МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

УО «БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»
Кафедра бухгалтерского учета, контроля и финансов
Контрольная работа
по дисциплине: Финансово-кредитные системы

на тему: Понятие валютной системы, ее элементы
Минск 2009


Содержание
Введение. 3

1. Понятие валютной системы. Национальная, региональная и мировая валютные системы   5

2. Элементы валютной системы. 11

2.1.Понятие валюты.. 11

2.2. Конвертируемость валюты.. 11

2.3. Паритет валюты, валютный курс. 15

2.4. Понятие валютных ограничений и валютного контроля. 18

2.5. Регулирование международной валютной ликвидности. 19

2.6. Регламентация использования международных кредитных средств обращения и форм международных расчетов. Режим национального валютного рынка и рынка золота  20

2.7. Национальные органы и международные организации, регулирующие валютные отношения. 20

Заключение. 21

Список использованной литературы.. 23

Введение

По мере интернационализации хозяйственных связей стран возрастают международные потоки товаров, услуг, капиталов и кредитов. В мировом хозяйстве осуществляется круглосуточный «перелив» денежного капитала, формирующегося в процессе национального общественного воспроизводства. Причем в каждом суверенном государстве законным платежным средством являются его национальные деньги. Однако в международном обороте обычно используются иностранные валюты. Это обусловлено тем, что в мировом хозяйстве пока еще отсутствуют общепризнанные мировые кредитные деньги, обязательные для всех стран.

По мере развития внешнеэкономических связей была создана валютная система – государственно-правовая форма организации валютных отношений, регулируемая национальным законодательством или межгосударственным соглашением.

Под влиянием многих факторов функционирование международных валютных отношений усложнилось и характеризуется частыми изменениями. Поэтому изучение мирового опыта представляет большой интерес для формирующейся в Республике Беларусь и других странах СНГ рыночной экономики. Постепенная интеграция Беларуси в мировое сообщество требует знания общепринятого цивилизованного кодекса поведения на мировых рынках валют, кредитов, ценных бумаг, золота.

В этой связи, выбранная тема курсового исследования является актуальной.

Объектом исследования является национальная и мировая экономика, предметом – национальные и мировая валютные системы.

Цель контрольной работы: рассмотрение теоретических и практических аспектов валютной системы и ее основных элементов.

Для достижения поставленных целей в работе ставятся следующие задачи:

- определить понятие национальной и мировой валютной системы, изучить ее компоненты;

- дать развернутую характеристику элементов валютной системы (конвертируемость валюты, валютный курс, валютные ограничения и др.);

- рассмотреть тенденции и направления развития валютной системы.

Поставленные задачи логически предопределили структуру работы, которая состоит из введения, двух глав, последовательно раскрывающих тему, заключения и списка использованной литературы.

 

1. Понятие валютной системы. Национальная, региональная и мировая валютные системы

Международные валютные отношения — совокупность общественных отношений, складывающихся при функционировании валюты в мировом хозяйстве и обслуживающих взаимный обмен результатами деятельности национальных хозяйств. Отдельные элементы валютных отношений появились еще в античном мире — Древней Греции и Древнем Риме — в виде вексельного и меняльного дела. Следующей вехой их развития явились средневековые «вексельные ярмарки» в Лионе, Антверпене и других торговых центрах Западной Европы, где производились расчеты по переводным векселям (траттам). В эпоху феодализма и становления капиталистического способа производства стала развиваться система международных расчетов через банки.

Развитие международных валютных отношений обусловлено ростом производительных сил, созданием мирового рынка, углублением международного разделения труда, формированием мировой системы хозяйства, интернационализацией и глобализацией хозяйственных связей.

Международные валютные отношения опосредствуют международные экономические отношения, которые относятся как к сфере материального производства, т.е. к первичным производственным отношениям, так и к сфере распределения, обмена, потребления. Существует прямая и обратная связь между валютными отношениями и воспроизводством. Их объективной основой является процесс общественного воспроизводства, который порождает международный обмен товарами, капиталами, услугами. Состояние валютных отношений зависит от развития экономики — национальной и мировой, политической обстановки, соотношения сил между странами и двух тенденций, присущих международным отношениям, — партнерства и противоречий. Поскольку во внешнеэкономических связях, в том числе валютных, переплетаются политика и экономика, дипломатия и коммерция, промышленное производство и торговля, валютные отношения занимают особое место в национальном и мировом хозяйстве. Включение мирового рынка в процесс кругооборота капитала означает превращение части денежного капитала из национальных денег в иностранную валюту и наоборот. Это происходит при международных расчетных, валютных, кредитных и финансовых операциях.

Хотя валютные отношения вторичны по отношению к воспроизводству, они обладают относительной самостоятельностью и оказывают на него обратное влияние. В условиях интернационализации хозяйственной жизни усиливается зависимость воспроизводства от внешних факторов — динамики мирового производства, зарубежного уровня науки и техники, развития международной торговли, притока иностранных капиталов. Неустойчивость международных валютных отношений, валютные кризисы оказывают отрицательное влияние на процесс воспроизводства.

Международные валютные отношения постепенно приобрели определенные формы организации на основе интернационализации хозяйственных связей. Валютная система — форма организации и регулирования валютных отношений, закрепленная национальным законодательством или межгосударственными соглашениями. Различаются национальная, мировая, международная (региональная) валютные системы.

Исторически вначале возникли национальные валютные системы, закрепленные национальным законодательством с учетом норм международного права. Национальная валютная система является составной частью денежной системы страны, хотя она относительно самостоятельна и выходит за национальные границы. Ее особенности определяются степенью развития и состоянием экономики и внешнеэкономических связей страны.

Национальная валютная система неразрывно связана с мировой валютной системой — формой организации международных валютных отношений, закрепленной межгосударственными соглашениями. Мировая валютная система сложилась к середине XIX в. Характер функционирования и стабильность мировой валютной системы зависят от степени соответствия ее принципов структуре мирового хозяйства, расстановке сил и интересам ведущих стран. При изменении данных условий возникает периодический кризис мировой валютной системы, который завершается ее крушением и созданием новой валютной системы.

Хотя мировая валютная система преследует глобальные мирохозяйственные цели и имеет особый механизм функционирования и регулирования, она тесно связана с национальными валютными системами. Эта связь осуществляется через национальные банки, обслуживающие внешнеэкономическую деятельность, и проявляется в межгосударственном валютном регулировании и координации валютной политики ведущих стран. Взаимная связь национальных и мировой валютных систем не означает их тождества, поскольку различны их задачи, условия функционирования и регулирования, влияние на экономику отдельных стран и мировое хозяйство. Связь и различие национальных и мировой валютных систем проявляются в их элементах.

Мировая валютная система включает следующие элементы:

ü     функциональные формы мировых денег (золото, резервные валюты, международные счетные валютные единицы);

ü     условия взаимной конвертируемости валют;

ü     унификация режима валютных паритетов и валютных курсов;

ü     межгосударственное регулирование валютных ограничений;

ü     межгосударственное регулирование международной валютной ликвидности;

ü     унификация правил использования международных кредитных средств обращения (векселей, чеков и др.) и форм международных расчетов;

ü     режим мировых валютных рынков и рынков золота;

ü     международные организации, осуществляющие межгосударственное валютное регулирование.

Основой национальной валютной системы является национальная валюта — установленная законом денежная единица данного государства. Деньги, используемые в международных экономических отношениях, становятся валютой. В международных расчетах обычно используется иностранная валюта — денежная единица других стран. С ней связано понятие девиза — любое платежное средство в иностранной валюте. Иностранная валюта является объектом купли-продажи на валютном рынке, используется в международных расчетах, хранится на счетах в банках, но не является законным платежным средством на территории данного государства (за исключением периодов сильной инфляции). При сильной инфляции и кризисной ситуации в стране национальную валюту вытесняет более стабильная иностранная валюта в современных условиях — доллар, т.е. происходит долларизация экономики. Категория «валюта» обеспечивает связь и взаимодействие национального и мирового хозяйства.

Национальная валютная система Республики Беларусь формируется с учетом принципов мировой валютной системы, поскольку страна взяла курс на интеграцию в мировое хозяйство, с 1992 г. является членом МВФ и входит в ряд других международных валютно-кредитных и финансовых организаций. Основой денежной и национальной валютной системы является белорусский рубль. Сегодня он подчиняется правилам ограниченной конвертируемости, но страна решает стратегическую задачу перехода к свободной конвертируемости по мере стабилизации экономики. Вместо режима множественности валютных курсов в 2000 г. был введен единый курс белорусского рубля. Законодательством установлены порядок осуществления международного платежного оборота и использования валютных ресурсов, международных кредитов; режим деятельности валютного рынка и состав его участников; правила валютных операций и т.д. Определены статус государственных органов, осуществляющих валютное регулирование, основные принципы валютной политики, а также порядок регулирования международной валютной ликвидности Республики Беларусь. Национальная валютная система взаимосвязана с внутренней денежной, кредитной и финансовой системами.

Национальную валютную систему характеризуют следующие элементы:

ü     национальная валюта;

ü     условия конвертируемости национальной валюты;

ü     режим валютного паритета национальной валюты — соотношения между двумя валютами;

ü     режим курса национальной валюты (фиксированный, плавающий в определенных пределах);

ü     наличие или отсутствие валютных ограничений;

ü     национальное регулирование международной валютной ликвидности страны;

ü     регламентация использования международных кредитных средств обращения;

ü     регламентация международных расчетов страны;

ü     режим национального валютного рынка и рынка золота;

ü     национальные органы, управляющие и регулирующие валютные отношения страны (центральный банк, министерство финансов, специальные органы).

Существует также понятие региональной валютной системы. Региональная валютная система — организационно-экономическая форма отношений ряда государств в валютной сфере, направленных на стимулирование интеграционных процессов, регулирование колебаний курсов национальных валют и преобразование региона в зону валютной стабильности. Региональная валютная система основывается на собственных механизмах регулирования валютных отношений, ограничения влияния и роли ключевых валют и международных счетных единиц. В качестве примера можно назвать Европейскую валютную систему, региональные банки развития Азии, Африки и Латинской Америки, Азиатский клиринговый союз и др.

Задачи и условия функционирования и влияния национальных и региональных валютных систем направлены на развитие экономики отдельных стран, на сочетание интересов различных государств и их группировок.

2.3. Паритет валюты, валютный курс

Важным элементом валютной системы является валют­ный курс, так как развитие международных экономических отношений требует измерения стоимостного соотношения валют разных стран. Валютный курс представляет собой цену денеж­ной единицы данной страны, выраженную в денежных едини­цах другой страны; соотношение между денежными единицами разных стран, определенное их покупательной способностью.

Валютный курс необходим для:  взаимного обмена валютами при торговле товарами, услу­гами, при движении капиталов и кредитов;  сравнения цен мировых и национальных рынков, стоимо­стных показателей разных стран, выраженных в националь­ных или иностранных валютах;  периодической переоценки счетов в иностранной валюте.

Валютный курс служит в косвенной форме соизмерите­лем национальных стоимостей через сравнение национальных де­нежных единиц, их относительной покупательной способности. С расширением и углублением процессов интернационализа­ции хозяйственной жизни сравнение национальных стоимостей происходит во все более широких масштабах.

К факторам, влияющим на валютный курс, относятся:

ü     состояние экономики: покупательная способность денег, темп инфляции; уровень процентных ставок в разных странах; состояние платежного баланса; деятельность валютных рынков и спекулятивные валютные операции; степень использования национальной валюты в международных расчетах; государст­венное регулирование валютного курса;

ü     степень доверия к валюте на национальном и мировом рынках.

Периодическая оценка иностранных валют в валюте данной страны носит название котировки. Исторически сложи­лись два метода котировки иностранной валюты к националь­ной — прямая и косвенная. Наиболее распространена прямая котировка, при которой курс единицы иностранной валюты выражается в национальной валюте. При косвенной котировке за единицу принимается национальная валюта, курс которой выражается в определенном количестве иностранных денеж­ных единиц. Разные методы котировок не имеют экономичес­кого различия, так как сущность валютного курса едина.

Валютный режим характеризует валютную политику страны, в том числе и совокупность форм и методов установле­ния валютного курса. В мировой практике исторически сложи­лись различные способы определения валютного курса нацио­нальной денежной единицы: на основе монетного паритета, соотношения между весо­вым содержанием золота в двух сравниваемых валютах; на базе валютной корзины; на основе относительного паритета покупательной способ­ности валют; на основе кросс-курсов.

Элементом валютной системы является валютный па­ритет — соотношение между валютами, устанавливаемое в за­конодательном порядке. При монометаллизме базой валютного курса являлся монетный паритет — соотношение денежных еди­ниц разных стран по их металлическому (золотому) содержа­нию. Он совпадал с понятием валютного паритета. Валютный курс опирался на золотой паритет и стихийно колебался вокруг него в пределах золотых точек. Однако эти колебания были не­значительны ввиду свободной купли-продажи золота и его не­ограниченного вывоза (ввоза). С отменой золотого стандарта ме­ханизм золотых точек перестал действовать.

Валютный курс при неразменных кредитных деньгах посте­пенно отрывался от золотого паритета, так как золото было вы­теснено из обращения. Базой валютного курса на протяжении 1934—1976 гг. служили официальный масштаб цен золота и золотые паритеты, официальная цена золота в кредитных деньгах. В результате установлении Ямайской валютной системы страны официально отказались от золотого паритета как осно­вы валютного курса. В современных условиях валютный курс базируется на валютной паритете и колеблется вокруг него.

В соответствии с уставом МВФ паритеты валют могут уста­навливаться в СДР или другой международной валютной еди­нице. Новым явлением стало введение паритетов на базе валют­ной корзины. При валютной корзине национальная валюта со­поставляется с рядом других национальных валют, входящих в корзину.

Для определения курса национальной валюты на базе отно­сительного паритета покупательной способности валют не­обходимо учитывать экспортные цены (цены мирового рынка) и внутренние оптовые цены соответствующих стран. В частнос­ти, объем экспортной продукции страны за год определяется в ценах мирового рынка и во внутренних оптовых ценах, затем рассчитывается соотношение между ними.

Курс валют, определяемый как соотношение между двумя валютами, которое рассчитано на основе курса этих валют по отношению к какой-либо третьей валюте, называется кросс-курсом.

В реальной практике международных валютных отношений складываются фиксированные и плавающие валютные курсы.

Фиксированные курсы — это система, предполагающая на­личие зарегистрированных паритетов, лежащих в основе ва­лютных курсов, поддерживаемых государственными валютны­ми органами. Они устанавливаются на основе договоров между странами.

Плавающие валютные курсы подразделяют на:

• свободно колеблющиеся курсы — плавающие курсы, из­меняющиеся в зависимости от спроса и предложения на рынке;

• на колеблющиеся курсы, изменяющиеся в зависимости от спроса и предложения на рынке, но корректируемые централь­ными банками в целях сглаживания временных резких колеба­ний.

2.4. Понятие валютных ограничений и валютного контроля

Система валютного контроля представляет собой совокупность мер по регулированию перемещения различных форм валютных ценностей между странами. В рамках валютного контроля вводятся валютные ограничения в виде запрета, лимитирования, регламентирования, задержки совершения операций с валютными ценностями или распоряжения ими. В качестве главных целей валютного контроля и валютных ограничений можно выделить следующие:

ü     Обеспечение экономической безопасности;

ü     Стимулирование развития внешнеэкономических связей;

ü     Формирование валютных резервов страны;

ü     Выполнение международных обязательств страны.

Валютные ограничения вводятся с учетом следующих факторов:

ü     Уровня экономического развития страны и ее валютного рынка;

ü     Состояния платежного баланса;

ü     Уровня и динамики официальных золотовалютных резервов;

ü     Режима обратимости национальной денежной единицы;

ü     Объема импорта и потребности в нем;

ü     Экономических приоритетов;

ü     Уровня цен и объемов национального производства.

Основным требованием валютного контроля является соблюдение валютного законодательства, которое, как правило, предусматривает комплекс мероприятий по контролю за выполнением текущий операций и операций, связанных с движением капитала (по структуре платежного баланса). Формы валютного контроля и валютных ограничений соответственно подразделяются по этому признаку на текущие (товарные и «невидимые» сделки) и финансовые (экспорт, импорт капитали и нейтральные сделки).

2.5. Регулирование международной валютной ликвидности

Регулирование международной валютной ликвидности как элемента валютной системы сводится к обеспеченности международных расчетов необходимыми платежными средствами. Международная валютная ликвидность (МВЛ) — способность страны (или группы стран) обеспечивать своевременное погашение своих международных обязательств приемлемыми для кредитора платежными средствами. С точки зрения всемирного хозяйства МВЛ означает совокупность источников финансирования и кредитования мирового платежного оборота и зависит от обеспеченности мировой экономики международными резервными активами. В аспекте национальной экономики страны МВЛ употребляется как показатель ее платежеспособности.

МВЛ включает четыре основных компонента: официальные золотые и валютные резервы страны, счета в СДР и ЭКЮ, которые с 1999 г. заменены на евро, резервная позиция в МВФ (право страны-члена на автоматическое получение безусловного кредита в инвалюте в пределах 25% ее квоты). Показателем МВЛ обычно служит отношение официальных золотовалютных резервов к сумме годового товарного импорта. Ценность этого показателя ограничена, так как он не учитывает все предстоящие платежи, в частности, по услугам некоммерческим, а также финансовым операциям, связанным с международным движением капиталов и кредитов.

2.6. Регламентация использования международных кредитных средств обращения и форм международных расчетов. Режим национального валютного рынка и рынка золота

Международные кредитные средства обращения регламентируются в соответствии с унифицированными международными нормами. В их числе – женевские конвенции (вексельная и чековая). Регламентация международных расчетов осуществляется на уровне национальной и мировой валютной систем в соответствии с Унифицированными правилами для документарных аккредитивов и инкассо. Режим валютного рынка и рынка золота является объектом национального и международного регулирования

2.7. Национальные органы и международные организации, регулирующие валютные отношения

Важный элемент валютной системы — институциональный. Речь идет о регламентации деятельности национальных органов управления и регулирования валютных отношений страны (центральный банк, министерство экономики и финансов, в некоторых странах — органы валютного контроля). Национальное валютное законодательство регулирует операции в национальной и иностранной валюте (право владения, ввоза и вывоза, куплю-продажу). Межгосударственное валютное регулирование осуществляет МВФ (1944 г.), а в Европейской валютной системе — Европейский фонд валютного сотрудничества (1973—1993 гг.), замененный Европейским валютным институтом (1994—1998 гг.), а с 1 июля 1998 г. — Европейским центральным банком. Перечисленные институты стремятся разработать и поддерживать режим безопасного, бескризисного развития международных валютно-кредитных и финансовых отношений.

Заключение

 

Анализ результатов работы позволяет сделать следующие выводы:

1.                 Международная валютная система — закрепленная в международных соглашениях форма организации валютно-финансовых отношений, функционирующих самостоятельно или обслуживающих международное движение товаров и факторов производства. Национальная валютная система — форма организации валютных отношений страны, закрепленная национальным законодательством. Национальная валютная система является составной частью денежной системы страны. Базой мировой и региональной валютных систем являются международное разделение труда, товарное производство и внешняя торговля.

2.                 Элементы валютной системы включают: национальные валюты, условия их взаимной конвертируемости и обращения, валютный паритет, валютный курс и национальные и международные механизмы его регулирования.

3.                 Международные валютные отношения — это совокупность общественных отношений, складывающихся при функционировании валюты в мировом хозяйстве и обслуживающих взаимный обмен результатами деятельности национальных хозяйств. Состояние валютных отношений зависит от развития национальной и мировой экономики, политической обстановки, соотношения сил между странами и двух тенденций, присущих международным отношениям, — партнерства и противоречий. Современная мировая валютная система не выступает как нечто обособленное, а формируется исходя из взаимосвязи и взаимодействия национальных и международных валютных систем. С ростом интернационализации хозяйственной жизни грани между этими валютными системами постепенно стираются. Сбой отдельной национальной валютной системы может оказать негативное воздействие на региональные и мировую валютные системы.

От эффективности валютного механизма, степени вмешательства государственных и международных валютно-финансовых организаций в деятельность валютных, денежных и золотых рынков во многом зависят экономическое развитие, внешнеэкономическая стратегия промышленно развитых стран.

Рост значения валютной системы заставляет промышленно развитые страны совершенствовать старые и искать новые инструменты и методы государственно-монополистического регулирования валютной сферы на национальном и наднациональном уровнях.

Валютная система промышленно развитых стран охватывает не только денежно-расчетные отношения между ними, но и в значительной мере внутреннее денежное обращение. Мировая валютная система из стихийно функционировавшей, основанной на золотом стандарте системы, постепенно становится целенаправленно регулируемой, опирающейся на бумажно-кредитные деньги.

Список использованной литературы

1.     Деньги. Кредит. Банки: учебник / под ред. В.В. Иванова. – М. : Проспект, 2004.

2.     Кравцова Г.И. Деньги. Кредит. Банки. – Минск : БГЭУ, 2007.

3.     Литовских А.М. Финансы, денежное обращение и кредит : учеб. пособие / А.М. Литовских, И.К. Шевченко. - Таганрог : Изд-во ТРТУ, 2003.

4.     Международные валютно-кредитные и финансовые отношения : учебник / под ред. Л.Н. Красавиной. - М. : Финансы и статистика, 2008.

5.     Основные элементы национальной валютной системы [Электронный ресурс] //  URL: http://rus-finans.com/nacionalnaya-valytnaya-sistema/osnovnie-elementi-nacionalnoi-valytnoi-sistemi.php

6.     Перекрестова Л.В. Финансы и кредит. – М. : Академия, 2004.

7.     Рудый К.В. Финансово-кредитные системы зарубежных стран. Минск: «Новое знание», 2002.