Реферат Объединения предприятий, их внутренняя структура и формы взаимодействия
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
Оглавление
ВВЕДЕНИЕ.. 3
Глава 1. Основные понятия, внутренние структуры, формы взаимодействия 5
1.1. Холдинг. Понятие, виды, пути создания холдинговых организаций, управление холдингом. 6
1.1.1. Понятие холдинга. 6
1.1.2. Пути создания холдинговых организаций. 7
1.1.3.Управление холдингом. 10
1.2.Картель. Понятие, признаки, разновидности картеля. 12
1.3. Синдикат. Понятие. Синдикат в отраслях. 15
1.5.Трест. Понятие. Характеристика треста. 16
1.6. ФПГ. Понятие, условия создания, черты ФПГ. 17
1.6.1. Понятие ФПГ. 17
1.6.2. Условия создания ФПГ. 18
1.6.3. Черты ФПГ. 18
Глава 2. Анализ наиболее успешной и оптимальной формы объединения предприятий в современной экономике. 21
2.1. «СИБУР-ХОЛДИНГ». 21
2.2.Концерн «ПРАМО». 25
2.3. «Картель «Промснаб». 26
2.4. ОАО "Увадрев-Холдинг" 27
ЗАКЛЮЧЕНИЕ.. 29
Список литературы.. 31
ВВЕДЕНИЕ
Крупномасштабному бизнесу свойственны формы организации, в основе которых лежат объединения предприятий, фирм в совокупные структуры.
На практике сложились различные типы объединений предприятий, которые отличаются по целям, характеру хозяйственных отношений между своими участниками, а также по степени самостоятельности предприятий, входящих в объединение. Это картели, синдикаты, пулы, тресты, концерны, промышленные холдинги, финансово-промышленные группы.
Актуальность темы «Объединение предприятий, их внутренняя структура и формы взаимодействия» обусловлена:
1.Быстрым развитием предприятий в данном направлении
2.Успешным развитием рынка при наличии объединений предприятий.
В данной курсовой работе рассматриваются отдельные типы объединений предприятий, наиболее распространенных в экономике развитых стран и получающих развитие в российской экономике.
Целью курсовой работы «Объединения предприятий, их внутренняя структура и формы взаимодействия» является:
1.Рассмотрение отдельных видов объединений предприятий.
2.Изучение внутренней структуры каждого из них.
3.Рассмотрение форм их взаимодействия.
4.Определение наиболее оптимального вида объединения предприятий.
Данная работа имеет традиционную структуру и включает в себя введение, основную часть, состоящую из 2 глав, заключение и библиографический список.
Во введении обоснована актуальность выбора темы, поставлены цели, охарактеризованы источники информации.
Глава первая раскрывает общие вопросы темы «Объединение предприятий, их внутренняя структура и формы взаимодействия», общие понятия, термины, изучаются формы различных
объединений предприятий. Также более подробно рассматриваются внутренние структуры предприятий и формы их взаимодействия.
Глава вторая носит практический характер. На основании полученных данных делается анализ наиболее успешной и оптимальной формы объединения предприятий в современной экономике.
Теоретической основой для выполнения курсовой работы послужила учебная экономическая литература, экономические журналы, информация из Интернета.
Глава 1. Основные понятия, внутренние структуры,
формы взаимодействия
Согласно законодательству РФ предприятия могут объединяться в союзы, ассоциации, концерны, межотраслевые, региональные и другие объединения. Объединения создаются на договорной основе в целях расширения возможностей предприятий в производственном, научно-техническом и социальном развитии.
Предприятия, входящие в состав объединений сохраняют самостоятельность и права юридического лица. Руководящие органы объединения не обладают распорядительной властью в отношении предприятий, входящих в объединения и выполняют свои функции на основании договоров с предприятиями. Решение о вхождении в объединение государственного или муниципального предприятия, а также предприятия смешанной формы собственности, в котором доля государственного или муниципального имущества составляет более 50%, принимается по согласованию с трудовым коллективом. Объединения предприятий создаются на основе добровольного вхождения и выхода субъектов на условиях, определяемых уставом объединения; соблюдения антимонопольного законодательства; свободы выбора организационной формы объединения предприятий; организации отношений между предприятиями, входящими состав объединений, на основе хозяйственной самостоятельности и договоров. Объединение предприятий имеет собственное наименование с указанием его организационно-правовой формы и действует на основании устава.
Цели объединения состоят в обеспечении благоприятных условий функционирования путем координации совместной деятельности и могут иметь научно-технических задач, разработка новых видов продукции, методов экономических исследований, решение сложных социальных задач. Для российских предпринимателей такие объединения в настоящее время особенно важны, т.к. способствуют вхождению в мировую экономическую систему, ускоренному достижению необходимого уровня конкурентоспособности. Мировая практика хозяйствования выработала значительный круг форм объединений. Все они, с позиций российского законодательства, признаются некоммерческими организациями.
Наибольшее распространение в экономике РФ в последние годы получили холдинги и финансово-промышленные группы.
1.1. Холдинг. Понятие, виды, пути создания холдинговых организаций, управление холдингом
1.1.1. Понятие холдинга
Холдинговая компания (холдинг) - это система коммерческих организаций, которая включает в себя "управляющую компанию", владеющую контрольными пакетами акций и/или паями дочерних компаний, и дочерние компании. Управляющая компания может выполнять не только управленческие, но и производственные функции. Дочерним признаётся хозяйственное общество, действия которого определяются другим (основным) хозяйственным обществом или товариществом либо в силу преобладающего участия в уставном капитале, либо в соответствии с заключённым между ними договором, либо иным образом (п. 1 ст.105 ГК; п. 2 ст. 6 Закона об акционерных обществах; п.2 ст. 6 Закона об обществах с ограниченной ответственностью).
Холдинговые компании возникают по всему миру под влиянием общих для всех стран процессов интеграции. Холдинги образуются для определенной цели. Это, как правило, завоевание новых секторов рынка и/или снижение издержек. Оба этих фактора повышают стоимость компании, ее капитализацию и для достижения этой цели необходима эффективная работа всей системы, а не только управляющей компании.
Необходимо отметить, что и стоимость акций холдинга тоже растет только при эффективной работе всей системы (всех ее частей - управляющей компании и дочерних предприятий).
В последнее время корпоративный мир захлестнула волна объединений, слияний и поглощений. Объединяются все: автомобилестроители, связисты, энергетики, финансисты.
1.1.2. Пути создания холдинговых организаций
Существует несколько путей объединения коммерческих предприятий в холдинговые компании:
1. Холдинговые компании могут создаваться посредством последовательного присоединения или получения контроля над компаниями, которые объединены одним видом бизнеса (машиностроение, пищевая промышленность, с/х и т.д.). Это так называемая "горизонтальная интеграция".
Основная цель таких холдингов - завоевание новых секторов рынка. В качестве примера здесь можно привести тот факт, что в начале года руководители ведущих Британских табачных компаний British-American Тobacco (BAT) и Rrothmans International, занимающих второе и четвертое места в мире по объемам продаж, объявили о планах создания единого концерна, который станет крупнейшим мировым производителем табачной продукции. Сумма сделки оценивается в 13 млрд. фунтов стерлингов. Новая компания с общим объемом продаж 21, 32 млрд. долларов и мощностью 1 триллион сигарет в год будет контролировать около 17% мирового рынка.
2. Второй путь образования холдинговых компаний - это объединение предприятий единого технологического цикла (от сырья до готовой продукции). Это так называемая "вертикальная интеграция".
Главной целью такого объединения является снижение общих издержек, достижение ценовой стабильности, повышение стоимости компании. Примером может служить объединение электростанции и угольного разреза в Приморском крае в конце прошлого года. Из Приморской ГРЭС и Лучегорского разреза образовалась компания ЛуТЭК, контрольный пакет которой достался РАО ЕЭС России. Целью являлось - снизить себестоимость электроэнергии (а это серьезная проблема в Приморском крае) и справедливо распределить деньги между энергетиками и угольщиками. Благодаря этому объединению объем производства вырос на 6%, себестоимость угля снизилась на 3%, электроэнергии- на 17%, а прибыль возросла на 59%.
3. Холдинговые компании могут создаваться и путем последовательного создания предприятий и последующего их присоединения к группе. Тактики последовательного присоединения придерживается и компания Макдональдс. В качестве вклада она передает торговую марку, технологию менеджмента и т.д.
4. На практике имеются примеры объединения не только отдельных коммерческих организаций, но и холдинговых компаний. Например, объединение известного сталелитейного концерна Германии и аналогичного в Нидерландах было реализовано следующим образом. Их владельцы: компании KN Hoogovens NV и Hoesch AG создали на паритетных началах (50% х 50%) управляющую компанию Estel NV в которую в качестве своих вкладов передали по 100% акций концернов.
5. Транснациональные и национальные компании объединяются по аналогичным схемам. При объединении крупнейших бельгийского и индийского пивных концернов была реализована следующая схема. Учредив на паритетных началах управляющую компанию SUN-Interbrew (на базе Sun-Brewing) каждый получил по 34% акций. В качестве вклада в уставной капитал бельгийцы передали акции заводов Россар, Десна, товарную марку пива "Stella Artois" плюс 40 млн. долларов. Индийцы - акции заводов и сбытовую сеть. Кроме того 32% акций новой компании будет продаваться по открытой подписке.
6. Значительное количество холдинговых компаний образовалось и путем "деления" больших компаний при их реструктуризации. Такой способ был характерен для многих Российских предприятий в начале 90 годов при переходе на самоокупаемость. Трансформация приводила к созданию большого числа дочерних компаний (бывших производств) со 100% участием материнской компании.
Все приведенные выше процедуры образования холдинговых компаний могут осуществляться следующим образом:
-путем скупки акций на вторичном рынке, которую осуществляет брокер;
-путем обмена акциями, специально эмитированными для этого каждым предприятием. Примером является завод "Уралмаш " .Для этого проводилась дополнительная эмиссия и обмен всего пакета дополнительной эмиссии на уже имевшийся пакет "Ижорских заводов". Из-за разницы в стоимости пакетов, получился контроль над заводом за небольшой процент своих акций.
-путем создания специальной управляющей компании, куда учредители передают пакеты акций предприятий, которые они хотят включить в холдинг. При этом передаваемые акции предприятий обменивались на эмитированные акции этой компании.
-путем передачи ключевых, для данного бизнеса, патентов, авторских прав, ноу- хау (пример- компания "МакДональдс").
В последнее время и в нашей стране стал использоваться популярный на западе агрессивный способ получения контроля над компаниями через процедуры банкротства. На рынке банкротств сформировалась жесткая и закрытая система перераспределения собственности. Причем получить контроль над конкурентом или даже купить его можно, приобретая долги этого предприятия и осуществив необходимые действия, определяемые законом о банкротстве. Процедура банкротства широко используется для преобразований и разделения частей холдинговых структур, отчуждения части какой - либо группы с последующим включением в свой холдинг. Девяносто пять 95 % банкротств в России осуществляются в целях передела собственности и происходят в рамках процесса, когда какая-либо коммерческая структура строит свою вертикаль.
В России такой способ наиболее распространен.
Косвенно об этом можно судить. Последнее указание ЦБ РФ, регулирующее процедуру замены обязательств банков на их конвертируемые обязательства - владельцы этих обязательств могут обменять их на акции банка - должника, а потом продать его имущество. Следует отметить еще один способ образований холдингов (как "сверху", так и "снизу") - объединение производителей и финансовых структур. Например, скупка каким либо банком пакетов акций предприятий привела к тому, что банки стали владеть разными по объему пакетами предприятий из разных отраслей.
Через какое-то время банки вынуждены создавать управляющие компании, в которые и передали пакеты акций предприятий из одного вида деятельности, а "лишние" предприятия вынуждены были "сбросить". Так поступил банк "Менатеп", Онэксим-банк" и др.
Образование "снизу" происходит, когда промышленные предприятия для привлечения инвестиций и повышения привлекательности совместно с инвестором (часто с группой инвесторов, которые образуют синдикат) создавали управляющую компанию. Доли акций определялись исходя из оценки стоимостей предприятий и долей инвесторов.
Для реализации этой процедуры осуществляется подготовка проспекта эмиссии и его размещение: частное (как в данном случае) или открытое. В отличие от случая с отдельным предприятием для создания холдинговой структуры практически всегда используется частное размещение. Зачастую в уже созданных и успешно работающих холдингах проводятся слияния, разделения и поглощения.
1.1.3.Управление холдингом
В соответствии с законодательством управление холдингом, как и любым акционерным обществом, осуществляется через собрания акционеров, советы директоров, исполнительную дирекцию. Однако для холдинговых структур основные акционеры четко определены и именно они осуществляют (через аппарат управления) управление всей группой. Есть особенности осуществления и разделения по частям группы объема управляющих процедур. На самом верхнем уровне холдинга (как и на всех уровнях сложных холдингов) объем управляющих функций может значительно меняться в зависимости от правовых возможностей и предпочтений собственников каждого уровня.
В разных типах объединений могут использоваться разные компоненты менеджмента. Минимальный объём управления (компонентов менеджмента) осуществляется в картеле: маркетинг и бизнес-планирование, общие для всех предприятий входящих в объединение; более высокий уровень управления в финансово-промышленных группах, где помимо маркетинга и бизнес-планирования осуществляется и управление финансами; в синдикате же по сравнению с предыдущей структурой вместо финансового менеджмента присутствуют такие компоненты как логистика и единая для всех предприятий, входящих в объединение, система управления; в промышленных и коммерческих группах финансовый менеджмент совмещается с логистикой и единой структурой управления. Самый высокий уровень организации осуществляется в концерне, где присутствуют все компоненты менеджмента: экономика, бизнес-план, маркетинг, учёт, финансы, логистика и структуры. Холдинг в процессе своего существования может менять объем элементов менеджмента - от картеля до концерна или наоборот.
Чаще всего в сложном холдинге количество управляющих функций увеличивается по мере перехода на нижний уровень группы.
Формально процедура управления определена законодательством. Для многих холдингов основные акционеры управляющей компании холдинга имеют большинство, как на собрании акционеров, так и в советах директоров и могут провести все необходимые им решения в управлении.
В последнее время и в России стал использоваться популярный на западе метод повышения управляемости путем расстановки топ менеджеров на ключевые должности холдинга. Для обеспечения эффективного управления повсеместно используются различные способы мотивации (стимулирования) топ менеджеров. Большинство компаний передают им долю акций, стоимость которой растет при эффективной работе предприятия, а сами менеджеры являются партнерами. Другой способ предлагает Ричард Брейли (автор монографии "Корпоративные финансы") в своей статье "Опционы против лимузинов". Это договор о праве менеджера в определенный срок купить по фиксированной цене определенное количество акций компании и продать их по цене текущих рыночных котировок (опцион). Помимо стимулирования практикуется и заключение "жестких" контрактов между советом директоров (т.е. ключевыми акционерами) и топ менеджерами, что позволяет контролировать их деятельность.
Таким образом, перечисленные выше организационные и правовые процедуры активно используются в России как приёмы менеджмента на всех этапах и уровнях функционирования холдингов.
Примером данного объединения является ОАО "СИБУР Холдинг".
СИБУР – лидер российской нефтехимии, выпускающий более 100 наименований продукции. Производственная цепочка компании охватывает газопереработку, производство мономеров и пластиков, метанола и минеральных удобрений, шин и резинотехнических изделий, а также переработку пластмасс.
Холдинг объединяет 34 российских предприятия, в которых работает несколько десятков тысяч сотрудников. Управление построено по продуктово-дивизиональному принципу.
Акционерами ОАО «СИБУР Холдинг» являются структуры ОАО «Газпромбанк» (70% минус 1 акция) и НПФ «Газфонд» (25% плюс 1 акция). Функции единоличного исполнительного органа общества осуществляет управляющая организация – ООО «СИБУР».
На протяжении последних лет компания демонстрирует позитивные финансовые и производственные показатели. По итогам 2008 года предприятия СИБУРа произвели 14,8 млн. тонн нефтехимической продукции и 13,3 млрд. м3 сухого отбензиненного газа. Выручка в 2007 году составила 142,7 млрд. рублей, чистая прибыль – 22,3 млрд. рублей.
1.2.Картель. Понятие, признаки, разновидности картеля
В российской рыночной экономике, которая все еще находится в стадии развития, и в которой основным видом ограничения конкуренции являются естественные монополии, оставшиеся еще с советских времен, такое явление как картели, картельные соглашения встречается довольно редко.
Картель представляет собой объединение, как правило, предприятий одной отрасли, предполагающее совместную коммерческую деятельность, т. е. регулирование сбыта с помощью установленных квот, товарных цен, условий реализации.
Для картеля характерно наличие следующих признаков:
договорный характер объединения;
сохранение права собственности участников картеля на свои предприятия, хозяйственная, финансовая и юридическая самостоятельность;
совместная деятельность по реализации продукции, которая может распространяться, хотя и в ограниченной степени, на ее производство.
Различают разные виды картеля:
¨Субмиссионный картель – объединяет предпринимателей, в его рамках распределяются общие предложения на государственные заказы.
¨Картель, согласующий только единые условия продажи (но не цены) – устанавливает для всех предприятий-участников определенные договором условия относительно их гарантийных услуг, сроков поставок, условий оплаты и т.д.
· ¨Картель согласованных размеров скидок – определяет условия и размеры скидок для предприятий-участников.
· Картель минимальных цен – определяет цены, которые в процессе торговли не могут быть снижены.
· ¨Картель единой цены - устанавливает единые для всех членов картеля цены на рынке сбыта. Такой картель возможно, создать лишь в том случае, если все входящие в него предприятия имеют примерно одинаковое качество продукции, т.к. иначе спрос концентрировался бы на продукции высшего качества. Фактически в прошлом большинство картелей единой цены, создавались там, где группа предприятий производила достаточно гомогенный, однородный продукт (например, уголь, сталь, цемент). Обычно поводом для создания картеля рассматриваемого типа было падение цен, которое происходило из-за возникновения в отрасли избыточных производственных мощностей.
· ¨Квотовый картель - выделяет каждому члену картеля определенную квоту (долю) производства продукции, которая не может быть превышена. При этом должно производиться лишь такое количество продукции, которое может быть реализовано при завышенных единых ценах. Кроме того, квотовый картель равномерно воздействует на все предприятия-участники, заставляя их снижать избыточные производственные мощности. Превышение установленных производственных квот карается штрафом, определенным картельным договором. Однако так как превышения квот часто оставались незамеченными, квотовый картель в конце концов трансформировался либо вливался в синдикат.
· ¨Региональный картель – соглашения между предприятиями о территориальном разделе рынка сбыта между продавцами, благодаря чему отдельный продавец становится монополистом в своем регионе.
· ¨Экспортный картель – соглашение по условиям сбыта продукции на иностранных рынках.
· ¨Импортный картель – соглашение импортеров внутри страны, направленное против иностранных фирм экспортеров.
· ¨Картель специализации – каждый его участник обязывается производить один определенный продукт или тип продуктов. Таким образом каждый член картеля получает монопольное положение на рынке определенной продукции.
Примером данного объединения предприятия является Закрытое акционерное общество «Картель «Промснаб», которое было основано 20 марта 1995 года. Приоритетными направлениями деятельности компании были выбраны обеспечение промышленных предприятий и энергосистем Российской Федерации сырьем, техникой и технологическим оборудованием. В настоящее время ЗАО «Картель «Промснаб» является финансово-промышленной группой, включающей в себя несколько производственных предприятий и коммерческих фирм.
В управлении компании находятся:ОАО «Тургоякское рудоуправление»-производство сырья (известняк для флюсования) для металлургических предприятий и щебня общего назначения
ЗАО «Ойл-Ю»-хранение и оптово-розничная реализация нефтепродуктов с собственных нефтебаз и АЗС
ООО «Санаторий-профилакторий «Кошкуль»-лечебно-оздоровительное учреждение общетерапевтического профиля в экологически чистой зоне Урала на берегу озера.
Также в структуру компании входят несколько департаментов, занимающихся различными направлениями коммерческой деятельности, а именно:
поставка черных металлов, труб, строительных материалов, техники и промышленных ВВ, в т.ч. с собственных складов;
ФОС: оптовая реализация фармацевтической продукции с собственных складов;
iTD: поставка компьютерной и офисной техники (в т.ч. собственного производства), программных продуктов, монтаж и наладка локальных сетей;
оптово-розничная реализация автозапчастей для грузовых автомобилей с собственных складов;
оптовая реализация продуктов питания с собственных складов;
реализация движимого и недвижимого имущества, арестованного и конфискованного на основании решений судебных органов и судебных приставов-исполнителей;
Диверсифицированность коммерческих интересов позволяет нам быть более гибкими в интересах наших клиентов.
1.3. Синдикат. Понятие. Синдикат в отраслях
Синдикат — разновидность картельного соглашения, которое предполагает сбыт продукции его участников через единый сбытовой орган, создаваемый в форме акционерного общества или общества с ограниченной ответственностью. Участники синдиката сохраняют свою юридическую и коммерческую самостоятельность, а иногда и собственную сбытовую сеть, которая тесно связана с синдикатской сбытовой конторой.
Форма синдиката наиболее распространена в отраслях с массовой однородной продукцией: горнодобывающей, металлургической, химической.
1.4.Концерн. Понятие, условия возникновения концерна
Концерны - форма договорных крупных объединений обычно монопольного типа, позволяющая использовать возможности крупномасштабного производства, комбинирования, кооперирования, благодаря наличию производственно-технологических связей. В России концерны создаются на базе крупных государственных предприятий и объединений. В них нашли частичное воплощение ликвидированные министерства производственной сферы.
Эти организационно-хозяйственные структуры благодаря масштабам концентрации капитала, производственным мощностям, широким возможностям диверсификации производства обладают определенной устойчивостью к колебаниям рыночной конъюнктуры, способны выгодно перераспределять инвестиционные ресурсы, концентрировать их на наиболее рентабельных, окупаемых направлениях. Возникновение концернов в странах с развитой рыночной экономикой исторически обусловлено прежде всего концентрацией капитала, его перенакоплением у отдельных товаропроизводителей. Важнейшим признаком концернов стало единство собственности входящих в них фирм, предприятий, банков. Таким образом, участники концернов взаимозависимы не по договору, а по существу экономических отношений.
Примером концерна является ОАО "Концерн Калина"
1.5.Трест. Понятие. Характеристика треста
Трест представляет собой объединение, в котором различные предприятия сливаются в производственный комплекс, теряя свою юридическую и хозяйственную самостоятельность.
В тресте объединяются все стороны хозяйственной деятельности предприятий. Форма треста удобна для организации комбинированного производства.
Примером треста является «Трест «Стальконструкция» . В нынешних условиях основная задача ЗАО «Трест «Стальконструкция» - предоставить заказчику полный комплекс работ по проектированию, изготовлению и монтажу несущих и ограждающих металлических конструкций. Для выполнения поставленных целей была проведена структурная реорганизация треста, итогом которой стала существующая на сегодняшний день структура ЗАО «Трест «Стальконструкция». В структуру треста входят аппарат управления, выполняющий функции управляющей компании, пять строительно-монтажных филиалов - Первоуральский, Нижнетагильский, Краснотурьинский, Миасский, Березниковский, и Уральский филиал механизации работ, предоставляющий услуги по аренде грузоподъёмной техники. Собственный крановый парк ЗАО «Треста «Стальконструкция» состоит из порядка 50 единиц гусеничных кранов типа МКГ, СКГ, МКГС грузоподъемностью от 25 до 100тн.
1.6. ФПГ. Понятие, условия создания, черты ФПГ
1.6.1. Понятие ФПГ
Финансово-промышленная группа представляет собой совокупность юридических лиц, действующих как основное и дочерние общества либо полностью или частично объединивших СБОИ материальные и нематериальные активы (система участия) на основе договора о создании финансово-промышленной группы в целях технологической или экономической интеграции для реализации инвестиционных и иных проектов и программ, направленных на повышение конкурентоспособности, расширение рынков сбыта товаров и услуг, повышение эффективности производства, создание новых рабочих мест.
1.6.2. Условия создания ФПГ
Обязательным условием создания должно быть наличие организаций, действующих в сфере производства товаров и услуг, а также банков или иных кредитных организации. В их состав могут входить инвестиционные институты, негосударственные пенсионные и иные фонды, страховые организации, участие которых обусловлено их ролью в обеспечении инвестиционного процесса в финансово-промышленной группе. Если в составе участников имеются юридические лица, находящиеся под юрисдикцией государств — участников СНГ. Финансово-промышленная группа регистрируется как транснациональная. Если транснациональная финансовая группа (ФПГ) создается на основе межправительственного соглашения, то ей присваивается статус межгосударственной (международной). ФПГ позволяют создавать высокоэффективные производственные системы с вертикальной интеграцией как, например, в АПК— от производства зерна до выпуска высококачественных мясопродуктов; эффективный механизм финансирования всей промышленной цепочки; снизить издержки; обеспечить рост конечных результатов и доходность членов ФПГ, привлечь крупные инвестиции под гарантии совокупных активов ФПГ
1.6.3. Черты ФПГ
Характерными чертами ФПГ являются:
· широкое развитие трастовых отношений внутри группы, системы доверительного управления предприятиями, ценными бумагами;
· высокая степень управленческой автономии и соблюдение конкуренции между членами групп при реализации проектов;
· совместная организация маркетинга продукции в условиях конкуренции вертикально-интегрированных групп;
· целенаправленная концентрация собственности, в том числе через перекрестное владение акциями.
Примерами уже созданных ФПГ в РФ могут служить ФПГ «Уральские заводы», «Русхим», «Сокол». По данным Минэкономики, в
Основные виды деятельности предприятий ФПГ — металлургия, химия и нефтехимия, автомобилестроение, приборостроение, легкая промышленность, агропромышленный комплекс.
В процессе формирования ФПГ в России сталкиваются с целым рядом проблем. Нередко складывающиеся оформленные группы представляют собой механическое объединение технологически связанных предприятий. Часто в группе отсутствует реальная единая финансовая политика, способная учитывать различные интересы входящих в группу промышленных и финансовых предприятий. Не решены до конца проблемы налогообложения ФПГ, вопросы их государственной поддержки.
Вместе с тем деятельность ФПГ очень важна для нашей экономики, так как результаты интеграции экономических, организационных, технологических и интеллектуальных потенциалов их участников обеспечивают реальные механизмы самофинансирования, наращивания инвестиционных ресурсов для новых высокоэффективных производств.
При формировании ФПГ необходимо технико-экономическое обоснование. В первую очередь необходимо создавать ФПГ на базе технологически связанных производств, выпускающих сложную наукоемкую продукцию, конкурентоспособную на внутреннем и внешнем рынке, а также предприятий, поставляющих продукцию для государственных нужд. ФПГ могут стать действенным инструментом реализации приоритетов структурной политики, развития перспективных отраслей и производств, особенно экспортной ориентации, реализации достижений научно-технического прогресса, экологических программ. Концентрация в таких группах значительных финансовых ресурсов и промышленного потенциала дает возможность осуществлять большие инвестиционные проекты по разработке и производству высокоэффективной и конкурентоспособной продукции. ФПГ позволяет выигрывать в конкурентной борьбе за счет того, что в ее структуре возможно создание финансовых схем, где достигается такая минимизация налогов и диверсификация рисков, которая не может быть достигнута иным путем.
Глава 2. Анализ наиболее успешной и оптимальной формы объединения предприятий в современной экономике
2.1. «СИБУР-ХОЛДИНГ»
СИБУР – лидер российской нефтехимии, выпускающий более 100 наименований продукции. Производственная цепочка компании охватывает газопереработку, производство мономеров и пластиков, метанола и минеральных удобрений, шин и резинотехнических изделий, а также переработку пластмасс.
Холдинг объединяет 34 российских предприятия, в которых работает несколько десятков тысяч сотрудников. Управление построено по продуктово-дивизиональному принципу.
Акционерами ОАО «СИБУР Холдинг» являются структуры ОАО «Газпромбанк» (70% минус 1 акция) и НПФ «Газфонд» (25% плюс 1 акция). Функции единоличного исполнительного органа общества осуществляет управляющая организация – ООО «СИБУР».
На протяжении последних лет компания демонстрирует позитивные финансовые и производственные показатели. По итогам 2008 года предприятия СИБУРа произвели 14,8 млн. тонн нефтехимической продукции и 13,3 млрд. м3 сухого отбензиненного газа. Выручка в 2008 году составила 173,5 млрд. рублей, чистая прибыль – 16,0 млрд. рублей.
Корпоративная структура на 1 января 2009 года
(основные предприятия)
|
|
щий
|
|
|
|
|
| ||||||||||
|
|
Схема 1.1
По состоянию на 31 декабря
В таблице представлена структура акционерного капитала ОАО «АК «Сибур» по состоянию на 31 декабря 2007 года.
таблица 1.1
| Акцмонеры | Количество акций (млн.штук) | Доля В УК (%) |
| ОАО «СИБУР Холдинг» | 301.621,02 | 55,47 |
| ОАО «СИБУР-Север» | 86 019,32 | 15,82 |
| ЗАО «ЭКСПОРТТРЭЙДИНГ» | 77 371,61 | 14,23 |
| ЗАО «ИМПРОТТРЭЙДИНГ» | 33 545,41 | 6,17 |
| ОАО «Уралоргсинтез» | 23 824,81 | 4,38 |
| ООО «Вегата» | 21 362,17 | 3,93 |
| ООО «Бонус-Инвест» | 0,01 | 0,0001 |
| Физические лица (576 чел) | 5,57 | 0,001 |
| Итого | 543 750,00 | 100 |
Результаты работы ОАО «АК «Сибур» в отчетном периоде.
В течение 2007 года основным видом деятельности Общества являлось обслуживание Мирового соглашения. Доход Общества в размере 889 млн. рублей получен от деятельности по сдаче имущества в аренду и продажи продуктов нефтегазопереработки.
Чистая прибыль ОАО «АК «Сибур» за 2007 год составила 696 млн.рублей против убытка 2006 года в размере 505 млн. рублей.
Основные финансовые показатели ОАО «АК «Сибур», млрд.рублей
2007
|
|
|
2006 2007 2006 2007
2006 2006
Выручка Валовая Операционная Чистая
Прибыль прибыль прибыль
Схема 1.2
2.2.Концерн «ПРАМО»
Концерн «ПРАМО» объединяет ведущие заводы – производители автомобильного и моторного оборудования в России, которые являются отдельными самостоятельными бизнес единицами, имеющими собственные необходимые функциональные подразделения. Структура Концерна состоит из Управляющей Компании, производственных бизнес-единиц и эксклюзивного дистрибьютора.
ООО «СТАТО» Производство термостатов на ООО «СТАТО» является единственным специализированным производством в России и странах СНГ и имеет более чем 50-летнюю историю. Продукция Концерна «ПРАМО», выпускаемая на ООО «СТАТО» поставляется на АвтоВАЗ, ГАЗ, УАЗ, КАМАЗ, ЗИЛ, ЯМЗ, МАЗ и др.
ОАО «ЭЛТРА» Входящее в состав Концерна «ПРАМО» ОАО «ЭЛТРА» является одним из крупнейших производителей автомобильного и тракторного электрооборудования в России и странах СНГ. Продукцию Концерна «ПРАМО», выпускаемую на заводе, отличают высокое качество и высокий технический уровень, надежность в эксплуатации и постоянный поиск новых решений.
Совокупность этих факторов является определяющей при выборе продукции «ПРАМО» крупнейшими российскими автопроизводителями.
2.3. «Картель «Промснаб»
Закрытое акционерное общество «Картель «Промснаб» основано 20 марта 1995 года. Приоритетными направлениями деятельности компании были выбраны обеспечение промышленных предприятий и энергосистем Российской Федерации сырьем, техникой и технологическим оборудованием. В настоящее время ЗАО «Картель «Промснаб» является финансово-промышленной группой, включающей в себя несколько производственных предприятий и коммерческих фирм.
В управлении компании находятся:
таблица 3.1
| ОАО «Тургоякское рудоуправление» | производство сырья (известняк для флюсования) для металлургических предприятий и щебня общего назначения |
| ЗАО «Ойл-Ю» | хранение и оптово-розничная реализация нефтепродуктов с собственных нефтебаз и АЗС |
| ООО «Санаторий-профилакторий «Кошкуль» | лечебно-оздоровительное учреждение общетерапевтического профиля в экологически чистой зоне Урала на берегу озера. |
Также в структуру компании входят несколько департаментов, занимающихся различными направлениями коммерческой деятельности, а именно:
поставка черных металлов, труб, строительных материалов, техники и промышленных ВВ, в т.ч. с собственных складов;
ФОС: оптовая реализация фармацевтической продукции с собственных складов;
iTD: поставка компьютерной и офисной техники (в т.ч. собственного производства), программных продуктов, монтаж и наладка локальных сетей;
оптово-розничная реализация автозапчастей для грузовых автомобилей с собственных складов;
оптовая реализация продуктов питания с собственных складов;
реализация движимого и недвижимого имущества, арестованного и конфискованного на основании решений судебных органов и судебных приставов-исполнителей;
2.4. ОАО "Увадрев-Холдинг"
ОАО "Увадрев-Холдинг"- крупный представитель деревообрабатывающей промышленности Западно-Уральского региона. В настоящее время в его составе работает ряд предприятий, занимающихся как заготовкой сырья, так и производством.
Сегодня группа предприятий «Увадрев- Холдинг» представляет собой холдинговую компанию:
таблица 4.1.
| Наименование организации | Виды выпускаемой продукции и услуг |
| ОАО «Увадрев-Холдинг» | лесоматериалы, услуги |
| ООО «Увадрев» | ДСП |
| ООО «Увадрев-Ламинат» | ЛДСП |
| ООО НПФ «Увадрев-Экод» | смолы карбамидо- и меламинокарбамидоформальдегидные; услуги ЦХЛ |
| ООО «Увадрев-Массив» | детали клееные и мебель из массивной древесины |
| ООО «Увафандрев» | фанера, ГКД |
ОАО «Увадрев-Холдинг» является базовым и головным предприятием для всех обществ, входящих в группу предприятий холдинга, которое занимается обеспечением всего производственного комплекса материально-техническими ресурсами, реализацией продукции и координацией деятельности всех подразделений, перспективным развитием всего комплекса. В ОАО «Увадрев-Холдинг» формируется техническая, кадровая и учетная политики, перспективное и текущее планирование, оказываются услуги всеми отделами заводоуправления, обеспечивается успешная работа обществ.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В экономике любой страны господствующее положение занимают крупные хозяйственные комплексы, представленные мощными промышленными компаниями. Увеличение количества объединений предприятий приводит к развитию рыночной экономики. На практике сложились различные виды объединений, но самыми распространенными являются финансово-промышленные группы и холдинги.
ФПГ-это возможность соединить банки и производство.
Распространение ФПГ обусловлено:
• потребностью в создании новой системы инвестирования и формирования интегральных структур, способных к саморазвитию;
• ростом финансового капитала, являющегося пока только потенциальным инвестором производства;
• наличием серьезного структурного и финансово-инвестиционного кризиса в промышленности, особенно в инвестиционной сфере;
• необходимостью укрепления и обновления сложившихся технологических цепочек и кооперационных связей в сфере производства.
Финансово- промышленные группы представлены в таких областях как металлургия, химия и нефтехимия, автомобилестроение, приборостроение, легкая промышленность, агропромышленный комплекс.
Деятельность ФПГ очень важна для нашей экономики, так как результаты интеграции экономических, организационных, технологических и интеллектуальных потенциалов их участников обеспечивают реальные механизмы самофинансирования, наращивания инвестиционных ресурсов для новых высокоэффективных производств.
Другой тип распространенных объединений Холдинги.
Существуют 3 основных мотива холдингизации, которые полностью определяют устойчивость и успешность холдингов в долгосрочной перспективе:
1)ходингизация ради развития основного бизнеса;
2) спекулятивная холдингизация, основной целью которой является последующая выгодная перепродажа купленного предприятия;
3) создание холдинга ради реализации незадействованного потенциала «старых» предприятий, трансферт управленческих ноу-хау.
Холдинговые компании создают существенную долю ВВП, обеспечивают ведение НИОКР (Научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы), создают рабочие места, являются крупными налогоплательщиками, формирующими государственные бюджеты стран, способны оказывать влияние на социальную и политическую сферы жизни страны.
