Реферат Анализ показателей ликвидности и платежеспособности
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
ПЛАН:
Введение; организационно – экономическая характеристика предприятия.
1. Имущество предприятия, источники его образования.
2. Анализ оборачиваемости совокупного капитала и его составляющих.
3. Анализ прибыли от реализации продукции и факторы, влияющие на её величину.
4. Анализ показателей ликвидности и платежеспособности.
Выводы и предложения
Список используемой литературы
Приложения
Введение
Анализ хозяйственной деятельности это способ познания предметов и явлений окружающей среды, основанной на расчленении целого на составные части и изучение их во всем многообразии, связей и зависимости.
В настоящее время Анализ хозяйственной деятельности занимает важное место среди экономических наук, его рассматривают, как основной элемент в системе управления производства, которая включает в себя:
- планирование
- учет
- принятие управленческих решений
Роль Анализа хозяйственной деятельности заключается в том, что он
· Позволяет проанализировать эффективность использования ресурсов;
· Предупредить изменение затрат;
· Установить и устранить различные виды недостатка в работе;
· Выявить и внедрить передовой опыт;
· Внедрить новую технику и технологию.
Объектом исследования моей работы является ОАО «Шахта Восточная». Основной вид деятельности предприятия относиться к угольной промышленности. Анализ хозяйственной деятельности промышленных предприятий преследует цель: Дать оценку выполнению плана и изменениям, происшедшим в анализируемом периоде по сравнению с предшествующими; выявить факторы, вызвавшие положительные и отрицательные отклонения от плана и изменения по сравнению с предшествующими периодами; найти резервы повышения эффективности работы предприятия и указать пути их мобилизации.
Формирование рынков продукции угольной промышленности России происходило на протяжении ряда лет. Основу их в регионах составляют:
· Недостаток ресурсов углей собственного производства или их полное отсутствие;
· Превышение стоимости угля собственной добычи над стоимостью завозного угля с учетом их качественных характеристик.
Происходящее в последнее время практически ежемесячное изменение стоимости добычи угля и его транспортировки если и не сужает сложившиеся границы рынков сбыта углей отдельных бассейнов, то значительно изменяет их наполненность. Этот процесс происходит в условиях значительного увеличения объемов неплатежей за поставляемую продукцию угольной отрасли, что, как следствие, ограничивает её добычу и отгрузку.
Целью ОАО «Шахта Восточная» является удовлетворение общественных потребностей в угле, продукции производственно-технического назначения, товарах народного потребления, работах и услугах. Общество осуществляет следующие виды деятельности:
· Добыча, обогащение и агломерация каменного угля;
· Добыча каменного угля;
· Производство земляных работ;
· Оптовая торговля твердым топливом.
На основе Бухгалтерского баланса и Отчета о прибылях и убытках рассмотрим основные экономические показатели хозяйственной деятельности предприятия ОАО «Шахта Восточная»
Таблица 1
Основные экономические показатели хозяйственной деятельности
| № п/п | Показатели | Ед. Изм. | Факт за прош. Год(2008) | Факт за отч. Год (2009) | Откл.от прош.года | Темп роста | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | |
| 1 | Выручка от реализации | Тыс. руб. | 669480 | 275545 | -393935 | 41.16 | |
| 2 | Капитал предприятия | Тыс. руб. | 241477 | 272790 | +31313 | 112.97 | |
| 3 | Коэффициент Оборачиваемости капитала | % | 2.77 | 1.01 | -1.76 | 36.46 | |
| 4 | Продолжительность Одного оборота | | 130 | 356 | +226 | 273.85 | |
| 5 | Балансовая прибыль | Тыс. Руб. | -126394 | -308324 | -181930 | 243.94 | |
| | | | | | | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | |
| 6 | Рентабельность капитала | % | _ | _ | _ | _ | |
| 7 | Рентабельность продаж | % | _ | _ | _ | _ | |
| 8 | Численность работников | Чел. | 93 | 90 | -3 | 96.77 | |
| 9 | Производительность труда (выроботка) | Тыс. Руб. | 7198.71 | 3061.61 | -4137.1 | 42.53 | |
Анализируя основные экономические показатели по ОАО «Шахта Восточная» можно сказать, что предприятие в убытке, так как выручка от реализации продукции уменьшилась на 393935 т.р., на это повлияло снижение производительности труда на 4137.1 т.р., а на её снижение повлияло уменьшение численности работников. Капитал предприятия увеличился на 31313 т.р., этому послужило уменьшение оборачиваемости капитала на 1.76 % и увеличение продолжительности одного оборота на 226. Исходя из этого, можно сказать, что предприятие работает не эффективно.
1.Имущество предприятия, источники его образования
Наличие имущества является необходимым условием деятельности предприятия, оно отражено в бухгалтерском балансе предприятия.
Бухгалтерский баланс – это способ обобщенного отражения в стоимостной оценке состояния активов предприятия и источников их образования на определенную дату. По своей форме он представляет собой таблицу, в которой с одной стороны (в активе), отражаются средства предприятия, а с другой (в пассиве) – источники их образования.
В зависимости от сроков обращения все имущество делится на:
· Внеоборотные активы – участвуют в нескольких производственных циклах и используются более одного года.
· Оборотные активы – используются в одном производственном цикле либо не более одного года.
К видам имущества относятся:
· Оборотные средства – это денежные средства необходимые предприятию для формирования запасов на складах.
· Основные средства – это совокупность материально вещественных ценностей используемых в качестве средств труда при производстве продукции, выполнении работ и оказания услуг.
· Нематериальные активы – это условная стоимость промышленной и интеллектуальной собственности, а также имущественные права (патенты, право на пользование землёй).
Источники образования имущества:
· Собственные средства – собственный капитал предприятия.
· Заемные средства – заемный капитал.
Собственный капитал – это средства, которыми располагает субъектхозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли.
Заемный капитал – это кредиты банков, и финансовых компаний, займы, кредиторская задолженность, лизинг, коммерческие бумаги.
Таблица 1.1.
Имущество предприятия, источники его образования
| Показатели | Данные на начало года | Данные на конец года | Отклонения | |||
| | Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| АКТИВ | 241477 | 100 | 272790 | 100 | | |
| Недвижимое имущество | 159676 | 66.12 | 119402 | 43.77 | -40274 | -22.35 |
| Текущие активы – всего | 81801 | 33.88 | 153388 | 56.22 | +71587 | +22.34 |
| из них материально-производственные запасы | 35279 | 14.61 | 62673 | 22.97 | +27394 | +8.36 |
| В т.ч. Производственные запасы Готовая продукция Прочие запасы | 4529 10979 19469 | 1.88 4.55 8.06 | 13137 23226 25662 | 4.82 8.51 9.41 | +8608 +12247 +6193 | +2.94 +3.96 +1.35 |
| Ликвидные активы | 46522 | 19.27 | 90715 | 33.25 | +44193 | +13.98 |
| В т.ч. Денежные средства Краткосрочные вложения Дебиторская задолженность Прочие активы | 28 7329 39165 - | 0.01 3.04 16.22 - | 456 8799 81460 - | 0.17 3.22 29.86 - | +428 +1470 +42295 - | +0.16 +0.18 +13.64 - |
| ПАССИВ | 241477 | 100 | 272790 | 100 | | |
| Собственный капитал | -94222 | -39.02 | -344664 | -126.35 | -250442 | -87.33 |
| Заемные средства – всего Из них Долгосрочные обязательства Краткосрочные обязательства | 335699 6772 328927 | 139.02 2.80 136.21 | 617454 6176 611278 | 226.35 2.26 224.08 | 281755 -596 282351 | +87.33 -0.54 +87.87 |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| В т.ч. Кредиты банков Расчеты с кредиторами Прочие краткосрочные обязательства | 130677 198250 - | 54.12 82.10 - | 211370 399908 - | 77.48 146.60 - | 80693 201658 - | +23.36 +64.5 - |
| Валюта баланса | 241477 | 100 | 272790 | 100 | 31313 | |
Анализируя имущество ОАО «Шахта Восточная» и источники его образования можно сказать, что имущество предприятия увеличилось на 31313 т.р. за счет увеличения текущих активов на 71587 т.р. и ликвидных активов на 44193 т.р., несмотря на то, что недвижимое имущество уменьшилось на 40274 т.р. Рассматривая источники образования имущества можно сказать, что заемные средства увеличились на 281755 т.р. изменение их структуры составило +87.33 %. За счет того, что предприятие не имеет собственного капитала, уменьшилось недвижимое имущество. Из этого следует, что предприятие находится в повышенной степени финансовой зависимости от внешних инвесторов и кредиторов, что свидетельствует о неэффективной работе предприятия.
2.Анализ оборачиваемости совокупного капитала и его составляющих
Бизнес в любой сфере деятельности начинается определенной суммы денежной наличности, за счет которой приобретается необходимое количество ресурсов, организуется процесс производства и сбыта продукции. Капитал в процессе своего движения проходит последовательно три стадии кругооборота:
· Заготовительную
· Производственную
· Сбытовую
Следовательно, чем быстрее капитал сделает кругооборот, тем больше предприятие получит и реализует продукции при одной и той же сумме капитала за определенный отрезок времени.
Повышение доходности капитала достигается рациональным и экономичным использованием всех ресурсов, недопущением их перерасхода, потерь на всех стадиях кругооборота.
Таким образом, эффективность использования капитала характеризуется его доходностью (рентабельностью) – это отношение суммы прибыли к среднегодовой сумме капитала. Показатели рентабельности капитала взаимосвязаны с показателями оборачиваемости капитала.
Расчёт влияния факторов на изменение рентабельности капитала можно провести методом абсолютных разниц:
R=Kоб. к * Rпродаж
∆R Rпродаж = (Rпродаж' - Rпродаж°) * Коб.к
Проверка:
R' - R° = ∆R Коб.к + ∆R Rпродаж
Таблица 2.1.
Показатели эффективности использования совокупного капитала
| Показатели | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение + ; - |
| Балансовая прибыль | - 126394 | - 308324 | - 181930 |
| Выручка от реализации | 669480 | 275545 | - 393935 |
| Совокупный капитал | 241477 | 272790 | + 31313 |
| Рентабельность капитала | | | |
| Рентабельность продаж | | | |
| Коэффициент оборачиваемости капитала | 2.77 | 1.01 | - 1.76 |
| Продолжительность одного оборота | 130 | 356 | +226 |
| Экономический эффект | х | х | +172890 |
Анализируя эффективность использования совокупного капитала, можно сказать, что он использовался не рационально, так как ускорение оборачиваемости капитала снизилось на -1.76 , а продолжительность одного оборота увеличилась на +226, что свидетельствует о том, что предприятие убыточное и работает не эффективно.
Оборот капитала – это непрерывно возобновляющейся процесс движения инвестиционных средств, или время, в течение которого промышленный капитал проходит все стадии кругооборота.
Скорость оборачиваемости капитала характеризуется следующими показателями:
· Коэффициентом оборачиваемости
· Продолжительностью одного оборота
Таблица 2.2
Анализ оборачиваемости капитала
| Показатели | Прошл. год | Отчетн. год | Отклонение + ; - |
| Выручка от реализации продукции | 669480 | 275545 | -393935 |
| Совокупный капитал | 241477 | 272790 | +31313 |
| в т.ч. оборотный капитал | 81801 | 153388 | +71587 |
| Удельный вес оборотных активов в общей сумме капитала | 33.88 | 56.23 | +22.35 |
| Коэффициент оборачиваемости капитала | 2.77 | 1.01 | -1.76 |
| в т.ч. коэффициент оборотного капитала | 8.18 | 1.80 | -6.38 |
| Продолжительность одного оборота всего капитала | 130 | 356 | +226 |
| в т.ч. оборотного капитала | 44 | 200 | +156 |
Расчет влияния факторов на оборачиваемость капитала проведем методом цепной подстановки.
Коб.к° = Уд.вес т.а° *Коб.т.а°
Коб.усл. = Уд.вес т.а.' – Коб.т.а.°
∆Коб.(уд.в.т.а.) = Коб.усл. – Коб.к.°
Коб.к.' = Уд.вес т.а' – Коб.т.а.'
∆Коб.к(Коб.т.а.) = Коб.к' – Коб.усл
Проверка:
Коб.к' – Коб.к.° = ∆Коб.к(уд.в.т.а.)+∆Коб.к(Коб.т.а.)
Коб.к° = 2.77
Коб.к.усл. = (56.23 *8.18)/100=0.48
∆Коб.к.(уд.в.т.а.) = 0.48 – 2.77 = -2.29
Коб.к.' = 1.01
∆Коб.к.(Коб.т.а.) = 1.01 – 0.48 = 0.53
Проверка:
1.01 – 2.77 = -2.29 + 0.53
-1.76 = -1.76
Анализируя оборачиваемость капитала, можно сказать, что он по сравнению с прошлым годом уменьшился на -1.76,такой результат сложился за счет увеличения удельного веса на +22.35. Коэффициент оборачиваемости капитала снизился на -2.29,а за счет ускорения коэффициента оборачиваемости текущих активов, коэффициент оборачиваемости капитала увеличился на +0.53, что свидетельствует о неэффективной работе предприятия.
Основные фонды занимают, как правило, основной удельный вес в общей сумме основного капитала предприятия.
Основные фонды – это часть производственных фондов, которые участвуют в процессе производства многократно, свою форму не меняют, а свою стоимость переносят на готовую продукцию по частям, по мере износа.
Основные фонды проходят четыре стадии кругооборота:
· Износ
· Амортизация
· Накопление
· Замена
Для обобщающей характеристики эффективности использования основных производственных фондов служат показатели:
1 Фондорентабельность - отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов.
2 Фондоотдача ОПФ – отношение выручки к среднегодовой стоимости ОПФ.
3 Фондоотдача активной части - отношение выручки к среднегодовой стоимости ОПФ активной части.
4 Фондоемкость - отношение среднегодовой стоимости ОПФ к выручки.
5 Фондоемкость активной части - отношение среднегодовой стоимости ОПФ активной части к выручке.
6 Фондовооруженность – отношение ОПФ к численности промышленно производственного персонала.
Таблица 2.3
Анализ эффективности использования основных фондов
| Показатели | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение + ; - |
| Выручка от реализации продукции | 669480 | 275545 | -393935 |
| Стоимость основных производственных фондов | 149722 | 111945 | -37777 |
| в т.ч. активная часть | 86838.76 | 67167 | -19671.76 |
| Удельный вес активной части основных производственных фондов в общей их стоимости | 58 | 60 | +2 |
| Балансовая прибыль | -126394 | -308324 | -181930 |
| Фондоотдача основных производственных фондов | 4.4715 | 2.4614 | -2.0101 |
| Фондоотдача акт.части основных производственных фондов | 7.71 | 4.10 | -3.61 |
| Фондовооруженность труда | 1609.91 | 1243.83 | :-366.08 |
| Фондорентабельность | -84.42 | -275.42 | -191 |
| Рентабельность продаж | | | |
| Численность | 93 | 90 | -3 |
| Производительность труда (выработка) | 7198.71 | 3061.61 | -4137.10 |
Расчет влияния структуры ОПФ на фондоотдачу основных производственных фондов, применяя способ абсолютных разниц.
Фотд.° = Уд.вес.а.ч.°*Фотд.а.ч.°
∆Фотд.(уд.в.а.ч.) = (Уд.вес.а.ч.' – Уд.вес.а.ч.°) * Фотд.а.ч.°
∆Фотд.(Фотд.а.ч.) = (Фотд.а.ч.' – Фотд.а.ч.°) * Уд.вес.а.ч.'
Фотд.' = Уд.вес.а.ч.'* Фотд.а.ч.'
Проверка:
Фотд.' – Фотд.° = ∆Фотд.(уд.вес.а.ч.) + ∆Фотд.(Фотд.а.ч.)
Фотд.° = 4.47
∆Фотд.(уд.вес.а.ч.) = (60-58) * 7.71/100 = 0.1542
∆Фотд.(Фотд.а.ч.) = (4.10-7.71) * 60/100 = -2.166
Фотд.' = 2.46
Проверка:
2.4614-4.4715 = 0.1542 +(-2.166)
-2.0101= -2.0118
Расчет влияния производства труда и фондовооруженности труда на фондоотдачу методом цепной подстановки.
Фотд° = Выработка° / Фондовооруженность°
Фотд.усл. = Выроботка' / Фондовооруженность°
∆Фотд.(выр.) = Фотд.усл. – Фотд.°
Фотд.' = Выроботка' / Фондовооруженность'
∆Фотд.(фондовоор-ть) = Фотд.' – Фотд.усл.
Проверка:
Фотд.' – Фотд.° = ∆Фотд.(вор)+∆Фотд.(фондовоор-ть)
Фотд.° = 4.4715
Фотд.усл. = 2962.85 / 1609.91 = 1.8404
∆Фотд.(выр) = 1.8404-4.4715 = -2.6311
Фотд.' =2.4614
∆Фотд.(фондовоор-ть) = 2.4614-1.8404 = 0.621
Проверка:
2.4614-4.4715 = -2.6311+ 0.621
-2.0101= -2.0101
Анализируя эффективность использования основных фондов можно сказать, что основные средства используются не рационально, так как фондоотдача снизилась на -2.0101.На уменьшение фондоотдачи повлияло снижение фондоотдачи активной части на – 3.61 и уменьшение фондовооруженности на -366.08
Оборотные средства – это совокупность денежных средств, авансированных предприятием для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный процесс производства и реализации продукции.
Таблица 2.4.
Анализ оборачиваемости оборотных средств
| № п/п | Показатели | Предыду щий год | Отчетный год | Отклоне ние (+;-) |
| 1 | Выручка от реализации продукции | 669480 | 275545 | -393935 |
| 2 | Стоимость текущих активов | 81801 | 153388 | +71587 |
| 3 | Оборачиваемость текущих активов | 8.18 | 1.80 | -6.38 |
| 4 | Продолжительность одного оборота текущих активов в днях | 44 | 200 | +156 |
| 5 | Экономический эффект от ускорения оборачиваемости | х | х | +119340 |
Анализируя оборачиваемость оборотных средств можно сказать, что предприятие работает не эффективно, так как выручка от реализации уменьшилась на -393935 и использует дополнительно привлеченные средства в оборот при замедлении оборачиваемости капитала на -6.38.
3.Анализ прибыли от реализации продукции и факторы, влияющие на её величину
Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах).
Прибыль – это часть чистого дохода, который непосредственно, получают субъекты хозяйствования после реализации продукции.
Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли.
Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности:
· Объема реализации продукции.
· Структуры.
· Себестоимости.
· Уровня среднереализационных цен.
Объем реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.
Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.
Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли, и наоборот.
Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастет, и наоборот.
Таблица 3.1.
Анализ прибыли и рост влияния факторов на ее изменение
| Показатели | Прошл. год | Отчетн. год | Отклонение в сумме | Отклонение % |
| 1.Объем реализации продукции (за вычетом НДС) | 669480 | 275545 | -393935 | -58.84 |
| 2.Полная себестоимость продукции | 794317 | 564313 | -230004 | -28.96 |
| 3. Прибыль от реализации продукции | -124837 | -288768 | -163931 | +131.32 |
| 4. Прибыль от прочей реализации | -1557 | -19556 | -17999 | -1156.01 |
| 5. Внереализацион-ные результаты доходы расходы | - | - | - | - |
| 6.Балансовая прибыль | -126394 | -308324 | -181930 | +143.94 |
| 7. Прибыль на 1 руб. реализованной продукции коп. (с точн. до 0,001) | -18.647 | -104.799 | -86.152 | +462.02 |
| 8. Затраты на 1 руб., реализованной продукции коп. (с точн.до 0,001) | +118.647 | +204.799 | 86.152 | +72.61 |
Расчет влияния факторов на прибыль от реализации продукции.
1.Изменение прибыли за счет объема реализации продукции.
∆Пр.РП = (РП'- РП°) * Пр.на1руб.РП°
(275545 – 669480) * -18.647 = +7345705.945/100= 73457.06
2.Изменение прибыли за счет изменения затрат приходящихся на 1 руб. реализованной продукции.
∆Пр.З.на1руб.РП = (З.на1руб.РП'- З.на1руб.РП°) * РП'
(204.799 – 118.647) * 275545 = 23738752.84/100=237387.53
Анализируя прибыль и рост влияния факторов на ее изменение, можно сказать, что объем реализованной продукции по сравнению с прошлым годом снизился на -393935тыс. руб. Расходы, связанные с производством и реализацией продукции уменьшились на -230004тыс. руб. Прибыль изменилась за счет увеличения реализованной продукции на +73457.06 и роста затрат на +237387.53.
4.Анализ показателей ликвидности и платежеспособности
Ликвидность баланса – это степень покрытия долговых обязательств, предприятия такими активами, срок превращения которых в денежные средства соответствуют сроку погашения обязательств.
В зависимости от степени ликвидности то есть скорости и превращения в денежные средства, активы предприятия подразделяются на следующие группы:
1.Наиболее ликвидные активы (А1):
· Денежные средства предприятия.
· Краткосрочные финансовые вложения.
2.Быстро реализуемые активы (А2):
· Дебиторская задолженность сроком погашения в течение 12 месяцев.
3.Медленно реализуемые активы (А3):
· Запасы, включая НДС.
· Дебиторская задолженность более 12 месяцев.
· Прочие оборотные активы.
4.Трудно реализуемые активы (А4):
· Статьи раздела вне оборотных активов.
Пассив баланса группируется по степени срочности их оплаты:
1.Наиболее срочные обязательства (П1):
· Кредиторская задолженность.
2.Краткосрочные пассивы (П2):
· Краткосрочные кредиты и займы.
· Задолженность по выплате участникам доходов (дивидендов).
· Прочие краткосрочные обязательства.
3.Долгосрочные пассивы (П3):
· Весь, раздел долгосрочные обязательства.
· Доходы будущих периодов.
· Фонд потребления.
· Резервы предстоящих расходов и платежей.
4.Постоянные пассивы (П4):
· Раздел капитал и резервы.
В Российской практике исчисляют три относительных показателя ликвидности:
1.
Коэффициент абсолютной ликвидности – он показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет денежной наличности.
2.
Коэффициент быстрой ликвидности – он показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах в краткосрочных ценных бумагах, а также за счет поступлений от дебиторов.
3.
Коэффициент текущей ликвидности – он показывает, какую часть текущих обязательств можно погасить, направив все оборотные средства.
От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность.
Платежеспособность – это готовность возвращать заемные средства в срок или готовность погасить долги в случаи одновременного предъявления требований о платежах со стороны всех кредиторов.
Важным фактором, определяющим, платежеспособность предприятий является:
a. Своевременное осуществление операций зафиксированных в финансовой политике.
b. Пополнение по мере возникновения потребности в оборотных средствах за счет прибыли, за счет ускорения оборачиваемости.
Таблица 4.1.
Анализ ликвидности предприятия
| Группировка активов | Сумма т.р. | Группировка пассивов | Сумма тр. | Недостаток (-) излишек ( + ) платежных средств | ||||
| Начало | Конец | Начало | Конец | |||||
| Начало | Конец | |||||||
| 1. Наиболее ликвидные активы | 7357 | 9255 | 1. Наиболее срочные обязательства | 198250 | 399908 | -190893 | -390653 | |
| 2.Быстро-реализуемые активы | 39165 | 81460 | 2.Краткосроч-ные пассивы | 130677 | 211370 | -91512 | -129910 | |
| 3.Медленно-реализуемые активы | 35279 | 62673 | 3.Долгосроч-ные пассивы | 6772 | 6176 | +28507 | +56497 | |
| 4.Трудно-реализуемые активы | 159676 | 119402 | 4.Постоянные пассивы | -94222 | -344664 | -253898 | -464066 | |
| БАЛАНС | 241477 | 272790 | БАЛАНС | 241477 | 272790 | -507796 | -928132 | |
1.Коэффициент абсолютной ликвидности = Денежные ср-ва+Краткосрочные финн-ые вложения / Краткосрочные обязательства
На начало года:28+7329/328927=0.02 0.2 – 0.5
На конец года:456+8799/611278=0.02
2.Коэффициент быстрой ликвидности = Денежные ср-ва+Краткосрочные финн-ые вложения+Краткоср-ая дебиторская задолж-ть / Краткосрочные обязательства
На начало года:28+7329+39165/328927=0.14 0.7 - 1
На конец года:456+8799+81460/611278=0.15
3.Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы / Краткосрочные обязательства
На начало года:81801/328927=0.25 2 и более
На конец года:153388/611278=0.25
Анализируя ликвидность предприятия можно сказать, что коэффициент абсолютной ликвидности на начало и на конец года составил 0.02, коэффициент быстрой ликвидности на начало года составил 0.14, а на конец года 0.15 и коэффициент текущей ликвидности как на начало так и наконец года составил 0.25. Это свидетельствует о не платежеспособности предприятия, потому что не один из коэффициентов не соответствует общепринятым стандартам.
Таблица 4.2.
Расчет обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами
| Показатели | На начало периода | На конец периода | Изменение + ; - |
| Наличие собственных оборотных средств | -253898 | -464166 | -210268 |
| Запасы | 35279 | 62673 | +27394 |
| Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств | -289177 | -526839 | -237662 |
| | | | |
| Долгосрочные заемные средства | 6772 | 6176 | -596 |
| Излишек(+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов | -282405 | -520663 | -238258 |
| | | | |
| Краткосрочные кредиты займы | 130677 | 211370 | +80693 |
| Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов | -151728 | -309293 | -157565 |
| Тип финансовой устойчивости | Кризисный | Кризисный | Кризисный |
Анализируя обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами, видно из таблицы, что предприятие относится к кризисному типу финансовой устойчивости, так как сумма запасов предприятия больше суммы собственных оборотных средств, долгосрочных обязательств и краткосрочных кредитов и займов.
Выводы и предложения
Комплексный анализ финансового состояния ОАО «Шахта Восточная» показал, что текущая платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия не только не соответствуют принятым стандартам, но и постоянно снижаются. Большая часть имущества сформирована за счет привлеченных средств (кредитов, займов). Серьезное опасение вызывает рост дебиторской и кредиторской задолженности. Несбалансированная финансовая политика привела к тому, что в 2009 году предприятие закончило с убытком. Так же наблюдается снижение оборачиваемости основных активов, снижение производительности труда.
В заключение проделанной работы можно обобщить следующие рекомендации по упрочению финансового положения предприятия:
1. По возможности сокращать задолженность предприятия, как дебиторскую, так и кредиторскую, высвобождая денежные средства, искать новые источники собственных средств, для погашения кредиторской задолженности, не прибегая к заемным средствам и не затягивая предприятие в долговую яму.
2.Стремиться к ускорению оборачиваемости капитала, а также к максимальной его отдаче, которая выражается в увеличении суммы прибыли.
3.Необходимо вовремя выявлять резервы укрепления ликвидности и финансовой устойчивости и сразу эти резервы использовать.
Повышение доходности капитала может быть достигнуто за счет рационального и экономного использования всех ресурсов, недопущения их перерасхода, потерь. В результате капитал вернется к своему исходному состоянию в большей сумме, т.е. с прибылью. Обобщая вышесказанное, можно сделать вывод, что анализ финансового состояния имеет очень важное значение, поскольку только на основе финансового анализа можно выявить сильные и слабые стороны в финансовом состоянии предприятия, и наметить меры по его укреплению или выходу из сложной финансовой ситуации.
Список используемой литературы
1.Г.В.Савицкая, Анализ хозяйственной деятельности предприятия, Минск, ООО «Новое знание», 1999.
2.В.В.Ковалев, О.Н.Волкова, Анализ хозяйственной деятельности предприятия, ТК-велби, 2002.
3.А.Д.Шеремет,Комплексный Анализ хозяйственной деятельности,ИНФРА-М,2006.
