Реферат Анализ финансового состояния предприятия 58

Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28

Поможем написать учебную работу

Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.

Предоплата всего

от 25%

Подписываем

договор

Имя

Выберите тип работы:

Принимаю Политику конфиденциальности

Скидка 25% при заказе до 5.2.2025

Введение.
Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния.

Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств и по сути дела отражает конечные результаты его деятельности.

Анализ финансового состояния предприятия позволяет изучить состояние капитала в процессе его кругооборота, выявить способность предприятия к устойчивому функционированию и развитию в изменяющихся условиях внешней и внутренней среды.

Цель финансового анализа – оценка прошлой деятельности и положения предприятия на данный момент, а также оценка будущего потенциала.

Основными задачами анализа ФСП являются:

-   оценка динамики состава и структуры активов, их состояния и движения,

- оценка динамики состава и структуры источников собственного и заемного капитала, их состояния и движения,

- анализ абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости       предприятия и оценка изменения ее уровня;

- анализ платежеспособности предприятия и ликвидности активов его баланса,

- анализ кредитоспособности предприятия и оценка потенциального банкротства.

Анализ ФСП основывается главным образом на относительных показателях, т.к. абсолютные показатели баланса в условиях инфляции практически невозможно привести в сопоставимый вид. Относительные показатели можно сравнивать с:

·     общепринятыми “нормами” для оценки степени риска и прогнозирования возможности банкротства;

·     аналогичными данными других предприятий, что позволяет выявить сильные и слабые стороны предприятия и его возможности;

·     аналогичными данными за предыдущие годы для изучения тенденции улучшения или ухудшения ФСП.

Грамотно проведенный анализ даст возможность выявить и устранить недостатки в финансовой деятельности и найти резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности; спрогнозировать финансовые результаты, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных средств.

Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов, банки – для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики – для своевременного поступления платежей, налоговые инспекции – для выявления плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

Внутренний анализ проводится службами предприятия, и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния предприятия. Его цель – обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.

Внешний анализ осуществляется внешними пользователями на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодно вложить средства, чтобы получить максимум прибыли и исключить риск потери.

Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, о движении капитала, о движении денежных средств и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

В данной работе я попытаюсь выполнить анализ финансового состояния ЗАО «Невинномысский маслоэкстракционный завод» по данным формы №1 ”Бухгалтерский баланс” и формы №2 “Отчет о прибылях и убытках”.
1. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ

     ПО ДАННЫМ БАЛАНСА
Сравнительный аналитический баланс получают из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей, расчетами показателей динамики и структуры. Агрегированный баланс включает показатели как горизонтального, так и вертикального анализа.

Таблица 1
АГРЕГИРОВАННЫЙ БАЛАНС

Наименование	Код	Абсолютные величины			Относительные величины, %
статей	строки	на начало периода	на конец периода	изменение (+, -)	на начало периода	на конец периода	в % к измене-нию валюты баланса*
Актив
Внеоборотные активы	Стр. 190	146675	172295	25620	22,03	39,50	-11,16
Оборотные активы	Стр. 290	519022	263917	-255105	77,97	60,50	111,16
Баланс	Стр. 190+290 =стр. 300	665697	436212	-229485	100,00	100,00	100,00
Пассив
Капитал и резервы	Стр. 490	3004	7513	4509	0,45	1,72	-1,96
Долгосрочные обязательства	Стр. 590	4942	141874	136932	0,74	32,52	-59,67
Краткосрочные обязательства	Стр. 690	657751	286825	-370926	98,81	65,75	161,63
Баланс	Сумма строк 490+590+690	665697	436212	-229485	100,00	100,00	100,00

Таблица 2

Таблица 2 СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИТИЧЕСКИЙ БАЛАНС (ВТОРОЙ УРОВЕНЬ АГРЕГИРОВАНИЯ)

№ строки	Наименование разделов статей баланса	Код строки баланса	Абсолютные показатели баланса, руб			Относительные показатели баланса, %
			на начало года	на конец года	изменения (+;-)	Структура баланса			Изменения
			на начало года	на конец года	изменения (+;-)	на начало года	на конец года	изменения (+;-)	в % к величине на начало года	в % к величине на конец года
0	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
	1 Внеоборотные активы
1	Основные средства	120	89772	89341	-431	13,49	20,48	7,00	-0,48	0,19
2	Нематериальные активы	110	-	-	-	-	-	-	-	-
3	Прочие внеоборотные средства	130+135+140+145+150	56903	82954	26051	8,55	19,02	10,47	45,78	-11,35
4	Итог по разделу 1	190	146675	172295	25620	22,03	39,50	17,46	17,47	-11,16
	2 Оборотные активы
5	Запасы	210+220	35572	35843	271	5,34	8,22	2,87	0,76	-0,12
6	Дебиторская задолжность (платежи после 12 мес.)	230	-	-	-	-	-	-	-	-
7	Дебиторская задолжность (платежи до 12 мес.)	240	283072	227803	-55269	42,52	52,22	9,70	-19,52	24,08
8	Краткосрочные финансовые вложения	250	200000	-	-200000	30,04	-	-30,04	-100,00	87,15
9	Денежные средства	260	358	251	-107	0,05	0,06	0,004	-29,89	0,05
10	Прочие оборотные активы	270	20	20	0	0,003	0,005	0,002	-	-
11	Итого по разделу 2	290	519022	263917	-255105	77,97	60,50	-17,46	-49,15	111,16
12	Медленно реализуемые активы	210+220+230+270	35592	35863	271	5,35	8,22	2,87	0,76	-0,12
12	Медленно реализуемые активы	210+220+230+270	35592	35863	271	5,35	8,22	2,87	0,76	-0,12
13	Наиболее ликвидные активы	250+260	200358	251	-200107	30,10	0,06	-30,04	-99,87	87,20
14	Итог актива	300	665697	436212	-229485	100	100	-	-34,47	100

	3 Капитал и резервы
15	Уставный капитал	410	10	10	-	0,002	0,002	0,001	-	-
16	Добавочный и резервный капитал	420+430	0	1	1	-	0,0002	0,0002	-	-0,0004
17	Фонды социальной сферы и целевые финансирования	440+450	-	-	-	-	-	-	-	-
18	Нераспределенная прибыль	460+470-465-475	2994	7502	4508	0,45	1,72	1,27	150,57	-1,96
18	Нераспределенная прибыль	460+470-465-475	2994	7502	4508	0,45	1,72	1,27	150,57	-1,96
19	Итого по разделу 3	490	3004	7513	4509	0,45	1,72	1,27	150,10	-1,96
	4 Долгосрочные обязательства
20	Итого по разделу 4	590	4942	141874	136932	0,74	32,52	31,78	2770,78	-59,67
	5 Краткосрочные обязательства
21	Заемные средства	610	300000	1001	-298999	45,07	0,23	-44,84	-99,67	130,29
22	Кредиторская задолжность	620+630	357751	285824	-71927	53,74	65,52	11,78	-20,11	31,34
23	Прочие обязательства	640+650+660	-	-	-	-	-	-	-	-
24	Итого по разделу 5	690	657751	286825	-370926	98,81	65,75	-33,05	-56,39	161,63
25	Краткосрочные пассивы	610+660	1001	1109	108	0,15	0,25	0,10	10,79	-0,05
26	Всего заемных средств	590+690	662693	428699	-233994	99,55	98,28	-1,27	-35,31	101,96
27	Итого пассива	700	665697	436212	-229485	100	100	-	-34,47	100
28	Величина собственных средств в обороте	490-190	-143671	-164782	-21111	-21,58	-37,78	-16,19	14,69	9,20
29	Рабочий капитал	290-690	-138729	-22908	115821	-20,84	-5,25	15,59	-83,49	-50,47

Вывод: 1. Абсолютное отклонение внеоборотных активов составило 25620 тыс. руб., а относительное 17,47 %. Внеоборотные активы занимают в структуре баланса на начало года 22,03%, а на конец года 39,50%. Доля изменения к концу года составила 17,46%, а доля изменения в общей сумме изменения актива составила –11,16%. 2. Абсолютное отклонение оборотных активов составило –255105 тыс. руб., а относительное –49,15%. Оборотные активы занимают в структуре баланса на начало года 77,97%, а на конец года 60,50%. Доля изменения к концу года составила –17,46%, а доля изменения в общей сумме изменения актива составило 111,16% 3. Абсолютное отклонение собственного капитала составило 4509 тыс. руб., а относительное 150,10%. Собственный капитал занимает в структуре баланса на начало года 0,45%, а на конец года 1,72%. Доля изменения к концу года составила 1,27%, а доля изменения в общей сумме изменения пассива составила –1,96%. 4. Абсолютное отклонение долгосрочных обязательств составило 136932 тыс. руб., а относительное 2770,78%. Долгосрочные обязательства занимают в структуре баланса на начало года 0,74%, а на конец года 32,52%. Доля изменения к концу года составила 31,78%, а доля изменения в общей сумме изменения пассива составила –59,67%. 5. Абсолютное отклонение краткосрочных обязательств составило –370926 тыс. руб., а относительное –56,39%. Краткосрочные обязательства занимают в структуре баланса на начало года 98,81%, а на конец года 65,75%. Доля изменения к концу года составила –33,05%, а доля изменения в общей сумме изменения пассива составила 161,63% . 6. Абсолютное отклонение медленно реализуемых активов составило 271 тыс. руб., а относительное 0,76%. Медленно реализуемые активы занимают в структуре баланса на начало года 5,35%, а на конец года 8,22%. Доля изменения к концу года составила 2,87%, а доля изменения в общей сумме изменения актива и пассива составила –0,12%. 7. Абсолютное отклонение наиболее ликвидных активов составило –200107 тыс. руб., а относительное –99,87%. Наиболее ликвидные активы занимают в структуре баланса на начало года 30,10%, а на конец года 0,06%. Доля изменения к концу года составила –30,04%, а доля изменения в общей сумме изменения актива и пассива составило 101,96%. 8. Абсолютное отклонение заемного капитала составило –233994 тыс. руб., а относительное 35,31%. Заемный капитал занимает в структуре баланса на начало года 99,55%, а на конец года 98,28%. Доля изменения к концу года составила –1,27%, а доля изменения в общей сумме изменения пассива составила –101,96%. 9. Абсолютное отклонение удельного веса величины собственных средств в обороте составило -21111 тыс. руб., а относительное 14,69%. Величина собственных средств в обороте в структуре баланса на начало года –21,58%, а на конец года –37,78%. Доля изменения к концу года составила –16,19%, а доля изменения в общей сумме изменения актива и пассива составила 9,2%. 10. Абсолютное отклонение рабочего капитала составило 115821 тыс. руб., а относительное 83,49%. Рабочий капитал занимает в структуре баланса на начало года –20,84%, а на конец года –5,25%. Доля изменения к концу года составило 15,59%, а доля изменения в общей сумме изменения актива и пассива составило –50,47%. Общий вывод: Валюта баланса в конце периода уменьшилась по сравнению с началом на 34,47%. Соотношение собственных и заемных денег на начало года 0,45% и 99,55% в структуре баланса, а на конец года 1,72% и 98,28%. Заемный капитал предприятия превышает собственный, что говорит о неплатежеспособности предприятия, а также о неликвидности бухгалтерского баланса. Доля оборотных активов в структуре актива баланса значительно превышает долю внеоборотных активов, но по сравнению с началом периода уменьшилась на 17,46%. Собственные средства в оборотных активах отсутствуют. 2. АНАЛИЗ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ Таблица 3
ПОКАЗАТЕЛИ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ
И ЛИКВИДНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Показатели	Номер	Код	Предыдущий год	Отчетный год	Изменение за год
	строки	строки
		по балансу
Кратковременные долговые обязательства Д_об, тыс. руб.	01	690	657751	286825	-370926
Денежные средства и кратковременные финансовые вложения Д_ср., тыс. руб.	02	260	358	251	-107
Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы Д_з, тыс. руб.	03	240	283072	227803	-55269
Запасы (материальные оборотные средства) З_м, тыс. руб.	04	210	23723	30241	6518
Коэффициент абсолютной ликвидности К_ал	05	Х	0,0005	0,0009	0,0003
(стр.02:стр.01)	05	Х	0,0005	0,0009	0,0003
Коэффициент быстрой ликвидности К_бл	06	Х	0,43	0,80	0,36
(стр.02+стр.03):стр.01)	06	Х	0,43	0,80	0,36
Коэффициент текущей ликвидности К_тл	07	Х	0,47	0,90	0,43

Таблица 4
ГРУППИРОВКА АКТИВОВ БАЛАНСА ПО СРОКАМ ИХ ПРЕВРАЩЕНИЯ
В ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА И ПАССИВОВ (ОБЯЗАТЕЛЬСТВ)
ПО СРОЧНОСТИ ИХ ОПЛАТЫ

Активы		Пассивы
Название и источники	Группа	Название и источники информации	Группа
информации
Наиболее ликвидные,	А₁	Наиболее срочные обязательства,	П₁
стр. 250+260		стр. 620
Быстро реализуемые,	А₂	Краткосрочные,	П₂
стр. 240		стр. 610+630+660
Медленно реализуемые,	А₃	Долгосрочные,	П₃
стр. 210+220+230+270		стр. 590+640+650
Трудно реализуемые,	А₄	Постоянные,	П₄
стр. 190(стр.02+стр.03+стр.04):стр.01		стр. 490

Таблица 5

Таблица 5 ГРУППИРОВКА АКТИВОВ БАЛАНСА ПО СРОКАМ ИХ ПРЕВРАЩЕНИЯ
В ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА И ПАССИВОВ (ОБЯЗАТЕЛЬСТВ)
ПО СРОЧНОСТИ ИХ ОПЛАТЫ

Группы актива	На	На	Группы пассива	На	На	Платежный излишек (+) или недостаток (-)		Нормативные условия ликвидности баланса	Фактическая ликвидность
	начало	конец		начало	конец	Платежный излишек (+) или недостаток (-)			Фактическая ликвидность
	года	года		года	года	на начало года	на конец года		на начало года	на конец года
1	2	3	4	5	6	7=2-5	8=3-6	9	10	11
А₁	200358	251	П₁	357751	285824	-157393	-285573	А1 > П1	А1 < П1	А1 < П1
А₂	283072	227803	П₂	300000	1001	-16928	226802	А2 > П2	А2 < П2	А2 > П2
А₃	35592	35863	П₃	4942	141874	30650	-106011	А3 > П3	А3 > П3	А3 < П3
А₄	146675	172295	П₄	3004	7513	143671	164782	А4 < П4	А4 > П4	А4 > П4
Баланс	665697	436212	Баланс	665697	436212	-	-	-	-	-

Вывод:
1.     Фактическое неравенство не соответствует нормативному, т.е. отрицательное отклонение по группе А1. Отклонения составили: на начало года –157393 тыс. руб., на конец года –285573 тыс. руб. Это означает, что и на начало, и на конец года А1 < П1.

2.     Фактическое неравенство на начало года не соответствует нормативному, отклонение по нему составило –16928 тыс. руб. А на конец года фактическое неравенство соответствует нормативному. Отклонение составило 226802 тыс. руб., т.е. на конец года группа А2 может возместить отрицательное отклонение по группе А1 до 6 месяцев. На начало года А2 < П2, а на конец года А2 > П2.

3.     Фактическое неравенство на начало года соответствует нормативному, а на конец года фактическое неравенство не соответствует нормативному, отклонение на начало года составило 30650 тыс. руб., на конец года –106011 тыс. руб. Это означает, что на начало года А3 > П3, а на конец года А3 < П3.

4.     Фактическое неравенство не соответствует нормативному. Отклонения составили: на начало года 143671 тыс. руб., на конец года 164782 тыс. руб. Это означает, что и на начало, и на конец года А4 > П4.

После сопоставления групп статей актива и пассива баланса можно сделать вывод: баланс следует считать неликвидным из-за отсутствия собственных оборотных средств и отсутствием возможности погасить текущие обязательства без продажи внеоборотных активов.
3. АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ

Таблица 6

ОЦЕНКА ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ

ПРЕДПРИЯТИЯ, ТЫС. РУБ.

Показатели	Номер строки	На начало года	На конец года	Изменение за год (+,-)
1	2	3	4	5
Источники формирования собственных оборотных средств (стр. 490 баланса)	01	3004	7513	4509
Внеоборотные активы (стр. 190 баланса)	02	146675	172295	25620
Средства, приравненные к собственным средствам	03	-	-	-
(стр. 640 баланса)	03	-	-	-
Наличие собственных оборотных средств (стр.01-стр.02+стр.03)	04	-143671	-164782	-21111
Долгосрочные пассивы (стр. 590 баланса)	05	4942	141874	136932
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования средств (стр.04+стр.05)	06	-138729	-22908	115821
Краткосрочные заемные средства (стр. 690 баланса)	07	657751	286825	-370926
Величина источников формирования запасов (стр.06+стр.07)	08	519022	263917	-255105
Общая величина запасов по бухгалтерскому балансу (стр. 210)	09	23723	30241	6518
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (стр.04-стр.09)	10	-167394	-195023	-27629
Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов (стр.06-стр.09)	11	-162452	-53149	109303
Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (стр.08-стр.09)	12	495299	233676	-261623
Тип финансовой ситуации согласно классификации		3	3

Таблица 6

Таблица 7 АНАЛИЗ КОЭФФИЦИЕНТОВ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Показатели	Алгоритм расчета по балансу	Граничные	На	На	Изменение за год (+,-)
		значения	начало года	конец года
		коэффициентов
Коэффициент автономии К_а	стр. 490	К_а≥ 0,5	0,005	0,017	0,013
	стр. 700
Коэффициент соотношения заемных и	(стр. 590 + стр. 690)	К_зс ≤ 1,0	220,60	57,06	-163,54
собственных средств К_зс	стр. 490
Коэффициент маневренности К_м	стр. 490-стр.190	К_м≥ 0,5	-47,83	-21,93	25,89
	стр. 490
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами К_ос	стр. 490-стр. 190	К_ос ≥ 0,3	-0,28	-0,62	-0,35
	стр. 290
Коэффициент реальных	стр. (110+120+211+213)	К_ра ≥ 0,5	0,17	0,26	0,09
активов в имуществе предприятия К_ра	стр. 300

Вывод:
1.     Коэффициент соотношения заемных и собственных средств на начало и конец года значительно выше 1,0. Это говорит о привлечении заемных средств и финансовой неустойчивости, сопряженной с нарушением платежеспособности предприятия. За год коэффициент уменьшился на 163,54, что свидетельствует о снижении зависимости предприятия от привлечения заемных средств и повышении его финансовой устойчивости.

2.     При оптимальном значении 0,5 и выше, на начало года коэффициент маневренности составил –47,83, а на конец года –21,93. Это говорит об отсутствии (недостатке) собственного капитала и формировании оборотных средств за счет заемных. Прирост коэффициента маневренности на конец года на 25,89 означает улучшение финансовой устойчивости предприятия в последующий период.

3.      Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ниже нормативного 0,3. Структура баланса неудовлетворительная.

4.      Повышение коэффициента реальных активов на 0,09 в имуществе предприятия характеризует небольшой рост производственного потенциала. Но, на начало и конец года, производственный потенциал не высок.

5.      При данном типе финансовой ситуации сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств: ФС< 0; ФД< 0; ФО > 0.

Трехкомпонентный показатель равен: S=(0; 0; 1).

4. АНАЛИЗ ИМУЩЕСТВЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ Таблица 8
АНАЛИЗ ИМУЩЕСТВЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ
ПРЕДРИЯТИЯ

Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	Сумма, тыс. руб.		Изменение за год, тыс. руб. (+,-)	Темп изменения, % (+,-)	Удельный вес в имуществе предприятия, %
Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	на начало года	на конец года	Изменение за год, тыс. руб. (+,-)	Темп изменения, % (+,-)	на начало года	на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Имущество предприятия, всего	01	300	665697	436212	-229485	-34,47	100,00	100,00
В том числе	02	190	146675	172295	25620	17,47	22,03	39,50
внеоборотные активы	02	190	146675	172295	25620	17,47	22,03	39,50
Из них:
нематериальные активы	03	110	-	-	-	-	-	-
основные средства	04	120	89772	89341	-431	-0,48	13,49	20,48
незавершенное строительство	05	130	53924	79975	26051	48,31	36,76	46,42
Долгосрочные вложения	06	140	-	-	-	-	-	-
отложенные налоговые активы	07	145	2979	2979	-	-	-	-
Оборотные средства	08	290	519022	263917	-255105	-49,15	77,97	60,50
Оборотные средства	08	290	519022	263917	-255105	-49,15	77,97	60,50
Из них:
запасы,	09	210	23723	30241	6518	27,48	3,56	6,93
дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты	10	240	283072	227803	-55269	-19,52	42,52	52,22
денежные средства	11	260	358	251	-107	-29,89	0,05	0,06

Таблица 9
СОСТАВ И СТРУКТУРА ВНЕОБОРОТНЫХ АКТИВОВ

Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	Сумма, тыс. руб.		Измене-ние за год, (+,-)	Темп измене-ния, %	Удельный вес во внеоборотных активах предприятия, %
			на начало года	на конец года			на начало года	на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Внеоборотные (долгосрочные) активы, всего:	01	190	146675	172295	25620	17,47	100	100
Нематериальные активы	02	110	-	-	-	-	-	-
Из них:	03	111	-	-	-	-	-	-
Патенты,
лицензии,
товарные знаки, иные
аналогичные права и активы
Основные	04	120	89772	89341	-431	-0,48	61,20	51,85
средства
Из них:	05	122	-	-	-	-	-	-
Здания,
машины и
оборудование
Незавершенное строительсво	06	130	53924	79975	26051	48,31	36,76	46,42
Долгосрочные финансовые вложения	07	140	2979	2979	-	-	2,03	1,73
Из них:	08	145	2979	2979	-	-	2,03	1,73
Прочие
долгосрочные финансовые вложения

Вывод:
За прошедший год имущество предприятия сократилось на 34,47%. Это может означать тенденцию понижения потенциальных возможностей. Уменьшение произошло за счет значительного снижения оборотных средств в структуре активов предприятия на 49,15% (60,50 – 77,97) при абсолютном уменьшении на 49,15%.

Прирост внеоборотных активов в имуществе предприятия на конец года на 17,47%. Основной составляющей прироста явилось удвоение затрат в незавершенном строительстве (прирост 48,31%).

Объем основных средств сократился на 0,48 %, их доля во внеоборотных активах увеличилась на 6,99% (20,48 – 13,49), но это не влияет на характер изменения всего имущества.

Повышение дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, на 27,48% и уменьшение денежных средств на 29,89% не являются положительными факторами в укреплении финансового состояния рассматриваемого предприятия.

Таблица 10
СОСТАВ И СТРУКТУРА ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ

Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	Сумма, тыс. руб.		Измене-ние за год, (+,-)	Темп измене-ния, %	Удельный вес в оборотных активах предприятия, %
Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	на начало года	на конец года	Измене-ние за год, (+,-)	Темп измене-ния, %	на начало года	на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Оборотные	01	290	319022	263917	-55105	-17,27	100,00	100,00
(текущие) активы
всего:
В том числе запасы	02	210	23723	30241	6518	27,48	7,44	11,46
Из них:
Сырье, материалы	03	211	22099	24511	2412	10,91	6,93	9,29
Готовая продукция и товары для перепродажи	04	214	72	188	116	161,11	0,02	0,07
Расходы будущих периодов	05	216	1552	5542	3990	257,09	0,49	2,10
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	06	220	11849	5602	-6247	-52,72	3,71	2,12
Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев, после отчетной даты	07	240	283072	227803	-55269	-19,52	88,73	86,32
Денежные средства	08	260	358	251	-107	-29,89	0,11	0,10
Прочие оборотные активы	09	270	20	20	0	0,00	0,01	0,01

5. АНАЛИЗ КАПИТАЛА, ВЛОЖЕННОГО В ИМУЩЕСТВО ПРЕДПРИЯТИЯ Таблица 11
ОЦЕНКА КАПИТАЛА, ВЛОЖЕННОГО В ИМУЩЕСТВО ПРЕДПРИЯТИЯ

Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	Сумма, тыс. руб.		Измене-ние за год, (+,-)	Темп измене-ния, % (+,-)	Удельный вес в источниках средств предприятия, %
Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	на начало года	на конец года	Измене-ние за год, (+,-)	Темп измене-ния, % (+,-)	на начало года	на конец года
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Источники средств предприятия, всего	01	700	665697	436212	-229485	-34,47	100,00	100,00
В том числе:
Собственный капитал	02	490	3004	7513	4509	150,10	0,45	1,72
Из него: уставный капитал	03	410	10	10	-	-	0,0015	0,0023
резервный капитал	04	430	-	1	1	-	-
нераспределенная прибыль	05	470	2994	7502	4508	150,57	0,45	1,72
Заемный капитал	06	590+690	662693	428699	-233994	-35,31	99,55	98,28
Из него: займы и кредиты	07	610	300000	1001	-298999	-99,67	45,07	0,23
кредиторская задолженность	08	620	357751	285824	-71927	-20,11	53,74	65,52
Наличие собственных оборотных средств	08	490-190	-143671	-164782	-21111	-14,69	-21,58	-37,78

Вывод:

Анализ данных таблицы № 11 позволяет заключить, что величина собственного капитала за анализируемый год увеличилась на 4509 тыс. руб., или 150,10%, но это не влияет на характер изменения всего имущества, так как доля собственного капитала в имуществе предприятия незначительна: на начало года 0,45%, на конец года 1,72%.

На уменьшение имущества предприятия повлияло значительное уменьшение заемного капитала на 233994 тыс. руб. или 35,31%, так как он занимает удельный вес в имуществе предприятия: на начало года 99,55%, на конец года 98,28%.

Таблица 12
АНАЛИЗ СОСТОЯНИЯ
И ДВИЖЕНИЯ СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА (по ф. № 3)

Наименование показателя	Уставный (складоч-ный капитал)	Добавоч-ный капитал	Резервный фонд	Нераспре-деленная прибыль	Целевые финансирования и поступления	Резервы предстоя-щих расходов	Оценоч-ные резервы
Код строки	10	20	30	50	70	80	90
Остаток на начало года, тыс. руб.	10	-	-	2994	-	-	-
Поступило, тыс. руб.	-	-	1	4509	-	-	-
Израсходовано (использовано), тыс. руб.	-	-	-	1	-	-	-
Остаток на конец года, тыс. руб.	10	-	1	7502	-	-	-
Абсолютное изменение (+,-) тыс. руб., (стр.4 – стр.1)	-	-	1	4508	-	-	-
Относительное изменение (+,-), % (гр.4 : стр.1 – 100%)	-	-	-	150,57	-	-	-

Таблица 14
РАСЧЕТ ЧИСТЫХ АКТИВОВ (В БАЛАНСОВОЙ ОЦЕНКЕ), ТЫС. РУБ.

Показатель	Код строки ф.№1	На начало года, тыс.руб.	На конец года, тыс.руб.	Изменение (-;+), тыс.руб.	Темп роста, %
1	2	3	4	5	6
1. Нематериальны активы	110	-	-	-	-
2. Основные средства	120	89772	89341	- 431	-0,48
3. Незавершенное строительство	130	53924	79975	26051	48,31
4. Долгосрочные финансовые вложения	140	-	-	-	-
5. Отложенные налоговые активы	145	2979	2979	-	-
6. Прочие внеоборотные активы	150	-	-	-	-
7. Запасы (с учетом НДС)	210+220	35572	35843	271	0,76
8. Дебиторская задолженность	230+240+244	283072	227803	-55269	-19,52
9. Краткосрочные финансовые вложения	250-252	200000	-	-200000	-100,00
10. Денежные средства	260	358	251	-107	-29,89
11. Прочие оборотные активы	270	20	20	-	-
12. Итого активов для расчета чистых активов	Сумма п.п.1-10	665697	436212	-229485	-34,47
13. Займы и кредиты	510+520+610	300000	134414	-165586	-55,20
14. Отложенные налоговые обязательства	515	4942	8461	3519	71,21
15. Кредиторская задолженность	620	357751	285824	-71927	-20,11
16. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630	-	-	-	-
17. Резервы предстоящих расходов и платежей	650	-	-	-	-
18. Прочие краткосрочные обязательства	660	-	-	-	-
19. Итого пассивов, исключаемых из стоимости активов	Сумма п.п.13-18	662693	428699	-233994	-35,31
20. Стоимость чистых активов (п.12-п.19), расчетные данные ф.№1		3004	7513	4509	150,10
21. Стоимость чистых активов по данным ф.№3		3004	7513	4509	150,10
22. Отклонение (+, -)	п.20-п.21	0	0	0	0

Вывод:
Данные свидетельствуют о том, что на конец отчетного года величина чистых активов увеличилась на 4509 тыс. руб., или 150,10%, и составила -7513 тыс. руб.

Столь существенное увеличение этого показателя происходило на фоне снижения как активов, принимаемых в расчет чистых активов, так и обязательств. Вместе с тем, стоимость активов снизилась в меньшей степени на 34,47% или 229485 тыс. руб. по сравнению с обязательствами: их уменьшение составило 35,31%, или 233994 тыс. руб.

Важно отметить, что значительное сокращение пассивов организации было вызвано, главным образом, уменьшением займов и кредитов на 55,20%, а также снижением величины кредиторской задолженности на 20,11%.

Сокращение активов предприятия произошло в основном из-за уменьшения следующих показателей: дебиторской задолженности на 19,52%; денежных средств на 29,89% и краткосрочных финансовых вложений на 100%.

Таблица 15
ОБЕСПЕЧЕННОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЯ СОБСТВЕННЫМИ
ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ

Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	Сумма, тыс. руб.		Изменение за год, (+,-)
Показатели	Номер строки	Код строки по балансу	на начало года	на конец года	Изменение за год, (+,-)
1	2	3	4	5	6
Наличие собственных оборотных средств	01	по расчету (стр.04, табл.6)	-143671	-164782	-21111
Запасы	02	210	23723	30241	6518
Дебиторская задолженность покупателей за товары, работы и услуги	03	241	276122	149196	-126926
Авансы выданные	04	234+245	-	-	-
Итого (стр.02 + стр.03 + стр.04)	05	Х	299845	179437	-120408
Краткосрочные и займы под запасы и затраты	06	611+612	-	-	-
Кредиторская задолженность за товары, работы и услуги	07	621	56436	268900	212464
Авансы, полученные от покупателей и заказчиков	08	627	-	-	-
Итого (стр.06 + стр.07 + стр.08)	09	Х	56436	268900	212464
Запасы и затраты, не прокредитованные банком (стр.05 – стр.09)	10	Х	243409	-89463	-332872
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств для покрытия запасов, затрат и дебиторской задолженности (стр.01 – стр.10)	11	Х	-387080	-75319	311761

Вывод:

На анализируемом предприятии выявлен недостаток собственных оборотных средств для покрытия запасов и затрат: на начало года он составил –387080 тыс. руб., на конец года –75319 тыс. руб., это свидетельствует о неустойчивом финансовом положении. По результатам анализа динамики данного показателя видно, что существует тенденция к уменьшению данного недостатка, что в дальнейшем может изменить финансовое состояние предприятия.
6. АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ

Таблица 16
ПОКАЗАТЕЛИ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Показатели	Методика расчета	2005г.	2006г.	Изменение, (+,-)
Выручка от продаж	стр.010 (ф.2)	408366	542200	133834
Коэффициент общей оборачиваемости капитала	d₁ = Выручка от продаж/стр.300	0,61	1,24	0,63
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств	d₂ = Выручка от продаж/стр.290	0,79	2,05	1,27
Коэффициент отдачи нематериальных средств	d₃ = Выручка от продаж/стр.110	-	-	-
Коэффициент фондоотдачи	d₄ = Выручка от продаж/стр.120	4,55	6,07	1,52
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	d₅ = Выручка от продаж/стр.490	135,94	72,17	-63,77

Вывод:
Коэффициент общей оборачиваемости активов показывает, сколько раз за период совершается полный цикл производства и обращения, приносящий соответствующий доход. Рассчитывается путем деления объема чистой выручки от реализации на среднюю за период величину стоимости активов.

По данным баланса, с одной стороны, этот показатель за показывает, что каждая единица активов в 2005-2006 гг. принесла 0,61 и 1,24 руб. реализованной продукции; с другой стороны, он показывает, что за год полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль, совершается 0,61 и 1,24 раз. Повышение коэффициента общей оборачиваемости на 0,63 оборота говорит об ускорении кругооборота всех активов предприятия.

Рост коэффициента фондоотдачи на 1,52 оборота свидетельствует об ускорении кругооборота основных средств предприятия и о более эффективном их использовании (уменьшение издержек отчетного периода).

Эффективность использования мобильных (оборотных) средств предприятия немного улучшилась, так как увеличилось число оборотов на 1,27 оборота.

А эффективность использования основных средств предприятия отражает показатель фондоотдачи, причем произошел рост показателя на 1,52 оборота. Это может быть достигнуто или из-за повышения объема реализации продукции или за счет более высокого технического уровня основных средств и говорит об уменьшении издержек отчетного периода.

Нематериальные активы на предприятии отсутствуют.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала показывает активность средств, которыми рискуют акционеры. Значительное снижение этого показателя отражает тенденцию к бездействию части собственных средств.

В нашем случае этот коэффициент составил 72,17. Уровень продаж превышает вложенный капитал более чем в семьдесят два раза. Учитывая то, что заемные средства занимают удельный вес в структуре баланса (на начало года 99,55%, а на конец года 98,28%), можно сказать об очень низкой безопасности кредиторов и о возможных затруднениях у предприятия, которые могут возникнуть при уменьшении дохода.
Общий вывод:
На основании проведенного анализа можно сделать вывод о том что, скорее всего, ЗАО «Невинномысский маслоэкстракционный завод» проводит реконструкцию с вводом в эксплуатацию новых основных фондов, так как возросли остатки незавершенного строительства на 26051 тыс. руб.

Источниками проведения реконструкции являются заёмные средства, которые занимают удельный вес в имуществе предприятия. В связи с проводимой реконструкцией пополнение оборотных средств также осуществлялось за счет заемного капитала.

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и других обязательных платежей), в 2006 году составила 542 200 тыс. руб. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ услуг составила 505569 тыс. руб.

Прибыль до налогообложения отчетного периода сниженная на пени по налогам составила 8028 тыс. руб. Отложенные налоговые обязательства составили 3519 тыс. руб.

В результате сложилась чистая прибыль в сумме 4509 тыс. руб.

1. Реферат Участие профсоюзов в обеспечении занятости
2. Контрольная работа на тему Теоретические и практические аспекты аудиторской деятельности
3. Реферат Понятие следователя и общая характеристика его следственных действий
4. Задача Учет экспортных операций у организации-экспортера
5. Реферат Мышление, его виды
6. Реферат Борцов, Виктор Андреевич
7. Контрольная работа Избирательное право РФ
8. Реферат на тему Courtship In Pride And Prejudice And Great
9. Реферат на тему Gun Essay Research Paper military technologyWroughtiron breechloaders
10. Реферат на тему Нормативні межі маніпулювання електоратом у виборчому процесі

Bukvasha