Реферат Анализ бизнес-планирования на предприятии
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ БИЗНЕС – ПЛАНИРОВАНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИИ
2.1. Краткая характеристика предприятия
ООО Корпорация «Технострой», родившееся в центре нефтяной науки и машиностроения России - Республике Башкортостан, основано 23 декабря 1994 года. Предприятие ориентировано на удовлетворение потребностей Заказчика по всем вопросам, связанным с обустройством нефтяных и газовых месторождений: предпроектной проработкой обустройства объекта, разработкой технической документации, изготовлением и поставкой оборудования по реквизитам Заказчика.
ООО Корпорация «Технострой» производит шеф-монтажные и пусконаладочные работы, подготовку персонала Заказчика для работы на производимом им оборудовании. При необходимости, проводятся работы по выводу объекта на режим, а также осуществляется последующее сервисное обслуживание поставленного оборудования.
Оборудование, производимое ООО Корпорация «Технострой», не является серийным. Каждый проект по своему уникален и разрабатывается индивидуально с учетом конкретных условий эксплуатации и требований Заказчика на основе базовых вариантов, учитывающих возможность их изменения для любого конкретного месторождения с учетом газосодержания, обводненности, вязкости продукции, необходимости нагрева, требований к степени подготовки нефти и очистки воды.
Качество оборудования подтверждено сертификатами системы ГОСТ, лицензиями Госстроя РФ и Госгортехнадзора РФ, МЧС РФ. Система менеджмента качества сертифицирована международным органом сертификации "TUV CERT" на соответствие стандарту ISO 9001:2000.
Используя современные технологии производства, постоянно совершенствуя методы коммерческой деятельности, мы производим и поставляем своим партнерам качественную продукцию. При выполнении заказов максимально учитываются пожелания Заказчика.
Структура компании включает в себя собственные производственные площади и головной офис в Уфе (Башкортостан), представительства в городах: Москва (Россия), Грац (Австрия), Уральск (Казахстан), Амман (Иордания) и филиал в городе Ашгабат (Туркменистан).
Регистрация в ноябре 2008 года Открытого акционерного общества "Уралтехнонефтегаз Групп" явилась очередным, увязанным с общей стратегией долгосрочного развития, шагом на пути оптимизации управленческой структуры растущей группы предприятий, в которую на данный момент входят:
ООО Корпорация «Технострой»
ООО Корпорация «Технострой» г. Октябрьский
ОАО "Уралтехнострой - Туймазыхиммаш"
ООО "Уралтехнострой - Теплопанель"
"URAL TEKNOLOJI MUHENDISLIK" Ltd. (г. Стамбул, Турция)
ООО НПФ "Нефтеавтоматика"
ООО "Проектавтоматика"
ООО "Ватан"
ООО "Отчизна"
ЧОП "Патриот"
Компания является действующим членом Союза производителей нефтегазового оборудования.
Продукция производимая предприятием
Оборудование для УПН
- Установка факельная УФА
- Блочные автоматизированные комплексы для сбора и подготовки нефти
- Нагреватель блочный на газовом топливе
- Блок автоматизированной подачи реагента
- Малогабаритная блочная сепарационно-наливная установка
- Блочная насосная станция перекачки воды
- Блочная насосная станция перекачки нефти
- Насосная станция внешней откачки нефти с насосами НПС
- Блочная насосная станция откачки из дренажных емкостей
- Блочная насосная станция над артезианской скважиной
- Блок измерительно-регулирующий
- Блок гребенки (входной манифольд)
- Блочная установка по производству азота
-Горизонтальный отстойник воды с блоком коалесцирующих пластин
- Установка подготовки газа УПГ
- Блочная кустовая насосная станция с горизонтальными насосными агрегатами марки ТJ7500х64 Stages-60Hz
- Блочная кустовая насосная станция с плунжерными насосными агрегатами типа PCD
- Блок напорной гребенки
-Блочная кустовая насосная станция с центробежными насосными агрегатами марки ЦНСА
- заготовка, прокат черных и цветных металлов
- Жилые комплексы (бытовые, административные, для вахтенного персонала)
Характеристика современного состояния ООО Корпорация «Технострой»
По характеру деятельности ООО Корпорация «Технострой» является коммерческой организацией, так как за выполненные работы предприятие получает деньги, которые идут на оплату текущих потребностей завода, выплату заработной платы, а также на дальнейшее развитие производственной базы.
ООО Корпорация «Технострой», является самостоятельным хозяйствующим субъектом на рынке, имеющим право вести свою коммерческую деятельность от собственного лица.
Производственные цели.
Главная цель – увеличение объемов производства до уровня 120000 тыс. руб. Основой для выполнения этой цели является портфель заказов и заключенные договора на поставку продукции. Выполнению этой цели должно способствовать внедрение системы качества по международным стандартам ИСО 9001.
Экономические цели.
Главная цель - снижение затрат на производство, обеспечение выплат текущих платежей и задолженности в Федеральный бюджет, выплат текущих платежей в местный и областной бюджеты и во внебюджетные фонды, а также в территориальный и федеральный дорожные фонды.
Коммерческие цели.
Расширение рынков сбыта и объема реализации продукции, а также обеспечение поставок материалов для выполнения производственной программы.
Финансовые цели.
В условиях дефицита бюджета основной целью является – рациональное управление финансовыми потоками с использованием всех форм платежных средств на основе финансового планирования, сокращении дебиторской задолженности.
Перед тем как продукция поступает в массовое производство идет разработка ее в конструкторском бюро. В нем создаются чертежи. Затем, чертежи поступают в технологический отдел, где происходит распределения сырья и материалов между цехами на изготовление нужных деталей для продукции.
В цехах за каждым рабочим закрепляется определенная работа по изготовлению той или иной детали.
Чертежи и перечень необходимых видов работ и деталей передаются в планово-экономический отдел, где происходит расчет затрат в рублях по видам работ, по сырью и материалам.
После того, как произошли расчеты в планово-экономическом отделе, вся документация поступает к главному экономисту.
Основные задачи отделов управления и подразделений ООО Корпорация «Технострой»
Технический отдел – организация работ по внедрению прогрессивных, экономически обоснованных технологических процессов и совершенствование действующих производств компании. Отдел научно-технической информации – подготовка, анализ и доведение до руководителей и специалистов компании научно-технической информации по различным вопросам.
Проектно-конструкторский отдел – разработка проектно-конструкторской документации на строительство и реконструкцию объектов компании.
Отдел капитального строительства – организация работ по капитальному строительству завода.
Отдел главного механика – организация и обеспечение ремонта основных производственных средств компании.
Отдел главного энергетика – организация и контроль за снабжением производств компании тепловой и электрической энергией и за правильной эксплуатацией и ремонтом энергетического оборудования и средств связи компании.
Отдел главного технолога – организация работ по технологической подготовке основного производства с целью обеспечения устойчивости технологических процессов, режимов по показателям производительности, надежности, безопасности и качества выпускаемой продукции и полуфабрикатов.
Отдел охраны природы – организация работ и контроль по уменьшению вредного воздействия производства на окружающую природную среду.
Производственный отдел – оперативное руководство производственной деятельностью компании и дочерних предприятий по обеспечению и выполнению производственной программы по выпуску продукции и поставкам по заключенным договорам. Отдел управления качеством продукции и технического контроля – стандартизация и сертификация продукции компании, совершенствование системы управления качеством продукции.
Служба промышленной безопасности и охраны труда – методическая подготовка и организация работы по созданию здоровых и безопасных условий труда, по предупреждению несчастных случаев, профессиональных заболеваний, аварий, пожаров и неполадок на производстве, а так же по проведению аварийно-спасательных работ. Центральная бухгалтерия – учет хозяйственных средств компании и контроль за их рациональным использованием.
Отдел внутреннего аудита – оперативный контроль и анализ системы бухгалтерского учета и отчетности в компании, оценка экономической эффективности деятельности компании.
Юридический отдел – обеспечение соблюдения законности и договорной дисциплины в компании.
Отдел сбыта – организация поставок нефти в компанию, координация взаиморасчетов с предприятиями-давальцами, организация сбыта готовой продукции компании, организация внешнеэкономической деятельности компании по экспорту продукции и импорту сырья, реагентов, оборудования и запасных частей.
Планово-экономический отдел – экономическое планирование и комплексный анализ производственно-хозяйственной деятельности компании. Отдел организации труда и заработной платы – организация работы по совершенствованию организации труда, управление производством, форм и систем заработной платы и материального стимулирования, по техническому нормированию в компании.
Отдел управления имуществом – организация и документальное оформление работы компании с предприятиями, арендующими у компании движимое и недвижимое имущество. Оформляет сделки по продажи имущества.
Отдел корпоративного управления – осуществление работы с юридическими лицами, в уставных капиталах которых имеется доля компании, контроль за состоянием их учредительных документов, организация работы с акциями и облигациями компании и акциями других предприятий.
Транспортный отдел – обеспечение подвижным составом подразделений компании и организация работы по техническому развитию железнодорожного хозяйства компании.
Отдел кадров и управления персоналом – работа по подбору и расстановке кадров, организация системы учета и анализ использования кадров компании.
Отдел документационного обеспечение управления – организация работы по документационному обеспечению и делопроизводству в управлении компании.
Организационная структура, представленная в приложении 1 предприятия ООО Корпорация «Технострой» относится к следующему типу организации.
Организационная структура, относится к одному из пяти типов организационных структур, а именно к организационной структуре на базе стратегических единиц бизнеса, т.к. у неё имеется много самостоятельных отделений близкого профиля деятельности. На ООО Корпорация «Технострой» созданы специальные промежуточные органы, располагаемые между отделениями близкого профиля и высшим руководством. Данные органы возглавляются заместителями высшего руководства организации.
Особенности данного типа организационной структуры обеспечивают возможность координации автономных отделений, осуществляющих схожую деятельность. Это является основным положительным качеством этой структуры.
2.2 Анализ технико – экономических показателей ООО Корпорация «Технострой»
Финансово-экономический анализ проводится на основе собранных данных квартальной отчетности, представляемой хозяйствующим субъектом в налоговые органы. Данные, собранные по формам №1 «Бухгалтерский баланс», №2 «Отчет о прибыли и убытках» и №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» за два года, сводятся в таблице 1.
По данным таблице 1. видно, что объем реализации увеличился на 10,05%. Себестоимость реализованной продукции увеличилась на 11,18%. Видно, что увеличение себестоимости больше увеличения объема реализации. Что является отрицательным фактором, это подтверждает увеличение показателя затраты на рубль реализованной продукции, который увеличился на 1,03%. Рост себестоимости объясняется тем, что в 2008 г. происходило большее списание оборудования, которое морально устарело, но срок службы его не истек.
Среднегодовая стоимость основных средств возросла на 34,98%, так как, были приобретены новые основные средства (труба НКТ, фонтанная арматура, колонная головка, транспортные средства, а так же новая компьютерная техника и т.д.). За счет этого резко увеличился коэффициент обновления на 39,2%. За счет списания устаревшего морально и физически оборудования коэффициент выбытия основных средств увеличился на 10,85%.
Таблица 1
Основные финансово-экономические показатели ООО Корпорация «Технострой» за 2007 г.-2008 г.
| Показатели | Ед. изм. | 2007 г. | 2008 г. | Изменение, в % |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Объем реализации продукции в текущих ценах | Тыс. руб. | 870 938,00 | 958 444,00 | 110,05 |
| Среднегодовая стоимость основных средств | Тыс. руб. | 983 538,50 | 1327 539,50 | 134,98 |
| Фондоотдача | Руб./руб. | 88,55 | 72,20 | 81,53 |
| Коэффициент износа основных средств | % | 18,96 | 16,63 | 87,75 |
| Коэффициент обновления основных средств | % | 7,37 | 46,56 | 39,20 |
| Коэффициент выбытия основных средств | % | 0,03 | 10,88 | 10,85 |
| Среднесписочная численность работающих | Чел. | 1 576,00 | 1 622,00 | 102,92 |
| Производительность труда одного работающего | Тыс. руб./чел. | 552,63 | 590,90 | 106,93 |
| Фонд оплаты труда | Тыс.руб. | 110 485,00 | 120 984,98 | 109,50 |
| Средняя зарплата одного работающего в год | Руб./чел. | 70,10 | 74,59 | 106,40 |
| Себестоимость реализованной продукции | Тыс.руб. | 654 728,00 | 727 921,00 | 111,18 |
| Затраты на рубль реализованной продукции | Руб./руб. | 0,75 | 0,76 | 101,03 |
| Балансовая прибыль | Тыс.руб. | 5 037,00 | 134 204,00 | 2 664,36 |
| Чистая прибыль | Тыс.руб. | -95 159,00 | 100 265,00 | |
| Среднегодовая величина оборотных средств | Тыс.руб. | 1056 405,50 | 1087 475,00 | 102,94 |
| Коэффициент оборачиваемости оборотных средств | Оборотов | 0,82 | 0,88 | 106,90 |
| Продолжительность одного оборота | Дни | 442,73 | 414,14 | -28,59 |
| Рентабельность продукции | % | 24,82 | 24,05 | -0,77 |
| Рентабельность производства | % | 0,25 | 5,56 | 5,31 |
| Фондовооруженность | Тыс.руб./ чел | 624,07 | 818,46 | 131,15 |
То есть на ООО Корпорация «Технострой» происходит интенсивное обновление основных средств. Это является залогом дальнейшего успешного развития производства и неотъемлемым условием конкурентоспособности продукции на рынке. Среднесписочная численность работающих увеличилась на 2,94%, также увеличились производительность труда на 6,93% и фонд оплаты труда на 9,5%. Не смотря на увеличение затратности производства, деловая активность предприятия возросла, о чем свидетельствует изменения показателей:
- коэффициент оборачиваемости увеличился на 6,9% и составил на конец анализируемого периода 0,88 оборотов в год;
- соответственно, снизилась продолжительность одного оборота на 28,59 дня.
Основные показатели финансовых результатов сводятся в таблице 2 Логика аналитической работы предполагает проведение анализа финансового состояния хозяйствующего субъекта в виде двухмодульной процедуры: экспресс-анализа детализированного анализа. Из таблицы 2 видно, что влияет на формирование конечного результата выручки от реализации. Прибыль от реализации в денежном выражении увеличилась на 14313 тыс.руб., а в структуре уменьшилась из-за того, что в целом темпы роста выручки от реализации были быстрее. Балансовая прибыль в 2007 г. составила 0,58%, потому что в этом периоде были большие внереализационные расходы, а в 2008 г. эта статья расходов ООО Корпорация «Технострой» снизилась, и за счет этого доля балансовой прибыли возросла до 14%.
Таблица 2
Анализ уровня и оценка финансовых результатов
| Показатели | 2007 г. | 2008 г. | Изменения | |||
| Абсолютное значение, тыс. руб. | Удельный вес, в % | Абсолютное значение, тыс. руб. | Удельный вес, в % | Абсолютное, в тыс. руб. | Относительное значение, в % | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Выручка от реализации продукции (работ, услуг) без НДС и акцизов | 870938 | 100 | 958444 | 100 | 87506 | 110,05 |
| Продолжение таблицы 2 | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Затраты на производство реализованной продукции (работ, услуг) | 654728 | | 727921 | | 73193 | 111,18 |
| Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) | 216210 | 24,82 | 230523 | 24,05 | 14313 | 106,62 |
| Результат от прочей реализации | -2855 | x | 1960 | x | 4815 | |
| Сальдо доходов и расходов от внереализационных операций | -206640 | -23,73 | -98279 | -10,25 | 108361 | 47,56 |
| Балансовая прибыль | 5037 | 0,58 | 134204 | 14 | 129167 | 2664,36 |
| Налоги в бюджет | 100196 | 11,5 | 33939 | 3,54 | -66257 | 33,87 |
| Чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия | -95159 | -10,93 | 100265 | 10,46 | 195424 | |
Один из вариантов отбора аналитических показателей для определения экономического потенциала предприятия и оценки результатов его деятельности приведен в приложении 2. Большинство из приведенных в приложении 2 показателей, также как и тенденции, их изменения, имеют достаточно очевидную экономическую интерпретацию, поэтому ограничимся лишь некоторыми комментариями. Такая статья расходов как налоги в бюджет в общей структуре резко снижается на 66,13% это связано с тем, что в 2007 г. в общем объеме налоговых выплат значительную долю занимало погашение своей задолженности перед бюджетом, которая образовалась в предыдущих периодах. Так как эта строка влияет на конечный финансовый результат ООО Корпорация «Технострой» и в дальнейшем может повлечь более серьезные проблемы в отношении с налоговыми органами. В 2007 г. чистая прибыль была отрицательная только из-за выплат по указанным основаниям. А в 2008 г. чистая прибыль уже имеет положительный результат.
В начале 2008 г. величина основных средств увеличилась незначительно на 1,07%, а в конце 2008 г. по сравнению с началом 2008 г. величина возросла на 68,52%, это произошло за счет приобретения нового дорогостоящего оборудования. Также увеличилась доля основных средств в общей сумме активов на 16,38п.п. Коэффициент износа основных средств не превышает 50% и составляет на конец 2008 г. 0,17%.
Коэффициент текущей ликвидности за рассматриваемый период возрастал, но из-за привлечения краткосрочных кредитов крупных акционеров Предприятия повлекло снижение показателя текущей ликвидности ниже норматива 1,5 и на конец 2008 г. составил 0,19%.Сумма долгосрочного кредита не изменилась, поэтому коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств не изменился. За рассматриваемый период прибыль от реализации, чистая прибыль и балансовая увеличились, что в свою очередь привело к увеличению общей рентабельности до 5,56 п.п. А рентабельность продукции и основной деятельности снизились с 24,30% до 24,26% и 32,33% до 31,94% за счет увеличения себестоимости продукции.
Оценка динамичности развития Предприятия в целом положительная, произошло увеличение таких показателей как:
- темпы роста выручки на 10,05%;
- темпы роста балансовой прибыли с 5037 тыс. руб. до 134204 тыс. руб.
- темпы роста авансированного капитала на 25,66%.
А оборачиваемость активов снизилась на 12,42%.
Рентабельность совокупного капитала увеличилась на 5,31п.п. Рентабельность собственного капитала за 2007 г. рассматривать не имеет смысла, так как за данный период чистая прибыль и общая сумма собственного капитала были отрицательными. А в 2008 г. рентабельность собственного капитала отрицательная, потому что общая сумма капитала осталась отрицательной.
В приложении 3 приводится структура исходного баланса. На основе приложения 3 делаются выводы об основных изменениях в структуре баланса и о главных причинах, обусловивших эти изменения, а также о выявленных тенденциях тех или иных статей баланса.
Горизонтальный анализ отчетности заключается в определении темпов роста по всем статьям исходного или укрупненного баланса, что позволяет не только анализировать динамику отдельных показателей, но и прогнозировать их изменения.
Горизонтальный и вертикальный анализы дополняют друг друга, давая особенно ценную информацию для межхозяйственных сопоставлений. Динамика имущественного положения хозяйствующего субъект может быть охарактеризована с помощью данных, приведенных в приложении 5
Из приведенного баланса в приложении 5 видно, что в разделе актив наибольший удельный вес составляют внеоборотные средства, которые складываются из основных средств (31%-42%) и прочих внеоборотных средств (40%-33%). В структуре актива идет медленное перераспределение - основные средства на начало 2008 г. увеличились на 11,07п.п., а прочие внеоборотные средства уменьшились на 6,64п.п. Структура пассива формируется за счет привлеченного капитала, в котором наибольший удельный вес занимают краткосрочные пассивы 143%-136%. Также можно заметить, что собственный капитал медленно растет и на начало 205 3г. он возрос на 9,83п.п. хорошо видно за счет какого капитала формируется пассив. Данное Предприятие пользуется привлеченным капиталом акционеров.повлияло. На начало 2008 г. прочие внеоборотные активы составляли наибольший удельный вес 39,49% по сравнению с основными средствами 31,14%. Но к началу 2008 ситуация изменилась и основные средства увеличились на 11,07 п.п., а прочие внеоборотные уменьшились на 6,64 п.п. Прочие внеоборотные средства в основном состоят из незавершенного строительства. Запасы и затраты на начало 2008 уменьшились на 1,05 п.п., несмотря на что НДС по приобретенным ценностям увеличился на 2,47 п.п., но из-за уменьшения сырья, материалов и аналогичных ценностей на 0,8 п.п. Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков снизилась на 10,95 п.п., также снизились авансы выданные на 0,78п.п., а прочие дебиторы увеличились на 7,78 п.п. Следовательно, общая дебиторская задолженность снизилась незначительно на 3,96 п.п.
В разделе пассив наибольший удельный вес занимает привлеченный капитал, который на начало 2008 г. снизился на 9,76 п.п. Это связано с тем, что кредиторская задолженность поставщиков и подрядчиков снизилась на 104,79 п.п., также снизились авансы полученные на 2,34 п.п., задолженность перед дочерними и зависимыми обществами на 4,95 п.п. Но очень резко возросла задолженность прочих кредиторов на 88,53 п.п. Это связано с тем, что Предприятие пользуется денежными средствами крупных кредиторов, а в большей степени своих акционеров. Также большую долю в структуре баланса составляет задолженность перед бюджетом, на начало 2008 она равнялась 12,68%, а к началу 2008 г. составила 26,13%. Несмотря на то, что Предприятие старается погасить свою задолженность перед бюджетом, она возросла за счет пеней, штрафов и т.д.
Общая сумма денежных средств находящихся в распоряжении предприятия увеличилась на 25,66%. В структуре активов это увеличение было обусловлено главным образом за счет увеличения стоимости основных средств на 70,33% и объемом запасов и затрат на 46,48%. На начало 2007 г. дебиторская задолженность резко возросла на 41,93%, а на начало 2008 г. по сравнению с 2008 снизилась на 2,61%. Это говорит о том, что ООО Корпорация «Технострой» налаживает взаимоотношения со своими покупателями, что не мало важно для дальнейшего сбыта своей продукции и взаиморасчетов между Предприятиями. В структуре пассива увеличение произошло за счет увеличения краткосрочных пассивов на 17,69% и долгосрочных пассивов на 2,30%.
Важнейший элемент производственного потенциала хозяйствующего субъекта - его материально-техническую базу - можно охарактеризовать с помощью данных, приведенных в таблице 3
Для расчета показателей ликвидности и финансовой устойчивости используются данные рассчитанные в приложении 8. Анализ ликвидности проводится с использованием абсолютных и относительных показателей. К основным источникам покрытия запасов и затрат относятся:
1.Собственные оборотные средства (СОС), величина которых находится по следующему формуле (2.1):
| | (1) |
где СК – собственный капитал;
ДП – долгосрочные пассивы;
ВА – внеоборотные активы.
Таблица 3
Характеристика основных средств, тыс. руб.
| Показатель | На начало 2007 г. | На начало 2008 г. | На начало 2008 г. (на конец 2007г.) | |||
| тыс. руб. | % изменения | тыс. руб. | % изменения | тыс. руб. | Изменения, % и п.п. | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Первоначальная стоимость основных средств | 1001356,00 | 100,00 | 1080642,00 | 107,92 | 1802296,00 | 179,99 |
| в том числе: | | | | | | |
| - активная часть | - | 100,00 | 88 006,00 | - | 95 042,00 | - |
| - остаточная стоимость основных средств | 978308,00 | 100,00 | 988 769,00 | 101,07 | 1666 10,00 | 170,33 |
| Коэффициент износа | х | 12,08 | х | 18,96 | х | 6,88 |
| Коэффициент обновления | х | 7,37 | х | 46,56 | х | 39,20 |
| Коэффициент выбытия | х | 0,03 | х | 10,88 | х | 10,85 |
2. Нормальные источники формирования запасов
Показатель нормальные источники формирования запасов (ИФЗ) отличается от предыдущего на величину краткосрочных ссуд и займов, а также кредиторской задолженности по товарным операциям, являющихся, как правило, источниками покрытия запасов. Величина ИФЗ находится по выражению (2):
| | (2) |
С определенной долей условности выделяют следующие типы текущей финансовой устойчивости и ликвидности хозяйствующего субъекта:
- абсолютная финансовая устойчивость, характеризующаяся следующим неравенством:
| | (3) |
где ПЗ – потребность в запасах.
Данное соотношение показывает, что запасы полностью покрываются собственными оборотными средствами, то есть предприятие не зависит от внешних кредиторов. Такая ситуация встречается крайне редко.
- нормальная финансовая устойчивость, характеризующаяся неравенством (4):
| | (4) |
Приведенное соотношение соответствует положению, когда функционирующее предприятие использует для покрытия запасов различные «нормальные» источники средств - собственные и привлеченные.
- неустойчивое финансовое положение, характеризующееся неравенством (5):
| | (5) |
Данное соотношение соответствует ситуации, когда предприятие, не покрывая части своих запасов, вынуждено привлекать дополнительные источники покрытия, не являющиеся в известном смысле «нормальными», то есть обоснованными.
- критическое финансовое положение, характеризующееся тем, что к ситуации, описанной в неравенстве (5), предприятие имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, а также просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженности, что означает для предприятия невозможность вовремя расплатиться со своими кредиторами.
Таблица 4
Анализ изменения финансовой устойчивости
| Показатель | Условные обозначения | Порядок расчет | На конец 2006 | На конец 2007 | Абсолют. изменения |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| Собственные оборотные средства | СОС | с.490+с.390-с.252-с.244-с.190+с.590 (ф.1) | -4 066 823,00 | -4 291 125,00 | -224 302,00 |
| Источник формирования запасов | ИФЗ | СОС-с.230+610+621+622+627 (ф.1) | -3 244 904,00 | 3 720 154,00 | -475 250,00 |
| Потребность в запасах | ПЗ | с.210 + с.220 + с.251+ с.253 + с.270 (ф.1) | 380 429,00 | 424 101,00 | 43 672,00 |
| Тип финансовой устойчивости | | | ПЗ>ИФЗ критическое | ПЗ>ИФЗ критическое | |
Таблица 5
Динамика показателей ликвидности
| Показатели | Усл. обоз. | На начало 2008 | На начало 2007 г. | На начало 2008г. (на конец 2007 г.) | Изменение (п.п.) | ||
| 2007 к 2003 | 20035к 2007 | 2008 к 2003 | |||||
| 1. СОС, тыс. руб. | СОС | -3560143,00 | -4066823,00 | -4291125,00 | 114,23 | 105,52 | 120,53 |
| 2. Доля СОС в активах-нетто, в % | d | -113,32 | -106,25 | -108,70 | 93,76 | 102,30 | 95,92 |
| 3. Доля СОС в их общей величине | d | -385,85 | -341,71 | -435,73 | 88,56 | 127,51 | 112,93 |
| 4. Доля СОС в запасах | d | -1 316,69 | -1 121,07 | -1 083,47 | 85,14 | 96,65 | 82,29 |
| 5. Коэффициент покрытия | Kлт | 0,21 | 0,23 | 0,19 | 109,99 | 82,45 | 90,69 |
| 6. Коэффициент быстрой ликвидности | Kлб | 0,13 | 0,15 | 0,11 | 115,56 | 69,00 | 79,74 |
| 7. Коэффициент абсолютной ликвидности | Kла | 0,01 | 0,00 | 0,00 | 0,17 | 92,26 | 0,16 |
| 8. Коэффициент соотношения привлеченного капитала и СК | Kп/с | -3,15 | -3,47 | -3,72 | 110,17 | 107,22 | 118,12 |
На ООО Корпорация «Технострой» собственный капитал остается практически неизменным и отрицательным, а внеоборотные активы увеличились. Внеоборотные активы увеличились на 33,53%. Такая ситуация на ООО Корпорация «Технострой» привела к отрицательному значению собственных оборотных средств, их доли в активе, в запасах и общей величине.
Так же отрицательным является коэффициент соотношения привлеченного и собственного капитала, т.к. собственный капитал является отрицательным. Коэффициент текущей ликвидности составляет 0,19-0,23, а по норме он должен быть больше 1,5 в России, по зарубежным стандартам больше 2. Этот коэффициент показывает, что текущие кредиторские обязательства не полностью обеспечиваются мобильными оборотными средствами на нормальном уровне. Коэффициент быстрой ликвидности находится в пределах 0,11-0,15, а по норме Клб>0,5 в России, и по зарубежным стандартам Клб>1. На ООО Корпорация «Технострой» большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой трудно своевременно взыскать и поэтому коэффициент быстрой ликвидности меньше нормы. Это значит, что платежные возможности у ООО Корпорация «Технострой» плохие из-за несвоевременного проведения расчетов с дебиторами. Коэффициент абсолютной ликвидности равен 0 (по норме в России Кла>0,05, по зарубежным стандартам Кла>0,2). Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что ООО Корпорация «Технострой» не может погасить всю свою краткосрочную кредиторскую задолженность в максимально короткие сроки. Высокое значение коэффициента абсолютной ликвидности является выгодным только с точки зрения кредитора, реально же в интересах самого экономического субъекта выгодно сохранение значения данного коэффициента на оптимальном уровне, что бы только сохранить привлекательность своего баланса для инвесторов. Результаты расчетов показателей деловой активности Предприятия сводятся в таблице 6. Они показывают эффективность использования средств ООО Корпорация «Технострой».
Таблица 6
Анализ деловой активности
| Показатель | Услов. обозначения | 2007 г. | 2008 г. | Изменение 2008 к 2007 (п.п., %) |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Общая капиталоотдача (отдача авансированного капитала) | РП/ср.БА | 24,99 | 24,65 | -0,34 |
| Фондоотдача | РП/ОС | 88,55 | 72,2 | -16,35 |
| Отдача основных средств и нематериальных активов | РП/ОС+НМА | 88,55 | 72,2 | -16,35 |
| Оборачиваемость оборотных (текущих) активов | РП/ОбА | 0,82 | 0,88 | 106,9 |
| Оборачиваемость запасов | С-Cрп/З | 2,07 | 1,92 | 92,77 |
| Оборачиваемость дебиторской задолженности | РП/ДЗ | 1,26 | 1,4 | 110,83 |
| Оборачиваемость банковских активов | РП/ДС | 64,25 | 18 431,62 | 28 688,49 |
| Оборачиваемость собственного капитала | РП/СК | -0,578 | -0,639 | - |
В таблице 6 общая капиталоотдача снизилась, т.к. увеличение реализованной продукции меньше увеличения пассива баланса. Показатели, фондоотдача и отдача основных средств и нематериальных активов, являются одинаковыми потому, что нематериальные активы имеют небольшое значение и ни как не влияют на показатели. Но снижение этих показателей на 16,35п.п. произошло за счет того, что основные средства увеличивались быстрее, чем выручка от реализации продукции.
Оборачиваемость оборотных (текущих) активов увеличилась на 6,9%, т.к. на фоне увеличения объема реализации увеличение среднего значение оборотных активов было незначительным - эффективность их использования возросла. При увеличивающейся себестоимости, объем запасов ООО Корпорация «Технострой» уменьшился незначительно.
Оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась на 10,83%. Т.к. произошло увеличение реализованной продукции и дебиторской задолженности. Рост показателя оборачиваемости банковских активов объясняется тем, что резко снизились денежные средства на расчетном счету, даже стали равны нулю. Это говорит о том, что ООО Корпорация «Технострой» более рационально использует денежные средства.
Вертикальный компонентный анализ финансовых результатов позволяет определить динамику удельного веса основных элементов валового дохода хозяйствующего субъекта, охарактеризовать влияние факторов на изменение динамики чистой прибыли. Данные из формы №2 сводятся в приложение 8.
Выводы к приложению 8:
1. Общие расходы по финансово-хозяйственной деятельности увеличились незначительно - приблизительно на 1%. Кроме того, их удельный вес в структуре доходов и поступлений снизился. Потому, что темп роста доходов и поступлений больше, чем темп роста расходов по финансово-хозяйственной деятельности. В основном увеличение этого показателя связано с увеличением себестоимости реализованных товаров и операционных расходов.
2. Выручка от реализации увеличилась на 10,05% за счет того, что увеличилась добыча газа и газового конденсата, и соответственно увеличилась реализация товара. Но также за счет увеличения цены на газ и газовый конденсат. По этим же причинам увеличилась и прибыль от реализации товара на 6,62% или 14313тыс.руб.
3. Затраты на производство и сбыт продукции тоже возросли на 11,18% или на 73193тыс.руб. Как говорилось выше, ООО Корпорация «Технострой», увеличило объем реализации. Что повлекло за собой увеличение расходов на производство и реализацию товара.
4. Прибыль отчетного периода резко возросла на 129167тыс.руб. Это связано с ростом выручки от реализации, прочих доходов, и снижением прочих расходов. Наблюдается положительная тенденция в развитии ООО Корпорация «Технострой».
5. Как говорилось ранее, у ООО Корпорация «Технострой» была большая задолженность перед бюджетом, которая в 2007 г. начала погашаться. И такое резкое снижение по статье налог на прибыль говорит не о том, что снизилось налоговое бремя, а о том, что снизился объем платежей в счет погашения задолженности по налогам перед бюджетом. В 2007 г. прибыль отчетного периода составила всего 5037тыс.руб., а в бюджет было перечислено еще дополнительно 95159тыс.руб. в счет погашения задолженности. Это финансировалось за счет денежных средств акционеров ООО «Прибор».
6. Показатель чистой прибыли в 2008 г., в отличие от 2007 г., имеет положительное значение, благодаря увеличению выручки от реализации, прочих доходов, снижению прочих расходов и такой статьи расходов, как погашение задолженности перед бюджетом по налогам.
2.3. Анализ экономической эффективности бизнес – планирования на ООО Корпорация «Технострой»
Рассмотрим бизнес план ООО Корпорация «Технострой» на 2009 год. По плану на 2009 год предусмотрены следующие показатели по выпуску товарной продукции:
Таблица 7
Планируемый выпуск товарной продукции в 2009 г.
| Наименование | Ед.изм. | 2009 год План | Темп роста к 2008 г. |
| Товарная продукция в действующих ценах | Тыс.руб. | 356000 | |
| В сопоставимых ценах на 1.01.2008 г | Тыс.руб. | 261000 | 149,9 |
| Насосные станции всего | Шт. | 3000 | 154,2 |
| Насосная станция с горизонтальными агрегатами | Шт | 790 | 79,6 |
| Блочная кустовая насосная станция с плунжерными насосными агрегатами | Шт | 260 | 136,8 |
| Насосная станция с центробежными насосными агрегатами марки ЦНСА | Шт | 1800 | В 3 раза |
| Типа ХТЗ – 2511 | Шт | 70 | 51,1 |
| ХТЗ – 6020 | Шт | 30 | |
| ХТЗ – 3510 | Шт | 50 | |
| Запасные части | Тыс.руб. | 45000 | 130,8 |
| Кооперация | Тыс.руб. | 16000 | 113,8 |
| ТНП в оптовых ценах | Тыс.руб. | 1500 | 102,7 |
Из приведенной таблицы видно, что новые модификации насосных станций составляют 2140 штук, или 71,3 % общего количества запланированных к выпуску. В соответствии с ростом объемов производства увеличивается потребность в продукции металлургического передела.
Контроль качества продукции на ООО Корпорация «Технострой» осуществляется на все стадиях ее изготовления, начиная от входного контроля поступающих материалов и комплектующих изделий и заканчивается контролем комплектности изделий непосредственно перед отгрузкой их потребителям силами отдела контроля качества.
В 2008 году заводом проводились работы по повышению качества выпускаемой продукции. Было внедрено 23 конструкторско – технологических мероприятия , предусмотренных приказом по ООО Корпорация «Технострой» № 1. В результате осуществления в 2009 году организационно технических мероприятий в 1,8 раза снизилось количество рекламаций по сравнению с 2008 годом.
С целью дальнейшего повышения качества и надежности выпускаемых продукции, а именно насосных станций в 2010 году предусматривается :
- Продолжить совместную работу с заводами – смежниками по обеспечению поставки комплектующих изделий требуемого уровня качества, устранению выявленных дефектов в более сжатые сроки;
- Разработать и внедрить дополнительные организационно – технические мероприятия по устранению причин выявляемых дефектов;
- Осуществить меры по укреплению технологической дисциплины.
Для выполнения запланированного объема 2009 года необходимы следующие материальные ресурсы :
Сортовой качественный прокат 4940,3 т
Лист качественного проката 3851,7 т
Сталь калиброванная х/к,г/к 1051,6 т
Лист рядового проката 279,08 т
Балки, швеллеры 2293,6 т
Рядовой сортовой прокат 605,36 т
Трубы 559,3 п/м
Цветной прокат 117,35 т
Чугун передельный 367,5 т
Лом углеродистый покупной 4402,2 т
Ферросилиций электропечной 207,9 т
Ферромарганец 783,3 т
Ферросиликомарганей 235,1 т
Кокс 4145,0 т
и другие материалы.
Общая потребность в основных материалах составляет 33506 тыс.руб. Основные поставщики – предприятия Башкортостана.
Потребность в покупных изделиях составляет 166176 тыс.руб.
Основными комплектующими являются двигатели, узлы системы, подшипники, электрооборудование, резиновые технические детали.
Основную массу покупных ООО Корпорация «Технострой» получает от поставщиков Башкортостана – 60,2%, 39,8% составляют импортные комплектующие , в том числе двигатели фирмы «Дойц АГ» (97,5 % о общего объема импорта ).
Затраты на все виды энергоресурсов составят 40182 тыс.руб.
За счет роста объемов товарной продукции по бизнес плану 2009 года предполагается снизить расход теплоенергии на 1 руб. ТП в сравнении с 2008 годом на 36,8 % . По электроэнергии и газу за счет увеличения объема производства и внедрения организационно – технических мероприятий в натуральных единицах ожидаемое снижение расхода составит по электроэнергии 16,0% , по газу – 24,6%.
Общее увеличение расходов по энергоносителям на 1 руб. ТП составит 0,9 коп или 6,2% к 2008 году за счет увеличения цен (при этом снижение расхода в натуральных единицах составит 23,7 %)
В соответствии с обсчетом трудоемкости производственной программы по действующим нормам численность производственных рабочих должна составить 3160 чел., фактическое наличие рабочих – 3011 чел.
Вспомогательных рабочих необходимо 5465 чел. При наличии 5430 чел. Нехватка рабочих на запланированную программу 2009 года составляет 184 чел.
Общая численность промышленно – производственного персонала составит в 2009 году 11685 чел., что на 3,9% меньше, чем в 2008 году. Непромышленный персонал – 1550 чел., а численность всех работающих – 13235 чел..
В составе ППП удельный вес рабочих составляет 73,8 % , служащих – 26,2%, из них руководителей – 9%, специалистов – 15,9 % , служащих – 1,3%.
В соответствии с планом реструктуризации в 2009 году будет продолжена работа по укрупнению производственных структур, передаче их руководству дополнительных полномочий в решении оперативных вопросах производства.
В 2009 году предусмотрено закончить перестройку структуры управления, оптимизировать численность работников; продолжить работу по организации дочерних предприятий , гибких организационных структур, способных быстро адаптироваться к изменениям рынка; довести количество структурных подразделений до 50 единиц , сократить свыше 500 чел..
Таблица 8
Смета затрат на производство на 2009 год
| Наименование статей затрат | Сумма, тыс.руб. | Удельный вес затрат |
| Сырье и материалы Покупные п/ф Запчасти покупные Малоценное имущество Топливо Энергия Зарплата основная и дополнительная Отчисления на социальное страхование Амортизация Прочие расходы Внепроизводственные расходы | 39132 166176 2009 1695 3768 36414 28975 10431 17000 23860 1049 | 11,8 50,3 0,6 0,5 1,2 11,0 8,8 3,2 5,1 7,2 0,3 |
| Итого полная себестоимость | 330500 | 100,0 |
| Товарная продукция | 356000 | |
| Прибыль от ТП | 25500 | |
| Рентабельность, % | 7,7 | |
Реализованная продукция по плану на 2009 год составляет 356 000 тыс.руб.
При выпуске товарной продукции в объеме 356000 тыс.руб. затраты на ее производство составят 330500 тыс.руб. , рентабельность 7,7 % ( таблица 8)
Ожидаемая балансовая прибыль на 2009 год – 24250 тыс.руб. (таблица 7).
Из общей суммы плановой прибыли 2009 года (24250 тыс.руб. ) налог на землю составит – 2950 тыс.руб. налог на прибыль отсутствует в связи с отрицательным результатом суммы налогооблагаемой прибыли за предыдущий период. На погашение перерасхода прибыли прошлых лет предусматривается направить 7588 тыс.руб. амортизационный фонд с учетом остатка неиспользованных средств за 2009 год составит 29618 тыс.руб.
Прибыль, остающаяся в распоряжении ООО Корпорация «Технострой» в сумме 13712 тыс.руб. Планируется распределить следующим образом :
Фонд развития производства 2446 тыс.руб.
Фонд социального развития 9095 тыс.руб.
Фонд материального поощрения 1751 тыс.руб.
Резервный фонд 300 тыс.руб.
Благотворительный фонд 20 тыс.руб.
Представительские расходы 100 тыс.руб.
Потребность в средствах составляет 29548 тыс.руб. (с учетом перерасхода прибыли прошлых лет ).
Таким образом , объем прибыли 2009 года обеспечивает потребность ООО Корпорация «Технострой» в средствах на 72,%.
В связи с недостатком прибыли в планируемом году предполагается исключить отчисления в фонд дивидендов , а отчисления в фонды экономического стимулирования ограничить суммой 13712 тыс.руб.
Для обеспечения потребности ООО Корпорация «Технострой» в средствах в полном объеме необходимо обеспечить получение балансовой прибыли не менее 32700 тыс.руб.
На основании приведенных данных можно сделать заключение о том, что бизнес – план, составляемый на ООО Корпорация «Технострой» носит несколько формальный характер и не всегда имеет целевую направленность. Целью его разработки является планирование хозяйственной деятельности предприятия на ближайший период в соответствии с возможностями получения необходимых ресурсов. Структура бизнес – плана на ООО Корпорация «Технострой» не является оптимальной. Она недостаточно четкая, и поэтому не очень удобна для чтения. Данный документ в основном предназначен для внутрифирменного использования. На наш взгляд, для того, чтобы бизнес – план смог произвести большее впечатление на потенциальных партнеров и убедить их сотрудничать с ООО Корпорация «Технострой», он должен содержать больше наглядных материалов, таких как рисунки, графики, диаграммы. Кроме того, как мы полагаем, в бизнес – плане следует рассчитывать точку безубыточности, которая дает более ясное представление о масштабах производства, при которых деятельность предприятия будет результативной и прибыльной. Далее недостаточно определенно рассмотрен раздел «Организаторский план». Это негативный момент, так как потенциальные инвесторы и партнеры обычно желают иметь представление, как распределяются людские ресурсы, а также кто несет ответственность за каждый элемент производственно – хозяйственной деятельности предприятия. Организационная схема должна представлять структуру управления заводом, линии ответственности, подчиненной взаимосвязи персонала, а также сотрудников на ключевых постах. Однако в бизнес-плане вообще не уделяется внимание технико – экономическим характеристикам изделия и описанию его преимуществ по сравнению с ранее освоенной продукцией. Не проведена оценка его конкурентоспособности. В разделе, посвященном сбыту продукции, слабо изучены рынки. В частности, не уделяется внимание возможностям экспортирования насосных станций за рубеж. Это перспективное направление. Продавая насосные станции а за границу, ООО Корпорация «Технострой» имеет возможность получать «живые» деньги. Следует отметить тот положительный факт, что ООО Корпорация «Технострой» уже имеет свой сайт в Internet, однако это пока единственный способ доведения информации о своей продукции до иностранных потребителей. Необходимо более активное участие в международных выставках и ярмарках, размещение рекламы в специализированных каталогах. В плане производства также есть свои недостатки, а именно: ООО Корпорация «Технострой» было запланировано увеличить выпуск новых изделий новых модификаций в 3 раза. Как показали отчетные данные, возможности такого резкого увеличения объема производства новой продукции были весьма преувеличены. В бизнес-плане не учтены возможные риски из-за которых может произойти срыв намеченных на год мероприятий. Одним из таких рисков оказалось повышение цен на импортные комплектующие, из за чего ООО Корпорация «Технострой» собственно и не смогла выпустить запланированное к производству их количество.
Кроме того необходимо усовершенствовать содержание финансового плана, более подробно показать движение денежных средств.
ГЛАВА 3. БИЗНЕС-ПЛАН ООО КОРПОРАЦИЯ «ТЕХНОСТРОЙ»3.1. Резюме
1. У ООО Корпорация «Технострой» хорошее качество товара, неплохая репутация фирмы, хорошие производственные мощности и очень хорошие технологические навыки, что способствует неплохому качеству выпускаемой продукции. Сбытовая сеть, реклама и любые средства продвижения товара организованы плохо. Это приводит к тому, что готовая продукция залёживается на складах и не реализуется, что в свою очередь приводит к потере прибыли, неустойчивому финансовому положению и к высоким издержкам. В связи с этим необходимо в следующем году сделать значительные вложения в рекламную компанию, а так же повысить технологические навыки и только это может повысить финансовое состояние компании.
2. Необходимо начинать распространение информации о товаре среди потенциальных покупателей и потребителей. В течение месяца постараться сформировать у потенциальных покупателей и потребителей мнение о товаре, в связи с чем в этот период целесообразна наиболее интенсивная реклама в средствах массовой информации, т.е. рекламные объявления будут выходить в этот период наиболее часто. Одновременно начинать работу по изготовлению рекламных вывесок, которые будут находиться в витринах магазинов с целью привлечения внимания прохожих.
3. ООО Корпорация «Технострой» создаёт конкурентное преимущество за счет уникальности продукта, так как на данном предприятии создаётся продукция на основе точных технологий. На предприятии работают компетентные специалисты, хорошо знающие производство товаров специального назначения, а также предоставляющие клиентам специальные услуги, которые не могут предоставить обычные электромастерские.
4. Для более эффективной работы предприятия необходимо увеличивать объем выпуска продукции, что позволит предприятию развиваться, а в дальнейшем и привлекать инвесторов. Так для работы предприятия в 2006 г. необходимо запланировать сокращение нерентабельной продукции и увеличить выпуск продукции, на которую спрос растет.
5. Необходимо рациональное использование материальных ресурсов. Это можно добиться путем внедрения новой техники и технологии, позволяющей более экономно расходовать сырьё, материалы, топливо и энергию. Необходимо повысить качество продукции и снизить процент брака. А так же нужно улучшить использование основных фондов путем освобождения предприятия от излишних машин и оборудования, сдачу имущества предприятия в аренду, повысить качество обслуживания и ремонта основных средств, обеспечить большую загрузку машин и оборудования, повысить уровень квалификации персонала.
6. ООО Корпорация «Технострой» имеет неустойчивое финансовое состояние на начало 2009 года, которое характеризуется периодически возникающими задержками по обязательным платежам и расчетам, долгами перед работниками по заработной плате, хронической нехваткой «живых» денег.
7. Предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств и собственных и долгосрочных заемных средств. В общем случае неустойчивое финансовое состояние является пограничным между нормальной устойчивостью и кризисным финансовым состоянием, причем эта грань достаточно хрупка.
8. Прогноз развития событий следующий: в случае, если предприятию в следующем финансовом году удастся достигнуть наращивания показателей собственных оборотных средств или собственных и долгосрочных заемных средств, то его платежеспособность будет гарантирована. Если произойдет дальнейшее уменьшение показателя общей величины основных источников формирования запасов и затрат предприятия, либо показатель запасов и затрат резко возрастет, то кризис практически неизбежен.
3.2. План маркетинга
Различные фирмы используют разные методы и формы маркетинга, поэтому дать однозначное определение этому понятию крайне трудно. Американские авторы коллективного учебника "Прикладная экономика" приводят универсальное, но слишком общее его определение: "Если рынок – это место встречи покупателя и продавца, маркетинг – деятельность, помогающая им встретиться". Английский профессор А.Хоскинг приводит не одно, а несколько определений маркетинга:
"Маркетинг – это создание того, что мы можем продать, а не сбыт того, что мы можем изготовить". "Маркетинг – это процесс определения спроса покупателя на продукцию или услуги, мотивация их продаж и распределения конечному потребителю ради получения прибыли.
Маркетинг – это творческая функция менеджмента, имеющая цель развитие торговли и увеличение занятости посредством оценки нужд и потребностей покупателя, проведения научных исследований и проектно-конструкторских разработок, направленных на удовлетворение этих нужд и потребностей".
Существует и такое определение: "Маркетинг – это искусство предложить потребителю товар или услугу, которая будет пользоваться спросом, правильно назначить цену, подобрать каналы сбыта и организовать рекламную кампанию".
Такие разноречивые оценки маркетинга, каждое из которых имеет право на существование, объясняются тем, что в зависимости от состояния рынка, вида продукции и целей, поставленных предприятием, содержание и направленность маркетинговых исследований может резко изменяться.
Функции маркетинга
Основными функциями маркетинга являются:
- комплексное изучение конкретного рынка, его проблем и перспектив;
- планирование товарного ассортимента своего предприятия с учетом требований рынка и своих возможностей;
- формирование спроса и проведение мероприятий по стимулированию сбыта с целью большего совпадения требований рынка и своих возможностей;
- планирование сбытовых операций;
- управление и контроль за маркетинговой деятельностью, которые предполагают при необходимости возврат к первой функции.
3.2.1 Анализ конкурентной среды
Для начала необходимо провести изучение конкурентов, т.е. тех, с кем организации приходится бороться за покупателя и за ресурсы, которые она стремится получить из внешней среды, чтобы обеспечить свое существование, занимает особое и очень важное место в стратегическом управлений. Такое изучение, направлено на то, чтобы выявить слабые, сильные стороны конкурентов и на базе этого построить свою стратегию конкуренткой борьбы.
Конкурентная среда формируется не только внутриотраслевыми конкурентами, производящими аналогичную продукцию и реализующими ее на одном и том же рынке. Субъектами конкурентной среды являются и те фирмы, которые могут войти на рынок, а также те, которые производят замещающий продукт. Кроме них на конкурентную среду организации оказывают заметное влияние покупатели ее продукта и поставщики, которые, обладая силой к торгу, могут заметно ослабить позицию организации.
Многие фирмы не уделяют должного внимания возможной угрозе со стороны вновь пришедших на их рынок и поэтому проигрывают в конкурентной борьбе именно им. Об этом очень важно помнить и заранее создавать барьеры на пути вхождения потенциальных пришельцев. Такими барьерами могут быть углубленная специализация в производстве продукта, низкие издержки за счет эффекта масштаба производства, контроль над каналами распределения, использование местных особенностей, дающих преимущество в конкуренции, и т.п. Однако очень важно хорошо знать то, какие барьеры могут остановить или помешать потенциальному пришельцу выйти на рынок, и воздвигать именно эти барьеры.
Очень большой конкурентной силой обладают производители замещающей продукции. Особенность трансформации рынка в случае с появлением замещающего продукта сострит в том, что, если им был убит рынок старого продукта, то он уже обычно не поддается восстановлению. Поэтому для того чтобы суметь достойно встретить вызов со стороны фирм, производящих замещающий продукт, организация должна иметь достаточный потенциал для перехода к созданию продукта нового типа.
Проанализируем положение ООО Корпорация «Технострой» среди потенциальных конкурентов.
Таблица 9
Положение ООО Корпорация «Технострой» среди потенциальных конкурентов
| Конкуренты Показатели | ООО Корпорация «Технострой» | ОЦВПО | НГДУ | ЛУКОЙЛ «Нефтегазмаш» |
| 1. Качество товара | хорошее | среднее | хорошее | хорошее |
| 2. Репутация фирмы | Очень хорошая | хорошая | плохая | средняя |
| 3.Производственные возможности | Очень хорошие | хорошие | плохие | хорошие |
| 4. Технологические навыки | Хорошие | хорошие | Очень хорошие | Очень хорошие |
| 5. Сбытовая сеть | хорошие | плохая | средняя | плохая |
| 6. Реклама | средняя | Очень плохая | средняя | Очень плохая |
| 7. Любые средства продвижения товара | хорошие | плохие | средние | плохие |
| 8. Финансовое положение | среднее | Очень плохое | хорошее | Очень плохое |
| 9. Издержки по сравнению с конкурентами | Средние | высокие | средние | высокие |
| 10. Общая оценка силы фирмы | хорошая | средняя | средняя | средняя |
Если сравнивать ООО Корпорация «Технострой» с предприятиями конкурентами, то можно сделать следующие выводы: у ООО Корпорация «Технострой» хорошее качество товара, неплохая репутация фирмы, хорошие производственные мощности и очень хорошие технологические навыки, что способствует неплохому качеству выпускаемой продукции. Сбытовая сеть, реклама и любые средства продвижения товара – плохие, это приводит к тому, что готовая продукция залёживается на складах и не реализуется, а это в свою очередь приводит к потере прибыли, неустойчивому финансовому положению и к высоким издержкам. В связи с этим необходимо в следующем планируемом году для начала сделать значительное вложение в рекламную компанию, а так же повысить технологические навыки и только это может повысить финансовое положение компании.
3.2.2 SWOT-анализ
Применяемый для анализа среды метод СВОТ (англ. SWOT) – сила (strength), слабость (weakness), возможности (opportunities) и совместное изучение внешней и внутренней среды.
Применяя метод СВОТ, удается установить линии связи; между силой и слабостью, которые присущи организации, и внешними угрозами и возможностями.
Методология СВОТ предполагает сначала выявление сильных и слабых сторон, а также угроз и возможностей, и после этого установление цепочек связей между ними, которые в дальнейшем могут быть использованы для формулирования стратегии организации. Томпсон и Стрикланд предложили следующий примерный набор характеристик, заключение по которым должно позволить составить список слабых и сильных сторон организации, а также список угроз и возможностей для нее, заключенных во внешней среде.
Мы рассмотрим конкурентоспособность выпускаемых ООО Корпорация «Технострой» насосных станций для нефтегазопромыслового оборудования. После чего можно будет сделать выводы, чтобы вывести предприятие на конкурентоспособный уровень.
Таблица 10
Конкурентоспособность ООО Корпорация «Технострой»
| Показатели по конкурентному товару | Значение показателей конкурента | ООО Корпорация «Технострой» | ||
| ОЗНПО | ОЦВПО | НГДУ | ||
| 1. Число патентов полученных по конструкции товаров | 4 | 5 | 4 | 6 |
| 2. Полезный эффект (интегральное качество) товара, единиц полезного эффекта | 1400 | 1150 | 950 | 1300 |
| 3. Интегральный показатель качества товара | 0,95 | 0,94 | 0,98 | 0,93 |
| 4. Удельный вес прогрессивной технологии | 0,45 | 0,3 | 0,6 | 0,2 |
| 5. Средний возраст ОПФ, лет | 7 | 8 | 5 | 6 |
| 6. Уд. вес высококвалифицированных кадров | 0,8 | 0,6 | 0,4 | 0,7 |
| 7. Количество конкурентов на входе системы менеджмента | 4 | 5 | 6 | 3 |
| 8. Географическое положение | удобное | среднее | низкое | удобное |
| 9. Товарная матка фирмы | неизвестное | неизвестное | неизвестное | Известная |
| 10. Угрозы налоговых изменений | Не имеется | Не имеется | Не имеется | Имеется |
| 11. Угрозы повышения цен на сырьё и материалы | Не имеется | Не имеется | Не имеется | Имеется |
| 12. Наличный капитал фирмы, ден. ед | 178546 | 260910 | 160372 | 154772 |
На основе этих данных проведем SWOT-анализ.
| Сильные стороны | Слабые стороны |
| Больше чем у конкурентов число патентов на изобретение Возраст ОПФ, по сравнению с конкурентами, средний. Удельный вес высококвалифицированных кадров высок Географическое положение хорошее Марка фирмы известная | Качество сервиса низкое Угрозы налоговых изменений Угрозы повышения цен на сырьё и материалы Наличный капитал фирмы низок |
| Угрозы | Возможности |
| Наличный капитал низок, это говорит о том, что предприятие в случае невыполнения долгосрочных или краткосрочных обязательств может стать банкротом, что повлечет за собой распродажу его имущества. Существует угроза повышения цен на сырье и материалы связанное с: - долговременной инфляцией в стране; - повышение тарифных ставок на ж/д и автомобильные перевозки. Так как качество сервиса низкое может возникнуть угроза потери клиентов, что повлечет за собой сужение рынков сбыта и увеличение количества конкурентов. Чтобы избежать этого необходимо повысить качество сервиса при продаже своих товаров, а именно предоставить льготные условия на их покупку для постоянных клиентов, а также ввести послепродажное обслуживание товаров. | Так как возраст ОПФ, по сравнению с конкурентами низок, это дает возможность предприятию повысить количество вырабатываемой продукции и предложить потребителям большее количество товара. Предприятие имеет много высококвалифицированных кадров, работающих в конструкторском бюро и на рабочих местах, вносящих рационализаторские предложения, а также получающих патенты на изобретение, которые предприятие использует для своего развития. В связи с тем, что в ближайших регионах нет достойных конкурентов, марка его известна, что позволяет предприятию поставлять свою продукцию на многие рынки сбыта страны, а также и экспортировать продукцию в зарубежные страны. |
3.2.3 Рекламная кампания
Реклама выполняет двойную функцию:
- оповещение потенциальных покупателей о наличии товара, а также об основных свойствах товара и его характеристики;
- пропаганда товара с целью привлечения покупателей и увеличения объемов продаж.
Для ООО Корпорация «Технострой» планируем использовать следующие каналы распространения рекламы:
- рекламные вывески в точках розничной торговли (изготавливаются собственными силами);
- реклама в средствах массовой информации;
- реклама на транспортных средствах;
- реклама на упаковке продукции.
Стратегия рекламной компании ООО Корпорация «Технострой» следующая. В течение 1 месяца планируется сформировать у потенциальных покупателей и потребителей мнение о товаре, в связи с чем в этот период целесообразна наиболее интенсивная реклама в средствах массовой информации, т.е. рекламные объявления будут выходить в этот период наиболее часто. Одновременно начнется работа по изготовлению рекламных вывесок, которые будут находиться в витринах магазинов с целью привлечения внимания прохожих.
Затем, в течение всего года, необходимо постоянно поддерживать в сознании потребителей заинтересованность в данном продукте, в связи с чем реклама будет появляться в газетах постоянно, но немного реже.
Средства массовой информации являются одним из наиболее эффективных средств рекламы. Для оптовых покупателей предусматривается размещать рекламу в еженедельнике "Городские вести", где содержатся сведения о коммерческой и производственной деятельности региона.
Общий размер затрат на рекламу в средствах массовой информации составит 250000руб.
3.2.4. Уяснение текущей стратегии
Стратегия – это долгосрочный план достижения конкретно поставленной цели. Такой подход означает, что все изменения предсказуемы, определены и поддаются контролю и управлению.
Сущность стратегии состоит в создании будущего конкурентного преимущества. Продукт обладает конкурентным преимуществом, если он интересен покупателю на столько, что он готов отдать за него деньги.
Существует три подхода к созданию конкурентного преимущества низкие издержки, дифференциация, фокусирование. В соответствии с этими подходами Портер выделил 5 основных стратегий создания конкурентных преимуществ:
1. Стратегия низких издержек – позволяют установить самые низкие цены.
2. Стратегия дифференциации – направлена на придание товару специфических отличительных черт, которые нравятся покупателю и за которые он согласен платить.
3. Стратегия оптимальных издержек – конкурентное преимущество состоит в близости конкурентов по качеству. Но в превосходстве по издержкам, т. е. это товар среднего качества по низкой цене, либо хорошего качества по средней цене.
4. Сфокусированная стратегия низких издержек – связана с сегментом, где фирма опережает конкурентов по издержкам и на котором требования к цене существенны.
5. Сфокусированная стратегия к дифференциации – ориентированна на сегмент, требующий уникальных характеристик и качества товара.
Стратегия по Портеру:
Стратегия дифференциации: Основная продукция АЭМЗ, позволяет покупателю за счет качества снизить затраты по использованию продукции. Предоставляет длительный гарантийный срок.
Базисные стратегии Котлера:
Стратегия концентрированного роста – большинство компаний начинает с концентрации на первом виде бизнеса, т.е. как узкоспециализированные компании.
Стратегия вертикальной интеграции – эта стратегия заключается в том, что предприятия предпочитают создавать необходимые для производственного процесса товары, самостоятельно внутри предприятия, вместо того чтобы покупать их на рынке у других предприятий.
Стратегия диверсифицированного роста – эта стратегия реализуется в том случае, когда фирма дальше не может развиваться на данном рынке с данным продуктом, в рамках данной отрасли.
Стратегия сокращения – используется при кардинальных изменениях в экономике, либо при перегруппировке сил после роста.
Стратегия по Котлеру:
Стратегия вертикальной интеграции: ООО Корпорация «Технострой» предпочитает создавать для производственного процесса товары самостоятельно, внутри предприятия, и это предприятие не покупает данные товары на рынке у других предприятий. Использует стратегию полной вертикальной интеграции.
Стратегии фирмы в зависимости от их положения в конкурентной борьбе:
Стратегия лидеров – лидеры обычно ориентируются на хорошо проверенные стратегии, т. е. лидерство по издержкам или по деффиренции.
Стратегия фирмы находящихся на вторых ролях – фирмы, занимающие более слабую позицию, чем лидеры могут проявлять себя как напористые претенденты, т. е. бросающие вызов, либо как послушные последователи, либо как знающие своё место на рынке.
Стратегия слабых или пострадавших от кризиса:
Стратегия «кругового наступления» используется при наличии финансовых средств.
Стратегия «обороны и укрепления» - удержание доли рынка, сохранение объёма продаж, укрепление своей конкурентной позиции.
Стратегия «немедленного отступления» - это либо продажа фирмы, либо покидание этой отрасли.
Стратегия «сбора урожая» - минимизируются инвестиции и подготовка к уходу из отрасли.
Стратегия фирмы в зависимости от их положения в конкурентной борьбе: Стратегия фирмы находящейся на вторых ролях. Претенденты знающие своё место на рынке: стратегия специалиста.
ООО Корпорация «Технострой» создаёт конкурентное преимущество за счет: уникальности продукта, так как на данном предприятии создаётся продукция на основе точных технологий; компетентность, хорошее знание товаров специального назначения, а также предоставляются клиентам специальные услуги, которые не могут предоставить обычные электромастерские.
3.3. План реализации товаров
Для более эффективной работы предприятия необходимо увеличивать объем выпуска продукции, что позволит предприятию развиваться, а в дальнейшем и привлекать инвесторов.
Таблица 11
Основные технико-экономические показатели бизнес - плана
| № п/п | Показатели | 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Валовая продукция, тыс. руб. | 62873 | 88422 | 121546 |
| 2 | Товарная продукция, тыс. руб. | 61399 | 87124 | 116340 |
| 3 | Реализованная продукция, тыс. руб. | 60566 | 75795 | 106623 |
| 4 | Переработано сырья, т. тонн | 5700 | 6160 | 7169 |
| 5 | Выработано продукции, тыс. ед. №1 Насосная станция с горизонтальными насосными агрегатами ВА | 2200 | 1803 | 1500 |
| | №2 Блочная кустовая насосная станция с плунжерными насосными установками НКУ | 1650 | 2404 | 3000 |
| | №3 насосная станция с центробежными насосными агрегатами ТНП | 550 | 1202 | 2000 |
| | №4 Установка подготовки газа ЭКВ | 1100 | 601 | 500 |
| | Прочая | 200 | 150 | 169 |
| 6 | Итого товарной продукции, тыс. ед. | 5700 | 6160 | 7169 |
| 7 | Услуги промышленного характера, тыс. руб. | - | - | - |
| 8 | Суммарная стоимость товарной продукции, тыс. руб. | 61399 | 87124 | 116340 |
| 9 | Средняя стоимость одной единицы товарной продукции, тыс.руб. / ед. | 11,16 | 14,49 | 16,62 |
| 10 | Выход товарной продукции из сырья | 0,96 | 0,97 | 0,97 |
Рис.1 План развития продукции
Рис. 2 Динамика объема производства продукции
Так для работы ООО Корпорация «Технострой» в 2012 г. мы планируем сократить нерентабельную продукцию и увеличить выпуск продукции, на которую спрос растет. А именно, как видно из графика, мы уменьшаем выпуск ВА на 303тыс.ед, ЭКВ на 101 тыс.ед, но при этом увеличиваем выпуск НКУ на 596тыс.ед. и ТНП на 798 тыс.ед., что в конечном результате позволит получить дополнительно выпуск товарной продукции на сумму 29216 тыс.руб.
Отрицательная черта этих мероприятий состоит в том, что средняя цена производимой продукции увеличится, по сравнению с этим годом на 2,13 тыс.руб./ед., но эти трудности носят временный характер, т.к. ООО Корпорация «Технострой» является практически монополистом в производстве рентабельной продукции, а с увеличением спроса себестоимость, а соответственно и цена продукции, будет падать, и со временем мы сможем выйти и на новые рынки сбыта.
3.3.1. Рынки сбыта
Сбыт продукции осуществляется посредствам реализации товаров, как оптовым покупателям, так и через собственную торговую сеть. Собственная торговая сеть представлена магазином на самом предприятии, также дилером, находящимся в г. Иркутске и г. Санкт-Петербурге ЗАО «Минимакс».
Таблица 12
Объёмы реализации продукции
| Показатели | 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| А. Приход продукции | | | |
| - остатки товаров на складе на начало года | 7787 | 7787 | 6895 |
| - остатки товаров отгруженных | 21089 | 21089 | 15384 |
| - выпуск готовой продукции | 61399 | 87124 | 116340 |
| Итого приход: | 90275 | 116000 | 138619 |
| В. расход продукции | | | |
| - остатки товаров на складе на конец года | 17805 | 24302 | 18751 |
| - остатки товаров отгруженных на конец года | 11904 | 15903 | 13245 |
| - реализация товарной продукции | 60566 | 75795 | 106623 |
| - списание негодной продукции в убыток | - | - | - |
| Итого расход: | 90275 | 116000 | 138619 |
Рис. 3 Объемы реализации продукции
Выпуск готовой продукции по плану должен составить 138619 тыс. руб., на + 22619 тыс. руб., больше. Остатки товаров отгруженных на начало года планируем сократить за счет того, что спрос на данную продукцию увеличится. Реализацию товарной продукции увеличим на + 84828 тыс. руб.
План реализации можно увеличить за счет: уменьшения остатков отгруженных по средствам маркетинговых исследований; нахождением заказчиков, готовых приобрести большой объём товара.
3.4. Производственный план
При разработке плана производства продукции принципиальное значение имеет такой фактор, как спрос на готовую продукцию.
Из ниже приведенной таблицы видно, что спрос на ВА и ЭКВ снизился в 2011 году, следовательно, мы приняли решение о том, что изготовление данной продукции необходимо снизить еще: ВА на 303 единицы, а ЭКВ на 101 единицу.
В то же время на НКУ и ТНП спрос в 2011 году возрос, и мы принимаем решение, увеличить выпуск данной продукции соответственно на 596 единиц и на 798 единиц.
Таблица 13
План производства продукции в единицах
| Изделия | Объем производства продукции, тыс. ед. | Доля каждого продукта в общем объеме, % | ||||
| 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | |
| №1 ВА | 2200 | 1803 | 1500 | 40 | 30 | 22 |
| №2 НКУ | 1650 | 2404 | 3000 | 30 | 40 | 43 |
| №3 ТНП | 550 | 1202 | 2000 | 10 | 20 | 28 |
| №4 ЭКВ | 1100 | 601 | 500 | 20 | 10 | 7 |
| Итого | 5500 | 6010 | 7000 | - | - | - |
Рис. 4 Объемы выпуска товарной продукции
Таблица 14
План производства продукции по кварталам
| Кварталы | Объем выработанной ТП, т. руб. | Удельный вес продукции, % | ||||
| 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| 1 | 15349,75 | 21700 | 29085 | 25,0 | 24,9 | 25,0 |
| 2 | 15349,75 | 22100 | 29085 | 25,0 | 25,36 | 25,0 |
| 3 | 15349,75 | 22160 | 29085 | 25,0 | 25,43 | 25,0 |
| 4 | 15349,75 | 21164 | 29085 | 25,0 | 24,29 | 25,0 |
| Всего за год | 61399 | 87124 | 116340 | 100,0 | 100,0 | 100,0 |
Таблица 15 Себестоимость продукции
| Элементы затрат | Сумма, тыс. руб. | ||
| 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | |
| 1. Товарная продукция, тыс. руб. | 61399 | 87124 | 116340 |
| 2. Реализация продукции, тыс. руб. | 60566 | 75795 | 106623 |
| 3. Рентабельность реализации продукции, % | 17,64 | 20,48 | 28,2 |
| 4. Рентабельность продаж, % | 15,0 | 17,0 | 20,0 |
| 5. Прибыль от реализации, тыс. руб. | 9084,9 | 12885,15 | 15462,18 |
| 6. Себестоимость продукции, тыс. руб. | 51481,1 | 62909,85 | 53473,37 |
| 7. Материальные затраты, тыс. руб. | 22453 | 33882 | 28799,7 |
| 8. Заработная плата ППП, тыс. руб. | 8741,58 | 10621,46 | 11500 |
| 9. Отчисления на соц. нужды (30%), тыс. руб. | 2622,47 | 3186,43 | 3450 |
| - постоянная часть оплаты труда ППП | 5330,85 | 5957,86 | 6250 |
| Отчисления на соц. нужды (30%) | 1599,25 | 1787,35 | 1875 |
| - переменная часть | 3410,73 | 4663,6 | 5250 |
| Отчисления на соц. нужды (30%) | 1023,21 | 1399,08 | 1575 |
Рис. 6 Динамика прибыли и себестоимости продукции
Рис. 7 Отчисление на соц. нужды
В 2012 году планируем сократить себестоимость продукции до 53473,37 тыс.руб. при помощи:
1. Рационального использования материальных ресурсов – внедрение новой техники и технологии, позволяющей более экономно расходовать сырьё, материалы, топливо и энергию; улучшение качества продукции и снижение процента брака.
2. Улучшения использования основных фондов – освобождение предприятия от излишних машин и оборудования; сдача имущества предприятия в аренду; улучшение качества обслуживания и ремонта основных средств; обеспечение большей загрузки машин и оборудования; повышение уровня квалификации персонала.
3.5. План социально – экономического развития
3.5.1. Охрана труда и обеспечение нормальных условий труда
Охрана здоровья работникам завода осуществляется в соответствии с законодательством об охране труда.
1. Обеспечивается соблюдение работниками законодательства о труде, правил и норм безопасности, выполнение приказов и указаний вышестоящих органов, предписаний надзорных и контролирующих органов;
2. Безопасность при эксплуатации технологического и другого оборудования, безопасность при ведении технологических процессов;
3. Разрабатывается, организуется рассмотрение и утверждение плана улучшения и оздоровления условий труда;
4. Периодически (не реже одного раза в полугодие) рассматриваются вопросы охраны труда о проводимой работе по улучшению условий труда, о ходе выполнения плана по улучшению и оздоровлению условий труда.
5. Организуется работниками и обеспечивается внедрение прогрессивных систем и форм организации работы по охране труда, внедрение в производство новейших достижений науки и техники в области охраны труда, а также мероприятий по обеспечению надежности эксплуатации оборудования.
6. Организуется обучение и повышение квалификации рабочих и инженерно- технических работников по вопросам охраны труда.
7. Организуется разработка и внедрение мероприятий по комплексной механизации тяжелых, трудоемких ручных работ.
8. Проводится профилактическая работа по недопущению травматизма и аварийности.
9. Все рабочие и инженерно-технические работники обеспечиваются средствами индивидуальной защиты.
10.Систематически проводится санитарно-гигиеническое обследование рабочих мест. В 2012 году планируется проведение аттестации рабочих мест.
11.Ежегодно проводится медицинские осмотры работников завода.
12.Совместно с профсоюзной организацией проводится оздоровление трудящихся через сеть оздоровительных учреждений.
3.5.2. Социальная защита работников предприятия
База отдыха финансируется в порядке долевого участия, 50% доплачивает сам трудящийся.
В целях социальной поддержки в соответствии с коллективным договором работники подразделений компании и неработающие пенсионеры имеют следующие льготы:
1.Путевки на базу отдыха выдается работникам акционерных обществ и членам их семей (супругам и детям в возрасте до 17 лет) выдаются по стоимости, утвержденной совместным решением администрации и профкома.
1. Для проведения спортивно-оздоровительной и культурно-массовой работы среди работников и их семей эффективно используются библиотека, спортивные сооружения, базы отдыха, оздоровительный комплекс ФОК.
2. Работникам завода в возрасте 30 лет и старше, занимающим койка -место в общежитии, предоставляются комнаты в общежитии.
3. Предоставляется транспорт для выезда на заводские базы отдыха, для посадки и вывоза картофеля с полей, выделенных под посадку работникам с оплатой 50% от существующего тарифа.
Работникам завода при стаже непрерывной работы :
- свыше 5 лет - 1,5 минимальных зарплаты по РФ
- свыше 20 лет - 3 минимальных зарплаты по РФ
Неработающим пенсионерам, ушедшим на пенсию с завода при непрерывном стаже свыше 20 лет не менее 3-х минимальных зарплат по РФ.
5. Оказывается материальная помощь родственникам умерших работников и родственникам умерших пенсионеров в размере не менее 3-х минимальных зарплат по РФ. За счет средств оказывается помощь при изготовлении ритуальных предметов (оградка и т. д.), выделяется транспорт для организации похорон близким родственникам.
При наличии чистой прибыли:
1. При увольнении работника в связи с уходом на пенсию выплачивается единовременное пособие за каждый год работы в размере 10% среднемесячного заработка, начисленного за последний год работ перед увольнением.
2. Неработающим пенсионерам - инвалидам I и II групп от трудового увечья, проживающим в Октябрьском, производится частичная денежная компенсация за занимаемую жилую площадь
3. Неработающим инвалидам производства и профбольным I и II групп оказывается материальная помощь в размере 500 рублей в год в случаях необходимости лечения и проведения хирургической операции в сторонних медицинских учреждениях по направлению.
4. В декаду инвалидов оказывается единовременная материальная помощь инвалидам производства и профбольным в размере 200 рублей
5. Оказывается единовременная помощь в размере 200 рублей в декаду инвалидов бывшим работникам, ставшим инвалидами I и II групп от общего заболевания, проработавшим в компании от 5 до 15 лет и ушедшим на пенсию в связи с инвалидностью.
6. Неработающим пенсионерам, проработавшим непрерывно на предприятии свыше 20 лет и ушедшим на пенсию при достижении возраста: мужчины 60 лет, женщины 55 лет, выплачивается ежемесячная пенсия в размере 75 рублей .
7. Неработающим пенсионерам, проработавшим на предприятии свыше 20 лет и ушедшим на пенсию по льготному списку №1 и №2, выплачивается ежемесячная заводская пенсия в размере 75 рублей.
8. Ушедшим на пенсию вследствие инвалидности, вызванным общим заболеванием (I и II группы), а также участникам Великой Отечественной войны и трудового фронта, имеющим соответствующие удостоверения, независимо от возраста, при стаже непрерывной работы от 15 до 20 лет, выплачивается заводская пенсия в размере 75 рублей .
9. Неработающим Почетным ветеранам труда, независимо от стажа работы и возраста, выплачивается единовременная материальная помощь размере годовой заводской пенсии .
10. Не менее 5 % всех путёвок на отдых и лечение выдаётся на льготных условиях неработающим ветеранам войны и труда, бывшим работникам ООО Корпорация «Технострой».
Таблица 16
Численность персонала
| Показатели | 2010 г. | Уд. вес, % | 2011 г. | Уд. вес, % | 2012 г. | Уд. вес, % |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Выпуск товарной продукции, т. руб. | 61399 | | 87124 | | 116340 | |
| Промышленно – производственный персонал, чел. В том числе: | 1181 | 91,83 | 1076 | 93,07 | 1000 | 95,23 |
| Руководители | 15 | 1,27 | 9 | 0,83 | 9 | 0,9 |
| Специалисты | 180 | 15,24 | 170 | 15,79 | 160 | 16 |
| Рабочие Из них: | 788 | 66,73 | 705 | 65,52 | 680 | 68 |
| Основные | 354 | 44,92 | 329 | 46,66 | 350 | 51,47 |
| Вспомогательные | 434 | 55,08 | 376 | 53,34 | 330 | 48,53 |
| Служащие | 198 | 16,76 | 192 | 17,86 | 151 | 15,1 |
| Непромышленный персонал, чел | 105 | 8,17 | 80 | 6,93 | 50 | 4,77 |
| Всего работающих, чел | 1286 | 100,0 | 1156 | 100,0 | 1050 | 100,0 |
Рис. 8 Численность ППП
Рис. 9 Персонал предприятия
Изменение кадрового состава предприятия на 2012 год:
- состав руководителей не изменяется
- сокращение рабочих до 680 человек из, них:
- основных рабочих увеличить на 21 человек;
- вспомогательных сократить на 46 человек;
- служащих сократить на 41 человек;
- непромышленный персонал сократить на 30 человек.
Таблица 17
Текучесть персонала на предприятии
| Показатели | 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| ППП, чел. | 1160 | 1181 | 1076 |
| Принято, чел. | 20 | 12 | 21 |
| Уволено всего, чел. В том числе: | 46 | 117 | 97 |
| Численность ППП на конец года, чел. | 1134 | 1076 | 1000 |
| Среднегодовая численность ППП (ППП н.г. + ППП к.г. / 2) | 1147 | 1128,5 | 1038 |
| Коэффициент оборота по приему | 0,017 | 0,01 | 0,021 |
| Коэффициент оборота по выбытию | 0,04 | 0,103 | 0,097 |
| Коэффициент текучести кадров | 0,04 | 0,103 | 0,097 |
3.6. Фонд заработной платы
Фонд оплаты труда работников ООО Корпорация «Технострой» включает в себя:
- постоянную часть;
- доплату по результатам работы;
- надбавку за стаж работы.
1. Постоянная часть включает в себя:
1.1. Заработную плату по тарифу или окладу, рассчитанные на основе тарифной ставки, в соответствии с присвоенным разрядом рабочих. При установлении окладов учитываются: условия труда (нормальные, вредные, особо вредные).
Должностной оклад руководителей, специалистов и служащих, установленный с учетом образования, стажа работы, профессиональных и теоретических знаний, практических навыков и условий труда (нормальные, вредные, особо вредные).
Размер доплаты по условиям труда, включенный в тарифную ставку (оклад) составляет:
1.1. Доплату за переработку по графику сменного персонала.
1.2. Доплату за руководство бригадой не освобожденным от основной работы бригадирам, назначенным приказом по заводу или распоряжением по цеху. Доплата устанавливается в размере 5-10% от оклада (тарифной ставки) в зависимости от количества человек в бригаде (но не менее 5) и сложности работ, выполняемых бригадой. Доплата за руководство бригадой выплачивается при условии выполнения бригадой установленных производственных заданий и соответствующего качества продукции (работ).
1.3. Доплаты за совмещение профессий, расширение зоны обслуживания или увеличения объема выполняемых работ, а также за выполнение наряду со своей основной работой обязанностей временно отсутствующего работника. Доплаты устанавливаются без ограничения перечней профессий.
1.4. Доплата по результатам работы начисляется от должностного оклада, тарифной ставки за фактически отработанное время и выплачивается ежемесячно при выполнении следующих показателей:
Рабочим и служащим основных цехов при условии выполнения производственного задания по цеху, не превышение сметы затрат и при условии наличия балансовой прибыли по заводу нарастающим итогом до 30%.
Доплата по результатам работы рабочим и служащими вспомогательных цехов при условии выполнения производственного задания по заводу, не превышение сметы затрат за предыдущий месяц и наличия балансовой прибыли нарастающим итогом по заводу
Доплата по результатам работы работникам заводоуправления выплачивается при условии выполнения производственного задания по заводу, не превышение сметы затрат по заводу, наличие балансовой прибыли нарастающим итогом по заводу.
Размер доплаты по результатам работы подразделения устанавливается по решению хозрасчетной комиссии завода.
Генеральному директору, начальникам цехов, служб, отделов предоставляется право устанавливать работникам доплату по результатам работы с учетом их отношения к работе, соблюдения трудовой и производственной дисциплины.
1.5. Надбавка за стаж работы выплачивается ежемесячно за фактически отработанное время всем работникам в зависимости от продолжительности работы по следующей шкале:
от 1 до 5 лет 15%
от 5 до 10 лет 17%
от 10 до 15 лет 19%
от 15 до 20 лет 22%
от 20 и выше, а также работникам,
занесенных в Книгу почета 24%
работающим Почетным ветеранам труда 27%
Таблица 18
Фонд заработной платы.
| Виды оплаты | Сумма заработной платы, тыс. руб. | |||
| 2010 г. | 2011 г. | 2012 г. | ||
| 1. Переменная часть оплаты труда рабочих | 3410,73 | 4663,6 | 5250 | |
| 1.1 По сдельным расценкам | 2950,15 | 3978,63 | 4500 | |
| 1.2 Премия за производственные результаты | 295,35 | 452,26 | 500 | |
| 2. Постоянная часть оплаты труда рабочих | 4002,73 | 4521,36 | 4750 | |
| 2.1 Повременная оплата труда по тарифным ставкам | 3260,3 | 2941,9 | 3000 | |
| 2.2 Доплаты | 583,27 | 1352,41 | 1500 | |
| 2.2.1 за сверхурочное время | 583,27 | 1352,41 | 1500 | |
| 2.2.2 за стаж работы | - | - | - | |
| 2.2.3 за простой по вине предприятия | - | - | - | |
| 3. Всего оплата труда рабочих без отпускных | 7413,46 | 9184,96 | 10000 | |
| 4. Оплата отпусков рабочим | 324,39 | 459,76 | 500 | |
| 4.1 Относящееся к переменной части | 165,23 | 232,71 | 250 | |
| 4.2 Относящееся к постоянной части | 159,16 | 227,05 | 250 | |
| 5. Оплата труда служащих | 1328,12 | 1436,5 | 1500 | |
| 6. Общий фонд заработной платы промышленно производственных рабочих, | 8741,58 | 10621,46 | 11500 | |
| 6.1 Переменная часть | 3410,73 | 4663,6 | 5250 | |
| 6.2 Постоянная часть | 5330,85 | 5957,86 | 6250 | |
| 7. Удельный вес в общем фонде заработной платы, % | 100,0 | 100,0 | 100,0 | |
| 7.1 Переменной части | 39,02 | 43,91 | 45,65 | |
| 7.2 Постоянной части | 60,98 | 56,09 | 54,35 | |
Рис. 9 Общий ФЗП ППП.
Рис. 10 Общий фонд заработной платы ППП
Увеличение сдельных расценок будет стимулировать, прежде всего, улучшение объёмных, количественных показателей работы. А именно: стимулирование рабочих к дальнейшему увеличению выработки продукции; к точному учету объёмов выполняемых работ к обоснованию устанавливаемых норм труда.
Увеличение премии за производственные результаты приведёт к стимулированию персонала.
Увеличение повременной оплаты труда может повлиять на повышение квалификации работающих и укреплению дисциплины труда, а также повышению качества продукции и выполняемых работ по обслуживанию оборудования.
3.7. Финансовый план
Учетная политика завода разработана на основании в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету "Учетная политика предприятия", ПБУ 1/98 и предусматривает следующие правила учета
1. в части основных средств. Считать объектами основных средств часть имущества, используемого в качестве средств труда, срок износа которых свыше 1 года.
Начисление амортизации производится по нормам, установленным Постановлением Правительства РФ от 22.10.90 г. № 1072.
Затраты на ремонт основных производственных фондов включается в состав расходов текущего периода.
Капитальные вложения отражаются на счете 08 "Капитальные вложения" по фактическим затратам по строительству, приобретению основных средств.
2. в части нематериальных активов:
Стоимость объектов нематериальных активов погашается путем начисления амортизации линейным способом, исходя из норм, начисленных на основе срока их полезного использования.
3. в части материально-производственных запасов:
Производственные запасы отражаются в учете по стоимости их приобретения на счетах 10 "Материалы", 12 "МБП" с применением счета 16, 15"Отклонения в стоимости материалов" и списывается на с/стоимость методом оценки запасов по средней с/стоимости.
Готовая продукция и полуфабрикатов отражаются в учете по производственной себестоимости.
"МБП" - те предметы, которые используются в течение менее 12 месяцев, но в пределах дороже 100-кратного минимального размера оплаты труда. При передаче МБП в эксплуатацию их стоимость погашается путем начисления износа 50% стоимости, 50% - при выбытии.
МБП стоимостью 417 руб.45 коп. (т.е. 1/20 установленного лимита) списывается на издержки производства сразу.
4. расходы будущих периодов:
Расходы, произведенные в отчетном периоде, но относящиеся к следующим отчетным периодам, отражаются на счете 97 с последующим отнесением их на издержки обращения, или на соответствующие источники финансирования.
5. затраты на производство продукции формируются по дебету счета 20. "Основное производство" на отдельных субсчетах (по шифрам затрат).
6. затраты общепроизводственного назначения формируются на дебете счета 25/1, 25/2 с последующим списанием на каждый вид продукции.
7. затраты общехозяйственного назначения формируются на счет 26 "Общехозяйственные расходы" и относятся непосредственно на счет 90/2 "Продажи" в полной сумме.
8. для целей бухгалтерского учета:
Выручка принимается к бухгалтерскому учету в сумме, исчисленной в денежном выражении, равной величине поступления денежных средств и иного имущества и величине дебиторской задолженности.
Выручка от продажи товаров, услуг признается в бухгалтерском учете при исполнении пяти условий, согласно Положению ПБУ 9/99.
Выручка, поступающая на предприятие не в денежных средствах, принимается к бухгалтерскому учету по стоимости ценностей, полученных или подлежащих получению.
Для целей налогообложения установить метод определения выручки от реализации (работ, услуг) по мере оплаты товаров, работ, услуг.
9. учет дебиторской и кредиторской задолженности на счетах учета расчетов включает также Обязательства, обеспеченные векселями и авансы.
К краткосрочной задолженности относится задолженность со сроком погашения согласно договору до одного года ( начиная с даты принятия обязательств в бухгалтерском учете), а к долгосрочной - со сроком погашения более одного года.
Оценку имущества и хозяйственных обязательств завод осуществляет в рублях и копейках.
Балансовая прибыль (убыток) представляет собой конечный результат, выявленный за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций и оценки статей баланса в соответствии с Положением. Финансовый результат отчетного периода отражается, как нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) выявленный за отчетный период за минусом причитающихся за счет прибыли установленных в соответствии с законодательством РФ налогов и иных аналогичных обязательных платежей, включая акции за не соблюдение правил налогообложения.
3.7.1. Анализ финансового состояния ООО Корпорация «Технострой»
Анализ строится на выявлении достаточности (излишка или недостатка) источников средств для формирования запасов и затрат предприятия, т.е. выявляется соотношение между отдельными видами активов и источниками их покрытия в пассиве баланса.
В зависимости от того, какого вида источники средств используются для формирования запасов, можно судить об уровне платежеспособности предприятия.
1. Собственные оборотные средства:
на конец 2011 года - 1572 т. р. на начало 2012 года + 17706 т. р.
Если сравнивать два периода, то видно, что собственные оборотные средства стали положительными, что является положительной тенденцией.
Недостатка собственных средств на конец отчетного периода анализируемое предприятие не испытывает.
2. Собственные и долгосрочные заёмные средства:
на конец 2011 года – 1572 т. р. – 0 т. р. = - 1572 т. р.
на начало 2012 года + 17706 т. р. – 0 т. р. = +17706 т. р.
Собственные и долгосрочные заёмные средства, если сравнивать два периода изменились в лучшую сторону, т.к. их увеличение оценивается как позитивное явление для предприятия.
3. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат предприятия:
на конец 2011 года + 15522 т. р. на начало 2012 года + 55641
Если сравнивать два периода, то видно, что произошло увеличение общей величины основных источников формирования запасов и затрат предприятия и соответственно это является положительной тенденцией.
4. Запасы и затраты:
на конец 2011 года : + 34887 на начало 2012 года + 49131
Если сравнивать два периода, то видно, что произошло увеличение запасов и затрат и это говорит о том, что предприятие имеет слабый сбыт и не может снизить остатки на складах в виде готовой продукции и товаров.
5.1 Финансовый показатель 1 (Ф1):
на конец 2011 года : - 36459 на начало 2012 года - 31425
Собственных оборотных средств для финансирования запасов и затрат не хватает, но финансовый показатель на начало 2011 года стал менее отрицательным.
5.2 Финансовый показатель 2 (Ф2):
на конец 2011 года - 36459 на начало 2012 года - 31425
Собственные и долгосрочные заёмные средства, для финансирования запасов и затрат, если сравнивать два периода изменились в менее отрицательную сторону, и данный показатель отражает, что они отрицательны.
5.3 Финансовый показатель 3 (Ф3):
на конец 2011 года - 19364 на начало 2012 года + 6510
На начало 2012 года общая величина основных источников формирования запасов и затрат предприятия стала положительной, т. е. этих источников стало достаточно.
Вывод по анализу финансового состояния: ООО Корпорация «Технострой» имеет неустойчивое финансовое состояние (показатели Ф1, Ф2, меньше нуля, а Ф3 больше нуля) на начало 2012 года, которое характеризуется периодически возникающими задержками по обязательным платежам и расчетам, долгами перед работниками по заработной плате, хронической нехваткой «живых» денег. Предприятие испытывает недостаток СОС и СДОС. В общем случае неустойчивое финансовое состояние является пограничным между нормальной (относительной) устойчивостью и кризисным финансовым состоянием, причем эта грань достаточно хрупка. Прогноз развития событий следующий: в случае, если предприятию в следующем финансовом году удастся достигнуть наращивания показателей СОС или СДОС, то его платежеспособность будет гарантирована. Если произойдет дальнейшее уменьшение показателя ООС либо показатель ЗИЗ резко возрастет, то кризис практически неизбежен. А на конец отчетного периода приобрело кризисное состояние, которое характеризуется отрицательными значениями всех трех показателей Ф1, Ф2, Ф3. Предприятие испытывает недостаток всех видов источников (ресурсов), не способно обеспечивать требования кредиторов, имеет заблокированный счет и долги перед бюджетом, внебюджетными фондами, своими работниками, ведет расчеты по взаимозачету, бартеру. Поэтому все управленческие решения в кризисном состоянии предприятия, должны быть направлены на увеличение показателей СОС, СДОС и ООС при одновременном уменьшении до оптимального уровня показателя ЗИЗ.
3.7.2. Анализ финансовой устойчивости
Финансовая устойчивость отражает стабильность характеристик, полученных при анализе финансового состояния предприятия в свете долгосрочной перспективы, и связана с общей структурой финансов и зависимостью предприятия от кредиторов и инвесторов. Финансовая устойчивость определяется соотношением собственных и заемных средств предприятия в составе источников средств. Коэффициент автономии или коэффициент концентрации собственного капитала (К1):
на конец 2011 года + 0,67
на начало 2012 года + 0,68
Коэффициент автономии или коэффициент концентрации собственного капитала на начало 2012 года возрос, это означает, что предприятие в этом отношении становится более: финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредиторов.
1. Коэффициент финансовой зависимости или коэффициент концентрации заёмного капитала (К2):
на конец 2011 года + 0,33
на начало 2012 года + 0,32
На начало 2012 года произошло уменьшение доли заёмных средств в финансировании предприятия.
2. Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств (К3):
на конец 2011 года + 0,48 на начало 2010 года + 0,45
На начало 2012 года произошло снижение коэффициента, что свидетельствует о ослаблении зависимости предприятия от внешних кредиторов, о увеличении финансовой устойчивости.
1. Коэффициент текущей ликвидности (К4):
на конец 2011 года : + 0,97
на начало 2012 года + 1,25
Данный коэффициент, не достигает нормы, это говорит о том, что предприятие не обеспеченно оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. Он увеличился на начало 2012 года на 0,28.
2. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К5):
на конец 2011 года - 0,02
на конец отчетного периода: + 0,2
Коэффициент обеспеченности собственными средствами больше предусмотренной нормы это говорит о наличии у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости. И на начало 2012 года он увеличился.
3. Коэффициент восстановления платежеспособности (К6):
на конец 2011 года +0,0025
на начало 2012 года + 0,01
К6 меньше 1 , у предприятия отсутствует реальная возможность в ближайшее время восстановить свою платежеспособность.
4. Коэффициент утраты платежеспособности (К7):
на начало отчетного периода: + 0,17
на начало 2012 года + 0,175
К7 менее 1, платежеспособность предприятия в ближайшее время может быть утрачена.
3.7.3. Анализ деловой активности
Деловая активность характеризует эффективность текущей деятельности предприятия и связана с результативностью использования материальных, трудовых, финансовых ресурсов предприятия, а также с показателями оборачиваемости.
1. Производительность труда или выработка на одного работника (П):на конец отчетного периода: 64,17 т. руб. / чел.
2. Фондоотдача (Ф):
на конец 2011 года + 0,55
на начало 2012 года + 0,43
3. Оборачиваемость запасов (ОЗ):
на конец 2011 года + 1,53 оборота
в днях 360 дней / 1,53 оборота = 235 дней
на начало 2012 года + 1,54
В дня = 233 дня
Предприятие стремится к увеличению оборачиваемости запасов (в оборотах) и сокращению продолжительности одного оборота (в днях).
4. Оборачиваемость кредиторской задолженности (ОК):
на конец 2011 года 449 дней
на начало 2012 года 367 дней
5. Оборачиваемость дебиторской задолженности (ОД):
на конец 2011 года + 2,05
в днях 175 дней
на начало 2012 года + 2,05
в днях 175 дней
3.7.4. Анализ возможности банкротства
Прогноз возможности банкротства предприятия можно дать с помощью модели «Z-анализа Альтмана», которая представлена уравнением:
Z=1,2*X1 +1,4*Х2+3,3*ХЗ+0.6*Х4+1:0*Х5 (6)
Таблица 19
Расчет банкротства по модели Альтмана
| Название показателя | Формула расчета | Что отражает |
| Доходность(Х1) | Х1=стр.(210+220+230+240+250+260+270)ф.1:стр.(190+210+220+230+240+250+260+270)ф.1 | Отношение оборотного капитала к сумме баланса по всем статьям актива |
| Финансовый рычаг (Х2) | Х2=стр.470ф.1:стр.(190+210+220+230+240+250+260+270)ф.1 | Отношение нераспределенных доходов к сумме баланса по всем статьям актива |
| Платежеспособность (ХЗ) | Х3=стр.140ф.2:стр.(190+210+ 220+230+240+250+260+270)ф.1 | Отношение доходов до налогообложения и выплат к сумме баланса по всем статьям актива. |
| Показатель Х4 | Х4=стр.300ф.1:стр.(590+610+ 620+630+640+650+660+670)ф.1 | Рыночная стоимость капитала компании к балансовой стоимости всей суммы задолженности. |
| Показатель Х5 | Х5=стр.010ф.2:стр.(190+210+220+230+240+250+260+270)ф.1 | Отношение выручки от оборота к сумме баланса по всем статьям актива. |
При Z<1.8 вероятность банкротства очень высокая, при Z в пределах 1,8 - 2,675 предприятие можно отнести к группе возможных банкротов, при Z > 2,675 - предприятие относится к группе успешных, которым банкротство (по крайней мере, в течение года) не грозит.
Таблица 20
Анализ возможности банкротства
| Название показателя | Рассчитанные данные | |
| На конец 2011 года | На начало 2012 года | |
| 1 Доходность (Х1) | + 0,31 | + 0,39 |
| 2 Финансовый рычаг (Х2) | - | + 0,0002 |
| 3Платежеспособность (Х3) | + 0,00004 | + 0,00004 |
| 4 Показатель Х4 | + 3,05 | + 3,195 |
| 5 Показатель Х5 | + 0,29 | + 0,34 |
Z на конец 2011 года = + 2,49
Z на начало 2012 года = + 2,72
Предприятие можно было отнести к группе возможных банкротов на конец 2011 года, т. к. Z находился в пределах 1,8 – 2,675.
Предприятие относится к группе стабильных на начало 2012 года, т. к. Z находился в пределах больше 2,675 ему не грозит банкротство, по крайней мере, в течение года.
После реализации бизнес-плана фирма обычно выйдя на устойчивый режим работ, вносит новые элементы планирования и организации производства. Опыт преуспевающих компаний США показал что, существуют наиболее предпочтительные сферы деятельности, где наиболее вероятно достижение быстрого финансового успеха, одной из таких сфер является торговля разнообразными потребительскими товарами, строительство жилья.
Развитие ООО Корпорация «Технострой» органично увязано с общей комплексной программой развития региона в целом. Опыт разработки таких программ для депрессивных регионов свидетельствует о том, что центральным их направлением обычно является развитие малого предпринимательства и обеспечение трудоустройства населения.
Из этого можно сделать вывод, что при успешном ведении дел ООО Корпорация «Технострой» может быстро достичь финансового равновесия. В случае успешного сбытия партий товара, логично поднять объем реализации продукции (в разумных пределах). Следует принять меры к увеличению прибыли за счет снижения издержек. Параллельно необходимо проводить маркетинговые мероприятия, хорошо продумать проблемы транспортировки товара и его складирования.
3.8. Технико – экономическое обоснование инвестиционного проекта
Формирование инвестиционного замысла (идеи) предусматривает:
· выбор и предварительное обоснование замысла;
· инновационный, патентный и экологический анализ технического решения (объекта техники, ресурса, услуги), организация производства которого предусмотрена намечаемым проектом;
· проверку необходимости выполнения сертификационных требований;
· предварительное согласование инвестиционного замысла с федеральными и отраслевыми приоритетами;
· предварительный отбор предприятия, организации, способной реализовать проект;
· подготовку информационного меморандума реципиента.
Предпроектное исследование инвестиционных возможностей включает:
· предварительное изучение спроса на продукцию и услуги с учетом экспорта и импорта;
· оценку уровня базовых, текущих и прогнозных цен на продукцию (услуги);
· подготовку предложений по организационно-правовой форме реализации проекта и составу участников;
· оценку предполагаемого объема инвестиций по укрупненным нормативам и предварительную оценку их коммерческой эффективности;
· подготовку исходно-разрешительной документации;
· подготовку предварительных оценок по разделам ТЭО проекта;
· утверждение результатов обоснования инвестиционных возможностей;
· подготовку контрактной документации на проектно - изыскательские работы;
· подготовку инвестиционного предложения для потенциального инвестора (решение о финансировании работ по подготовке ТЭО проекта).
Технико-экономическое обоснование (ТЭО) проекта предусматривает:
· проведение полномасштабного маркетингового исследования (спрос и предложение, сегментация рынка, цены, эластичность спроса, основные конкуренты, маркетинговая стратегия, программа удержания продукции на рынке и т.п.);
· подготовку программы выпуска продукции;
· подготовку пояснительной записки, включающей в себя данные предварительного обоснования инвестиционных возможностей;
· подготовку исходно-разрешительной документации;
· разработку технических решений, в том числе: генерального плана; технологических решений (анализ состояния технологии, состава оборудования; загрузка действующих производственных мощностей; предложения по модернизации производства; закупка зарубежных технологий; расширение производств. Производственный процесс, используемые сырьевые и другие материалы, комплектующие изделия, энергоресурсы);
· градостроительные, архитектурно-планировочные и строительные решения;
· инженерное обеспечение;
· мероприятия по охране окружающей природной среды и гражданской обороне;
· описание организации строительства;
· данные о необходимом жилищно-гражданском строительстве;
· описание системы управления предприятием, организации труда рабочих и служащих;
· сметно-финансовую документацию, в том числе: оценку издержек производства; расчет капитальных издержек; расчет годовых поступлений от деятельности предприятий; расчет потребности в оборотном капитале; проектируемые и рекомендуемые источники финансирования проекта (расчет); предполагаемые потребности в иностранной валюте; условия инвестирования, выбор конкретного инвестора, оформление соглашения;
· оценку рисков, связанных с осуществлением проекта;
· планирование сроков осуществления проекта;
· оценку коммерческой эффективности проекта;
· анализ бюджетной и / или экономической эффективности проекта (при использовании бюджетных инвестиций);
· формулирование условий прекращения реализации проекта.
Подготовленное ТЭО проходит вневедомственную, экологическую и другие виды экспертиз.
Затем следует утверждение ТЭО и принятие инвестиционного решения (решения о вложении средств в инвестиционный проект).
При привлечении заёмных средств, предприятие на этапе разработки ТЭО должно направить инвестиционное предложение кредитной организации.
Инвестиционное предложение - результат технико-экономических исследований инвестиционных возможностей, предшествующих принятию решения о выполнении инвестиционного проекта.
Инвестиционное предложение целесообразно дополнять информационным меморандумом, содержащим подробные данные о реципиенте, его финансовой состоятельности, выпускаемой продукции, стратегии поведения на рынке и другими данными.
Инвестиционное предложение и информационный меморандум подготавливаются реципиентом.
Вариантом инвестиционного предложения является заявка на инвестирование, направляемая обычно в кредитную организацию. Заявка (как правило) содержит сведения из инвестиционного предложения и информационного меморандума.
Специальные формы существуют для ввода данных по инвестиционным проектам в международную информационную сеть центров ЮНИДО.
При проработке ТЭО должны быть также решены вопросы организационно-правовой формы инвестиционного проекта.
Для осуществления инвестиционного проекта используются следующие организационно-правовые формы:
· создание нового акционерного общества (АО) с участием инвестора и реципиента (АО может иметь небольшой уставной капитал и не являться собственником основных фондов предприятия, если они уже существуют). Инвестиции реализуются в форме наделения этого акционерного общества оборотными средствами. После того как АО начало получать прибыль, инвестору в текущих деньгах возвращается кредит без учета инфляции. Затем последующая прибыль делится в соответствии с долями учредителей в уставном капитале;
· выдача гарантий иностранному инвестору. В этом случае реципиент сам находит иностранного инвестора, а отечественная структура лишь страхует эти инвестиции своими или государственными активами, взимая за это небольшой процент с инвестируемой суммы.
В процессе разработки проекта производится оценка его социальных и экологических последствий, а также затрат, связанных с социальными мероприятиями и охраной окружающей среды.
Важным этапом в разработке ТЭО в современных условиях является имитационное финансовое моделирование, отражающее изменения в объёмах и направлениях движения потоков денежных средств. Бурное развитие информационных технологий и вычислительной техники предоставляет широкие возможности в создании всё более эффективных финансовых моделей.
Одной из лучших компьютерных систем, предназначенных для создания финансовой модели нового или действующего предприятия независимо от его отраслевой принадлежности и масштабов, является Project Expert 5.
Работа с Project Expert 5 состоит из следующих действий:
1. Построение модели. Здесь вводятся исходные данные:
· дата начала и длительность проекта;
· перечень продуктов и услуг, производство и сбыт которых будет осуществляться в рамках проекта;
· валюту расчёта или две валюты расчёта для платёжных операций на внутреннем и внешнем рынках, а также их обменный курс и прогноз его изменения;
· перечень, ставки и условия выплат основных налогов;
· для действующего предприятия также следует описать состояние баланса, включая структуру и состав имеющихся в наличии активов, обязательств и капитала предприятия на дату начала проекта.
Следующим этапом процесса построения модели является описание плана развития предприятия (проекта). Для этого необходимо ввести следующие исходные данные:
· инвестиционный план, включая календарный план работ с указанием затрат и используемых ресурсов;
· операционный план, включая стратегию сбыта продукции или услуг, план производства, план персонала, а также производственные издержки и накладные расходы.
2. Определение потребности в финансировании. В результате предварительного расчёта определяется эффективность проекта без учёта стоимости капитала, а также определяется объём денежных средств, необходимый и достаточный для покрытия дефицита капитала в каждый расчётный период времени с шагом один месяц.
3. Разработка стратегии финансирования предприятия. После определения потребности в финансировании разрабатывается план финансирования. Пользователь имеет возможность описать два способа финансирования:
· посредством привлечённого акционерного капитала;
· посредством привлечения заёмных денежных средств.
В процессе разработки стратегии финансирования проекта пользователь имеет возможность промоделировать объём и периодичность выплачиваемых дивидендов, а также стратегию использования свободных денежных средств (например: размещение денежных средств на депозит в коммерческом банке или приобретение акций сторонних предприятий)
4. Анализ эффективности проекта. В процессе расчётов Project Expert автоматически генерирует стандартные отчётные бухгалтерские документы:
· отчёт о прибылях и убытках;
· бухгалтерский баланс;
· отчёт о движении денежных средств;
· отчёт об использовании прибыли
На основе данных отчётных бухгалтерских документов осуществляется расчёт основных показателей эффективности и финансовых коэффициентов.
Пользователь может разработать несколько вариантов проектов в соответствии с различными сценариями их реализации. После определения наиболее вероятного сценария проекта он принимается за базовый. На основе базового варианта проекта производится анализ чувствительности, и определяются критические значения наиболее важных факторов, влияющих на финансовый результат проекта.
5. Формирование отчёта. После завершения анализа проекта формируется отчёт, который может содержать графики и таблицы.
6. Контроль над ходом реализации проекта. В Project Expert предусмотрены средства для ввода фактической информации о ходе реализации проекта. Актуальная информация может вводиться ежемесячно. На основе введённой актуальной информации и плана формируется отчёт о рассогласовании плановой и фактической информации, которая может быть использована в процессе управления проектом.
В качестве примера расчёта эффективности инвестиционного проекта взят проект вложений ООО Корпорация «Технострой» в приобретение газотурбинных электростанций ГТЭС-2,5, которая нужна для установки насосных станций рассмотренных в бизнес - плане.
ГТЭС-2,5 является новым, современным продуктом, обладающим высоким коэффициентом полезного действия, что позволяет достичь значительной экономии ресурсов по сравнению со старой техникой.
Таким образом, ООО Корпорация «Технострой» отказываясь от закупок старой, низкоэффективной техники, вкладывает свои средства в создание и приобретение новой техники, такой как электростанция ГТЭС-2,5.
Эксплуатируя ГТЭС-2,5 на своих объектах, ООО Корпорация «Технострой» получает экономический эффект от снижения эксплуатационных издержек электростанций, который позволяет в достаточно короткие сроки окупить инвестиции в НИОКР и некоторое превышение затрат на закупку новой техники по сравнению со старой (изменение капитальных вложений).
По технико-экономическим показателям установка не уступает зарубежным аналогам, а высокий электрический КПД выгодно отличает её от отечественных энергоустановок такого класса.
ГТЭС-2,5 может использоваться:
· для обеспечения электрической и тепловой энергией промышленных и сельскохозяйственных предприятий, жилых посёлков и районов, а также различных объектов народного хозяйства в удалённых и труднодоступных регионах Крайнего Севера, горной местности или на вновь осваиваемых месторождениях нефти и газа;
· для энергоснабжения регионов при чрезвычайных ситуациях;
· на промышленных объектах особой ответственности, в качестве резервного источника энергии в пиковом и аварийном режимах.
Газотурбинный двигатель ДО49Р со встроенным редуктором является высокоэффективным приводом ГТЭС-2,5, производится по лицензии ОАО «Газпром», позволяет обеспечить стабильную частоту вращения генератора для поддержания с высокой точностью частоты электрического тока.
Двигатель ДО49Р отличают следующие преимущества по сравнению с аналогами:
· экономичность;
· возможность обслуживания агрегата во время работы;
· высокая ремонтопригодность;
· двигатель спроектирован одновальным, что обеспечивает хорошую динамику при переходных процессах;
· единая система маслообеспечения двигателя, редуктора и генератора.
Внедрение газотурбинных электростанций ГТЭС-2,5 производства ООО Корпорация «Технострой» на объекты ОАО «Газпром» и других предприятий нефтяной и газовой отрасли будет способствовать снижению эксплуатационных издержек оборудования, что даст значительный экономический эффект от их эксплуатации.
Настоящее технико-экономическое обоснование преследует следующие цели:
· обосновать выгодность капитальных вложений ОАО «Газпром» в новые электростанции ГТЭС-2,5 производства ООО Корпорация «Технострой»взамен имеющихся в эксплуатации ПАЭС-2500М;
· определить экономию, получаемую в процессе эксплуатации ГТЭС-2,5;
· определить динамику денежных потоков, связанных с реализацией проекта, и на этой основе подтвердить эффективность для ОАО «Газпром» эксплуатации электростанций ГТЭС-2,5 по сравнению с эксплуатацией ПАЭС-2500М и рассчитать обобщающие показатели этой эффективности.
Для достижения указанных целей проведены взаимоувязанные расчеты, основанные на техническо-экономических показателях газотурбинных электростанций ГТЭС-2,5 и ПАЭС-2500М.
Расчеты выполнены в соответствии с общепринятыми в мировой практике подходами на основе «Методических рекомендаций по оценке инвестиционных проектов и их отбору для финансирования» (утверждены Госстроем и Госкомпромом России, Минэкономики РФ и Минфином РФ от 31.03.1994 г.).
В качестве базы для сравнения при оценке экономической эффективности проекта от применения ГТЭС-2,5 рассматривается газотурбинная электростанция ПАЭС-2500М, модернизированная и укомплектованная приводной установкой ГТУ-2,5П на базе двигателя Д-30ЭУ-1 производства ОАО «Пермский моторный завод», разработчик ОАО «Авиадвигатель», г. Пермь.
Исходные данные для расчета экономической эффективности и срока окупаемости капитальных вложений в проект приведены в таблице 21.
Финансово-экономические показатели проекта определены по годам 13 - летнего периода, начинающегося с 1999 года и включающего в себя 12-летний период с начала эксплуатации газотурбинных электростанций ГТЭС-2,5.
Положительный экономический эффект от эксплуатации ГТЭС-2,5 по сравнению с базовым вариантом достигается:
· за счет уменьшения расхода топливного газа (за счёт увеличения КПД двигателя ДО49);
· за счет снижения затрат на стоимость турбинного масла;
· дополнительной выработки тепловой энергии.
Отрицательный экономический эффект от эксплуатации ГТЭС-2,5 по сравнению с базовым вариантом проявляется:
· за счёт увеличения затрат на регламентное техническое обслуживание (РТО) ГТЭС-2,5, включающих затраты на ремонт и замены двигателя.
Таблица 21
Исходные технико-экономические показатели для расчета экономической эффективности проекта
| № п/п | Показатели | ПАЭС-2500М (база) | ГТЭС-2,5 (проект) | Обоснование |
| 1. | Электрическая мощность электростанции, МВт | 2,5 | 2,5 | ТУ (ВТУ) |
| 2. | Теплопроизводительность электростанции (в станционных условиях), Гкал/час. | 0 | 3,87 | ТУ (ВТУ) |
| 3. | КПД электрический, % | 21,3 | 27,5 | ТУ (ВТУ) |
| 4. | Цена (с НДС) электростанции, тыс. руб. | 20 467,2 | 21 600 | см. п. 3.8.1 |
| 5. | Цена (с НДС) двигателя, тыс. руб. | 6 000 | 10 985 | см п. 3.8.1 |
| 6. | Эксплуатационные показатели одной электростанции: · расход топливного газа (при Hu = 50 056 кДж/кг),тыс. н. м 3/час.) · безвозвратные потери турбинного масла, кг/час. · загрузка электростанции в год, час. | 1,246 0,5 (МС8П) 7 000 | 0,956 0,6 (ТП22С) 7 000 | ТУ (ВТУ) |
| 7. | Ресурсы двигателя: до капитального ремонта, час. общетехнический, час. | 25 000 50 000 | 20 000 60 000 | ТУ (ВТУ) |
| 8. | Ресурс электростанции до списания, час. | 100 000 | 100 000 | ТУ (ВТУ) |
| 9. | Срок службы электростанции, лет | 14 | 14 | ТУ |
| 10. | Цена сэкономленного топливного газа, тыс. руб./тыс. н. м 3 | 0,570 | ПЭУ ОАО “Газпром” | |
| 11. | Цена тепловой энергии, тыс. руб./Гкал | 0,165 | ПЭУ ОАО “Газпром” | |
| 12. | Цена турбинного масла ТП22С, $/т | 90 | Газкомплектимпэкс | |
| 13. | Цена турбинного масла МС8П, $/т | 1210 | Газкомплектимпэкс | |
| 14. | Ставка налога на прибыль, % | 30 | ФЗ № 62 от 30.03.99г. | |
| 15. | Степень риска, % | 20 | Экспертно | |
| 16. | Амортизационные отчисления, % | 10,9 | Письмо ОАО “Газпром” № ББ-13 от 13.01.95г. | |
| 17. | Курс доллара, руб./$ | 26 | ММВБ | |
| 18. | Ежегодный индекс роста цен, % | 3 | Экспертно | |
| 19. | Норма дисконта (Е) | 0,1 | Экспертно | |
Капитальные вложения в проект осуществляются по годам и складываются из затрат на закупку ГТЭС-2,5 в 2009 - 2014 годы в объеме 37 ед. исходя из следующего графика поставки оборудования (см. таблицу 22):
Таблица 22
График поставки электростанций ГТЭС-2,5 на объекты ООО Корпорация «Технострой»
| Годы поставки | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 |
| Кол-во единиц | 4 | 5 | 7 | 7 | 7 | 7 |
Сумма амортизационных отчислений определена из величины затрат на поставку электростанций и нормы амортизационных отчислений в размере 10,9% согласно письма ООО Корпорация «Технострой» № ББ-13 от 13.01.09г.
Количественная оценка экономической эффективности и сроков окупаемости проекта от применения электростанций ГТЭС-2,5 выполнена путем сопоставления по годам изменения единовременных капитальных вложений и текущих издержек эксплуатации, а также экономического эффекта от выработки тепловой энергии.
D К = К пр. - К баз. тыс. руб., (7)
где К пр. – годовые капитальные вложения по проектному варианту;
К баз.– годовые капитальные вложения в базовом варианте.
Годовые капитальные вложения в базовом и проектном вариантах определяются по формуле:
К = Ц х N г тыс. руб., (8)
где Ц -цена электростанции, тыс. руб.;
N г - количество единиц годовой поставки, ед.
Расчёт окупаемости капитальных вложений в ГТЭС-2,5 с учётом инфляции представлен в приложении 9.
1. Капитальные вложения в базовом варианте
Капитальные вложения в базовом варианте рассчитываются, исходя из следующего:
- цена ПАЭС-2500, поставки ОАО «Мотор» без учёта НДС составляет - 846 $ тыс., в том числе:
а) Двигатель АИ 20 ДКН (ДКЭ) - 320 $ тыс. (по мировой тенденции цена двигателя составляет 35-40% от цены электростанции).
б) Система автоматики - 120 $ тыс. (по аналогии с ГТЭС-2,5).
Учитывая, что пэкидж ПАЭС-2500М сборный, доля в стоимости ПАЭС-2500М при курсе 26,0 рублей за 1 доллар на рассматриваемый момент составит:
(846 - (320 + 120)) х 26,0 = 10 556 тыс. руб.
Договорная цена на комплект ГТУ-2,5П, включающий двигатель Д-30ЭУ-1, САУ, КМЧ и пр., согласована с ООО Корпорация «Технострой» (IV квартал 2009 г.) и составляет 6 500 тыс. руб. без учета НДС. Таким образом, цена базового изделия ПАЭС-2500М (с учётом НДС) равна:
(10 556 + 6 500) х1,2= 20 467,2 тыс. руб.
Следовательно, капитальные вложения в базовом варианте за весь период поставки (6 лет) составят – 20 467,2 х 37 = 757 286,4 тыс. руб.
2. Капитальные вложения в проектном варианте
По представленным ООО Корпорация «Технострой» документам с учетом НДС текущая цена одной ГТЭС-2,5 на IV квартал 2009 г. составит:
18 000 х 1,2 = 21 600 тыс. руб.
Таким образом, капитальные вложения в проект будут равны:
· инвестиции ОАО "Газпром" на НИОКР в 2009 г. - 50 000 тыс. руб.;
· затраты на закупку ГТЭС-2,5 за весь период поставки (6 лет) – 21 600 х 37 = 799 200 тыс. руб.
1.Положительный годовой эффект от уменьшения годовых затрат на топливный газ за счет увеличения КПД двигателя ДО49Р составит:
Э тг = (G тгбаз. – G тгпр.) х Ц тг х Т х N тыс. руб., (9)
где G тгбаз., G тгпр. – расход топливного газа одной электростанции соответственно по базовому и проектному вариантам, тыс. н. куб. м/час.;
Т – годовая наработка, час.;
Ц тг – цена сэкономленного топливного газа,
тыс. руб./тыс. н. куб. м;
N – количество электростанций в эксплуатации, ед.
2. Положительный годовой эффект от снижения затрат на турбинное масло составит:
Э м = (G мбаз. х Ц мс8п – G мпр. х Ц тп22с) х Т х N тыс. руб., (10)
где G мбаз., G мпр. – расход турбинного масла одной электростанции соответственно по базовому и проектному вариантам, кг/час.;
Ц мс8п, тп22с – цена на потребляемое турбинное масло соответственно МС8П и ТП22С, тыс. руб./кг;
Т – годовая наработка, час.;
N – количество электростанций в эксплуатации, ед.
3. Положительный годовой эффект от выработки тепловой энергии ГТЭС-2,5 составит:
Э тэ = N т х К з х Т х Ц тэ х N тыс. руб., (11)
где N т – теплопроизводительность одной ГТЭС-2,5, Гкал./час.;
К з – коэффициент загрузки тепловой мощности (К з = 0,9);
Т – годовая наработка, час.;
Ц тэ – цена тепловой энергии, тыс. руб./Гкал.
N – количество электростанций в эксплуатации, ед.
4. Отрицательный годовой эффект от увеличения затрат на РТО, включающие годовые затраты на ремонт и замены двигателя, составит:
Э рто = (З ртобаз. – З ртопр.) х N тыс. руб., (12)
где З ртобаз. , З ртопр. – годовые затраты на ремонт и замены двигателя одной электростанции соответственно по базовому и проектному вариантам, тыс. руб.;
N – количество электростанций в эксплуатации, ед.
Годовые затраты по базовому и проектному варианту на ремонт и замены двигателя одной электростанции определяются по формуле:
Зрто=(Цдв./Т)х[(Ргтэс/Ррем.–Ргтэс/Рдв.)хЦрем.+(Ргтэс/Рдв.–1)]+0,2хЦдв./Т тыс. руб., (13)
где Ргтэс, Рдв., Ррем. – соответственно ресурсы:
· назначенный электростанции, час.;
· назначенный двигателя, час.;
· до заводского капитального ремонта двигателя, час.;
Црем. – относительная стоимость ремонта двигателя (к стоимости нового двигателя Црем. = 0,3);
Т – срок службы электростанции, лет.
Из вышеприведённой формулы:
· З ртобаз. = 0,128 Ц дв.баз.
· З ртопр. = 0,133 Ц дв.пр.
Прибыль и чистая прибыль
Прибыль определена как экономия за счет уменьшения затрат на топливный газ, снижения затрат на турбинное масло плюс эффекта от дополнительной выработки тепловой энергии за вычетом эффекта от увеличения затрат на РТО.
Чистая прибыль - это балансовая (валовая) прибыль за вычетом налога на прибыль. Налог на прибыль принят в размере 30%.
Чистый денежный поток (ЧДП), дисконтированный ЧДП, чистый дисконтированный доход (ЧДД)
Чистый денежный поток определен как разность между капитальными вложениями и прибылью и определяет экономический эффект проекта в целом.
Чистый дисконтированный денежный поток рассчитан при норме дисконта 10% и представляет экономический эффект проекта с учетом фактора времени.
Чистый дисконтированный доход (ЧДД) определён как дисконтированный ЧДП нарастающим итогом.
Расчёт эффективности капитальных вложений ОАО “Газпром“ в электростанцию ГТЭС-2,5 производства ООО Корпорация «Технострой» представлен в приложении 10.
Рассматриваемый вариант реализации проекта характеризуется следующими основными показателями.
Срок окупаемости вложений составляет 4 года. Это означает, что приведенный по фактору времени суммарный экономический эффект (чистый дисконтированный денежный поток нарастающим итогом) становится положительным на пятый год после начала вложений. (на четвёртый год с начала эксплуатации ГТЭС-2,5) Чистая текущая стоимость проекта (чистый дисконтированный денежный поток нарастающим итогом), характеризующая величину экономического эффекта за расчетный период (13 лет), составляет 472 775 тыс. руб. Индекс доходности проекта составляет 6,7. Это означает, что за расчетный период экономический эффект от реализации проекта в 6,7 раза превышает связанные с проектом затраты. Внутренняя норма прибыли проекта составляет 60,4%, что свидетельствует о достаточной устойчивости проекта.
Риски. При экономической оценке данного проекта учитывались все положительные и отрицательные факторы проявления эффективности (положительные:
∙ уменьшение расхода топливного газа;
∙ уменьшение затрат на турбинное масло;
∙ эффект от выработки тепловой энергии;
отрицательные:
∙ увеличение затрат на ремонты и замены двигателей).
Считаем, что данный проект будет устойчивым с определенной степенью риска (экспертно - 20%). Для этого в расчете эффективности проекта на 20% уменьшена экономия от эксплуатации электростанций. Реализация рассматриваемого проекта является эффективным вложением средств.
