Содержание

Введение……………………………………………………………………….3

1 Теоретические аспекты валютного регулирования……………………….5

1.1 Понятие валютного регулирования………………………………………5

1.2 Субъекты валютного регулирования…………………………………….9

1.3 Принципы и меры валютного регулирования…………………………..13

2 Анализ деятельности субъектов валютного регулирования……………..18

2.1 Органы валютного регулирования и их функции………………..…......18

2.2 Сравнение основных положений валютного регулирования   Российской Федерации со странами Восточной Европы. Международное валютное регулирование ………………………………………………...………………23

2.3 Проблемы и перспективы развития системы валютного регулирования.................................................................................................. .27

Заключение…………………………………………………………………….31

Список использованных источников………………………………………...32

Приложение


Введение

         В настоящее время российская экономика, становясь неотъемлемой частью интернационального рынка товаров, услуг, технологий и капиталов, переживает период формирования и совершенствования системы государственного регулирования внешнеторговой деятельности.

         Либерализация внешнеэкономической деятельности, режима иностранных инвестиций и порядка въезда и выезда граждан за рубеж обусловила выход на международный рынок тысяч российских самостоятельных  хозяйствующих субъектов, проводящих масштабные операции в иностранной валюте, значительное двустороннее движение капитала и репатриацию валютной прибыли,  многочисленные потоки выезжающих за границу туристов.

          Иностранная валюта стала теперь доступной любому юридическому лицу и любому гражданину.  Ее можно покупать в  практически неограниченных  размерах  как для импорта товаров, так и в личных целях.

          В таких условиях резко возрастает роль валютного регулирования и валютного контроля в стране.

          Актуальность работы обусловлена общественной значимостью отношений, возникающих в сфере обращения валютных ценностей.

          Цель данной  работы заключается в более глубоком осмыслении понятий валютного регулирования и валютного контроля, в попытке проследить  технологическую последовательность осуществления субъектами валютного регулирования их основных  функций. В соответствии с поставленной целью, в работе решаются следующие задачи:

- раскрыть основные валютные понятия, такие как валютная политика страны, валютное регулирование, субъекты валютного регулирования;

- определить составляющие структуры системы валютного регулирования;

- рассмотреть принципы и методы, которыми в своей работе руководствуются Центральный банк Российской Федерации, Правительство Российской федерации;

- проанализировать деятельность субъектов валютного регулирования в части издания ими нормативных актов, регулирующих валютные отношения;

- выявить изменения, произошедшие в валютном законодательстве в последнее время и в связи с чем они произошли;

- проанализировать современное состояние регулирование валютных отношений и определить тенденции изменения в будущем.
1 Теоретические аспекты валютного регулирования

1.1 Понятие валютного регулирования

Как свидетельствует мировой опыт, в условиях мировой экономики осуществляется рыночное и государственное регулирование международных валютных отношений. Рыночное регулирование подчинено закону стоимости, спроса и предложения. Через ценовой механизм и сигналы динамики валютного курса на рынке экономические агенты узнают о запросах покупателей валют и возможностях их предложения. Тем самым рынок выступает как источник информации о состоянии валютных операций.

Однако государство издавна вмешивалось в валютные отношения  - вначале косвенно, а затем непосредственно, учитывая их важную роль в мирохозяйственных связях.

Рыночное и государственное регулирование дополняют друг друга. Первое, основанное на конкуренции, порождает стимулы развития, а второе направлено на преодоление негативных последствий рыночного регулирования валютных отношений. Граница между этими двумя регуляторами определяется выгодами и потерями в конкретной ситуации. Поэтому соотношение между ними часто меняется. В условиях кризисных потрясений, войн, послевоенной разрухи преобладает государственное валютное регулирование, порой весьма жесткое. При улучшении валютно – экономического положения, происходит либерализация валютных операций, поощряется рыночная конкуренция в этой сфере.

В системе валютного регулирования рыночной экономики важное место занимает валютная политика – совокупность мероприятий, осуществляемых в сфере международных валютных и других экономических отношений в соответствии с текущими и стратегическими целями страны. Она направлена на достижение главных целей экономической политики: обеспечить устойчивость экономического роста, сдержать рост безработицы и инфляции, поддержать равновесие платежного баланса.

Одним из средств реализации валютной политики является валютное регулирование. Валютное регулирование представляет собой комплекс законодательно – нормативных актов, регламентирующих порядок операций с валютой и валютного контроля. Прямое  валютное регулирование реализуется путем законодательных актов и действий исполнительной власти, косвенное – с использованием экономических, в частности, валютно-кредитных, методов воздействия на поведение экономических агентов рынка(рис.1)




Рис.1- Инструменты валютного регулирования

 Глобализация хозяйственных связей способствовала развитию межгосударственного валютного регулирования. Оно преследует следующие цели: регламентацию структурных принципов мировой валютной системы, координацию валютной политики отдельных стран, совместные меры по преодолению валютного кризиса, согласование валютной политики ведущих держав по отношению к другим странам мира. Региональное валютное регулирование осуществляется в рамках экономических интеграционных объединений, например, в ЕС, в региональных группировках развивающихся стран.

Можно выделить ряд взаимосвязанных сфер валютного регулирования:

1) Регулирование конвертации валюты. Как известно, еще 20 лет назад владение валютой частными лицами в нашей стране расценивалось, как преступление. Легальный обмен валюты был невозможен, процветал «черный» валютный рынок. Для предприятий существовало множество льготных валютных курсов, что создавало благоприятную почву для злоупотреблений и коррупции. Множественность валютных курсов, т.е. дифференцированные курсы валют по различным операциям, группам товаров и странам, характерна для некоторых развивающихся стран и  стран с переходной экономикой. Некоторые ограничения конвертации валюты сохранились в странах западной Европы до середины 80-ых годов. Ограничения на конвертацию валюты могут служить важной мерой защиты внутреннего рынка страны на этапе становления. Однако, в дальнейшем они могут стать тормозом расширения международных связей и экономического развития.

2) Регулирование операций с валютой. Федеральный закон № 173-ФЗ выделяет четыре группы валютных операций, регулирование которых осуществляется с различным сочетанием запретов, дозволений, позитивных связываний:

·        валютные операции между резидентами и нерезидентами;

·        валютные операции между резидентами;

·        валютные операции между нерезидентами;

·        ввоз в РФ и вывоз из РФ валютных ценностей, валюты РФ и внутренних ценных бумаг (рис.2)
Рис.2- Ввоз и вывоз наличной ин. валюты уполномоченными банками в 2009 году

Нормы законодательства, регулирующие валютные операции между резидентами и нерезидентами, являются преимущественно дозволительными. В соответствии с Федеральным законом № 173-ФЗ указанные операции осуществляются без ограниче­ний.[1]

Применительно к внешнеторговой деятельности действуют требования об обеспечении резидентами репатриации (возврата в страну) иностранной и российской валюты. Резиденты обязаны обес­печить репатриацию иностранной валюты и валюты Россий­ской Федерации, причитающейся им от нерезидентов, на свои счета в уполномоченных банках.[2]

В целом, оценивая характер норм, регулирующих валютные операции между резидентами и нерезидентами, можно сделать вывод, что законодателем установлен для них общедозволи­тельный правовой режим. Соответственно, применительно к данным валютным операциям действует принцип «разрешено все, кроме того, что прямо запрещено».

Валютные операции между резидентами, наоборот, запреще­ны, за исключением операций, указанных в ст. 9 Федерального за­кона № 173-ФЗ.

Однако практически во всех развитых странах сохранилась система экспортного контроля по существующим в разных формах специальным экспортным спискам товаров. В большинстве стран в этот список попадают товары, контроль над экспортом которых был ранее регламентирован Координационным комитетом многостороннего экспортного контроля (КОКОМ). В настоящее время в эту систему контроля включены практически все страны, являющиеся экспортерами высокотехнологичных товаров.

           3) Валютный контроль. Организация валютного регулирования и валютного контроля в большинстве развитых стран относится к компетенции центральных банков. Целью валютного контроля является обеспечение соблюдения валютного законодательства при осуществлении всех валютных операций.
1.2 Субъекты валютного регулирования

По закону Российской Федерации «О валютном регулировании и валютном контроле», органами валютного регулирования в Российской Федерации являются Центральный банк Российской Федерации и Правительство Российской Федерации.[3]

 Для реализации функций, предусмотренных настоящим Федеральным законом, Центральный банк Российской Федерации и Правительство Российской Федерации издают в пределах своей компетенции акты органов валютного регулирования, обязательные для резидентов и нерезидентов.

Валютное регулирование осуществляет также Министерство финансов, Министерство внешнеэкономических связей, Федеральная служба по валютному и экспортному контролю и некоторые другие учреждения.

Министерство экономического развития Российской Федерации  является федеральным органом исполнительной власти, осуществляющим функции по выработке государственной политики и нормативно-правовому регулированию в сфере анализа и прогнозирования социально-экономического развития, внешнеэкономической деятельности, таможенного дела, торговли, имущественных отношений, несостоятельности (банкротства) и финансового оздоровления организаций, экономического развития субъектов Российской Федерации и муниципальных образований, инвестиционной деятельности, формирования межгосударственных и федеральных целевых программ, мобилизационной подготовки экономики Российской Федерации.[4]

В современных условиях глобализации, углубления процессов интеграции стран и формирования единого мирового экономического пространства вопросы международного сотрудничества и организации эффективной деятельности на мировом рынке становятся всё более актуальными. Россия стоит перед необходимостью активного включения в эти процессы, поиска своей ниши в системе международных экономических отношений. Министерством на постоянной основе проводится целенаправленная работа по активизации двусторонних торгово-экономических связей со странами дальнего зарубежья и ЕС. Деятельность Минэкономразвития России в данном направлении осуществляется в рамках реализации единой государственной политики Российской Федерации в сфере торгово-экономического сотрудничества и основывается на целевых программах содействия развитию двустороннего экономического сотрудничества и сотрудничества с международными организациями.

Центральный банк Российской Федерации осуществляет валютное регулирование путем валютных интервенций на главных валютных биржах (в Москве и Санкт-Петербурге), устанавливает единые формы учета и отчетности по валютным операциям, порядок и сроки их представления, а также готовит и опубликовывает статистическую информацию по валютным операциям.

       Центральный банк Российской Федерации при создании эффективной системы валютного регулирования должен исходить из следующих принципов:

      - валютное регулирование, являясь частью денежно-кредитной политики

государства, насколько это возможно должно способствовать экономической

стабилизации всеми своими методами и механизмами;

      - валютная политика государства должна быть последовательной, логичной, стабильной, взвешенной. Из этой сферы должны быть исключены любые непродуманные, неосторожные действия;

      - валютное законодательство в Российской Федерации, находящееся в самом начале своего становления и в силу этого объективно ограниченное, должно быть в срочном порядке систематизировано, упрощено. Из него необходимо убрать многочисленные противоречия, заполнить пробелы;

      - валютное законодательство не должно содержать изъятий и исключений

из единых правил и норм, многочисленных льгот, которые в последние годы

часто делались в пользу регионов, отраслей и даже отдельных предприятий, что, как показала практика, не только существенно усложняло работу банковской системы, запутывало законодательство, делало его сложным даже для специалистов, но и создавало необоснованные преимущества одних

участников рынка перед другими;

      - валютное регулирование требует введения четких мер контроля за выполнением установленных правил совершения валютных операций, применение универсальных санкций за нарушение единых норм, то есть необходима комплексная система государственного валютного контроля за соблюдением валютного законодательства.

Предусмотрено разграничение по валютному регулированию между правительством РФ и ЦБ.[5]

В отличие от действовавшего закона, в законопроекте значительно сокращен перечень капитальных операций, требующих регулирования: оставлены только те, которые могут нанести ущерб экономике, дестабилизировать внутренний валютный рынок, повлечь значительный отток капитала. Ограничения на осуществление валютных операций могут вводиться лишь для предотвращения существенного сокращения золотовалютных резервов, резких колебаний курса валюты России и для поддержания устойчивости платежного баланса страны.

ЦБ РФ вправе устанавливать порядок, предусматривающий перечисленные временные требования при осуществлении отдельных валютных операций, а также требования к формам и условиям расчетов, о резервировании на срок не более 1 года суммы, не превышающей в эквиваленте 20% от суммы проводимой валютной операции.

Введены нормы о регулировании Банком России операций с внешними и внутренними ценными бумагами, включая расчеты (переводы), связанные с передачей этих бумаг (прав, удостоверенных внешними и внутренними ценными бумагами), а также исполнение обязательств по ним, за исключением переводов физическими лицами – резидентами в целях приобретения или реализации прав на внешние ценные бумаги, которые осуществляются без ограничений. Ряд ограничений, предусмотренных законом, вводится ЦБ РФ только по согласованию с Правительством РФ, что будет обеспечивать более эффективную защиту прав резидентов и нерезидентов при их введении.

Регулирование трансграничного движения иностранного капитала – необходимое условие сохранения среднесрочной стабильности в экономике с относительно высокими темпами инфляции, наличием значительного дифференциала процентных ставок, определенных политических и экономических рисков, связанных как с историей развития кризисных явлений  в прошлом, так и с отсутствием фактов позитивного функционирования иных инструментов, стабилизирующих систему.

1.3 Принципы и меры валютного регулирования

Согласно закона «О валютном регулировании и валютном контроле», основными принципами валютного регулирования и валютного контроля в Российской Федерации являются:

1) приоритет экономических мер в реализации государственной политики в области валютного регулирования;[6]

2) исключение неоправданного вмешательства государства и его органов в валютные операции резидентов и нерезидентов;

3) единство внешней и внутренней валютной политики Российской Федерации;

4) единство системы валютного регулирования и валютного контроля;

5) обеспечение государством защиты прав и экономических интересов резидентов и нерезидентов при осуществлении валютных операций.[7]

Валютное регулирование представляет собой комплекс мер в сфере международных экономических отношений, направленных на упорядочение движения валютных потоков как внутри страны, так и на мировом валютном рынке. Валютное регулирование интегрировано в систему денежно-кредитного регулирования, и, наряду с другими мерами государственного регулирования, должно способствовать реализации приоритетных направлений экономической политики государств.

По своей сути валютное регулирование выступает в качестве важного связующего звена между национальной экономикой и мировой. Валютное регулирование играет важную роль в реализации политики оптимального участия любой страны в международном разделении труда. Проводимые меры валютного регулирования непосредственно связаны с обеспечением безопасности национальных государств.

Составной частью государственной политики валютного регулирования являются валютные ограничения. Под валютными ограничениями понимается совокупность мероприятий и нормативных правил, установленных в законодательном или в административном порядке и направленных на ограничение операций с валютой, золотом и валютными ценностями.

Валютные ограничения используются в мировой практике с целью уравновешивания платежных балансов, поддержания курсов национальных валют и концентрации валютных ресурсов в руках государства.

Согласно экономической теории, к валютным ограничениям относят:

- обязательную продажу экспортерами государству иностранной валюты (в обмен на национальную валюту по официальному курсу);

- запрещение свободной продажи и купли валютной выручки;

- регулирование платежей и переводов за границу, вывоза капитала, репатриации прибылей, золота, денежных знаков и ценных бумаг;

- ограничение прав физических лиц владеть и распоряжаться иностранной валютой;

- регулирование получения внешних займов.[8]

Следует отметить, что валютные ограничения в развивающихся странах (в отличие от развитых) охватывают более широкий круг внешнеэкономических операций  и характеризуются большей жесткостью.

Используемые в мировой практике валютные ограничения распространяются на операции. К первой группе относят такие ограничения, как:

- государственный контроль над иностранными инвестициями и вывозом капитала и прибылей;

- централизованное привлечение внешних займов национальными компаниями;

- обязательное получение разрешения валютных органов для привлечения внешних займов (где это разрешено производить самостоятельно хозяйствующим субъектам);

- депонирование определенной части полученных заемщиками иностранных кредитов на специальные счета в центральном банке. Иногда размеры таких депозитов дифференцируются в зависимости от  назначения займов, что дает возможность государству воспрепятствовать вложению полученных средств в проекты, которые не соответствуют общему направлению экономической стратегии в стране.

Предоставление определенных льгот иностранным инвесторам с целью стимулирования притока в страну иностранного капитала: гарантии перевода за границу всей или части прибыли в течение установленного периода, привлечение внешних займов без специального разрешения валютных органов и т.д.

Ко второй группе ограничений (по текущим операциям платежного баланса) следует отнести:

- продажу всей (или части) валютной выручки уполномоченным банкам по официальному курсу;

- запрет ввоза и вывоза валютных ценностей без специальных разрешений;

- ограничения прав физических лиц владеть и распоряжаться средствами в иностранной валюте, переводить за границу личные доходы и осуществлять платежи;

- лимитирование обмена национальной валюты на иностранную при поездках за границу.

Многие модели валютного регулирования построены на основе фиксированных курсов обмена. К преимуществам вариантов валютного регулирования, основанных на фиксированных курсах, следует отнести:

- высокую степень предсказуемости экономической ситуации для экспортеров и импортеров;

- низкий уровень риса валютных операций;

- возможность достижения основных целей валютного регулирования наиболее простым путем.

Недостатками в политике фиксированных курсов являются:

- постоянно и органично присущий дисбаланс между спросом и предложением валюты;

- противоречие между операциями, осуществляемыми на основе и не ан основе фиксированного курса.

В качестве примеров применения политики фиксированных курсов можно выделить монетарный союз Ганзы, валютную систему плановой экономики и мягкую систему валютных курсов (Бреттон-Вудская система).

Вторая группа проблем охватывает анализ закономерностей развития процессов регулирования в валютной сфере. За все время развития общества валютные системы стран с рыночной экономикой испытали на себе практически все методы регулирования со стороны государства.

Современные тенденции валютного регулирования складываются под воздействием целого ряда факторов. К ним относятся различия в уровне экономического развития отдельных стран, особенности развития стран с переходной экономикой, дальнейшая эволюция наднациональных структур, региональные экономические проблемы и многое другое. Действие этих факторов имеет свою специфику как на уровне отдельных стран, так и на региональном и глобальных уровнях. Далеко не последнюю роль в мировой валютной системе играют процессы валютного регулирования в рамках ЕС.

Валютные операции между  резидентами и нерезидентами регулируются, в отведенных ему рамках, Банком России. В целях выполнения им регулирующей функции Центральный банк РФ может потребовать от резидента использования им специального счета (банковского счета по учету прав на ценные бумаги) для регулирования ряда валютных операций, осуществляемых между  резидентом и нерезидентом (при предоставлении кредитов и займов в иностранной валюте; операциях с внешними ценными бумагами и другие).

Резиденты без ограничений могут открывать в уполномоченных банках банковские счета (банковские вклады) в иностранной валюте и производить по ним расчеты в установленном Банком России порядке, как для юридических, так и физических лиц-резидентов.



2 Анализ деятельности субъектов валютного регулирования

2.1  Органы валютного регулирования и их функции
В соответствии со ст. 54 Закона о Банке России Банк России является органом валютного регулирования и валютного контроля и осуществляет эти функции в соответствии с Федеральным за­коном № 173-ФЗ и иными федеральными законами.

В частности, в Законе о Банке России содержится ряд норм, устанавливающих его статус как органа валютного регулирова­ния. Рассмотрим основные из них.

Банк России:

·        организует и осуществляет валютное регулиро­вание и валютный контроль в соответствии с законодательст­вом РФ [9]

·        определяет порядок осуществления расчетов с международ­ными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами

·        устанавливает и публикует официальные курсы иностран­ных валют по отношению к рублю

·        принимает участие в разработке прогноза платежного балан­са РФ и организует составление платежного баланса РФ

·        устанавливает порядок и условия осуществления валютными биржами деятельности по организации проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты, осуществляет вы­дачу, приостановление и отзыв разрешений валютным биржам на организацию проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты

·        проводит анализ и прогнозирование состояния экономи­ки РФ в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредит­ных, валютно-финансовых и ценовых отношений, публикует соответствующие материалы и статистические данные

·        утверждает графическое обозначение рубля в виде знака

В Федеральном законе № 173-ФЗ установлен важ­ный запрет: не допускается установление органами валютного регулирования требования о получении резидентами и нерези­дентами индивидуальных разрешений. Эта норма направлена на установление равных требований ко всем участникам валют­ных правоотношений и создает необходимые условия для их конкуренции.[10]

        Банк России выступает активным участником гражданско-правовых отношений (рис.3)





Рис.3- Объем операций с наличной ин. валютой между уполномоченными банками и физ. лицами

 Согласно Закона о Банке России Банк России имеет право осуществлять банковские операции и сделки с российскими и иностранными кредитными организа­циями, Правительством РФ для достижения целей, предусмот­ренных указанным Законом, в том числе: [11]

·        покупать и продавать иностранную валюту, а также платеж­ные документы и обязательства, номинированные в иностран­ной валюте, выставленные российскими и иностранными кре­дитными организациями;

·        покупать, хранить, продавать драгоценные металлы и иные виды валютных ценностей;

·        открывать счета в российских и иностранных кредитных ор­ганизациях на территории РФ и территориях иностранных го­сударств;

·        выставлять чеки и векселя в любой валюте.
Банк России представляет интересы Российской Федерации во взаимоотношениях с центральными банками иностранных государств, а также в международных банках и иных междуна­родных валютно-финансовых организациях .

        В целях обеспечения выполнения Федерального закона «О валютном регулировании и валютном контроле», вступившего в силу с 18 июня 2004 года, Банком России в соответствии с делегированными ему полномочиями было выпущено 37 нормативных правовых актов, в том числе:

- 4 акта по вопросам введения инструментов валютного регулирования, таких как требования об использовании специальных счетов (банковских счетов, разделов счетов депо) при проведении отдельных видов валютных операций и о резервировании при зачислении (списании) денежных средств на специальные (со специальных) банковские счета резидентов и нерезидентов, открытые в уполномоченных банках;

-  4 акта по вопросам, связанным с порядком открытия юридическими лицами-резидентами счетов за рубежом;

- 4 акта, установивших «переходные» положения относительно порядка использования нерезидентами банковских счетов в валюте Российской Федерации, открытых до вступления в силу Федерального закона № 173-ФЗ;

- 13 правовых актов по вопросам признания утратившими силу нормативных правовых актов Банка России, включая документы, изданные совместно с органами федеральной исполнительной власти, в связи с принятием Федерального закона № 173-ФЗ.

В целях исключения двойного обременения операций по предоставлению банками-нерезидентами российским кредитным организациям кредитов в валюте Российской Федерации при совершении таких операций отменено требование об использовании банками-нерезидентами специальных счетов.

Банк России принял активное участие в разработке проекта федерального закона, предусматривающего внесение изменений в Федеральный закон «О валютном регулировании и валютном контроле». Указанные изменения в Закон направлены на устранение некоторых недостатков применяемых норм валютного регулирования, выявленных практикой применения Закона.

Правительство РФ в соответствии с Законом о Прави­тельстве РФ наделено следующими полномочиями в сфере валют­ного регулирования:

·        осуществляет управление государственным внутренним и внешним долгом РФ; [12]

·          осуществляет в соответствии с Конституцией РФ, федераль­ными конституционными законами, федеральными законами, нормативными указами Президента РФ валютное регулирова­ние и валютный контроль;

·        руководит валютно-финансовой деятельностью в отношени­ях Российской Федерации с иностранными государствами.

При этом следует учитывать, что Правительство РФ осуще­ствляет ряд полномочий, которые могут оказывать косвенное влияние на сферу валютных отношений. В частности, Прави­тельство РФ применяет специальные защитные меры, антидем­пинговые меры и компенсационные меры при осуществлении внешней торговли товарами, а также иные меры по защите экономических интересов России, а также вводит количествен­ные ограничения экспорта и импорта товаров в соответствии с международными договорами РФ, федеральными законами и определяет порядок применения количественных ограничений экспорта и, импорта товаров (ч. 2 ст. 13 Федерального закона «Об основах государственного регулирования внешнеторговой деятельности»). Это оказывает непосредственное влияние на формирование курса национальной валюты.

Правительство РФ в соответствии с Федеральным законом № 173-ФЗ имеет по сравнению с Банком России более узкую сферу для валютного регулирования и в основном издает нор­мативные акты по согласованию с Банком России. Норматив­ные акты Правительства РФ, в частности, могут устанавливать порядок представления резидентами (за исключением физиче­ских лиц) налоговым органам по месту своего учета отчетов о движении средств по счетам и вкладам в банках за пределами территории РФ с подтверждающими банковскими документа­ми (по согласованию с Банком России).

Следует учитывать, что Банк России и Правительство РФ одновременно наделены компетенцией, как в сфере валютного регулирования, так и в сфере валютного контроля .[13]

Обозначенные выше нововведения в валютном законодательстве устраняют устаревшие ограничения, делая валютное регулирование в России более прозрачным, что должно укрепить внешнеэкономические связи, привлечь иностранные инвестиции и оздоровить экономику страны в целом. При этом некоторые авторы называют либерализацию валютного регулирования «опасной», указывая на проблему оттока капитала за рубеж. Действительно, экспортная выручка и импортные авансы являются «самыми распространенными лазейками для вывоза капиталов», однако не следует забывать, что новый Закон как раз включает их в список операций для государственного регулирования. К тому же, при возможности свободного пересечения границы капиталом вряд ли кто-то будет стремиться его вывозить. 
2.2 Сравнение основных положений валютного регулирования   Российской Федерации со странами Восточной Европы. Международное  валютное регулирование
Необходимость формирования эффективно функционирующей системы валютного регулирования и контроля в нашей стране заставляет обратиться к богатому зарубежному опыту,  прежде всего бывших социалистических стран Восточной Европы, проводящих рыночные реформы  в, схожих с нашими, институциональных и экономических условиях.

В приведенной ниже таблице делается попытка обобщения и осмысления действующего в государствах Восточной Европы валютного законодательства,  правил  и  норм  валютного регулирования в свете потребностей формирующейся Российской системы  валютного регулирования и  в сравнении с уже имеющимся багажом Российского валютного законодательства.(см. прил. )

Составной частью  экономических реформ в странах Восточной Европы явилось преобразование  всей  системы  внешнеэкономических связей.  В основных чертах суть этого преобразования сводилась к следующему: отказ от режима государственной внешней торговли, ее демонополизация и либерализация,  переориентация на рынки развитых и новых индустриальных государств.[14]

Табл. 1 Сравнение организационной структуры органов валютного регулирования некоторых стран

Страна	Органы валютного регулирования и валютного контроля
Болгария	Министерство финансов, Национальный банк.
Венгрия	Прерогатива Минфина с передачей некоторых функций Национальному банку.
Польша	Минфин,  Национальный банк и на правах агентов валютного контроля: коммерческий банк, имеющий лицензию, пограничные войска и почтовые отделения.
Румыния	Национальный банк.
Словакия	Национальный банк во взаимодействии с Минфином.
Чехия	Минфин и Национальный банк. Функции валютного регулирования между ними поделены.
Россия	Центральный банк, Правительство РФ, Министерство финансов РФ, Министерство экономического развития РФ, Федеральная служба финансово-бюджетного надзора

Основные задачи,  которые должна была решить внешняя  торговля - выход на новые рынки и через экспорт пополнение валютных резервов, создание конкурентной среды для отечественных предприятий путем либерализации импорта,  обеспечение стабильных источников энергии и сырья.[15]

Переход к  свободной  торговле  означал для стран Восточной Европы получение режима благоприятствования в отношениях с ЕЭС и США, возможность беспрепятственного наплавления товаров на рынки этих стран.      Ограничения во внешней торговле связаны с квотированием экспорта по международным договорам (в частности, продовольственных товаров в ЕЭС) и установлением таможенных  тарифов для регулирования структуры и объемов импорта.  Предельные минимальные цены на импортируемые товары определяются главным  образом для основных продуктов питания,  сырья, топлива. Однако степень либерализации внешней торговли различна в странах Восточной Европы: в Болгарии, например, сильнее регламентация, чем в Польше, Югославии.

Органом межгосударственного валютного регулирования является МВФ, а с середины 70-х годов стали также регулярные совещания на высшем уровне с ограниченным числом участников. С1993 года Россия также участвует в этих совещаниях.

Основные причины регулярных встреч на высшем уровне кроется в интернационализации хозяйственных связей, нестабильности и неравномерности экономического и политического развития стран, партнерстве, противоречиях. Постоянные консультации глав государств преследуют цель выработать единую экономическую и политическую стратегию.

Международный валютный фонд был создан в 1947 году. В соглашении о нем говорится, что одной из его целей является “содействовать” созданию многосторонней системе расчетов по текущим операциям между странами-членами и устранению валютных ограничений, которые препятствуют росту мировой торговли. Существование МВФ показало, что его деятельность была подчинена устранению валютных ограничений, являющихся серьезным препятствием на пути экономической экспансии монополий США и других развитых стран. В составе Фонда был учрежден специальный отдел валютных ограничений, на который были возложены следующие функции:

- собирать и систематизировать валютное законодательство стран-участниц.

- постоянно наблюдать за всеми изменениями в области валютного законодательства.

- изучать формы и методы валютных ограничений, применяемых отдельными государствами.

- разрабатывать предложения Директорату Фонда и рекомендации правительствам отдельных стран о путях и средствах ликвидации валютных ограничений.

- вести переговоры со странами-членами об отмене или ослаблении тех или иных форм валютных ограничений.

Обладая относительно самостоятельностью, валютные отношения через платежные баланс, валютный курс, расчетные операции оказывают влияние на мировую экономику. Учитывая тот факт, что мировая экономика развивается стихийно, валютные отношения как отражения мировых экономических отношений тоже подвержены стихийности. Поэтому государственное вмешательство, межгосударственные соглашения, деятельность международных валютно-финансовых организаций направленные на то, чтобы в определенной степени ослабить стихийность этих процессов.

Цель валютного регулирования на межгосударственном уровне состоит в координации валютной политики отдельных стран, в выработке и осуществлении совместных мер по преодолению валютных кризисов, в согласовании валютной политики ведущих держав по отношению к другим странам.

Развитие и использование межгосударственного валютного регулирования связано с рядом причин:

1) Усиление взаимозависимости национальных экономик, включая валютные, кредитные и финансовые отношения.

2) Изменение соотношения между рыночным и государственным регулированием в пользу рынка в условиях либерализации хозяйственных отношений.

3) Изменение расстановки сил на мировой арене.

4) Огромные масштабы мировых валютных, кредитных, финансовых рынков, которые отличаются нестабильностью в связи с резкими колебаниями плавающих валютных курсов, процентных ставок.
2.3 Проблемы и перспективы развития системы валютного   регулирования

Курс на полный демонтаж ограничительных мер в отношении осуществляемых резидентами валютных операций является важнейшим направлением рыночных преобразований в России.

Как показывает опыт государств с переходной экономикой Центральной и Восточной Европы, имеющих более либеральные валютные режимы по сравнению с российской системой валютного регулирования, радикальное сокращение ограничительных норм позволило им более эффективно управлять инфляционными процессами на внутреннем рынке, повысило инвестиционную привлекательность, содействовало возврату ранее вывезенных капиталов. Однако, демонтаж валютных ограничений в большинстве этих стран происходил на фоне макроэкономической стабилизации.

По мнению экспертов, в России в настоящее время не исключена возможность макроэкономической дестабилизации. Возникновение валютно-финансового кризиса вероятно из-за значительной зависимости страны от конъюнктуры мирового рынка энергоносителей и необходимости обслуживания внешней задолженности. В таких условиях кардинальная либерализация валютного законодательства представляется преждевременной, так как подобный подход может разбалансировать валютно-финансовую систему и стимулировать дестабилизирующие процессы, что поставит под угрозу достигнутые успехи по контролю за инфляцией.

Масштабы и темпы либерализации валютной системы России, в частности, системы валютного регулирования, должны подкрепляться соответствующими макроэкономическими условиями. В этой связи в Законе «О валютном регулировании и валютном контроле» имеется ряд недостатков с точки зрения создания условий для обеспечения финансово-экономической безопасности Российской Федерации. Поэтому концепция либерализации валютных операций в России, представленная в данном Законе, нуждается в доработке.

Либеральная концепция предусматривает полную отмену действующего разрешительного порядка и переход к преимущественно к уведомительному порядку регулирования валютных операций движения капитала. В качестве важнейшего барьера против несанкционированного вывоза капитала из России по ряду капитальных операций предполагается использовать систему гарантирования.

К числу операций, которые в минимальной степени должны подвергаться регулированию, следует отнести предоставление резидентами нерезидентам отсрочки платежа по экспорту машинотехнической продукции, а также за строительные и подрядные работы, производимые за рубежом. Предполагаемое Законом введение механизма резервирования средств по таким капитальным операциям повлечет существенное ухудшение конкурентных позиций российских фирм на внешнем рынке, с другой стороны, будет сдерживать процесс диверсификации российского экспорта, что противоречит целям среднесрочной программы развития российской экономики.

Из прочих инструментов, предлагаемых Законом к использованию в рамках системы гарантирования, важнейшим является резервирование на определенный срок средств участниками валютных операций. Вместе с тем в Законе не указываются условия, которые приводили бы к изъятию государством зарезервированных средств в случае ненадлежащего исполнения сторонами контракта своих обязательств. Таким образом, предполагается временное замораживание средств: даже в случае невыполнения своих обязательств депонируемые в этих целях «страховые» средства (по истечения установленного законом срока резервирования) подлежат возврату их владельцу. Такой подход существенно снижает эффективность функционирования системы гарантирования, представленной в Законе в качестве барьера на пути «теневого» вывоза капитала.

По мнению экспертов, позитивные сдвиги, достигнутые в последнее время в области противодействия несанкционированному бегству капитала за рубеж, были получены благодаря последовательно проводимыми государственными органами мероприятиям либерализационного характера. Однако достигнутые в этом направлении успехи явились следствием не только и не столько осуществлением этих мер. Значительное воздействие оказали также меры, направленные на усиление таможенно - валютного контроля, а также переориентация на иные, более сложные и менее поддающиеся контролю схемы оттока капитала за рубеж.

Вне поля зрения валютного регулирования оказываются валютные операции нерезидентов, зарегистрировавших филиал или представительство на территории Российской Федерации. Согласно Закона, валютные операции между нерезидентами могут осуществляться беспрепятственно. Для целей вывоза средств за рубеж российские «теневые» экспортеры капитала могут применять соответствующие схемы с участием иностранных контрагентов. Кроме того, в отношении рассматриваемого закона «О валютном регулировании и валютном контроле» можно привести ряд других замечаний принципиального характера.

Во-первых, в законе указывается, что ограничения валютных операций движения капитала могут вводится «в целях предотвращения существенного сокращения золотовалютных резервов, резких колебаний курса валюты Российской федерации, а также для поддержания устойчивости платежного баланса России». Между тем, эти случаи вполне поддаются количественной оценке, и для исключения субъективизма следует достичь более полной определенности путем внесения четких количественных нормативов по этим параметрам. 

Во-вторых, данный закон по ряду пунктов содержит отсылочные нормы, что делает его документом непрямого действия.

В-третьих, в связи с изменением основных положений валютного законодательства, субъекты валютного регулирования (органы Правительства Российской Федерации, ЦБ РФ) приняли огромное число законодательных актов, часто противоречащие предыдущим, что свидетельствует о далеком от совершенства состоянии нашей валютной системы.
Заключение
В заключении хотелось бы отметить, что с введением Федерального закона «О валютном регулировании и валютном контроле» начался новый этап развития экономики. Закон отражает последние тенденции в сфере регулирования валютных отношений, укрепившиеся позиции России на мировой арене, процесс либерализации экономики страны и ее интеграцию в мировое хозяйство.

В процессе создания эффективно работающего и подконтрольного внутреннего валютного рынка и валютной политики необходимо соблюдение следующих основных принципов:

- во-первых, с одной стороны, валютное регулирование осуществляемых операций, являясь частью денежно-кредитной политики государства, должно своими методами способствовать (пусть косвенно, опосредованно) достижению целей экономической стабилизации. С другой стороны, очевидно, использование средств и методов валютного регулирования не может служить панацеей от всех бед, поскольку оно подчиняется макроэкономическим ориентирам, определяется общей стратегией и целями экономической политики государства;

- во-вторых, валютная политика, оказывающая весьма масштабное влияние на экономическую жизнь общества, должна отличаться последовательностью, логичностью, стабильностью и взвешенностью.

Для более эффективной организации валютного регулирования в стране необходимо тесное взаимодействие всех органов валютного регулирования. Это взаимодействие должно проявляться как в совместном создании нормативных правовых актов, так и в активном внедрении этих актов в жизнь, в обмене важной для всех субъектов валютного регулирования информацией о хозяйствующих субъектах, совершающих валютные операции.

Список использованных источников

1 Федеральный конституционный закон от 17.12.1997 г. N 2-ФКЗ «О Правительстве Российской Федерации»

2 Федеральный закон Российской Федерации от 10.12.2003 N 173-ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле».

3 Федеральный закон Российской Федерации  от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 25.11.2009) «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».

4 Варламова Т. П., Варламова М. А. Валютные операции.-М.: Дашков и Ко, 2008.-272с.

5 Вострикова Л.Г. Валютное право. Учебное пособие для вузов – М.: Юстицинформ, 2006.-с. 54-59

6 Дорофеев Б. Ю. Валютное право России. – 2-е изд– М. : Норма, 2008. – 140 с.

7 Крашенинникова В.М. Валютное регулирование в системе государственного управления экономикой -М.: ЗАО «издательство «Экономика», 2003.-299с.

8 Лисицын А. Ю. Валютная политика. Валютный союз.-М.:2008.-148 с.

9 Шуркалин А. К. Современные международные валютно-кредитные отношения.-М.:Логос,2009-248с.

10 Официальный сайт Центрального банка российской Федерации [электронный ресурс] URL/www.cbr.ru

11 Официальный сайт Министерства экономического развития Российской Федерации [электронный ресурс] URL/ www.economy.gov.ru

12 Официальный сайт Министерства финансов Российской Федерации [электронный ресурс] URL/ www.minfin.ru
Приложение


Таблица: Валютное регулирование и валютный контроль за рубежом

Страна	Условия Ввоза и вывоза наличной иностранной валюты.
	Резиденты		Нерезиденты
	Физические лица	Юридические лица	Физические лица
Болгария	1)     для туристов: в эквиваленте 10 тыс. левов на 1 чел/год, для лиц не имеющих валютных счетов; 2)     со счетов – без ограничений; 3)     можно вывозить иностранной валюты в пределах эквивалента равного 1000$США без спец. разрешения; 4)      национальной валюты – не более 1тыс. левов; (ввоз и вывоз)	1) на командировки без ограничений.	1)     национальной валюты до 10тыс. левов (регламентируется), 2)     иностранной валюты: ввоз – без ограничений вывоз – неизрасходованные
Венгрия	1)туристам старше 14 лет –300$США, до 14 лет – 150$США в год; 2) национальной валюты – не более 10тыс. форинтов .	1)     Экспортерам разрешено на деловые заграничные поездки тратить определённую часть от годовой суммы экспортных поступлений; 2)       Импортерам – до 1% от суммы импорта, выраженной в иностранной валюте.
Польша	1)     ввоз и вывоз не более 5млн. злотых; 2)      туристам – до 2000$США.	1) деловые поездки – до 10тыс. $США со счетов предприятий.	1)     ввоз ин. валюты декларируется; 2)      нац. валюты – не разрешается.
Румыния	1)     вывоз до 5тыс. $США на человека, из них 1тыс. $США без спец. разрешения, сумма более 5тыс. $США только через банк; 2)     ввоз – до 50тыс. $США нац. валюты – 5 тыс. лей на 1 человека		1) ввоз – декларируются все свыше 1000$США
Словакия	1) Для туристов – сумма иностранной валюты эквивалент 9000 крон/год	1) Официальные поездки – сумма в зависимости от страны назначения.
Чехия	1) Для туристов – 7000 крон на 1-го человека на 1 поездку		1) Экспорт и импорт ин. валюты не лицензируется.
Россия	1)     без разрешения 10000 $США; 2)      с разрешением – без ограничений.		1)     ввоз – декларируется 2)      вывоз- при наличии разрешения.

---