Сущность кредита и его функции

Понятие кредита тесным образом связано с понятием ссудного капитала.

Кредит представляет собой движение ссудного капитала.

Сущность кредита состоит в том, что граждане, воспользовавшись кредитом, получают возможность направить полученные дополнительные ресурсы для расширения своего дела либо приблизить достижение своих потребительских целей, скорее по­ручить в свое распоряжение такие вещи, предметы, ценности, которыми, не будь кредита, они могли бы владеть лишь в будущем. Последний представляет собой временно высвобожденные денежные средства. Источником их происхождения, как правило, служит прибыль от производства и торговли, и в этом проявляется единство трех форм капитала - промышленного, торгового и ссудного. Различие же заключается в том, что ссудный капитал постоянно находится только в денежной форме, не принимая ни производственной, ни товарной форм. Существует особенности и в форме отчуждения: при промышленной или товарной форме капитала явно прослеживаются отношения купли-продажи, в то время как для ссудного капитала более характерны кредитные отношения.

Ссудным капиталом называется капитал в денежной форме, предоставляемый его собственником заемщику на определенных условиях.

Основные принципы кредита:

1)      платность;

2)      срочность;

3)      возвратность;

4)      обеспеченность;

5)      целевой характер.

Важнейшими источниками ссудного капитала служат:

1.      Денежные средства, предназначенные для восстановления основного капитала и накапливаемые в виде амортизации;

2.      Часть оборотного капитала, высвобождаемая в денежной форме в связи с несовпадением времени продажи товаров и покупки сырья, материалов;

3.      Капитал, временно свободный в промежутках м/у поступлением средств от реализации товаров и выплатой зарплаты;

4.      Фонды накопления;

5.      Сбережения населения;

6.      Накопления государства.

С понятием кредита тесно связано понятие процента и процентной ставки. Процент это, условно говоря, цена ссудного капитала, та стоимость, за которую владелец свободных денежных средств (кредитор) мог бы найти им иное применение. В этой связи различают понятие альтернативных возможностей. Представим, что Иванов является владельцем 1000 рублей. На эти деньги он мог бы приобрести десяток ценных бумаг, которые, по оценкам экспертов, через год будут стоить 115 рублей каждая. Он также мог бы приобрести имущество, спрос на которое возрастает примерно на 16-17% в год. Это означает, что потенциальный заемщик указанных средств должен предложить Иванову большую прибыль по окончании года. Т.е. сумма денежных средств, которые должны оказаться у Иванова, должна быть больше той, чем которую он получил бы, если бы вложил средства в указанные покупки. Расчет показывает, что такой "ценой" отказа Иванова от инвестиций является, как минимум, 17% годовых. Поэтому суть процентной ставки - оценить стоимость отказа потенциального кредитора от иных вложений и заставить его выбрать именно ссуду, а также возместить ему стоимость тех благ, от которых он в результате кредитования отказался.

Функции кредита:

§         перераспределительная (капитал перераспределяется м/у отраслями);

§         экономия издержек обращения (наличные деньги заменяются кредитными – векселями, чеками, безналичными расчетами);

§         ускорение концентрации и централизации капитала (крупные производители -заемщики получают возможность в ускоренном порядке концентрировать капиталы и увеличивать производство для целей экономии на масштабе. Примером может быть выпуск быстро растущим АО не акций, а облигаций для финансирования своего роста);

§         кредитное регулирование экономики (совокупность мероприятий, осуществляемых государством для изменения объема и динамики кредита в целях воздействия на хозяйственные процессы. Предоставляются разные ставки, льготы).


Формы кредита.

Классификацию кредита традиционно принято осуществлять по

нескольким базовым признакам, к важнейшим из которых следует отнести

категории кредитора и заемщика, а также форму, в которой

предоставляется кредитная ссуда. Исходя из этого, можно выделить

следующие шесть достаточно самостоятельных форм кредита.

1. Банковский кредит.

Одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в

экономике, объектом которых выступает процесс передачи в ссуду

непосредственно денежных средств. Предоставляется исключительно

специализированным кредитно-финансовым организациям, имеющим

лицензию на осуществление подобных операций от центрального банка.

В роли заемщика могут выступать только юридические лица,

инструментом кредитных отношений является кредитный договор или

кредитное соглашение. Доход по этой форме кредита поступает в виде

ссудного процента, ставка которого определяется по соглашению

сторон с учетом ее средней нормы на данный период и конкретных

условий кредитования.

2.Коммерческий кредит.

Одна из первых форм кредитных отношений в экономике, породившая

вексельное обращение и тем самым активно способствовавшая развитию

безналичного денежного оборота, находит практическое выражение в

финансово-хозяйственных отношениях между юридическими лицами в

форме реализации продукции или услуг с отсрочкой платежа. Основная

цель этой формы кредита – ускорение процесса реализации товаров, а

следовательно, извлечения заложенной в них прибыли.

Инструментом коммерческого кредита является вексель,

выражающий финансовые обязательства заемщика по отношению к

кредитору. Наибольшее распространение получили две формы векселя –

простой вексель, содержащий прямое обязательство заемщика на

выплату установленной суммы непосредственно кредитору, и

переводный, представляющий письменный приказ заемщику со стороны

кредитора о выплате установленной суммы третьему лицу либо

предъявителю векселя. В современных условиях функции векселя часто

принимает на себя стандартный договор между поставщиком и

потребителем, регламентирующий порядок оплаты реализуемой продукции

на условиях коммерческого кредита.

Коммерческий кредит принципиально отличается от банковского:

- в роли кредитора выступают не специализированные кредитно-

финансовые организации, а любые юридические лица, связанные с

производством либо реализацией товаров или услуг;

- предоставляется исключительно в товарной форме;

- ссудный капитал интегрирован с промышленным или торговым, что

в современных условиях нашло практическое выражение в создании

финансовых компаний, холдингов и других аналогичных структур,

включающий в себя предприятия различной специализации и направлений

деятельности;

- средняя стоимость коммерческого кредита всегда ниже средней

ставки банковского процента на данный период времени;

- при юридическом оформлении сделки между кредитором и заемщиком

плата за этот кредит включается в цену товара, а не определяется

специально, например, через фиксированный процент от базовой суммы.

В современных условиях на практике применяются в основном три

разновидности коммерческого кредита:

- кредит с фиксированным сроком погашения;

- кредит с возвратом лишь после фактической реализации заемщиком

поставленных в рассрочку товаров;

- кредитование по открытому счету, когда поставка следующей

партии товаров на условиях коммерческого кредита осуществляется до

момента погашения задолженности по предыдущей поставке.

3. Потребительский кредит.

Главный отличительный его признак — целевая форма кредитования

физических лиц. В роли кредитора могут выступать как

специализированные кредитные организации, так и любые юридические

лица, осуществляющие реализацию товаров или услуг. В денежной форме

предоставляется как банковская ссуда физическому лицу для

приобретения недвижимости, оплаты дорогостоящего лечения и т. п., в

товарной - в процессе розничной продажи товаров с отсрочкой

платежа. В России только получает распространение, ограниченно

используется при кредитовании под залог недвижимости (чаще всего —

жилья). В зарубежной же практике потребительский кредит охватывает

все слои трудоспособного населения, в основном через различные

системы кредитных карточек.

4. Государственный кредит.

Основной признак этой формы кредита — непременное участие

государства в лице органов исполнительной власти различных уровней.

Осуществляя функции кредитора, государство через центральный банк

производит кредитование:

- конкретных отраслей или регионов, испытывающих особую

потребность в финансовых ресурсах, если возможности бюджетного

финансирования уже исчерпаны, а ссуды коммерческих банков не могут

быть привлечены в силу действия факторов конъюнктурного характера;

- коммерческих банков в процессе аукционной или прямой продажи

кредитных ресурсов на рынке межбанковских кредитов.

В роли заемщика государство выступает в процессе размещения

государственных займов или при осуществлении операций на рынке

государственных краткосрочных ценных бумаг.

Основной формой кредитных отношений при государственном кредите

являются такие отношения, при которых государство выступает

заемщиком средств.

5. Международный кредит.

Рассматривается как совокупность кредитных отношений,

функционирующих на международном уровне, непосредственными

участниками которых могут выступать межнациональные финансово-

кредитные институты (МВФ, МБРР и др.), правительства

соответствующих государств и отдельные юридические лица, включая

кредитные организации. В отношениях с участием государств в целом и

международных институтов всегда выступает в денежной форме, во

внешнеторговой деятельности — и в товарной (как разновидность

коммерческого кредита импортеру). Классифицируется по нескольким

базовым признакам:

- по характеру кредитов — межгосударственный, частный;

- по форме — государственный, банковский, коммерческий;

- по месту в системе внешней торговли — кредитование экспорта,

кредитование импорта.

Характерным признаком международного кредита выступает его

дополнительная правовая или экономическая защищенность в форме

частного страхования и государственных гарантий.

6. Ростовщический кредит.

Специфическая форма кредита. В зарубежных источниках

рассматривается лишь в историческом плане, но в современных

российских условиях получил определенное распространение. Как

совокупность кредитных отношений для большинства стран в настоящее

время имеет однозначно нелегальный характер, т.е. прямо запрещенных

действующим законодательством. На практике ростовщический кредит

реализуется путем выдачи ссуд физическими лицами, а также

хозяйствующими субъектами, не имеющими соответствующей лицензии от

центрального банка. Характеризуется сверхвысокими ставками ссудного

процента (до 120—180% по ссудам, выдаваемым в конвертируемой

валюте) и зачастую криминальными методами взыскания с

неплательщика. По мере развития инфраструктуры национальной

кредитной системы и обеспечения доступности кредитных ресурсов для

всех категорий потенциальных заемщиков ростовщический кредит

исчезает с рынка ссудных капиталов.

Коммерческий кредит

Коммерческий кредит представляет собой специальное условие о порядке проведения расчетов, которое содержится в возмездном договоре (например, в договоре купли-продажи, подряда, аренды, оказания услуг и т.п.). Коммерческий кредит не является самостоятельной сделкой заемного типа (как, например, кредитный договор или договор займа).

Коммерческим кредитом является получение в собственность денег (авансирование) или вещей (поставка с отсрочкой платежа). Коммерческий кредит является дополнительным по отношению к основному договору, и не является обособленным обязательством. Коммерческий кредита не может предоставляться по самостоятельному кредитному договору или договору займа.

Потребность использования коммерческого кредита может быть обусловлена ограниченной платежеспособностью участников коммерческих отношений, существенным ростом цены товаров (работ, услуг), а также сложностями получения банковского кредита (например, в периоды финансовых кризисов).

Виды коммерческого кредита:

• 
  Аванс (частичная оплата)
  
• 
  Предварительная оплата
  
• 
  Отсрочка платежа
  
• 
  Рассрочка платежа