоставление чекового кредита связывается с наличием счета (обычный текущий счет в банке). Предусматривается предоставление кредита в момент исчерпания остатка средств на счете (овердрафтные счета). Эти ссуды погашаются по мере поступления на счет вкла­дов либо специальными взносами заемщика. Другая разновидность чекового кредита основана на применении специального чекового счета и специальных банковских чеков. Банки выдают клиентам чеки установленного образца и достоинства. Вкладчик получает ссуду, как только чек поступает в банк для проводки по счету. При предъяв­лении чека установленная сумма лимита уменьшается, когда же на счет чека поступают платежи, кредитный лимит восстанавливается.

Особенностью использования потребительского кредита является рост использования банковских кредитных карточек. Кредитные карточки предусматривают участие в торговой сделке трех сторон: владельца карточки, банка и торговой организации. Карточка вы­дается клиенту, если состояние его депозитных и заемных операций удовлетворительно. По каждой карточке устанавливается кредит­ный лимит, который может быть изменен в ту или иную сторону в зависимости от режима использования карточки ее владельцем.

Сроки предоставления потребительских ссуд различны. Долгосроч­ные кредиты выдаются на инвестиционные затраты. Банки выдают потребительские ссуды непосредственно заемщику (прямые кредиты) или через посредников (торговая организация, ломбард).

К потребительскому кредиту относят кредит ломбардов, которые предоставляют возможность населению хранить предметы личного пользования и домашнего потребления, а также получать ссуды под залог. Размер ссуды определяется по договору в зависимости от сум­мы и вида закладываемых вещей. При непогашении ссуды ломбард передает имущество для продажи. Из этой суммы погашаются плата за хранение, выданные ссуды с процентами и расходы по страхова­нию и продаже.

5. Ипотечный кредит — особый тип экономических отношений при предоставлении ссуд под залог недвижимого имущества. Кредитора­ми по ипотеке могут быть ипотечные банки или специальные ипотеч­ные компании, а также обычные коммерческие и другие банки. Заем­щиками выступают физические и юридические лица, главным обра­зом физические, имеющие в собственности объект ипотеки.

Субъектом залога является недвижимое имущество: жилые дома, квартиры, сооружения, магазины, склады, земельные участки. Ресурсами кредитования ипотечных банков являются собственные накопления, ипотечные облигации и привлеченные на счета клиентов средства.

Ипотечные облигации — долгосрочные ценные бумаги, выпускае­мые банком под обеспечение недвижимым имуществом (земля, со­оружения) и приносящие твердый доход.

Основными документами при оформлении ипотечного кредита яв­ляются: закладные, векселя, ценные бумаги, которые могут обра­щаться на вторичном рынке ценных бумаг. Зак­ладная — документ, передающий кредитору законное право соб­ственности на залог по ссуде.

Для ипотечных ссуд характерна низкая ликвидность.

При предоставлении ипотечного кредита банк изучает кредито­способность заемщика. Прежде всего устанавливается соотношение между размером ссуды и стоимостью закладываемой недвижимости; определяется величина, степень стабильности доходов заемщика, его отношение к недвижимости. Ссуды под недвижимость подлежат погашению на условиях рас­срочки платежа и с уплатой процента. При неуплате задолженности по ссуде заемщик теряет недвижимость, которая являлась обеспече­нием кредита.

В международных экономических отношениях любого государ­ства существенное значение имеют кредитные отношения.

6. Международный кредит представляет собой временную переда­чу товарных или денежных ресурсов одних стран для использова­ния другими странами в целях ускорения их общественно-экономи­ческого развития.

Необходимость использования международного кредита опреде­ляется экономическими и внешнеполитическими условиями: развити­ем внешнеэкономических связей между государствами, фирмами на базе международной торговли, научно-технического сотрудничества, в том числе необходимостью оказания кредитной помощи отдельным странам.

Кредитные отношения непосредственно влияют на процесс расши­ренного воспроизводства в стране как кредитора, так и заемщика. Предоставление ссуды с точки зрения процесса воспроизводства оз­начает, что часть созданного прибавочного продукта, образующего фонд накопления, изымается из национальной экономики страны кре­дитора и поступает в страну заемщика. Для кредитора это влечет за собой необходимость либо увеличения производства товаров, которые он обязался поставить в счет кредита, сверх внутренних потребностей, либо использования ранее накопленных товарных и денежных резер­вов. Для заемщика же кредит представляет собой дополнительный ис­точник расширенного воспроизводства. Страны стремятся использо­вать подобный экономический маневр материальными и финансовыми ресурсами таким образом, чтобы они перемещались именно туда, где могут быть рационально использованы для организации высокоэф­фективного производства, в продукции которого заинтересованы и заемщик, и кредитор. В результате международный кредит способствуют преодолению различий в уровне экономического развития стран, со­трудничающих между собой, углублению международного разделения труда.

Погашение кредитов и уплата по ним процентов производятся валютной выручкой от увеличения экспорта товаров, поставками то­варов обычного экспортного ассортимента стран-заемщиков, про­дукцией предприятий, для строительства которых был выдан кредит, и другими способами, оговоренными в кредитных соглашениях сторон.

Субъектами кредитных отношений выступают государства, банки, международные валютно-кредитные организации и отдельные юриди­ческие лица. Международный кредит предоставляется за счет средств государства, фирм, предприятий, коллективных ссудных фондов, акку­мулированных в международных банках и валютных организациях. Объектом международного кредита выступает ссужаемый капитал в денежной и товарной формах.

Международный кредит может быть межгосударственным на дву­сторонней и многосторонней основах, банковским и коммерческим. Для межгосударственного кредита характерно то, что субъектами кредитных отношений выступают отдельные государства, а объек­том перераспределения — их национальный доход. Межгосудар­ственный кредит может использоваться для сбалансирования плате­жей между разными странами, расширения товарооборота и т. д.

Международный кредит характеризуется предоставлением средств в денежной и товарной формах. При выдаче в денежной форме объектом ссуды служат международные покупательные и платежные средства. Меж­государственный кредит в конвертируемой валюте в настоящее вре­мя выдается и используется главным образом в безналичной форме.

Межгосударственные кредиты выступают в форме инвестицион­ного кредита, используемого на финансирование капитальных вло­жений. За счет них оплачиваются машины, оборудование, труд спе­циалистов, связанный со строительством предприятия, в продукции которого заинтересованы субъекты кредитной сделки.

Международный кредит способствует развитию долгосрочного внешнеэкономи­ческого сотрудничества и создает дополнительные источники валютных поступлений.
3. ПРОБЛЕМЫ РАЗВИТИЯ КРЕТИДНОЙ СИСТЕМЫ В СОВРЕМЕННОЙ РОССИИ

Кредитная система России – важная сфера национальной экономики, где в последние годы происходят радикальные изменения. Коренным образом меняется кредитная система, внедряются новые формы кредитования и расчётов, иными становятся взаимоотношения между банками и их клиентами, складываются новые пропорции между финансами и кредитом. На форме активно развивающихся товарного и финансового рынков роль денег резко возрастает. Ситуация переходной экономики, формирование рынка требуют поиска форм денежно-кредитных отношений.

Банк России проводит денежно-кредитную политику исходя из необходимости создания благоприятных условий для долгосрочного экономического развития страны. Низкий уровень инфляции и стабильности национальной валюты являются основой для принятия эффективных решений в области осуществления денежно-кредитных сбережений. Поэтому главной целью единой государственной денежно-кредитной политики, проводимой Банком России совместно с Правительством Российской Федерации, является устойчивое снижение инфляции и поддержание её на низком уровне.

При проведении политики управляемого плавания валютного курса роль процентной политики Банка России в управлении инфляционными процессами существенно ограничена, однако использование процентных ставок может быть эффективным для предотвращения притока краткосрочного портфельного капитала и стерилизации избыточной ликвидности с помощью операции на открытом рынке. Ограничение притока «горячих денег» с помощью регулирования краткосрочных процентных ставок, особенно в ситуации положительного сальдо текущего баланса, является дополнительным фактором сдерживания инфляции.

Таким образом, воздействие на уровень инфляции в 2004 году будет осуществляться Банком России посредством комбинированного использования трёх основных инструментов денежно-кредитной политики: выбора курсовой политики, ограничения с помощью операции на открытом рынке денежного предложения в соответствии с параметрами денежной программы, установления краткосрочных процентных ставок по операциям Банка России.

Решения в области денежно-кредитного регулирования принимаются Банком России на основе тщательного анализа всех факторов, способных оказывать инфляционное давление. Несмотря на снижение эффективности использования показателя денежной массы в качестве промежуточной цели для достижения запланирования уровня общей инфляции, динамика и структура денежной массы остаются важными ориентирами для оценки текущих монетарных условий, инфляционных ожиданий и определения среднесрочного тренда инфляции.

В соответствии с прогнозом социально-экономического развития РФ на 2004 год и сценарными условиями социально-экономического развития РФ на период до 2006 года, согласованным с Банком России, предполагается снизить темпы инфляции до 8-10% в 2004 году, 6,5-8,5% в 2005 и 5,5-7,5% в 2006 году.

Такая траектория инфляции в рамках намеченной на этот период бюджетно-налоговой политики представляется реальной, и Банк России ставит целью обеспечить указанную динамику инфляции с помощью инструментов денежно-кредитной политики. Исторический опыт многих стран, в том числе и современный российский, показывает, что переход к политике таргетирования инфляции, применяемый многими центральными банками, требует отказа от политики управляемого плавающего валютного курса, которую Банк России проводил в последние годы. Кроме того, в формировании индекса потребительских цен всё ещё высока роль регулируемых цен, динамика которых лежит вне сферы воздействия Банка России, но некоторые могут исказить выстроенную в соответствии с монетарными зависимости прогнозную траекторию инфляции. На современном этапе Банк России не считает возможным отказаться от политики управляемого плавания валютного курса по следующим причинам. Во-первых, в отсутствие законодательного оформленного и эффективно функционирующего стабилизационного фонда Правительства Российской Федерации, достаточно полно аккумулировать дополнительные доходы от высоких цен на нефть, переход на использование режима плавающего валютного курса может привести к его переоценке. Это чревато развитием «голландской болезни» и может нанести ущерб национальной промышленности. Во-вторых, слишком быстрый переход в условиях относительно высоких цен на нефть от режима управляемого плавания к режиму плавающего обменного курса может привести к изменению относительной привлекательности активов, номинированных в российской и иностранной валюте. Предоставление возможности домашним хозяйствам и предприятиями адаптироваться к изменяющимся показателям стоимости рубля в такой ситуации, по мнению Банка России, необходимо.

По мере создания стабилизационного фонда Банк России считает необходимым последовательно сокращать своё участие на валютном рынке, способствуя постепенному внедрению рыночных механизмов определения стоимости рубля.

В ближайшем десятилетии в России должны быть обеспечены высокие темпы экономического роста, которые позволят значительно повысить уровень жизни населения. Низкая инфляция является основой для обеспечения устойчивости рубля, формирования позитивных ожиданий экономических агентов, снижения рисков и, соответственно, принятия обоснованных решений относительно сбережений, инвестиций и потребительских расходов. Поэтому кредитная политика, направленная на устойчивое снижение инфляции, вносит существенный вклад в усиление потенциала экономического роста и модернизацию структуры экономики.

Таким образом, по мнению автора, следует остановиться на некоторых проблемах денежно-кредитной политики по подробней. Итак:

1. В настоящее время Россия как страна с открытой и недостаточно диверсифицированной экономикой, в высокой степени зависящая от внешней экономической и финансовой конъюнктуры, не имеет возможности перейти к режиму свободно плавающего валютного курса рубля. По каналам текущего счета платежного баланса предложение иностранной валюты устойчиво превышает спрос. Счет операций с капиталом и финансовыми инструментами нестабилен как по объемам, так и по направленности финансовых потоков. В таких условиях, как показывает практика многих стран, необходимо использование режима управляемого плавающего валютного курса, прежде всего в целях исключения резких колебаний обменного курса национальной валюты.

2. В настоящее время российская экономика в условиях трансграничных потоков капитала в значительной мере реагирует на изменения зарубежных процентных ставок. В связи с этим Банк России вынужден при проведении процентной и валютной политики учитывать разницу между процентными ставками внутри страны и за рубежом. В условиях, когда денежное предложение формируется в основном через приобретение Банком России иностранной валюты на валютном рынке, роль процентной ставки в качестве активного инструмента кредитной политики является ограниченной. Тем не менее, в настоящее время формируются условия для повышения роли процентной ставки при проведении кредитной политики. В предстоящий период в условиях функционирования Стабилизационного фонда Российской Федерации, обеспечивающего кроме долгосрочной стабильности государственного бюджета стерилизацию избыточной ликвидности в экономике, Банк России будет по мере необходимости расширять объемы рефинансирования кредитных организаций.

3. В последние годы наблюдается ослабление краткосрочной взаимосвязи между денежными агрегатами и индексом потребительских цен. Поэтому границы прироста денежной массы не являются жестко заданными и отклонения динамики денежной массы от расчетной траектории не предполагают немедленной корректировки политики Банка России. Тем не менее, характеристики денежной массы остаются важным ориентиром для оценки, как текущих монетарных условий, так и инфляционных ожиданий и определения среднесрочного тренда инфляции. Такой подход реализуется через составление денежной программы Банка России и последующий мониторинг ее показателей.

4. Зависимость российской экономики от внешнеэкономической конъюнктуры и продолжение структурных преобразований в экономике делают необходимой поддержку кредитной политики Банка России действиями Правительства Российской Федерации в области бюджетной, налоговой, тарифной, структурной и социальной политики. В связи с этим меры по формированию Стабилизационного фонда Российской Федерации, ограничению роста регулируемых цен, тарифному и нетарифному регулированию внешнеэкономической сферы, осуществляемые Правительством Российской Федерации, являются важной частью антиинфляционной политики в России.

В то же время процесс становления кредитной системы выявил определенные проблемы и недостатки во всех ее структурных звеньях. К основным можно отнести следующие:

- продолжают существовать мелкие коммерческие банки, которые из-за слабой финансовой базы не могут справиться с потребностями клиентов;

- главная проблема ипотечной системы в России заключается в неразвитости рынка жилья и несоответствии цен на жилье среднему уровню доходов населения;

- отсутствие реальных условий для развития рынка корпоративных  ценных бумаг в качестве основы для функционирования инвестиционных банков;

- отсутствие реальной законодательной базы для регламентации рынка специализированных небанковских институтов.

Все эти проблемы существенным образом тормозят развитие кредитной системы России в ее скорейшем  приближении к состоянию кредитных систем промышленно развитых стран.

На мой взгляд, именно соблюдение или несоблюдение этих основных принципов и определяет, в значительной мере, перспективы развития современной кредитной системы России.