Глава 1. Теоретические основы кредитования малого и среднего бизнеса

1.1. Экономическая сущность малого и среднего бизнеса, предпосылки необходимости его кредитования

1.2. Современное состояние рынка кредитов малому и среднему бизнесу в России

1.3. Кредитование малого и среднего бизнеса в зарубежных странах


Введение.

Опыт прошедшего кризиса показь


Глава 1. Теоретические основы, особенности и проблемы кредитования малого и среднего бизнеса в России
1.1 Экономическая сущность малого и среднего бизнеса, предпосылки необходимости его кредитования

Что представляют собой "предприятия малого и среднего бизнеса"? Каждый участник кредитного рынка по-своему трактует данное понятие.

Согласно Федеральному закону от 24 июля 2007 г. №209-ФЗ "О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации", малые и средние предприятия — это хозяйствующие субъекты (юридические лица и индивидуальные предприниматели (за исключением государственных и муниципальных унитарных предприятий), а также физические лица, внесенные в единый государственный реестр индивидуальных предпринимателей и осуществляющие предпринимательскую деятельность без образования юридического лица (далее — индивидуальные предприниматели), и крестьянские (фермерские) хозяйства), соответствующие следующим условиям:

1) для юридических лиц — суммарная доля участия Российской Федерации, субъектов РФ, муниципальных образований, иностранных юридических лиц, иностранных граждан, общественных и религиозных организаций (объединений), благотворительных и иных фондов в уставном (складочном) капитале (паевом фонде) указанных юридических лиц не должна превышать 25% (за исключением активов акционерных инвестиционных фондов и закрытых паевых инвестиционных фондов); доля участия, принадлежащая одному или нескольким юридическим лицам, не являющимся субъектами малого и среднего предпринимательства, не должна превышать 25% (данное ограничение не распространяется на хозяйственные общества, деятельность которых заключается в практическом применении (внедрении) результатов интеллектуальной деятельности (программ для электронных вычислительных машин, баз данных, изобретений, полезных моделей, промышленных образцов, селекционных достижений, топологий интегральных микросхем, секретов производства (ноу-хау), исключительные права на которые принадлежат учредителям (участникам) таких хозяйственных обществ — бюджетным научным учреждениям или созданным государственными академиями наук научным учреждениям либо бюджетным образовательным учреждениям высшего профессионального образования или созданным государственными академиями наук образовательным учреждениям высшего профессионального образования);

2) средняя численность работников за предшествующий календарный год не должна превышать следующие предельные значения для каждой категории субъектов малого и среднего бизнеса:

- от 101 до 250 человек включительно для средних предприятий;

- до 100 человек включительно для малых предприятий; среди малых предприятий выделяют микропредприятия — до 15 человек;

3) выручка от реализации товаров (работ, услуг) без учета налога на добавленную стоимость или балансовая стоимость активов (остаточная стоимость основных средств и нематериальных активов) за предшествующий календарный год не должны превышать 1 млрд руб.

Отечественные кредитные организации добавляют к вышеуказанным определениям еще несколько качественных характеристик.

Во-первых, к категории малого и среднего бизнеса (МСБ) может быть отнесено совсем небольшое предприятие (микропредприятие), владелец которого является автором бизнес-идеи и чуть ли не единственным работником.

Во-вторых, к МСБ причисляют индивидуальных предпринимателей, представляющих отдельную производящую либо осуществляющую какие-либо услуги торгующую единицу (из их рядов мы исключаем индивидуальных предпринимателей, состоящих в группе компаний и обеспечивающих преимущества специальных налоговых режимов). В-третьих, к МСБ часто относят предприятия, которые в силу особенностей ведения бизнеса (ограниченного отражения своей деятельности в официальном учете) не могут полно и четко описать свою внутреннюю структуру и объяснить более чем скромные показатели, отражаемые в бухгалтерском и налоговом учетах.

В России малое предпринимательство рассматривается как надежная налогооблагаемая база для бюджетов всех уровней и как источник создания рабочих мест. Кроме того, малые предприятия создают здоровую конкуренцию на рынке товаров и услуг, что в целом благоприятно влияет на экономическую и социальную обстановку в стране.

Ежегодно растет в стране число субъектов малого предпринимательства, увеличивается производство продукции (работ, услуг). Предприятия малого бизнеса все больше привлекают граждан на условиях вторичной занятости: совместительство, договора подряда, другие договора гражданско-правового характера.

С целью дальнейшего развития сферы малого бизнеса принимаются законодательные и нормативные акты, проводится работа различных структур, содействующих малому предпринимательству в России. Во всех регионах России созданы региональные фонды поддержки малого предпринимательства, осуществляющие финансово-кредитную поддержку субъектов малого бизнеса. Разрабатываются региональные программы поддержки малого предпринимательства. Данные программы предусматривают:

- оказание помощи предпринимателям, начинающим самостоятельную экономическую деятельность в приспособлении к условиям рынка;

- содействие созданию новых рабочих мест;

- вовлечение в предпринимательство социально незащищенных слоев населения;

- обеспечение консультационной и информационной поддержкой предпринимателя;

- содействие предпринимателям малого бизнеса в повышении их конкурентоспособности.

Региональные центры поддержки малого бизнеса оказывают консалтинговые, юридические, информационные, аудиторские, полиграфические, рекламно-издательские услуги, услуги целевого финансирования и т.д.

По оценкам экспертов, увеличение объемов финансирования малых предприятий в 2-2,5 раза позволит повысить темпы роста валового внутреннего продукта на 0,8-1% в год.

Российский малый бизнес включает в себя разные типы и формы предпринимательства. Верхний его слой – это немногочисленные, малые по количеству занятых, но полнее капиталообеспеченные, работающие на основе интенсивных передовых технологий, освоившие российский рынок и делающие успешные шаги на международном рынке фирмы.

В России сейчас уже немало относительно крепких малых предприятий, которые потихоньку развиваются, осваивают рынки смежных регионов. Их перспективы вполне определены: постепенный рост продаж, обрастание собственной сетью клиентов, увеличение, а затем стабилизация численности сотрудников, появление кредитной истории и в перспективе – более или менее продолжительная жизнь (последнее зависит от того, насколько прочно они смогут занять и удерживать какую-либо востребованную нишу в производстве и предложении уникальных изделий или услуг).

За ними идет гораздо более широкий слой малых и мелких фирм. Это небольшие магазинчики, пекарни, ателье, парикмахерские, туристические бюро, ресторанчики. Их благополучие зависит от слишком многих факторов: наличия или отсутствия аналогичных фирм-конкурентов поблизости, изменчивости вкусов покупателей, благосклонности местной администрации и представителей многочисленных проверяющих органов.

Самый нижний слой – это так называемые самозанятые. Сюда входят как небольшие семейные предприятия (муж и жена, отец и сыновья), занятые оказанием нехитрых бытовых и ремонтных услуг наименее обеспеченным группам населения, так и портнихи-надомницы, «помощницы по дому», наконец, бабушки, торгующие овощами на рынках и автотрассах.

В условиях мирового финансового кризиса именно малый бизнес пострадал больше, чем любой другой вид бизнеса, так как он являлся наименее защищенным и ориентированным, большей частью, на розничного покупателя. А этот самый розничный покупатель не может в условиях кризиса потреблять столько же, сколько он потребля до него. Причиной этому служит снижение зарплат, доходов доходжов домохозяйств и т.д. А раз доходы уменьшились, то и потребительская корзина смещается в сторону уменьшения потребления товаров, не относящихся к товарам первой необходимости. Пострадал ресторанный бизнес, пострадали магазины розничной торговли дорогой одеждой и т.д.

Как известно, современное общество является обществом потребления, а мировой финансовый кризис ударил по самой сути современной экономики – по потреблению, токающему вперед производство товаров, предоставление услуг. Замедлился рост потребления – замедлилось производство, замедлилось производство – снизились зарплаты, снизилась необходимость в рабочих местах, что в свою очередь ведет к снижению покупатльной способности населения, что приводит к спаду потребления.

Именно поэтому необходима поддержка малого и среднего предпринимательства со стороны банков и государства. Без помощи извне этот порочный круг разомкнуть крайне трудно.


1.2 Современное состояние системы кредитования малого и среднего бизнеса в Российской Федерации

Низкий уровень развитиця малого бизнеса, прежде всего, связан с отсутствием достаточных условий для развития малого бизнеса у нас в стране. На основании рисунка 1 можно выделить следующие проблемы низкого уровня развития малого бизнеса в России с точки зрения самих предпринимателей:


Рис. 1. Основные проблемы развития малого бизнеса
Во-первых, это высокая налоговая нагрузка (47%) и ограниченность финансовых средств (46%), во-вторых это коррупция в органах власти (32%) и высокая арендная плата (31%), в-третьих это трудности с получением кредита (25%), в-четвертых низкая квалификация персонала (12%) и проблемы связанные непосредственно с регистрацией самого бизнеса (11%) – из чего следует, что ограниченность финансовых ресурсов является, чуть ли не основной преградой в развитии малого бизнеса из чего также и вытекает напрямую проблема с получением кредита у банка. Доля кредитов выдаваемых малому бизнесу в ВВП составляет: в России (1%), США (20%), страны Евросоюза (30%), Япония (35%). По уровню поддержки малого и среднего бизнеса Россия находится на 148-м месте.

Рис. 2. Причины, препятствующие получению кредита
Как видно из рисунка 2 основная проблема доступа малых предприятий и индивидуальных предпринимателей к финансовым ресурсам банка в первую очередь связана с проблемой предоставления залога и гарантий (43%), во-вторых это высоки процентные ставки за пользование кредитом (32%), сложность и длительность оформления соответствующих документов беспокоят 26% респондентов, короткие сроки проблема для 15%, не видят необходимости в привлечении дополнительных средств – 12% и не располагают доверием банка – 5%. Однако финансирование малого бизнеса отличается высокой динамикой: прирост до 50% за год, в то время как объем рублевых кредитов, предоставленных банками нефинансовым предприятиям и организациям, в целом, по данным Банка России, вырос на 28,3%. Более того, есть основания полагать, что в 2008 году сектор кредитования малого бизнеса окажется рекордсменом по темпам прироста.

Необходимым условием выдачи кредита является наличие обеспечения. В 31,20 % случаев банки в обеспечении кредитов чаще всего отдают предпочтения товарно-материальным запасам и ценностям, в 23,80 % – недвижимости, включая незавершенное строительство, здания, основные фонды. Лишь 6,00% банков в качестве обеспечения принимают остаток средств на расчетном счете и 11,00% гарантии другой фирмы или другого банка, ценные бумаги.



Рис.3. Предпочтения банков в обеспечении при выдаче кредита
Сегодня 42% от общего объема кредитов выдается сроком до 1 года, 27% на срок от 1-2 года, 23% на срок 2-3 года и свыше трех лет было выдано 8% кредитов. Основной преградой, которая стоит на пути расширения операций банков с предприятиями малого бизнеса, является их высокий риск кредитования.


Рис. 4. Структура кредитов по срокам предоставления

Риски кредитования малого бизнеса обусловлены как спецификой этого особого вида бизнес деятельности, так и особенностями его развития в России: оторванность российского малого бизнеса от формирования всей предпринимательской среды, деформация хозяйственной среды малого бизнеса, проявляющаяся в разрыве между реальными и формально учтенными объемами хозяйственного оборота, что вызывает малую информационную прозрачность данного сектора экономики, недостаточный профессионализм менеджмента, обусловленный особенностями становления рыночной экономики в России.

Одним из важных принципов, которого придерживаются практически все банки при кредитовании субъектов МСБ, является использование управленческой отчетности в качестве основного источника информации, на основании которой, кредитные организации оценивают финансовое положение заемщика и принимают решения об установлении лимита кредитного риска. Под управленческой отчетностью мы понимаем систему данных о финансовом положении и результатах деятельности предприятия, дополняющую налоговую и бухгалтерскую отчетность. Методики формирования управленческой отчетности построены на тех же принципах "двойной записи" бухгалтерского учета, использования аналитических счетов и отчета о прибылях и убытках.

Источниками сведений для управленческой отчетности являются не только счета-фактуры, накладные, регистры налогового учета и иная первичная информация, но и данные по так называемым "забалансовым активам" предприятия (обязательства и активы, оформленные на владельца предприятия либо на вспомогательные юридические лица, но используемые в хозяйственной деятельности субъекта МСБ). Управленческая отчетность, отражающая реальное состояние предприятия (т.е. данные о его активах, обязательствах, бюджете, планах), безусловно, является основой для анализа деятельности субъекта МСБ.

В ситуации, когда малое предприятие желает оптимизировать налогооблагаемую базу в особо крупных размерах для полного представления о реальном положении вещей банку необходим анализ именно управленческой отчетности. В данном случае она является "черной бухгалтерией", а официальная отчетность отражает мизерный объем деятельности компании.

Необходимость планирования субъектом МСБ своей деятельности рождает различные формы и методики ведения отчетности от тетрадок или амбарных книг до компьютерных программ учета, созданных для конкретного предприятия и учитывающих его специфику.

Кроме того, управленческая отчетность более информативна, т.к. может отражать финансовое положение предприятия практически на любую дату (как правило, управленческую отчетность составляют ежедневно, в то время как официальную отчетность бухгалтер предприятия формирует на определенную отчетную дату).

Специфика ведения бизнеса в данном сегменте вызывает дополнительные трудности для кредитного специалиста. При работе с управленческой отчетностью одной из главных проблем является проблема ее проверки на соответствие действительному положению дел. Существуют методики, позволяющие с высокой долей вероятности подтвердить достоверность предоставляемой информации. Принципы, положенные в основу данных методик, не сильно различаются, однако единой методологии по данному вопросу пока нет.

При кредитовании субъектов МСБ возникает повышенный операционный риск, поскольку кредитный специалист остается один на один с предпринимателем.

- Предприниматель, в отличие от кредитного специалиста, досконально разбирается во всех нюансах своего бизнеса.

- Предприниматель, уже имеющий опыт получения банковского кредитования и представление о методиках оценки бизнеса, может поддаться соблазну и предоставить кредитному специалисту недостоверную информацию.

-Управленческая отчетность не подпадает под контроль госорганов, и ее интерпретация членами коллегиального органа банка или уполномоченными лицами, принимающими решение об установлении лимита кредитного риска на заемщика, во многом зависит от того, как она будет преподнесена кредитным специалистом; возможна ситуация, в которой кредитный специалист намеренно исказит информацию в лучшую для заемщика сторону.

Кроме того, многие предприниматели пользуются схемами оптимизации налогооблагаемой базы, в рамках которых намеренно искажается официальная бухгалтерская и налоговая отчетность. Одновременное предоставление кредитующему банку управленческой отчетности, существенно отличающейся от официальной, может стать основанием претензий к методикам оценки и кредитной политике банка со стороны ЦБ РФ. Проблема проверки предоставляемой управленческой отчетности пока не решена, и банки вынуждены принимать на себя риски, связанные с достоверностью и полнотой предоставляемой предприятием информации.

Несмотря на это, управленческую отчетность, как правило, повсеместно используют только подразделения кредитования МСБ и, в меньшей степени, подразделения корпоративного кредитования. Несмотря на то, что кредитные специалисты стараются получить максимальный объем информации, позволяющей всесторонне оценить бизнес данного предприятия и риски банка, официальная отчетность в большинстве своем имеет приоритет перед управленческой.

Однако даже наличие бухгалтерской отчетности с отметкой налогового органа о принятии не всегда гарантирует получение адекватного представления о финансовом положении заемщика. Кроме того, данные официального баланса ограничены отчетным периодом. Не секрет, что зачастую бухгалтерская отчетность предприятия сдавалась в налоговые органы с ошибками, как непреднамеренными, так и умышленными.

У Банка России, по сути, нет определенного мнения относительно использования данных управленческой отчетности в целях определения финансового положения заемщика. В своих инструкциях регулятор указывает на определенные принципы оценки финансового состояния предприятий. Вопрос достоверности информации, на основании которой кредитная организация оценивает кредитный риск по заемщику, находится в ведении самой кредитной организации. Банк России приводит примерный рекомендуемый перечень информации, в котором упоминает и управленческую отчетность, однако это является лишь рекомендацией. В Положении Банка России от 26 марта 2004 г. №254-П "О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности" упоминание об управленческой отчетности присутствует в приложении 2 "Примерный перечень информации для анализа финансового положения заемщика": "Информация, которую целесообразно принимать во внимание в случае ее доступности:

2.1. отчетность, составленная в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности;

2.2. управленческая отчетность и иная управленческая информация;

2.3. бюджет либо бизнес-план на текущий финансовый год…"

Это все, что касается управленческой отчетности, при этом достаточно подробно описаны условия использования и состав данных официальной отчетности. Таким образом, в настоящий момент многие отечественные кредитные организации используют и официальную, и управленческую отчетность для оценки финансового положения субъекта МСБ.

Как правило, банк принимает решение о кредитовании по данным управленческой отчетности, так как она отражает общую картину деятельности предприятия во всех ее проявлениях, а решения относительно размера РВПС — на основе официальной. У банковских экспертов нет однозначного мнения по поводу этой ситуации. Для одних двойная оценка — вынужденная мера в связи с отсутствием единой методологической базы. Для других эта проблема связана с растущей в последнее время конкуренцией за качественного и кредитоспособного заемщика и, как следствие, смягчением требований к деятельности компаний, в том числе в части бухгалтерской и налоговой отчетности.

Причиной такой ситуации является то, что довольно длительный период предприятия, относящиеся к МСБ, фактически не кредитовались, и не было нужды в такой методологической базе. Сейчас есть и предложение и спрос, но общепринятой методологии оценки такого рода предприятий не существует, а Банк России не проявляет определенной позиции по этому вопросу.

Несмотря на активизацию банков в сегменте малого бизнеса, конкуренция между ними по-прежнему ведется в основном за клиентов из традиционных отраслей и регионов.

Большая часть всех кредитов МСБ приходится на Москву, Южный и Уральский федеральные округа. Распределение кредитов, выданных малым предпринимателям, по регионам примерно совпадает с территориальным распределением самих малых предприятий по стране. Более половины малых предприятий расположены в Центральном и Приволжском федеральных округах.

Одним из важнейших вопросов при работе с МСБ становится обеспечение выдаваемой ссуды.

В классическом варианте залогом выступает жилая и нежилая недвижимость, оборудование, автотранспорт, находящиеся в собственности как предприятия, так и в личной собственности владельца бизнеса. Товары в обороте чаще всего выступают обеспечением кредитов, выданных малому бизнесу. Наилучшим же залогом банкисчитают доходную недвижимость, так называемую «доходку», то есть недвижимость, сдаваемую в аренду. Оценку залога банки предпочитают проводить своими силами. Обеспечение должно покрывать сумму кредита и проценты за весь срок кредитования. При этом обычно банк исходит из ликвидности залога и принимает в расчет не более 70% его оценочной стоимости. Кроме того, обычно банки требуют застраховать залоговое имущество в страховой компании.

Другим способом снижения рисков кредитования малого бизнеса является личное знакомство банкира с собственником бизнеса. На переговоры с сотрудниками банков при оформлении кредита обычно приходят первые лица малых и средних предприятий, что нечасто случается при взаимодействии с крупным бизнесом, а подобные неформальные отношения с руководством позволяют получить более достоверную информацию о состоянии дел предприятия.

Многие эксперты считают, что важной задачей для банковского сообщества является привлечение интереса со стороны малого бизнеса к банкам. Малый бизнес в основной своей массе не воспринимает банк как институт, готовый к сотрудничеству с бизнесом. Однако тут следует учитывать, что у предприятия, успешно работающего не один год, зачастую уже есть банк, с которым установленны отношения, и такие предприятия не испытывают неудобства при обращении в банк, скорее конкуренцию ведут банки за такие предприятия. Но, несмотря на это, многие представители малого бизнеса, не имеющие опыта работы с банками, заранее уверены, что их отчетность в банке не сочтут годной и поэтому стараются приукрасить собственное положение. Банки, ориентированные на работу с малым бизнесом, стараются учитывать особенности данной категории клиентов.

Банки готовы сокращать сроки рассмотрения заявок на получение кредита, однако при этом либо у банка должна быть отлажена система экспресс-анализа заемщика, либо он кредитует заемщиков с хорошей кредитной историей. Однако, на сегодняшний день, банки практически не готовы сотрудничать с малыми предприятиями на самом критичном для них этапе - стартовом. В кредитной политике многих банков указано, что они не кредитуют предприятия на начальном этаапе, что вызвано повышенным риском и невозможностью оценить реальность выживания бизнеса Клиента на реальном рынке. Однако за рубежом кредитование «старт апов» не является чем-то экстраординарным и приносит значительный доход владельцам банковского бизнеса.Например, в Европе банки финансируют 1/3 стартовых проектов. При этом существует серьезная конкуренция за этих клиентов.

Однако это возможно лишь благодаря эффективным государственным программам поддержки препренимательства, которые направленны на то, чтобы дать толчок развитию бизнеса, что способствует улучшению экономической ситуации в стране.

1.3 Зарубежный опыт кредитования МСБ

В странах Европы и США государственная поддержка МСБ является одним из важнейших направлений поддержки экономики в условиях кризиса.

И в большинстве стран государственная поддержка осуществляется через банковскую систему с помощью гос программ. Наиболее интересен в этом плане опыт США, так ка финансово-экономический кризис достаточно больно ударил по малому бизнесу этой страны. В сфере малого бизнеса США занята почти половина всех рабочих и служащих частного сектора американской экономики и создаётся более половины валового внутреннего продукта (ВВП), производимого частным несельскохозяйственным сектором. Приблизительно 45% фонда заработной платы и должностных окладов выплачивается фирмами и предприятиями малого бизнеса не в последнюю очередь потому, что на них трудится 40% всей высококвалифицированной рабочей силы (учёные, инженеры, специалисты по информационным технологиям).

Важная особенность организации малого бизнеса заключается в том, что 52% фирм и предприятий осуществляют свою производственную деятельность в домашних условиях, а ещё 2% компаний арендуют свои производственные помещения и офисы. В 2007 г. в США официально насчитывалось 27,2 млн. фирм, компаний, корпораций и прочих бизнес-структур, из которых 99,9% имело число занятых менее 500 рабочих и служащих, т.е. считалось малыми предприятиями. Поэтому, как правило, статистические данные, характеризующие ухудшение макроэкономических показателей, в значительной степени относятся к малому бизнесу.

По оценке экспертов Комитета по делам малого бизнеса Палаты представителей США, финансово-экономический кризис, поразивший американскую экономику во второй половине 2007 г., наиболее остро затронул три отрасли экономики, в которых особенно сильны позиции малого бизнеса - обрабатывающую промышленность, строительную индустрию, включая жилищную отрасль, и розничную торговлю.

В течение 2008 г. обрабатывающая промышленность потеряла примерно 0,5 млн. рабочих мест, и их подавляющая часть пришлась на долю малого бизнеса, поскольку из 290 тыс. фирм этой отрасли больше 80% приходится на долю фирм с числом занятых менее 20 человек, а свыше 98% - на долю фирм с числом занятых менее 500 человек. При этом самой главной особенностью малого бизнеса в обрабатывающей промышленности является то, что "рабочие места в ней, как правило, обеспечивают занятость высококвалифицированных рабочих с высокими заработками".

Малый бизнес в строительной промышленности США также ощутил на себе мощный удар экономического кризиса, потеряв на протяжении 2007 - 2008 гг. около 600 тыс. рабочих мест. Большая часть этих потерь пришлась на долю жилищного строительства, в котором "бесчисленное количество малых предприятий и фирм занято производством кирпича, столярными работами и сооружением жилых домов и коммерческих зданий". Всего в секторе жилищного строительства создаётся 10 - 11% ВВП США.

И, наконец, в сфере розничной торговли исторически на долю малого бизнеса приходится примерно 90% предприятий и фирм, и, поэтому, учитывая роль потребления в современном развитии американской экономики, маловероятно, чтобы "в США начался экономический подъём, который обеспечит поддержку миллионам предприятий малого бизнеса, без того чтобы вначале потребители обрели уверенность и стали больше тратить".

Именно поэтому поддержка малого бизнеса с самого начала стала важным приоритетом деятельности администрации Обамы, которая сделала её составной частью Плана американского возрождения и реинвестиций.

Такую поддержку следует считать антикризисной мерой чрезвычайного реагирования, которая предваряла усилия администрации по стимулированию малого бизнеса в обычном бюджетном процессе финансирования деятельности Управления по делам малого бизнеса, с которыми администрация выступила в конце февраля 2009 г. Антикризисная поддержка имеющая своей целью также повышение эффективности основных программ кредитования, осуществляемая Управлением по делам малого бизнеса, была определена в размере 730 млн. долл., основная часть которых в сумме 630 млн. долл. была выделена на гарантию займов, выдаваемых частными коммерческими банками.

При этом из общей гарантийной суммы 375 млн. предназначается для возмещений, субсидий и реструктуризации главной программы гарантии займов, осуществляемой Управлением по делам малого бизнеса - базовой программы гарантированных займов 7 (a) [Basic 7 (а) Loan Guaranty].

Эта программа позволяет фирмам и предприятиям малого бизнеса получать займы частных коммерческих банков для решения широкого спектра деловых задач: в качестве средств для оборотного капитала, для приобретения машин, оборудования, земли, зданий, для аренды имущества и реструктуризации долгов. Займы по программе предоставляются на 10 лет для использования в виде оборотного капитала и на 25 лет для приобретения основного капитала. Управление по делам малого бизнеса имеет набор вариантов с целью приспособления получаемых займов к многовариантным нуждам предпринимателей.

Согласно положениям Плана американского возрождения и реинвестиций в отношении малого бизнеса, размер гарантии был увеличен с 75 - 80% до 90% применительно к займам для оборотного и основного капитала. При этом максимальный абсолютный размер гарантии установлен на уровне 1,5 млн. долл., и таким образом максимальный размер займа, который может получить малая фирма, составляет 1,7 млн. долл., что несколько меньше максимального размера большей части займов, гарантируемых Управлением по делам малого бизнеса, и составляющего 2 млн. долл.

Повышение размера гарантий, по замыслу, должно способствовать тому, чтобы частные коммерческие банки более охотно шли на то, чтобы выдавать кредиты и займы фирмам малого бизнеса.

Ещё 255 млн. долл. было выделено для финансирования новой программы стабилизации малого бизнеса, созданной в соответствии с Планом американского возрождения и реинвестиций. По этой программе гарантируются беспроцентные так называемые микрозаймы в размере до 35 тыс. долл., которые позволят фирмам малого бизнеса осуществлять платежи по уже взятым займам на протяжении шести месяцев.

Эти займы предоставляются на исключительно льготных условиях: они должны быть погашены в течение пяти лет (отсчёт начинается спустя год после получения этого займа), не имеют комиссионных сборов и могут использовать в качестве дополнительного права заёмщика удерживать имущество до уплаты долга.

Эта программа является формой государственной поддержки тех компаний малого бизнеса, которые в ходе нынешнего кризиса оказались особенно обременёнными долговыми обязательствами и по этой причине, по сути, оказались на грани банкротства.

Поскольку в настоящее время Управление по делам малого бизнеса не выдает займы и кредиты напрямую фирмам и предприятиям в этой сфере, то планом предусмотрено выделить 6 млн. долл. в качестве прямых займов малому бизнесу.

В качестве "технического обеспечения" гарантии займов по плану выделено 69 млн. долл., которые должны пойти на приобретение информационных систем, а также маркетинг, техническое содействие и управление новой стабилизационной программой поддержки малого бизнеса.

Ещё 25 млн. долл. было выделено в качестве административных расходов, в том числе 10 млн. на деятельность отдела главного ревизора Управления по делам малого бизнеса, необходимых для контроля над расходуемыми средствами.

В настоящее время, антикоррупционная составляющая программ государственной поддержки практически всех сфер экономки, в том числе и малого бизнеса, стала важнейшим направлением повышения эффективности государственных расходов и деятельности соответствующих органов федерального правительства США, ибо злоупотребления, мошеннические схемы и элементарное разворовывание средств федерального бюджета превратились в устоявшуюся норму деятельности большинства министерств и ведомств.

В соответствии с Планом американского возрождения и реинвестиций на Главное контрольно-финансовое управление (ГКФУ) Конгресса США была законодательно возложена задача ревизорских и аудиторских проверок расходования средств по линии Управления по делам малого бизнеса и "анализ того, в какой степени управление оказалось способным повысить ликвидность на вторичном рынке гарантируемых им займов".

Помимо прямой финансовой поддержки План американского возрождения и реинвестиций содержит также ряд положений и льгот, значительно облегчивших деятельность фирм и предприятий малого бизнеса в кризисных условиях. Во-первых, вплоть до 30 сентября 2010 г. были практически аннулированы комиссионные сборы по программам гарантированных займов 7(a) и предоставления займов CDC/504, известной как программа поддержки малого бизнеса некоммерческими корпорациями, занимающимися сертификацией развивающихся компаний в этой сфере и действующими в интересах экономического развития американских общин.

В настоящее время в США насчитывается около 270 таких корпораций, содействующих развитию небольших городков и поселений. По замыслу, снижение комиссионных сборов уменьшит стоимость заимствований, что позволит увеличить спрос на займы, получение которых гарантируется Управлением по делам малого бизнеса.

Во-вторых, для инвестиционных компаний малого бизнеса были увеличены размер капитала и величина кредита, получаемого под него: если прежде малые инвестиционные компании могли получать кредиты на свой капитал стоимостью от 15 до 75 млн. долл., то по новому законодательству размер капитала был увеличен до 150 млн., а возможный размер кредитов - до 300% величины капитала менее 150 млн. долл., однако при этом величина кредита не должна превышать 150 млн. долл. Это положение является бессрочным.

Помимо этого, малые инвестиционные компании должны инвестировать не менее 50% своего венчурного капитала в депрессивные и слаборазвитые в экономическом отношении районы и не менее 25% обычных инвестиций - в компании с нетто-финансовыми активами, не превышающими 6 млн. долл. и средним нетто-доходом за предыдущие два года в размере 2 млн. долл. В целом эта часть антикризисной поддержки рассчитана на помощь быстро развивающимся фирмам и компаниям малого бизнеса, преимущественно инновационным, на повышение их удельного веса в структуре американского малого бизнеса.

В-третьих, по новому законодательству малым фирмам разрешено использовать займы, получаемые в рамках программы CDC/500, для рефинансирования ранее взятых займов в том случае, если сумма рефинансирования меньше половины ранее взятого займа; прежде американское законодательство запрещало использовать займы по программе CDC/500 для рефинансирования других займов. Помимо этого, новое законодательство смягчило стандарт создания рабочих мест в расчёте на величину взятого займа - если раньше на 1 млн. долл. займа CDC/500 от малых фирм и компаний требовалось создания не менее 20 рабочих мест, то по новому закону этот уровень был понижен до 15 рабочих мест.

В-четвёртых, в законе прописаны меры по стимулированию развития вторичного рынка займов, гарантированных Управлением по делам малого бизнеса. Речь идёт о секьюритизации займов, гарантированных управлением, или их части специальными дилерскими конторами или фирмами, которых сейчас в США насчитывается примерно 10 единиц. Этот сегмент рынка в целом пока слабо развит, поскольку операции на нём считаются мало прибыльными или слишком рискованными, чтобы заниматься ими на систематической основе.

Программа носит пока экспериментальный характер, поскольку рассчитана до конца 2011 фин. г., но в США надеются, что вторичный рынок гарантированных займов для малого бизнеса по линии Управления по делам малого бизнеса станет важным источником дополнительного финансирования в ходе нынешнего кризиса.

В целом, по оценке Комитета по делам малого бизнеса Палаты представителей Конгресса США, возможно завышенной и излишне оптимистичной, малый бизнес в ближайшие два года, согласно Плану американского возрождения и инвестиций, получит дополнительные кредиты и инвестиции на сумму 21 млрд. долл., что позволит ему создать 634 тыс. новых рабочих мест.

Евросоюз также обеспокоен влиянием мирового финансового кризиса на предпринимателей стран-участниц, так как около 23 млн. предприйтий малого и среднего бизнеса (МСБ) являются основой социально-экономической модели ЕС.

Они обеспечивают 70% занятости в частном секторе и 53% производства добавленной стоимости. С 1 января 2005 г. в ЕС действуют следующие критерии МСБ: средние предприятия: численность занятых от 50 до 249 человек; ежегодные обороты — до 50 млн. евро и балансы предприятий — до 43 млн. евро; малые предприятия: 10-49 занятых, обороты и балансы — до 10 млн. евро; микропредприятия: менее 10 занятых, обороты и балансы — до 2 млн. евро

В докладе Европейской комиссии о положении европейских предприятий в 2009 г. приводятся данные об их распределении по различным категориям в соответствии с их размерами .

Таблица 1. Распределение предприятий по различным категориям (данные за 2008 г.)

	Микро	Малые	Средние	МСБ	Крупные	Всего
Численность	1 9058 000	1 424 000	2 260 000	20 709 000	43 000	20 752
В % к итогу	91,8	6,9	1,1	99,8	0,2	100,0
Численность занятых	39 630 000	22 665 000	27 662 000	89 947 000	43 414 000	133 367 000
В % к итогу	29,7	20,7	17,0	67,4	32,6	100,0
Средняя занятость на одном предприятии	2,1	19,4	100,3	4,3	1000,1	6,4

В 2002—2008 гг. численность МСБ в ЕС возросла на 13% (или почти на 2,6 млн.), тогда как крупных предприятий — всего на 5%. В 2009 г. из-за последствий кризиса рост МСБ замедлился на 5,5%, а 28% МСБ зоны евро испытали снижение спроса на их продукцию и услуги. Эксперты ЕК отмечают, что и в ближайшие годы МСБ будут испытывать трудности из-за слабого спроса. Признавая значимую роль МСБ в подъеме европейской экономики и особенно в обеспечении занятости населения органы ЕС при разработке антикризисной политики уделили ей особое внимание.

Поддержке МСБ, в наибольшей степени страдающих от сжатия банковских кредитов, уделялось особое внимание и в разрабатываемых на уровне ЕС и отдельных стран-членов антикризисных планах. Принятый в декабре 2008 г. план спасения французской экономики предусматривал выделение на поддержку МСБ 22 млрд. евро и на поддержку занятости на микропредприятиях — 700 млн. евро.

В Германии второй план спасения экономики от 3 ноября 2008 г. предусматривал предоставление МСБ кредитов, гарантированных Kreditanstalt fur Wiederaufbau (KfW).

В Великобритании 31 января 2009 г. было принято решение о предоставлении государственных гарантий кредитам МСБ на общую сумму в 22 млрд. ф. ст. В стране действует правительственная программа Small Firms Loon Guarantee Scheme, главная цель которой — заинтересовать коммерческие банки в кредитовании МСБ. В  соответствии с этой программой правительство Великобритании гарантирует до 75% непогашаемых кредитов. Процентная ставка при такой гарантии составляет 2%. Гарантии правительства по этой программе охватывают 70—80% кредитов, выдаваемых коммерческими банками малому бизнесу. На покрытие гарантий из государственного бюджета страны ежегодно выделяется около 50 млн. ф. ст.

В Италии значительное место в системе господдержки малых предприятий занимает целевое субсидирование и льготное кредитование. На эти направления расходуется ежегодно около 300 млн. евро. Для реализации новых проектов кредиты выдаются на срок до 15 лет, а в случаях модернизации или расширения действующих фирм — до 10 лет. Процентная ставка с учетом размера кредита составляет 35—60% от рыночной процентной ставки.

Одной из важнейших задач органы ЕС считают разработку единых принципов, подходов и мер политики стран-членов в отношении МСБ. Основные направления такой политики были сформулированы Европейской комиссией (ЕК) в ноябре 2005 г. Они касались следующих областей:

— Развитие предпринимательского духа и компетенций, что предполагает снижение издержек рисков, связанных с созданием и функционированием МСБ, устранение негативных эффектов банкротства, поддержку успешных преобразований. Особое внимание должно уделяться расширению компетенций предпринимателей и поддержке таких категорий предпринимателей, как женщины, молодежь, пожилые люди, представители национальных меньшинств.

— Облегчение доступа МСБ к рынкам, что включает доступ к государственным заказам, более активное участие в процессе разработки стандартов и норм, защите прав интеллектуальной собственности и международном сотрудничестве, особенно в приграничных районах. Следует обеспечить МСБ более полное использование   возможностей не только единого внутреннего рынка ЕС, но и международных рынков.

— Упрощение законодательства в области административного регулирования МСБ. Во всех сферах коммунитарной политики должен действовать принцип: "сначала думать о малом" ("penser aux petits d'abord"). Это означает, что интересы МСБ должны постоянно учитываться при разработке и введении в действие любых законодательных документов.

— Повышение потенциала роста МСБ, что предполагает обеспечение более легкого доступа МСБ к финансированию, результатам НИОКР, инновациям и информационно-коммуникационным технологиям (ИКТ).

— Расширение консультационных услуг для МСБ и диалога с ними. Консультации предоставляются МСБ через представителей таких организаций, как Комиссия для МСБ ("SME Envoy"), "Panel PME" и сеть Евро-инфо-центров (Euro Info Centres).

В целях гармонизации политики отдельных стран — членов ЕС в отношении МСБ в июне 2008 г. был принят Закон о малом бизнесе (Small Business Act, SBA), который отражает стремление органов ЕС и стран-членов признать центральную роль МСБ в экономике и впервые определяет всеобъемлющие рамки для политики поддержки МСБ. Закон направлен на разработку общего подхода к малому и среднему предпринимательству и на формулирование общих принципов политики по содействию развитию МСБ. В SBA сформулированы следующие 10 принципов политики стран — членов ЕС в области поддержки МСБ:

1. Создавать среду, в которой предприниматель может добиться успеха, а предпринимательство вознаграждается.

2. Давать второй шанс государственных гарантий честным предпринимателям, столкнувшимся с угрозой банкротства.

3. Разработать правила в соответствии с принципом "Сначала думай о малом".

4. Создать государственную администрацию, отвечающую за удовлетворение потребностей МСБ.

5. Адаптировать инструменты государственной политики к потребностям МСБ.

6. Облегчить доступ МСБ к финансам и создавать легальную бизнес-среду, обеспечивающую своевременные расчеты по коммерческим сделкам.

7. Помогать МСБ получать прибыли от возможностей, предоставляемых внутренним рынком ЕС.

8. Обеспечить улучшение качества услуг МСБ и продвижение всех форм инноваций.

9. По возможности, помогать МСБ противостоять экологическим вызовам.

10. Поощрять и поддерживать МСБ в получении ими прибыли на растущих внешних рынках.

В соответствии с последним принципом в середине января 2010 г. было объявлено о планах ЕК открыть за границей ряд новых отделений по поддержке МСБ в их проникновении на новые рынки. Эти меры нацеливают страны — члены ЕС на оказание помощи МСБ в освоении рынков сбыта за пределами Евросоюза. В настоящее время ЕК имеет "группы доступа на рынок" ("equipes d'acces au marche") на 31 ключевом экспортном рынке — от Аргентины до Вьетнама. Европейская сеть поддержки предприятий, которая оказывает услуги МСБ и другим компаниям, представлена в 17 странах за пределами ЕС.

BSA предусматривает значительное облегчение административных формальностей при создании МСБ. Срок для получения лицензии или разрешения на создание МСБ не должен превышать одного месяца. К 2012 г. пакет формальностей при создании МСБ должен уменьшиться на 25%. ЕК считает, что предприятие может быть создано не за неделю, как предусмотрено в законе, а за три дня. ЕК предложила создать новый тип европейских предприятий — "европейское частное общество" (societe privee europeenne), чтобы помочь МСБ пересекать национальные границы и создавать филиалы в других странах ЕС. Европейские частные общества будут создаваться во всех странах ЕС по единым законам и нормам. Европейский инвестиционный банк намерен инвестировать в 2009—2010 гг. по 15 млрд. евро в год, в основном на финансирование МСБ и повышение эффективности энергопотребления.

Особое внимание в ЕС уделяется поддержке инновационных МСБ. В ЕС действует Рамочная программа по конкурентоспособности и инновациям (Competitiveness and Innovation Framework Programme, CIP). В основном она предназначена для МСБ, чтобы обеспечить им доступ к использованию информационно-коммуникационных технологий (ИКТ) и возобновляемых источников энергии. Эта программа, рассчитанная на 1997—2013 гг., имеет бюджет в 3,62 млрд. евро. CIP включает три программы: по развитию инноваций и предпринимательского духа, по стратегии в использовании ИКТ и энергетике.

На стимулирование инноваций направлена деятельность организации Europe Innova, созданной в 2006 г. по инициативе ЕК и финансируемой рамочной программой "Конкурентоспособность и инновации" (Competitivite et l'Innovation). Ее цель — развитие и продвижение новых инструментов поддержки инноваций, особенно в МСБ.

В 2009 г. были названы три приоритетные области: транснациональное сотрудничество, услуги в области распространения знаний и экологические инновации (экоинновации). Europe Innova возглавила следующие направления в области инноваций:

— европейский надзор за анализом, позволяющим принимать решения, касающиеся политики развития партнерства;

— поддержка инновационных проектов в области экологии и биотехнологии;

— сбор статистических данных о тенденциях и возможностях участия МСБ в эко-инновациях;

— европейская платформа эко-инноваций, которая поддерживает МСБ в принятии экологически верных решений при производстве биопродуктов, использовании воды и энергии;

— европейская платформа по распространению знаний, стимулирующих инновации в сфере услуг;

— анализ динамики инноваций и прогнозирование их будущей эволюции;

— предоставление МСБ возможности следить за достижениями в области инноваций.

В финансовой поддержке МСБ на коммунитарном уровне участвует Европейский инвестиционный банк (European Investment Bank, EIB), предоставляющий предприятиям займы двух типов:

— индивидуальные займы, которые предназначены для финансирования долгосрочных инвестиций на сумму свыше 25 млн. евро; для получения таких займов компании (обычно крупные) могут непосредственно обращаться в EIB;

— так называемые "глобальные займы" (prets globaux) для МСБ, означающие открытие кредитной линии для банков и других финансовых институтов, которые, в свою очередь, переводят соответствующие средства фондам, осуществляющим поддержку инвестиционных проектов МСБ, отвечающих разработанным EИБ критериям.

Европейский инвестиционный фонд, который в основном выполняет роль финансового посредника, действуя через банки и другие инвестиционные фонды, в том числе фонды венчурного капитала. Последние, в свою очередь, пополняют собственные капиталы МСБ. FEI может финансировать от 10 до 25% акций венчурных фондов для инновационных МСБ на начальной стадии их деятельности и от 7,5 до 15% акций венчурных фондов для быстрорастущих МСБ в стадии их экспансии. В исключительных случаях участие FEI может составлять до 50%. Этот механизм предлагает МСБ четыре "окна" доступа к финансированию:

— гарантии займов для МСБ с высоким потенциалом роста;

— гарантии займов для микропредприятий до 25 тыс. евро, особенно на начальной стадии их функционирования;

— гарантии собственных капиталов МСБ для поддержки их инвестиций;

— гарантии, поддерживающие структуры секьюритизации кредитов, предоставленных МСБ.

Часто МСБ и инновационные МСБ не могут предоставить необходимые гарантии для получения банковских кредитов. Коммунитарные финансовые инструменты (instruments financiers communautaires) стимулируют финансовые институты предоставлять займы МСБ, благодаря разделению рисков. Механизмы гарантий для МСБ (SMEG) облегчают доступ МСБ к займам для финансирования развития, связанного с использованием ИКТ, а также к микрокредитам (до 25 тыс. евро), которые связаны с высокими рисками. Общий бюджет этих инструментов составляет более 1 млрд. евро, что позволит предоставить до 2013 г. гарантии 300—400 тыс. МСБ.

Механизм увеличения возможностей МСБ, участвующих в программе CIP, управляемый Европейским банком реконструкции и развития, Европейским инвестиционным банком, FEI и Банком развития Совета Европы включает два направления:

1) предоставление "капитала для запуска", т.е. для создания нового МСБ;

2) организация "партнерства" — предоставление субсидий финансовым посредникам для покрытия издержек, связанных с оценкой кредитных заявок МСБ.

Структурные фонды ЕС являются важным источником финансирования МСБ, деятельность которых способствует социально-экономическому развитию регионов и ликвидации региональных различий в уровне развития. Европейский фонд регионального развития (FEDER) поддерживает развитие отстающих регионов с помощью различных инициатив. Инициатива по объединению ресурсов для МСБ JEREMIE (Joint European Resources for Micro-to-Medium Enterprises), действующая с 2007 г., направлена на содействие и создание МСБ в отсталых регионах ЕС. В рамках этой инициативы предприятиям предоставляются гарантии при получении банковских займов и средств для увеличения собственных капиталов.

МСБ, деятельность которых связана с реализацией особых целей в области НИОКР, могут получать непосредственную финансовую поддержку.

Следует отметить, что основная часть финансовой помощи европейским МСБ, а также налоговые льготы предоставляются в национальных рамках.

Техническая поддержка МСБ и помощь в составлении досье оказываются через Интернет-порталы, открытые ЕК для предприятий, такие как Европейский портал роста предприятий (Portail europeen pour la croissance des entreprises), Europe Entreprise Network и др. В технической поддержке МСБ также участвуют:

— Европейская служба занятости (European Employment Service, EURES) — сеть поддержки занятости, управляемая и финансируемая Генеральной дирекцией занятости ЕК. Она объединяет государственные службы занятости, профсоюзы и предпринимательские организации. Ее главная функция — стимулировать свободное обращение рабочей силы и создание транснациональных служб занятости;

— Европейская сеть бизнес-ангелов (European Business Angels Network, EBAN) — поддерживаемая ЕК ассоциация, цель которой налаживать контакты неформальных инвесторов (Business Angels) и предприятий. Эта платформа позволяет предприятиям пользоваться финансовой и технической поддержкой "бизнес-ангелов" — физических лиц, предлагающих новым предприятиям не только инвестиции, но и свой опыт и отношения с другими структурами;

— помимо названных общих программ, в ЕС разработаны и действуют многочисленные программы поддержки МСБ отраслевого характера.

Обобщая всё вышенаписанное можно сказать следующее: предприятия, относящиеся к области МСБ яляются ключевыми в мировой экономической системе, и поддержка их, как наименее защищенного сегмента является приоритетной задачей для всех государств-учатников мировой экономической системы, и наиболее разумным выходом будет поддержка именно через систему кредитования, в результате чего получит ликвидные активы банковская система, госказна получит налогоплательщиков, население получит рабочие места.
Глава 2. Анализ кредитования малого и среднего предпринимательства на примере филиала брянский ОАО «ЮНИКОРБАНК»
2.1 Организационно-экономическая характеристика объекта исследования
ОАО «МДМ Банк» — один из крупнейших российских коммерческих банков. Основан в результате объединения МДМ-Банка и УРСА Банка, завершившегося в августе 2009 года. Полное наименование банка: Открытое акционерное общество «МДМ Банк». Наименование на английском языке: MDM Bank, Open Joint Stock Company.В настоящее время Банк осуществляет свою деятельность на основании Генеральной лицензии Банка России № 2586 от 06.11.2002.

Банк является участником системы обязательного страхования вкладов (свидетельство Государственной корпорации Агентства по страхованию вкладов о включении Банка в реестра банков- участников системы обязательного страхования вкладов от 21 сентября 2004 г. (номер по реестру — 17, регистрационный номер по книге государственной регистрации к/о — 323).

Банк имеет более 320 отделений в 163 городах в Европейской части России, на Урале, в Сибири и на Дальнем Востоке, в том числе 35 филиалов.

Валюта баланса банка на 01 октября 2010 г. составила 384,8 млн. рублей. Развитие банка напрямую связано с расширением ряда банковских услуг, с ростом клиентской базы. Приоритетным направлением является кредитование реального сектора экономики, а также малого и среднего бизнеса. Объем выданных кредитов на 01.10.2010г. составил 283,7 млн. рублей. В августе 2009 года ОАО «МДМ-банк» завершил слияние с «УРСА Банком», преобразовавшийсь в ОАО «МДМ банк». Уставный капитал банка составил 3 924 979 016,00 рублей. Это слияние позволило новому банку сразу заняться завоевыванием новых рыночных позиций в условиях кризиса. Это безусловно свидетельствует о высоком профессионализме руководства, занимающего стратегическим и текущим управлением работы банка.

На протяжении 2009 года структура пассивов ОАО «МДМ банк» претерпела изменения, связанные с увеличением доли средств клиентов-некредитных организаций в общем объеме пассивов банка.



Доля средств клиентов-некредитных организаций в общем объеме пассивов ОАО «МДМ банк» увеличилась с 63,74% до 69,32%, в натуральном же выражении эти средства выросли почти в 2 раза. Структура активов банка претерпела изменения, связанные с увеличением доли ссудной и приравненной к ней задолженности в общем объеме активов банка. Увеличение доли ссудной и приравненной к ней задолженности осуществлялось за счет снижения средств кредитной организации в Центральном банке Российской Федерации. Данные изменения структуры активов Банка были обусловлены необходимостью расширения клиентской Базы за счет предоставления клиентам Банка конкурентоспособных кредитных продуктов.

В 2010 году ОАО «МДМ банк» существенно расширил объемы кредитования малого бизнеса. При этом значительное внимание уделялось качеству выдаваемых кредитов, их отраслевой диверсификации, установлению взаимовыгодных отношений между Банком и заемщиками.

Эффективность и надежность работы ОАО «МДМ банк» получили соответствующую оценку ведущих мировых рейтинговых агентств: Банку присвоены одни из самых высоких кредитных рейтингов среди российских частных банков: Standard & Poor’s (B+), Fitch Ratings (BB) и Moody’s (Ba2). Российское рейтинговое агенство RusRating присвоило ОАО «МДМ банк» рейтинг ВВB.
. 2.2 Анализ кредитного портфеля банка
Анализ практики кредитования малых предприятий в банке целесообразно провести на основании исследования структуры кредитного портфеля.

Рассмотрим структуру совокупного кредитного портфеля, которая приведена на нижеследующем рисунке 6 из которого видно, что кредитный портфель банка состоит из целого ряда кредитных продуктов для бизнеса различных размеров, физических лиц, потребительских кредитов, ипотеки, лизинга,автокредитов. Высокая диверсификация вложений позволяет получать стабильный доход, минимизируя риски.

Наибольший удельный вес составляют кредиты корпоративным клиентам и крупному бизнесу, что вызвано тем, что ОАО « МДМ банк» является одним из крупнейших Российских банков, с хорошей ресурсной базой, который может себе позволить вложения в крупных клиентов, которые приносят значительный доход.


Рис. 2 Структура кредитного портфеля ОАО «МДМ банк»

Общий объем кредитного портфеля МДМ Банка к концу 2009 года увеличился на 35,7% и составил 280 830 млн руб. Объем кредитов корпоративным клиентам увеличился на 13,7% и достиг значения 189 414 млн руб. Значительно вырос портфель кредитов физическим лицам: его совокупный объем, при одновременном сохранении консервативного подхода к управлению ликвидностью и кредитным риском, составил 91 416 млн руб., что на 125,9% выше аналогичного показателя 2008 года. Основной причиной изменения величины и структуры кредитного портфеля стало объединение МДМ Банка и УРСА Банка.

Отдельного внимания заслуживает структура кредитного портфеля по отраслевой принадлежности клиентов. Банк придерживается политики высокой диверсификации кредитного портфеля. Так, самую большую отраслевую долю в корпоративном кредитном портфеле занимает розничная торговля (13,4%).

Благодаря объединению банков, а также взвешенным подходам к кредитованию заметно улучшилась структура кредитного портфеля – выросла доля кредитов физическим лицам с 19,5% до 32,6%, снизились доля креди-

тов строительному сектору с 7,0% до 6,4%, доля кредитов в сфере недвижимости с 12,9% до 9,4%, характеризующихся достаточно высокой степенью риска. Кроме того, стоит отметить улучшение структуры кредитного портфеля с точки зрения снижения доли валютных кредитов в портфеле с 48% до 33%.

	01.01.2010		01.01.2009
Наименование сегмента	ОБЪЕМ ПОРТФЕЛЯ	ДОЛЯ В ПОРТФЕЛЕ	ОБЪЕМ ПОРТФЕЛЯ	ДОЛЯ В ПОРТФЕЛЕ
Физические лица	91 416	32,6%	40 460	19,5%
Розничная торговля	37 550	13,4%	35 507	17,2%
Производство	27 062	9,6%	25 576	12,4%
Недвижимость	26 513	9,4%	26 719	12,9%
Оптовая торговля	23 779	8,5%	22 104	10,7%
Финансы	19 128	6,8%	11 769	5,7%
Строительство	17 926	6,4%	14 397	7,0%
Другие	37 456	13,3%	30 477	14,7%
Итого	280 830	100.0%	207 009	100.0%

Млн рублей
Привлекает внимание и структура капитала банка, которая полностью соответствует как отечественному законодательству, так и нормам международных документов, таких как Базель II и вступающий в силу в ближайшие годы Базель III.

Уровень капитала (суммарный I и II уровней) достиг 65 492 млн руб., увеличившись на 48,6% по сравнению с 2008 годом. Основные изменения в величине капитала связаны с объединением банков (28 043 млн руб.), списанием гудвилла УРСА Банка (-6 494 млн руб.), выплатой дивидендов по привилегированным акциям УРСА Банком (-660 млн руб.) и текущей прибылью.

Показатель общей достаточности капитала МДМ Банка оставался достаточно высоким на протяжении всего 2009 года и на 31 декабря составил 21,3%, что является одним из самых высоких показателей среди российских банков. Стресс-тестирование капитала показывает возможность абсорбции до 28,3% уровня потенциального проблемного долга от кредитного портфеля при сохранении уровня достаточности капитала не ниже 12%.Высокая достаточность капитала Банка, а также значительная доля капитала I уровня в его структуре в случае благоприятного развития ситуации в экономике открывают Банку большие возможности для будущего развития как путем органического роста, так и через сделки по слияниям и поглощениям. В случае негативного сценария высокий уровень капитализации надежно защищает интересы вкладчиков и инвесторов, доверивших свои деньги МДМ Банку.
2.3 Кредитные продукты ОАО «МДМ банк» для малого и среднего бизнеса
Одним из важнейших условий развития предприятия является своевременное привлечение необходимого финансирования. Одним из главных источников финансирования предприятий, по-прежнему, является кредит. Кредит позволяет предприятию развиваться и инвестировать средства в свой рост. Поэтому ОАО «МДМ банк» уделяет особое внимание тому, чтобы его услуги по кредитованию отвечали нуждам Клиентов.

Основные условия (требования) к потенциальному заемщику - устойчивое финансовое состояние, наличие обеспечения.

Кредитование происходит в соответствии с паспортами кредитных продуктов ОАО «МДМ банк». Основными кредитными продуктами для малого бизнеса являются:

-«МДМ-Экспресс»

-«МДМ-Микро»

-«МДМ-Малый»

-«Кредит под залог доходной недвижимости»

Для среднего бизнеса предусмотрены следующие виды услуг:

-«Овердрафт»

-«Классическое кредитование»

-«Вексельное кредитование»

Кредитные продукты различаются сроками кредитования, объемами минимальной и максимальной суммы кредитования, сроками кредитования, процентными ставками, требованиями к обеспечению.

Особенностью «МДМ-Экспресс» являетсято, что он ориентирован на индивидуальных предпринимателей или владельцев небольшого бизнеса. Продукт может быть предоставлен как новым клиентам банка, так и существующим, для которых важно получить деньги на небольшие вливания в бизнес или личные цели в короткие сроки и с минимальным набором документов, при этом погашение планируется осуществлять из доходов, полученных от бизнеса.

Основные параметры продукта «МДМ-Экспресс»

Параметр		Значение
Заемщик		Физическое лицо
Валюта		Рубли, доллары США, евро
Целевое использование		Продукт является нецелевым
Минимальный размер кредита		300 000 руб. (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования)
Максимальный размер кредита		1 000 000 руб. (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования) – при наличии у Клиента (любого юридического лица / индивидуального предпринимателя, входящего в состав Финансовой группы; либо физического лица – фактического собственника бизнеса с долей 50% и более, если кредит был выдан на цели ведения бизнеса) положительной кредитной истории1 в любом банке; 600 000 руб. (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования) – в ином случае
Срок кредита		До 24 месяцев (включительно) - при наличии у Клиента или любого собственника бизнеса положительной кредитной истории в Банке (по программе кредитования МБ или розничным кредитным программам); до 12 месяцев (включительно) – в ином случае.
Форма предоставления		Кредит – в форме единовременного перечисление всей ссуды на счет Заемщика в Банке.
Способ погашения		Аннуитетные ежемесячные платежи, первый платеж может быть льготным (только проценты)
Обеспечение		Личное поручительство физического лица – владельца бизнеса с предоставлением согласия супруга (супруги); Если Заемщик холост/не замужем и является единственным собственником бизнеса - поручительство третьих лиц, у которых имеются личные активы (не менее 50% от суммы лимита); Поручительство других собственников бизнеса с согласием супруг; Залог имущества не предусматривается.
Досрочное погашение кредита		Возможно, но не менее 1/10 от суммы кредита и не ранее, чем через 30 дней с момента предоставления кредита
Наименование тарифа	рубли РФ			доллары США, ЕВРО		Сроки и порядок уплаты
	1 год		2 года	1 год	2 года
процентная ставка	30,0		32,0	22,0	25,0	Начисленные %% взимаются ежемесячно в составе очередного платежа, согласно Графику платежей
комиссия за организацию кредитного процесса	3,5		3,5	3,5	3,5	Взимается единовременно, согласно кредитному договору
штраф за просрочку выполнения обязательств	0,5 в день					Начисляется ежедневно на сумму просроченных обязательств

«МДМ-Микро» является массовым продуктом, ориентирован на юридических лиц, индивидуальных предпринимателей и физических лиц – владельцев бизнеса. Кредитный продукт может быть предоставлен как новым, так и существующим клиентам банка, которым необходимы средства на пополнение оборотных средств, небольшие инвестиции в бизнес или на личные цели с возможностью погашения задолженности по удобному графику и готовым предоставить в качестве обеспечения личное или корпоративное имущество.Основные параметры продукта «МДМ-Микро»

Заемщик		Физическое лицо						Индивидуальный предприниматель Зарегистрированное в любой организационно-правовой форме юридическое лицо
Валюта кредита		Рубли, доллары США, евро
Целевое использование		продукт является нецелевым						на пополнение оборотных средств; на инвестиции в развитие бизнеса; на рефинансирование ссудной задолженности по кредитам, ранее выданным Клиенту Банком или другой кредитной организацией.
Сумма кредита		От 500 000 до 3 000 000 рублей включительно (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования)
Срок кредита		до 36 месяцев (3 лет) включительно
Формы предоставления кредита		Кредит – единовременное перечисление всей ссуды на счет Заемщика в Банке						Кредит - единовременное перечисление всей ссуды на счет Заемщика в Банке. Кредитная линия с лимитом выдачи – устанавливается временной период (не более 3 месяцев с даты заключения договора) или точный график (не более 3 месяцев с даты заключения договора) предоставления ссуды счет Заемщика в Банке. Гарантия
Порядок погашения		Аннуитетные ежемесячные платежи, первый платеж может быть льготным (только проценты)						Аннуитетные ежемесячные платежи. Индивидуальный график (ежемесячные платежи, размер которых варьируется в зависимости от прогноза финансовых потоков Заемщика).
Обеспечение кредита		Личное поручительство физического лица – владельца бизнеса с предоставлением согласия супруга(и)1; Поручительство других собственников бизнеса с согласием супруг(ов); Поручительство юридических лиц, индивидуальных предпринимателей, входящих в группу Клиента; Залог корпоративного или личного имущества. По решению Уполномоченного органа допускается не предъявлять требование о предоставлении согласия супруг(ов) всех собственников бизнеса, при условии применения надбавки за отсутствие поручительства супруг(ов) в размере 1 процентного пункта к стандартной процентной ставке, предусмотренной Тарифами Банка. Принятие решения о не предоставлении согласия не допускается в отношении супруга(и), который(ая): влияет на принятие управленческих решений в бизнесе, является супругом(ой) Заемщика, является супругом(ой) Залогодателя.
Поддержание оборотов		Наличие текущего счета в Банке обязательно.						Наличие расчетного счета в Банке обязательно. Необходимость поддержания оборотов по расчетному счету устанавливается решением МККТКП, но не является обязательным условием для предоставления кредитного продукта.
Досрочное погашение		Возможно, но не менее 1/10 от суммы кредита, и не ранее, чем через 30 дней с момента предоставления кредита
Наименование тарифа	рубли РФ				доллары США, ЕВРО				Сроки и порядок уплаты
	1 год		2 года	3 года	1 год	2 года	3 года
процентная ставка	28,5		30,0	30,5	21,0	23,0	23,5		Начисленные %% взимаются ежемесячно в составе очередного платежа, согласно Графику платежей
комиссия за организацию кредитного процесса	3,0		3,0	3,0	3,0	3,0	3,0		Взимается единовременно, согласно кредитному договору
штраф за просрочку выполнения обязательств	0,5 в день				0,5 в день				Начисляется ежедневно на сумму просроченных обязательств, если Заемщик – физическое лицо
	2-кратная ставка рефинансирования Банка России				0,15 в день				Начисляется ежедневно на сумму просроченных обязательств, если Заемщик – юр. лицо или индивид. предприниматель

«МДМ-Малый» является кредитом, предназначенным для владельцев бизнеса средних размеров, которым необходимо долгосрочное финансирование в инвестиционных или иных долгосрочных целях.

Особенности продукта «МДМ-Малый»

Целевое использование		на пополнение оборотных средств; на инвестиции в развитие бизнеса на рефинансирование ссудной задолженности по кредитам, ранее выданным Клиенту Банком или другой кредитной организацией.
Валюта кредита		Рубли, доллары США, евро
Сумма кредита		От 3 000 000 до 30 000 000 рублей включительно (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования).
Срок кредита		До 36 месяцев – при кредитовании на пополнение оборотных средств (рефинансирование кредитов, ранее выданных на пополнение оборотных средств), до 84 месяцев – при кредитовании на инвестиции в развитие бизнеса (рефинансирование кредитов, ранее выданных не на цели пополнения оборотных средств)
Формы предоставления кредита		Кредит - разовое перечисление всей ссуды на расчетный / текущий валютный счет Заемщика в Банке. Кредитная линия с лимитом выдачи – устанавливается временной период (не более 6 месяцев с даты заключения договора) или точный график (не более 6 месяцев с даты заключения договора) предоставления ссуды на расчетный / текущий счет Заемщика в Банке. Гарантия* Аккредитив*
Порядок погашения		Аннуитетные платежи. Индивидуальный графи к (ежемесячные платежи, размер которых варьируется в зависимости от прогноза финансовых потоков Заемщика). Возможно предоставление отсрочки начала погашения основного долга: не более 3-х мес. при сроке кредита до 24 мес. включительно; не более 6-ти мес. при сроке кредита свыше 24 мес. Погашение основного долга в конце срока возможно при сроке кредита до 18 мес. включительно и соотношении платежа к выручке не более 30%. При этом проценты за пользованием кредитными средствами выплачиваются ежемесячно.
Обеспечение кредита		Личное поручительство физического лица – владельца бизнеса с предоставлением согласия супруга (супруги); Поручительство юридических лиц, индивидуальных предпринимателей, входящих в группу Клиента; Поручительство других собственников бизнеса с согласием супруг; Залог корпоративного или личного имущества с учетом п. 3 настоящей Карточки продукта.
Расчетный счет и условия проведения оборотов		Наличие расчетного счета в Банке обязательно. Требуется проведение оборотов по р/сч Клиента в следующем объеме: если у Клиента нет действующих кредитов в других банках, в размере меньшей из сумм: в размере выручки от реализации, проходящей по счетам Клиента (при этом допускается установление индивидуального графика проведения оборотов в абсолютных величинах исходя из исторических данных); фактический размер ссудной задолженности Клиента. если у Клиента есть действующие кредитные обязательства в других банках, в размере меньшей из сумм: в размере доли оборота по счетам Клиента пропорционально доле кредитных обязательств Клиента перед Банком в совокупном объеме кредитных обязательств Клиента перед кредитными организациями; фактический размер ссудной задолженности. При этом в решении уполномоченного органа в обязательном порядке: фиксируется абсолютная величина установленных к проведению оборотов в Банке; устанавливается срок, в течение которого оборот должен быть проведен (1-ый контрольный срок – 1-ое число 3-го месяца, включая месяц выдачи кредитного продукта, в дальнейшем – ежемесячный контроль).
Досрочное погашение		Возможно, но не менее 1/10 от суммы кредита, и не ранее, чем через 30 дней с момента предоставления кредита
Наименование тарифа	рубли РФ				доллары США, ЕВРО			Сроки и порядок уплаты
	1 год		2 года	3 года	1 год	2 года	3 года
Процентная ставка	25,0		25,5	27,0	17,5	18,5	20,0	Начисленные %%, ежемесячно
Комиссия за организацию кредитного процесса	2,5		2,5	2,5	2,5	2,5	2,5	Взимается единовременно, согласно кредитному договору
Штраф за просрочку выполнения обязательств	2-кратная ставка рефинансирования Банка России				0,15 в день			Начисляется ежедневно на сумму просроченных обязательств

«Кредит под залог доходной недвижимости» является кредитным пародуктом, предназначенным для Клиентов, основным источником прибыли которых является доходная недвижимость, сдаваемая в аренду. Идеально подходит для целей инвестиционного кредитования.

Особенности продукта «Кредит под залог доходной недвижимости»

Заемщик	Физическое лицо	Индивидуальный предприниматель Зарегистрированное в любой организационно-правовой форме юридическое лицо
Валюта кредита	Рубли, доллары США, евро
Сумма кредита	От 300 000 до 3 000 000 рублей включительно (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования)	От 300 000 до 60 000 000 рублей включительно (или эквивалент в долларах США/евро по курсу Банка России на дату установления лимита кредитования)
Целевое использование	продукт является нецелевым	на пополнение оборотных средств; на инвестиции в развитие бизнеса на рефинансирование ссудной задолженности по кредитам, ранее выданным Клиенту Банком или другой кредитной организацией.
	Кредитный продукт не может быть предоставлен на цели: предоставление займов третьим лицам; приобретение и (или) погашение эмиссионных бумаг, за исключением векселей Банка; осуществление вложений в уставной капитал других юридических лиц.
Срок кредита	до 84 месяцев (7 лет) включительно
Формы предоставления	Кредит – единовременное перечисление всей ссуды на счет Заемщика в Банке
Порядок погашения	Аннуитетные ежемесячные платежи, первый платеж может быть льготным (только проценты)	Аннуитетные ежемесячные платежи, первый платеж может быть льготным (оплачиваются только проценты); Ежемесячная уплата процентов и индивидуальный график погашения основного долга (ежемесячные платежи, размер которых варьируется в зависимости от прогноза финансовых потоков Заемщика). Возможно предоставление отсрочки начала погашения основного долга: не более 3-х мес. при сроке кредита до 24 мес. включительно; не более 6-ти мес. при сроке кредита свыше 24 мес.
	При определении размера ежемесячного платежа необходимо соблюдения следующих условий: отношение ожидаемого свободного cash-flow (денежный поток за вычетом не кредитных расходов) в каждом месяце кредитования к сумме кредитных обязательств с учетом рассматриваемого лимита (основной долг и проценты) в этом месяце (коэффициент покрытия - DSCR) должно быть не менее 1,20; значение ежемесячной арендной платы не должно превышать среднерыночной ставки по аналогичному объекту недвижимости для данного региона; в случае наличия у Клиента зарегистрированных органом осуществляющим государственную регистрацию прав на недвижимое имущество и сделок с ним договоров аренды на закладываемый объект недвижимости, то при построении Cash-flow необходимо учитывать арендную ставку, указанную в этом договоре. При планировании ожидаемого денежного потока: рост доходов на единицу площади в период кредитования 0% в год; рост расходов в период кредитования не должен быть меньше официального прогноза инфляции. Не индексируются на процент инфляции только налоговые платежи. Индексацию расходов необходимо производить путем ежемесячного увеличения расходов на следующий процент:
Обеспечение кредита	Если в качестве Заемщика выступает физическое лицо – владелец бизнеса, обязательное наличие согласия супруга (супруги); Если в качестве Заемщика выступает физическое лицо – владелец бизнеса, обязательное наличие поручительства юридического лица, собственником которого является Заемщик; Обязательное наличие поручительства Залогодателя (если Залогодатель и Заемщик разные лица) в размере залоговой стоимости закладываемого объекта недвижимости с нотариально оформленным согласием супруга (супруги) либо включение супруга (супруги) в субъекты сделки в качестве со-залогодателя; Поручительство всех собственников бизнеса с согласием супруга (супруги); Залог объекта(ов) доходной недвижимости, удовлетворяющего указанным в п.6 требованиям, доходы от которого(ых) учитывались при составлении Cash-Flow.
Поддержание оборотов	Наличие текущего счета в Банке обязательно.	Наличие расчетного счета в Банке обязательно. Для сумм кредита до 3 000 000 рублей включительно: Необходимость поддержания оборотов по расчетному счету устанавливается решением уполномоченного органа/лица, но не является обязательным условием для предоставления кредитного продукта. Для сумм кредита от 3 000 000 рублей: Требуется проведение оборотов по р/сч Клиента: если у Клиента нет действующих кредитов в других банках или есть, но их погашение осуществляется из источников, не связанных с закладываемым объектом недвижимости, - в объеме денежного потока, генерируемого закладываемым объектом недвижимости и подтвержденного договором аренды. если у Клиента есть действующие кредитные обязательства в других банках и их источник погашения осуществляется из доходов, генерируемых закладываемым имуществом, - в размере доли арендной платы пропорционально доле кредитных обязательств Клиента перед Банком в совокупном объеме кредитных обязательств Клиента перед кредитными организациями; В решении уполномоченного органа в обязательном порядке: фиксируется абсолютная величина или индивидуальный график установленных к проведению оборотов в Банке; устанавливается срок, в течение которого оборот должен быть проведен (1-ый контрольный срок – 1-ое число 3-го месяца, включая месяц выдачи кредитного продукта, в дальнейшем – ежемесячный контроль); За невыполнение условия о поддержании оборотов взимается штраф в размере 0,5% годовых от суммы текущей задолженности по кредиту за месяц, в котором условие не выполнено.
Досрочное погашение	Возможно, но не менее 1/10 от суммы кредита, и не ранее, чем через 30 дней с момента предоставления кредита
Процентная ставка и комиссии	В соответствии с утвержденными в Банке Тарифами

Для среднего бизнеса нет таких типовых продуктов, к каждому клиенту практикуется индивидуальный подход, так как работа с ними сопряжена с рядом трудностей:

1) Как правило, у корпоративных клиентов довольно проблематично консолидировать отчетность.

2) Корпоративные клиенты крайне неохотно раскрывают полную схему своего бизнеса, так как утечка этой информации может напрямую отразиться на бизнесе клиента.

3) Средний бизнес в условиях одного города уже давно распределен мкжду банками, и поэтому привлечь корпоративного клиента можно только хорошей разницей в процентных ставках, по сравнению с текущим банком.

4) В случае корпоративных клиентов звучат суммы, гораздо большие, нежели при кредитовании малого бизнеса, что подразумевает гораздо больший риск, и следовательно принятие решений на более высоких уровнях, и в связи с этим общее время рассмотрения заявки может занимать более двух месяцев.
2.4 Процесс рассмотрения заявки на кредит в ОАО «МДМ банк».
Рассмотрим более подробно процесс кредитования юридических лиц и обеспечения по кредитам в ОАО «МДМ банк» на примере ИП Иванов Иван Иванович. ИП Иванов Ивн Иванович требуется кредит в размере 9,7 млн. руб. на пополнение оборотных средств, то есть предприятие будет рассмотрено в соответствии с пасспортом продукта «МДМ-Малый».

Рассмотрение заявки по данному продукту включает в себя 8 этапов.

На первом этапе происходит первичная работа с клиентом, консультирование по вопросам кредитования, проверка на соответствие условиям Программы кредитования Малого бизнеса (стоп-факторы), а также Политике по экологическим рискам и Кредитной политике Банка.

Клиенту предоставляется Анкета и список документов, которые необходимо предоставить для рассмотрения возможности установления лимита кредитования.

Если Заемщиком будет физическое лицо: предоставление Клиенту Уведомления о полной стоимости кредита (далее - ПСК).

На втором этапе рассмотрения заявки происходит получение следующих документов от Клиента:

Правоустанавливающие документы:

1. Анкета – заявка по форме Банка.

2. Паспорт для физических лиц, являющихся:

- собственниками бизнеса;

- участниками сделки (заемщик, поручители, залогодатели);

- руководители (имеющие право первой подписи) юридических лиц – участников сделки.

Для мужчин младше 28 лет дополнительно копия военного билета.

3. Свидетельство о государственной регистрации (внесении записи в ЕГРЮЛ/ЕГРИП).

4. Свидетельство о постановке на учет в налоговом органе.

5. Справка (свидетельство) Госкомстата о присвоении кодов.

6. Письмо участника сделки по форме банка, подписанное его исполнительным органом о том, что Устав является действующим на момент совершения сделки и не находится в стадии перерегистрации.

7. Карточка с образцами подписей.

8. Лицензии и/или других документы, дающие право на осуществление деятельности.

9. Устав.

10. Для Клиентов, чей бизнес зарегистрирован как Общество с ограниченной ответственностью:

Список участников общества, подписанный руководителем.

11. Документы, подтверждающие полномочия представителя юридического лица на заключение сделки, в случае, если такое решение необходимо в соответствии с действующим законодательством РФ, учредительными документами Общества и его бухгалтерской отчетностью.

Финансовые документы:

1. Технико-экономическое обоснование по форме Банка.

2. Финансовая (налоговая) отчетность со штампом, либо почтовой квитанцией и описью вложения, подтверждающими сдачу в ИМНС, на последние 2 (две) отчетные даты (за последние 2 отчетных периода).

2.1. Бухгалтерский баланс (Форма № 1) и Отчет о прибылях и убытках (Форма № 2), либо

2.2. Налоговая декларация по единому налогу, уплачиваемому в связи с применением упрощенной системы налогообложения, а также квитанция (платежное поручение), подтверждающая уплату единого налога за последний период, либо

2.3. Налоговая декларация по единому налогу на вмененный доход для отдельных видов деятельности, а также квитанция (платежное поручение), подтверждающая уплату единого налога за последний период.

3. Анализ 50 и 51 счетов в корреспонденции со счетами бух. учета за 6 месяцев помесячно, либо иные учетные документы (ведомости), содержащие информацию о поступлениях в кассу и на расчетные счета с разбивкой по банкам.

4. Книга учета доходов и расходов организации и / или индивидуальных предпринимателей, применяющих упрощенную систему налогообложения или являющихся плательщиками ЕНВД за последние 3 месяца.

5. Оборотно-сальдовые ведомости 66 и 67 счетов по субконто "Контрагенты" (с разбивкой по кредиторам) за последние 3 месяца помесячно.

6. Оборотно-сальдовые ведомости 60, 62 и 76 счетов по субконто "Контрагенты" для сумм до 10 млн. руб. – за последний квартал, для сумм свыше 10 млн. руб. - за последние 2 квартала поквартально, либо, если счета не ведутся, расшифровка дебиторской и кредиторской задолженностей не позднее, чем на 1-е число месяца, в котором была подана заявка.

7. Справки из обслуживающих банков о наличии ссудной и приравненной к ней задолженности не позднее, чем на 1-е число месяца, в котором была подана заявка по всем Банкам, где открыты счета.

8. Справки из обслуживающих банков об оборотах по расчетным счетам за последние 12 месяцев помесячно.

9. Справка об обязательствах по форме Банка не позднее, чем на 1-е число месяца, в котором была подана заявка.

10. Справка из ИФНС об отсутствии задолженности перед бюджетом всех уровней и внебюджетными фондами.

11. Справка об открытых расчетных (текущих) счетах в кредитных организациях, выданной или подтвержденной ИФНС.

12. Справки из обслуживающих банков с указанием наличия/отсутствия картотеки к счетам клиента, открытым в данном банке по состоянию на дату выдачи справки (с указанием при наличии картотеки суммы и даты возникновения картотеки).

13. Перечень имущества, используемого в бизнесе, и товарно-материальных ценностей не позднее, чем на 1-е число месяца, в котором была подана заявка.

Документы, подтверждающие хозяйственную деятельность:

1. Договор (контракт), являющийся объектом кредитования в случае инвестиционного кредитования.

2. Контракты (договоры) с основными поставщиками и потребителями. Не менее 6-ти (не менее 3-х с поставщиками и не менее 3-х с потребителями) с самыми крупными по объему расчетов контрагентами.

3. Документы, подтверждающие право пользования помещениями (склад, офис, точки продаж).

Документы по залогу имущества:

1. Залог автотранспорта

1.1. Паспорт транспортного средства.

1.2. Свидетельство о регистрации транспортного средства.

2. Залог оборудования/имущества

2.1. Расшифровка балансового счета 01 (ведомость внеоборотных активов) или иной аналогичный учетный документ.

2.2. Договора купли-продажи, акты приема-передачи, инвентарные карточки, платежные поручения / квитанции к приходному кассовому ордеру.

3. Залог товаров в обороте

3.1. Расшифровки балансовых счетов 41, 43 (ведомости ТМЦ и готовой продукции), или иной аналогичный учетный документ.

4. Залог недвижимости

4.1. Свидетельство о государственной регистрации права собственности.

4.2. Кадастровый паспорт объекта недвижимости.

4.3. Справка БТИ об инвентаризационной стоимости предмета залога.

4.4. Выписка из реестра об отсутствии обременения на объект.

4.5. Расшифровка балансового счета 01 (ведомость внеоборотных активов) или иной аналогичный учетный документ.

4.6. Правоустанавливающие документы на объект недвижимости (в том числе Договор купли-продажи и/или Договор аренды земли, на которой располагается недвижимость, передаваемая в залог).

4.7. Кадастровый паспорт Земельного участка, на котором расположен объект недвижимости.

4.8. Справка БТИ об инвентаризационной стоимости земельного участка.
После получения вышеназванных документов происходит проверка корректности и комплектности документов, заполненной Анкеты.

Если Заемщиком будет физическое лицо также происходит предоставление и подписание у Клиента Уведомления о ПСК.

После этого специалист отдела кредитования Малого и Среднего бизнеса (далее – специалист отдела МСБ) проводит подготовку запроса на проверку данных субъектов сделки и заполняет заявку на установление лимита кредитования.

На третьем этапе служба безопасности проверяет предоставленные клиентом данные на соответствие действительности, производит проверку заемщика на наличие негативной информации и составляет свое Заключение.

На четвертом этапе происходит выезд на место непосредственного ведения бизнеса Заемщика, сбор недостающих документов и осмотр фактического места ведения бизнеса, оборудования, используемого в бизнесе, изучение производственного процесса, уточнение различного рода информации, необходимой в дальнейшем.

На пятом этапе происходит работа с имуществом, предлагаемым в залог. На этом этапе происходит осмотр имущества, проверка его на соответствие заявленным характеристикам, оценка данного имущества, рассматривается целесообразность принятия его в качестве залогового обеспечения по устанавливаемому лимиту, расчет дисконта по передаваемому в залог имуществу.

На шестом этапе происходит финансовый анализ Заемщика. Для начала специалист отдела МСБ составляет заявку на установление лимита кредитования, в которой рассчитываются основные относительные и абсолютные показатели, составляется управленческий баланс, управленческий отчет о прибылях и убытках ( в дальнейшем ОПиУ) и управленческий отчет о движении денежных средств ( в дальнейшем Cash flow или ДДС). После составления заявки и проведения финансового анализа подготавливается проект решения о кредитовании и проект условий кредитования. После того, как эти работы завершены Заявка отправляется на Малый Кредитный Комитет Территориального Кредитного Подразделения для принятия решения, в случае, если заявка типовая. Если есть отклонения от типовых условий кредитования, то заявка отправляется на рассмотрения Андеррайтеров в Москву.

На седьмом этапе происходит непосредственный процесс принятия решения об установлении лимита кредитования для данного Заемщика. Принятое решение подписывается и архивируется.

На восьмом этапе происходит информирование заемщика о принятом решении и предоставление списка аккредитованных страховых компаний для страхования залога. После этого заемщик принимает решение о том, будет ли он брать кредит на таких условиях или нет. В случае согласия со стороны банка и клиента начинается процесс выдачи ссуды.

Первым делом после обращения Клиента в банк ему была выдана Анкета клиента и список документов, необходимых для дальнейшей работы с его заявкой. После подачи всей необходимой документации началась непосредственная работа по рассмотрению Заявки.

Первым делом необходимо было узнать о бизнесе клиента и целях, на которые он берет данную ссуду. В результате общения с клиентом и изучения Анкеты сотрудник отдела кредитования МСБ узнал следующее.

Свою работу Иван Иванович начал в 2000 году. По инициативе одной из немецких компаний, желавшей экспансии на Российский рынок, с Клиентом был заключен контракт на поставку одного вида химикатов, являющегося одним из компонентов, необходимых для производства красок и эмалей. С этого времени Клиент начал заниматься импортом и перепродажей сырья, используемого в производстве лакокрасочных изделий и необходимого строительным компаниям. Впоследствии, накопив определенный собственный капитал, Клиент решил выйти на рынок иного вида химического сырья, являющегося ключевым компонентом в производстве белой краски. Для этого клиент начал деловые отношения с Украинской компанией, являющейся одним из основных поставщиков данного вида сырья на Российский рынок. Следует отметить, что в России производство данного вида химикатов в достаточных объемах, чтобы обеспечивать отечественный рынок не налажено.

Необходимость в оборотных средствах возникла вследствие того, что поставщик данного сырья повысил квоту этого сырья для Клиента с 600 тонн до 2500 тонн, параллельно установив условием полную предоплату за каждую партию сырья, поставляемую раз в месяц.

Клиент является одним из 7 дистрибьюторов компании-контрагента в Российской Федерации и единственным на Юге России. Параллельно с увеличением квоты для Клиента компания-поставщик снизила квоту данного сырья для России до 24000 тонн. Также необходимо добавить, что данное сырье является одним из важнейших компонентов в производстве красок и потому пользуется стабильным спросом.

Поэтому для того, чтобы не только не потерять данный довольно прибыльный вид деятельности, но и увеличить присутствие на рынке сбыта этого химиката Клиенту необходима сумма в 9 700 000 рублей, так как свободных средств в таком количестве у клиента нет.

Кроме того весной ожидается рост спроса на иные виды химического сырья, продажей которого также занимается Иван Иванович.

Узнав информацию о бизнесе клиента, ответственный сотрудник отдела кредитования МСБ отправил запрос в Службу Безопасности для проверки личности Клиента и его бизнеса на наличие негативной информации. В результате данной проверки были выявлены несколько фактов, связанных с бизнесом клиента, а именно: Клиентом была приобретена лицензия на разработку химического сырья в одной из республик Северного Кавказа, и работа по его добыче и реализации велась довольно успешно, но по прошествии двух лет администрация этой Республики заявила, что земля, на которой располагаются карьеры находится в собственности третьих лиц и отказалась продлевать договор, несмотря на все предоставленные клиентом документы. В настоящее время дело находится на рассмотрении в Арбитражном Суде.

Также стало известно, что автомобиль индивидуального предпринимателя ВАЗ 2107 находится в обременении.

Получив комментарии Клиента по этому поводу Служба Безопасности передала своё Заключение сотруднику отдела кредитования МСБ, который прикрепил её к Заявке.

После этого сотрудник МСБ выехал на непосредственное место ведение бизнеса Клиента c целью изучить место ведения бизнеса, осмотреть оборудование, используемое в бизнесе, пообщаться с сотрудниками, и получить недостающие договора.

В результате выезда на фактическое место деятельности Клиента сотрудник отдела кредитования МСБ выяснил, что у Клиента офисные и складские помещения занимают порядка 1600 квадратных метров. В офисных помещениях сидят 2 бухгалтера, которые могу предоставить всю необходимую бухгалтерскую отчетность в режиме on-line. Все складские помещения находятся в одном месте и недалеко от железнодорожной линии, что позволяет минимизировать транспортные издержки, издержки на хранение, погрузку и выгрузку продукции.

Всё это позволило оценить место расположения бизнеса как «выгодное».

Помимо этого было проверенно фактическое наличие ТМЗ, соответствующих заявленным, были пересчитаны деньги в кассе и получены выписки со счетов. В результате проверки было выявлено соответствие заявленного имущества и ТМЗ фактически имеющимся у клиента.

В ходе выезда на фактическое место ведения бизнеса клиента также было осмотрено имущество, передаваемое в залог – товары в обороте, базовой стоимостью 14 000 000 рублей, автомобиль Volkswagen “Touareg” стоимостью 1 395 000 рублей и 2 автопогрузчика общей стоимостью 1 086 000 рублей. ТМЗ оценивались по балансовой стоимости, а автомобиль с автопогрузчиками по среднерыночным ценам на аналогичное имущество.

Для снижения рисков, и с учетом износа было решено установить дисконт на товары в обороте в размере 40% и в размере 44% на автомобиль и автопогрузчики. Итоговая стоимость залогового имущества составила 9 780 000 рублей, что составляет 100,8% суммы запрашиваемого лимита.

После проведения вышеописанных действий кредитный эксперт переходит к непосредственному финансовому анализу Заемщика.

Для этого изучается вся совокупность официальной и управленческой отчетности, в результате чего составляются управленческий отчет о прибылях и убытках (ОПиУ), Управленческий баланс и управленческий отчет о движении денежных средств (УОДДС или Cash Flow).

Для того, чтобы эти формы отчетности были составлены верно кредитный эксперт учитывают особенности каждой из них.

Основные принципы составления баланса:

- всегда составляется на определённую дату, отражение в балансе статей на разные даты - недопустимо;

- составляющие баланса должны иметь денежную стоимость;

- консервативный подход для отображения стоимости.

- все статьи располагаются по принципу убывания ликвидности (актив) и первоочередности погашения (пассив);

- денежные средства должны быть подтверждены, денежные средства «со слов» и «на личные цели» в баланс не ставятся.

- дебиторская задолженность должна быть подтверждена документально, при этом просроченная задолженность должны быть исключена.

- товарно-материальные запасы должны быть лично осмотрены и пересчитаны; должны быть подтверждены документально.

- постоянные активы должны быть лично осмотрены, рабочее состояние должно быть проверено. Оцениваются по рыночной стоимости.
Основные принципы составления УОПиУ:

- Отчет составляется по отгрузке или по оплате, то есть по факту по данным управленческой, а не официальной отчетности.

- Доходы оцениваются по разумному минимуму, а расходы – по максимуму.

- Полученные данные по доходам и расходам необходимо перепроверять, в т.ч. перекрестная проверка цифр.

- По связанным компаниям следует отражать консолидированные данные (внутренние расчеты исключены).

- Учитываются только документально подтвержденные доходы от деятельности предприятия. Выручка «со слов» не учитывается.

- Себестоимость подтверждается дополнительно документально (первичными документами) и логически.

-Наценка рассчитывается средняя, а не среднеарифметическая.

Основные принципы составления Cash-flow:

- Отражаются только деньги (денежные потоки).

- Денежные средства на начало/конец периода не могут иметь отрицательного значения.

- Отражает не только денежные потоки прошлых периодов (историческая часть- не менее чем за 6 месяцев), но и позволяет спрогнозировать денежные потоки будущих периодов (на период не менее 18 месяцев).

- При реализации проекта, применяется консервативный подход, т.е. доходы от проекта - не учитываются, расходы– учитываются в полном объеме, источник погашения - прибыль от текущей деятельности (не возможные кредиты и займы).

- По связанным компаниям отражаются консолидированные данные (внутренние расчеты исключены).
Для адекватной оценки этих трех отчетов необходимо составить управленческий баланс как минимум на две отчетные даты. После того, как эти три формы отчетности составлены, кредитному эксперту необходимо оценить, подтверждают ли данные этих трех отчетов друг друга. Для этого связь отчетов проверяется в соответствии с определенными принципами:

Баланс и ОПИУ:

Собственный капитал должен подтверждаться заработанной чистой прибылью:

Cash-flow и Баланс:

1) Денежные средства в Cash-flow должны совпадать с данными об остатках денежных средств в балансе;

2) Инвестиции должны совпадать с соответствующим изменением по статьям баланса;

3) Привлечение / погашение кредитов и займов (итог за период) должны совпадать с изменением обязательств по балансу;

4) Вложения собственников / дивиденды / внеплановые изъятия (итог) должны быть учтены при анализе изменения собственного капитала по балансу.

Для проверки используются нижеследующие формулы:
СК1 = СК0 + Чистая прибыль – Изъятия из бизнеса

СК - собсвенный капитал.
Денежные средства1 (Баланс) = Денежные средства1 (Cash-flow)
ДЗ1 = ДЗ0 + Выручка по отгрузке – Выручка по оплате-(Предоплата покупателей0 - Предоплата покупателей1)

ДЗ - дебиторская задолженность.
КЗ1 = КЗ0 + Себестоимость – Закуп + (ТМЗ1-ТМЗ0) + (Предоплата поставщикам1 - Предоплата поставщикам0)

КЗ – кредиторская задолженность.

ТМЗ- товароматериальные запасы
ТМЗ1 = ТМЗ0 - Себестоимость + Закуп + (Счета к оплате1-Счета к оплате0) - (Предоплата поставщикам1 - Предоплата поставщикам0)
ОС1 = ОС0 – Продажа + Приобретение ± Переоценка

ОС – основные средства
Доходы от операционной деятельности =

= Выручка + Снижение (-Увеличение) дебиторской задолженности + Увеличение (-Снижение) предоплаты от покупателей
Расходы на приобретение товаров, услуг =

= Себестоимость + Рост (-Снижение) ТМЗ + Снижение (-Рост) счетов к оплате + Рост (-Снижение) авансов поставщикам

Составив все формы управленческой отчетности и проверив информацию на несовпадения кредитный эксперт выяснил, что есть небольшие расхождения между расчетными и фактическими данными, но расхождения составляли не более 3% валюты баланса, что является допустимой погрешностью. Отсутствие значительных расхождений обусловлено наличием в штате предприятия двух высококвалифицированных бухгалтеров, которые следят за движением денежных средств на предприятии, за его доходами и расходами и занимаются вопросами оптимизации налогообложения данного предприятия, а также автоматизацией учета на предприятии Клиента.

Далее кредитный эксперт начал изучение самой управленческой отчетности, в первую очередь, проверив Заявку на наличие «Стоп-факторов», которые выявлены не были. Проверив наличие «Стоп-факторов», кредитный эксперт приступил к изучению относительных показателей Клиента, указанных на таблице (SIC!).

Название коэффициента	Формула	Норм. значение
Коэффициент текущей ликвидности	текущие активы ------------------------------ текущие обязательства	≥ 1,0
Скорректированный коэффициент ликвидности	тек.активы + чист. прибыль ------------------------------ текущие обязательства	≥ 1,0
Собственный оборотный капитал	Тек.активы – Тек.обязательства	> 0
Доля задолженности крупнейшего дебитора	ДЗ (круп) ----------------------------- Валюта баланса	≤ 0,3
Доля собственного капитала в валюте баланса (с учетом устанавливаемого лимита)	Собственный капитал ----------------------------- Валюта баланса + Лимит	≥ 0,4
Коэффициент оборачиваемости ТМЗ	ТМЗ х 30 ----------------------------- Себестоимость товаров	≤ 90 дней
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	Дт задолженность х 30 ------------------------------ Выручка	≤ 60 дней
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	Кт задолженность х 30 ----------------------------- Себестоимость товаров	-
Длительность операционного цикла	Оборачиваемость Дт задолженности + Оборачиваемость ТМЗ	-
Длительность финансового цикла	Длительность операц. цикла – Оборачиваемость Кт задолженности	-
Коэффициент операционной рентабельности	Операционная прибыль х 100% ----------------------------- Выручка	>0
Коэффициент валовой рентабельности	Валовая прибыль х 100% ----------------------------- Выручка	-
Коэффициент чистой рентабельности	Чистая прибыль х 100% ----------------------------- Выручка	-
Коэффициент рентабельности активов	Год. операционная прибыль х 100% --------------------------------------- Валюта баланса	-
Коэффициент рентабельности собственного капитала	Годовая чистая прибыль х 100% ----------------------------- Собственный капитал	> 20%
Коэффициент соотношения операционной прибыли к процентам к уплате	Операционная прибыль ----------------------------- Проценты к уплате	≥ 1,25
Коэффициент соотношения чистой прибыли к краткосрочным кредитам и займам	Годовая чистая прибыль ----------------------------- Краткосрочные кредиты и займы	≥ 0,6
Коэффициент соотношения чистой прибыли к кредитам и займам	Годовая чистая прибыль ----------------------------- Кредиты и займы	≥ 0,2

В результате были получены следующие значения этих относительных показателей:

Показатель	01.04.2010	01.10.2010
Коэффициент текущей ликвидности	2,06	2,77
Коэффициент ликвидности (для услуг)	2,39	3,37
Текущие активы / Краткоср.кред.и займы	∞	∞
Текущие активы / Кредит.и займы всего	∞	∞
Собств.капитал/(Валюта баланса+Запр.лимит)	0,53	0,53
Чистый оборотный капитал	27 435 047,2	25 661 264,1
Коэффициент обеспеченности СОС	0,51	0,64
Постоянные активы / Всего активы	0,02	0,04
Оборачиваемость дебиторской задолженности	81	36
Оборачиваемость кредиторской задолженности	89	34
Оборачиваемость запасов	78	47
Длительность операционного цикла	159	83
Длительность финансового цикла	71	49
Рентабельность активов	17%	30%
Рентабельность собственного капитала	43%	45%
Операц.прибыль / Проценты к уплате	113,94	263,41
Чистая прибыль / Краткоср.кредиты и займы	∞	∞
Чистая прибыль / Кредиты и займы	∞	∞

Значения этих показателей соответствуют как нормативным, так и рекомендуемым значениям, а их динамика свидетельствует о положительных тенденциях в бизнесе Клиента. В частности показатели ликвидности выросли в значительной мере, что свидетельствует о росте платежеспособности предприятия, что без сомнения является положительным фактором.

За период с 01.04.10 по 01.10.10 произошло снижение валюты баланса на 12 746 897,5 рублей , что большей частью вызвано снижением краткосрочной дебиторской задолженности покупателей и заказчиков перед Клиентом на 10 130 769,3 рублей и снижением ТМЗ на 3 056 728,6 рублей в Активе баланса с одновременным снижением задолженности по расчетам с контрагентами на 11 443 945,5 рублей и уменьшением собственного капитала на 1 300 952,1 рублей . Причину снижения уровня собственного капитала можно легко увидеть в ОПиУ: у Клиента были 3 внеплановых изъятия из бизнеса на общую сумму 6 354 000 рублей, при общей величине чистой прибыли, за минусом постоянных дивидендов, 5 116 219,3 рублей. Как пояснил Клиент, эти средства были изъяты на ремонт в его доме, документы подтверждающие расходование средств на данную сумму были предоставлены.

В результате анализа Cash-flow и ОПиУ были сделаны следующие выводы:

1) У Клиента имеется средняя сезонность, вызванная особенностями спроса на продукцию Клиента.

2) Средняя наценка составляет 15%, что является среднерыночным показателем в данной сфере бизнеса.

3) В Cash-flow в прогнозной части получены отрицательные значения денежных средств, что вызвано тем, что этот отчет строится на исторических показателях, но без учета уже заключенных уже заключенных договоров, срок исполнения которых начнется в уже в прогнозном периоде. Также у клиента есть возможность не изымать часть прибыли в виде дивидендов, плюю у клиента были внеплановые изъятия, которые фактически были растянуты на более длительный срок и изымались не 3 раза за 2010 год, а на протяжении большего срока, что было сделано с целью не ставить эти изъятия в качестве дивидендов.

4) Общая динамика в бизнесе клиента является положительной и все негативные явления являются разовыми.

В результате анализа финансовое состояние Заемщика было определено как «B» ,что примерно соответствует «среднее». Данное финансово состояние является допустимым для установления кредитных отношений.

После проведения финансового анализа Заявка была направлена на рассмотрение Малого Кредитного Комитета Территориального Подразделения Ростовского филиала ОАО «МДМ банк». В результате рассмотрения кредитным комитетом было принято решение о кредитовании Заемщика на следующих условиях:

Размер лимита: 9 700 000,0 рублей.

Срок кредитования: 12 месяцев.

Процентная ставка: 13,90%

Поручительства : Жена и дочь.

Дополнительные условия:

1) Страхование предмета залога в страховой компании, согласованной с Банком, на сумму 100% от залоговой стоимости, на срок 15 месяцев.

2) Ежеквартальное предоставление в банк бухгалтерской отчетности.

3) Обороты по счетам должны проводиться исключительно в МДМ банке. Объем ежемесячных поступлений на расчетный счет в МДМ Банке в размере выручки от финансово-хозяйственной деятельности Клиента, но не менее 1 000 000 руб.

4) Уплата комиссии за организацию кредитного процесса в размере 121 250 руб. В результате на примере заявки ИП Иванов Иван Иванович мы рассмотрели типовой процесс работы с заявкой Клиента, относящегося к малому бизнесу, обратившегося за ссудой в ОАО «МДМ банк». Был рассмотрен процесс финансового анализа, его основные принципы и показатели , рассматриваемые в его процессе. Был описан ход взаимодействия с Клиентом и его бизнесом.


Глава 3. Направления по совершенствованию организации кредитования малого и среднего бизнеса в ОАО «МДМ банк»

3.1 Основные тенденции совершенствования кредитования МСБ в России.

Как известно, любая система состоит из элементов, и ключевыми элементами в кредитной системе являются объект кредитования, субъект кредитования и множество связующих элементов, важнейшими среди которых являются обеспечение кредита, сроки кредитования и плата за кредит.

Прошедший 2010 год принёс и надежды, и разочарования. С одной стороны, крупные игроки восстанавливались после кризиса, пытаясь вернуться к докризисным уровням кредитования. Некоторым удалось даже превысить докризисные уровни.

Особенно радужным было настроение на рынке весной уходящего года, когда Индекс кредитного благоприятствования показал быстрый рост (24%). Этот индекс рассчитывается Национальным институтом системных исследований проблем предпринимательства (НИСИПП) и консалтинговой компанией Финист и отражает настроения банков, их готовность кредитовать малый бизнес. Основные черты такой готовности - открытость для клиентов (доступность информации о кредитовании), динамичность (изменения предложений для клиентов вслед за конкурентами), стремление к совершенствованию (улучшение качества сервиса, активное консультирование). Рассчитывается с начала 2010 года.

На волне ожиданий посткризисного восстановления экономики банки спешили раздать дорогую ликвидность и застолбить себе долю на рынке.

Однако портфель нарастили далеко не все банки, да и в отношении тех, кто рапортовал о росте, высказывались неоднозначные комментарии, ставящие под сомнение качество выдаваемых кредитов. Лидеры рынка уже не стесняются признавать, что объемы кредитования значительно упали - например, по оценкам Сбербанка, спрос на кредитные продукты составляет около 50 - 60% от докризисного уровня.

Тем не менее, для рынка кредитования малого бизнеса год был положительным. Данные ЦБ РФ подтверждают сохранение слабой тенденции к расширению кредитования малого бизнеса - на 01.12.2010 совокупная задолженность субъектов малого и среднего предпринимательства перед банками составила 3,1 трлн рублей, увеличившись по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 21% (рисунок 1). При этом просроченная задолженность впервые с начала года не выросла, а, наоборот, снизилась на 0,1%, составив 9,1% от портфеля.



Помимо количественных изменений, произошли и некоторые качественные сдвиги на рынке, зафиксированные мониторингом "Индекс кредитного благоприятствования".

Интегральный индекс кредитного благоприятствования является суммой частных индексов, отражающих изменение активности банков по отдельным направлениям работы с малым бизнесом. В частности, рассчитывались индекс кредитной политики (отражает оценку банком рисков кредитования малого бизнеса, стоимость ресурсной базы банка), индекс маркетинговой активности (является индикатором специализации банка на кредитовании малого бизнеса) и индекс качества консультирования (является индикатором уровня организации и контроля продаж в банке).

Во-первых, заметно улучшилось качество консультирования и продаж. Индекс качества консультирования показал рост на 40%, хотя к концу года и несколько снизился по сравнению с пиковыми значениями в мае 2010 года. Прежде всего, рост качества обслуживания проявился в повышении доступности информации о кредитах в режиме предварительных консультаций, выросла квалификация консультантов (верный показатель того, что снизилась текучка кадров, и малоквалифицированные кадры перестали замещать более дорогих квалифицированных специалистов).

Во-вторых, весьма существенно банки смягчили кредитную политику, что отразилось в росте индекса кредитной политики на 38%. Прежде всего, это проявилось в снижении ставок кредитования - в среднем по рынку за год ставка снизилась с 20,5% до 16,2%

В-третьих, лидерами задано направление маркетинговой политики, хотя в 2010 году индекс маркетинговой активности вырос незначительно (всего на 19%). Основными чертами такой политики являются: развитие информационных ресурсов банка для малого бизнеса; регулярное проведение маркетинговых акций, направленных на привлечение малых предприятий; повышение открытости информации о кредитах; рост числа целевых программ кредитования, а также создание специальных партнерских программ банков.

3.2 Пути совершенствования системы кредитования малого и среднего бизнеса в ОАО «МДМ банк»
В результате рассмотрения в предыдущей главе предоставляемых ОАО «МДМ банк» кредитных продуктов и алгоритма рассмотрения заявки на примере ИП Иванова Ивана Ивановича мы получили общее представление о типовом процессе кредитования в этом банке.

Главной особенностью работы «МДМ банка» с МСБ является то, что за основу их системы взята система Европейского Банка Реконструкции и Развития (ЕБРР). Эта система позволяет банку работать с этими предприятиями, несмотря на бытующее мнение, что накладные расходы по обработке каждого отдельного малого кредита слишком высоки и что даже в среднесрочной перспективе кредитору не удается окупить эти затраты.

Применение технологии ЕБРР позволяет банку выдавать малые кредиты с прибылью для себя, не повышая при этом стоимости заимствования и не перекладывая на плечи заемщика бремя излишних транзакционных издержек. Размер доходов от операций достаточен для покрытия расходов, если устанавливается адекватная процентная ставка, которая компенсирует административные издержки и риски, связанные с предоставлением финансирования. Это значит, что, хотя справедливая процентная ставка значительно ниже ставок на рынке частных кредитов, она, тем не менее, выше ставок, которые обычно платят заемщики коммерческих банков.

Предприятия микро- и малого бизнеса, как правило, имеют высокую доходность капитала и могут позволить себе платить достаточно высокие проценты, если размер кредита находится в разумных пределах. Клиентам целевой группы, несомненно, выгоднее обращаться в кредитное учреждение, предлагающее кредиты по ставкам ниже, чем предлагают их конкуренты – частные кредиторы. Более того, банки сами заинтересованы в неуклонном снижении издержек по кредитным операциям, согласованно и последовательно направляя усилия на повышение эффективности своих операций, обеспечивая, таким образом, их финансовую жизнеспособность.

Самый лучший способ сократить накладные расходы это наладить долгосрочные отношения с заемщиками. Это очень просто объясняется. Тщательный кредитный анализ, который необходим по каждому отдельному кредиту, отнимает много времени и, следовательно, является дорогостоящим, особенно, в случае первичных клиентов. Однако, если заемщик доволен услугами по первому кредиту, он скорее всего вновь обратится в банк за повторным кредитом, поскольку у малых предприятий постоянно возникает потребность в финансировании. Платежная история заемщика является хорошим показателем его дисциплины и своего рода рекомендацией к тому, чтобы предоставить ему новый кредит.

Долгосрочные кредитные отношения также снижают накладные расходы банка по кредитованию, так как размер повторных кредитов со временем растет ввиду расширения бизнеса заемщиков и в силу того, что банк обретает большую уверенность в том, что заемщики смогут и захотят выполнить свои обязательства по возврату кредита.

В основе методики ЕБРР лежат следующие принципы:

- Цель кредитного анализа - в первую очередь, определить платежеспособность потенциального заемщика. Для этого производится оценка фактического денежного оборота бизнеса заемщика. Кредитный эксперт получает данные, необходимые для подробного анализа денежных потоков, выезжая непосредственно на место ведения бизнеса.

- Чтобы получить реальную картину бизнеса заявителя, кредитный эксперт зачастую настаивает на том, чтобы клиент предоставил данные управленческой бухгалтерии. Кредитные эксперты специально обучены работе с управленческой отчетностью, на основе которой они производят собственные расчеты объемов продаж, что позволяет им дать объективную оценку способности предприятия обслуживать кредит, за которым оно обращается.

- Оценивая кредитоспособность клиента, кредитный эксперт учитывает особенности конкретного бизнеса. В случае более крупных клиентов, анализируется не только баланс и счет прибылей и убытков, но также проводится анализ движения денежных средств и анализ чувствительности. В случае кредитных заявок от небольших фирм, бизнес которых по большей части является неформализованным, как правило, проводится менее детальный финансовый анализ, и при принятии решения о кредитовании акцент смещается в сторону социальных аспектов таких, как состояние домашнего хозяйства и социальная среда предпринимателя.

- При том, что оценка залога важна для определения обеспеченности кредита, этот аспект анализа имеет лишь второстепенное значение в принятии кредитного решения.

- Изначально все кредитные решения принимаются на кредитном комитете. По мере наращивания объемов кредитования, механизмы принятия кредитных решений и контроля совершенствуются и упрощаются.

- Для стабильной работы крайне важно, чтобы уровень просроченной задолженности оставался низким. Помимо качественного кредитного анализа, одним из ключевых факторов, обеспечивающих хорошую платежную дисциплину заемщиков, является постоянный контроль за платежами со стороны кредитных экспертов, ответственных за конкретные кредиты. Зарплата кредитных экспертов напрямую зависит от результатов их работы: размер их заработка – это функция производительности эксперта и качества его кредитного портфеля.

- Обработка результатов кредитных решений, управление кредитным портфелем и формирование отчетов для среднего и высшего менеджмента осуществляется при поддержке мощного программного обеспечения, которое должно постоянно совершенствоваться.

Рассмотрим ОАО «МДМ банк». У него существует ряд кредитных продуктов, предназначенных для различных категорий предпринимателей и предприятий различной величины.

С описанием этих кредитных продуктов мы ознакомились во второй главе данной дипломной работы.
Таблица 11

Характеристика качества кредитной продукции конкурентов ОАО «МДМ банк»

Характеристики кредитной продукции банков	ОАО «МДМ банк»		ВТБ-24		Сбербанк		Траст
Наличие кратко-, средне- и долгосрочного кредитования малого и среднего бизнеса	да		да		да		да
Требования к обеспечению кредита, в т.ч.	да		да		да		да
- ликвидное движимое или недвижимое имущество предоставленное в залог	да		да		да		да
- технологическое оборудование, автотранспорт	да		да		нет		да
- ценные бумаги	да		да		да		нет
- здания, сооружения, помещения, земельные участки	да		да		нет		Да
- ТМЦ в обороте (запасе)	нет		да		нет		нет
Стандартные овердрафты	нет		да		да		нет
Наличие кредитных линий	да		да		нет		да
Средняя годовая ставка % по кредитам		20%		18%		19%		19,6
Скорость обслуживания клиентов – срок оформления кредитов		до 14 дней. Иногда больше.		до 9 дней		до 12 дней		до 16 дней
Наличие штатного оценщика		да		да		да		нет
Наличие разработанной кредитной политики, методики оценки кредитоспособности		да				да		да

Однако, даже в условиях повышенной конкуренции на рынке кредитования МСБ, на протяжении 2010 г. банк уверенно удерживал завоеванные позициии расширял свою клиентсую базу что наглядно иллюстрируют следующие факты:

- величина чистой прибыли, рассчитаная по нормама МСФО на 31 марта 2010 год составила 350 миллионов рублей.

- реализация политики развития корпоративного направления бизнеса обеспечила количественный и качественный прирост клиентуры и динамичный рост показателей деятельности банка в этом направлении, в частности количество корпоративных клиентов в 2010 г. увеличилось на 13,7% и приблизилось к 189 414 клиентов;

- в истекшем 2010 году продолжилось укрепление позиций ОАО «МДМ банк»: расширилась клиентская база банка, существенно увеличился объем кредитования корпоративных клиентов, укреплялись позиции на рынке розничных банковских услуг.

Основными приоритетами ОАО «МДМ банк»в 2010 году являлись:

- развитие комплексных решений для клиентов, оптимизация и расширение действующего спектра услуг, оказываемых банком;

- максимально интенсивное развитие направления корпоративного бизнеса;

- последовательное наращивание клиентской базы;

- дальнейшее расширение филиальной сети.

Данные приоритеты останутся таковыми и на протяжении 2011 года. ОАО «МДМ банк»в своей деятельности руководствовался и будет продолжать руководствоваться следующими основными принципами:

- предоставление клиентам финансовых продуктов и услуг, комплексно решающих их проблемы и способствующих успеху и достижению задач клиентов в бизнесе и частной жизни;

- прозрачность бизнеса банка, открытость политики и высокая бизнес-этика, основывающаяся на взаимном доверии в отношениях банка с клиентами и партнерами;

- высокая технологичность бизнес-процессов и продуктов банка, организация бизнеса банка по стандартам, максимально приближенным к лучшим существующим на рынке.

С целью повышения финансовой устойчивости и конкурентоспособности ОАО «МДМ банк» последовательно реализует программу укрепления деловой репутации, действуя в соответствии с принципами информационной открытости и прозрачности. Приоритетными направлениями развития бизнеса в ОАО «МДМ банк» в 2011 году являются:

- повышение качества осуществления банком функций по аккумулированию денежных средств физических лиц, корпоративных клиентов, с целью их использования в кредитных и инвестиционных проектах;

- укрепление доверия к банку со стороны инвесторов, кредиторов и вкладчиков;

- усиление защиты интересов акционеров, вкладчиков и других кредиторов банка.

- активное развитие корпоративного бизнеса;

- дальнейшее повышение эффективности и рентабельности банковских операций и продуктов, предлагаемых клиентам банка;

- дальнейшее региональное развитие.

Для успешной реализации приоритетных направлений деятельности ОАО «МДМ банк» требуется эффективно решить следующие задачи:

- выход на новый качественный уровень обслуживания корпоративных и частных клиентов, основанный на сочетании современных технологий и индивидуального подхода к каждому отдельному клиенту;

- существенное расширение и диверсификация клиентской базы банка, привлечение и закрепление взаимовыгодного сотрудничества на долгосрочной перспективе с крупными корпоративными клиентами регионального масштаба;

- достижение и сохранение устойчивых позиций в регионах присутствия банка;

- развитие розничного банковского бизнеса, расширение спектра предоставляемых услуг, осуществление карточных проектов;

- обеспечение оптимальной структуры активов и пассивов, оптимальной диверсификации ресурсной базы и размещенных средств;

- дальнейшее расширение инвестиционно-банковского продуктового ряда услуг, предоставляемых корпоративным клиентам;

- дальнейшее реформирование системы управления, обеспечение высокой адаптивности организационной структуры ОАО «МДМ банк» к происходящим изменениям, совершенствование технологий принятия управленческих решений и контроля;

- дальнейшее внедрение системы оценки эффективности деятельности подразделений и сотрудников банка, системы мотивации управленческого персонала банка, направленной на формирование его устойчивой заинтересованности в решении поставленных задач;

В 2011 году ОАО «МДМ банк» сохранит свои позиции как социально значимый универсальный банк, стремящийся удовлетворять потребности различных категорий клиентов (юридических лиц, предприятий малого и среднего бизнеса, физических лиц, банков) в широком спектре качественных банковских услуг. Усилия банка будут направлены на создание долговременных конкурентных преимуществ.

Однако, следует учитывать, что трудозатраты, возникающие при работе с малым бизнесом, значительно выше, чем при работе с крупными корпоративными клиентами. Гораздо удобнее и менее затратно выдать один кредит крупному корпоративному клиенту, чем несколько сотен кредитов малому предприятию. Однако работа на основе методики ЕБРР, проверенной временем, описанная выше, позволяет банку быстро и эффективно оценивать привлекательность заемщика для банка.

Анализ опыта кредитования малого бизнеса российскими банками показал, что успех на данном рынке зависит в первую очередь от используемой технологии предоставления кредитов и уровня подготовки кредитных экспертов. Отличительными особенностями технологии кредитования предприятий малого бизнеса являются быстрая обработка заявок на получение кредита, упрощенные, но четко регламентированные и стандартизированные процедуры обработки запросов и получения кредита, четкая сегментация спроса с предложением каждой группе клиентов соответствующих условий кредитования. На сегодня ограничение кредитных рисков обычно обеспечивается реализацией методик определения кредитного рейтинга заёмщика. Эти методики у разных банков несколько отличаются друг от друга, но в большинстве случаев при оценке кредитного рейтинга юридических лиц содержат следующие общие элементы:

1. Определение класса кредитоспособности заёмщика в зависимости от суммы баллов, определяемой показателями финансово- хозяйственной деятельности предприятия;

2. Определение категории корпоративности определяемой историей взаимоотношений с банком, учитывающей показатели потоков денежных средств по наличным и безналичным поступлениям, наличие депозитных счетов в данном банке, средние месячные остатки денежных средств на пассивных счетах в банке, доходность клиента для банка и т.п.;

3. Достаточность обеспечения;

4. Кредитная историю клиента в других банках.

Подобные методики определения кредитных рейтингов заёмщика обладают следующими недостатками:

1. Эти методики не учитывают специфические особенности клиента, связанные с его принадлежностью к той или иной группе «прошлых» клиентов по способности рассчитаться с банком по принятым на себя обязательствам;

2. Эти методики не учитывают возможные изменения состояния клиента с течением времени и не позволяют оперативно в реальном масштабе времени корректировать значение кредитного рейтинга.

Первый из указанных недостатков может быть преодолён посредством применения скоринговых технологий определения кредитных рейтингов. Скоринг представляет собой метод классификации заёмщиков на группы, позволяющий, на основе кредитной истории «прошлых» клиентов, определить насколько велика вероятность того, что потенциальный заёмщик вернёт кредит в срок. Как показала практика применения скоринговых систем на Западе, основным достоинством этих систем является снижение риска невозврата кредита, быстрота и объективность в принятии решений и потенциальная возможность эффективного управления кредитным портфелем, обеспечивающего оптимизацию соотношения между доходностью кредитных операций и уровнем риска.

В России скоринговые системы начали внедряться в практику оценки кредитных рейтингов сравнительно недавно, причём впервые подобные системы были внедрены в России страховой компанией РОСНО, которая, используя скоринг, предоставляет банкам доступ к результатам оценки кредитного рейтинга потенциальных заёмщиков и страхует, с учётом результатов оценок скоринговой системы, одобренные кредиты. При скоринге высок процент отказов в выдаче кредитов, поэтому есть риск потерять крупного клиента, которому система могла отказать по несущественной причине.

Упрощение процедуры кредитования способствует снижению возникающих издержек. Целесообразно установить порог суммы кредита, ниже которой будет применяться данная методика при обращении заемщика в банк (например, суммы ниже 20000 долларов). Однако лояльный подход будет компенсирован увеличением процентной ставки (в среднем до 30% годовых). При более крупных кредитах следует применять более глубокий анализ состояния заемщика, так как возникают различные нюансы, требующие детального рассмотрения.

Система кредного скоринга для малого бизнеса может эффективно работать, как с залоговыми, так и с беззалоговыми кредитами, и позволяет банку максимально автоматизировать процесс рассмотрения кредитной заявки. Высокая скорость принятия окончательного решения - основное требование рынка к этому виду кредитования, поскольку специфика малого бизнеса подразумевает быстрый оборот капитала. Банк, использующий скоринговую систему для малого бизнеса, может полностью соответствовать рыночным условиям и получит надежный и эффективный инструмент в конкурентной борьбе.

Однако основной проблемой кредитования МСБ в ОАО «МДМ банк» является большие сроки рассмотрения кредитов, в случае не типовых заявок.

Нередки случаи, когда клиенту приходилось ждать решения до 2 месяцев! Причиной этого является слишком большие расстояния между андеррайтерами и кредитными отделениями филиалов банков. Зачастую андеррайтеры не понимают того, что им хочет объяснить кредитный специалист, что влечёт за собой затягивание кредитного процесса, и усложнение процедуры получения кредита для заемщика, что сулит для него убытками.

Поэтому рекомендуется упростить систему контроля за кредитными рисками, путем расширения списка типовых продуктов. В последнее время в этом направлении в банке началась активная работа, что безусловно благотворно скажется на качестве обслуживания клиентов в ОАО «МДМ банк».
3.3 Оценка экономической эффективности внедрения предлагаемых мероприятий
В целом, по результатам практической работы, организацию работы отдела кредитования МСБ ОАО «МДМ банк» можно считать соответствующей действующему банковскому и гражданскому законодательству, инструкциям и положениям ЦБ РФ, Кредитной политике и иной внутренней банковской документации, регламентирующей работу Кредитного управления. Однако в работе банка по кредитованию имеют место некоторые недоработки:

1) По результатам анализа доходности кредитов предлагается рассмотреть возможность дифференцированного подхода к выдаче кредитов - предоставлять большему количеству заемщиков кредитов на срок до шести месяцев, а по кредитам, предоставленным на срок более шести месяцев -рассмотреть возможность увеличения процентной ставки.

2) При кредитовании особое значение имеет объективная оценка кредитоспособности клиента. Банк имеет право выбрать для себя любую методику оценки кредитоспособности. Желательно, чтобы она использовала коэффициенты независимости, ликвидности, оборачиваемости, а также анализ делового риска и денежных потоков. Это позволит детально рассмотреть финансовое положение клиента и избежать ошибок при выдаче кредитов. В настоящее время имеет место достаточно длительный период рассмотрения заявок. Для этого предлагается усовершенствовать эту работу. Процесс рассмотрения кредитной заявки и предоставления кредита можно усовершенствовать путем работы в одной команде сотрудников кредитного, юридического и отдела управления рисками. Это позволит избежать дублирования некоторых операций, улучшить обмен информацией, и несколько сократить первые четыре этапа процесса предоставления кредита.

Помимо рисков, связанных непосредственно с кредитом, есть такое понятие как инфляция. Существующий уровень инфляции в России отрицательно сказывается на финансовых результатах деятельности субъектов хозяйствования. Поэтому банку необходимо проводить работу по оптимизации денежных потоков (их синхронизации и сбалансированности) и оптимизации остатков денежных средств. Эти средства должны соответствовать долговременной и текущей потребности в них. Цель управления потоком денежных средств делится на несколько составляющих:

а) максимизацию положительного денежного потока (их притока, что в свою очередь предполагает рост объема или скорости поступления);

б) минимизацию отрицательного потока (путем уменьшения объема или замедления скорости оттока);

в) максимизацию сальдо между ними (вышеописанными методами) в текущей деятельности с последующей оптимизацией среднего остатка денежных средств за определенный период времени;

г) оперативное использование остатка денежных средств;

д) увеличение отдачи от вложенных денежных средств (капитализацию прибыли, снижение финансовых рисков, дисконтирование капитала).

В банке практически не практикуется кредитование под банковские гарантии других банков. Можно порекомендовать использовать на практике в качестве залога Депозитные и Сберегательные сертификаты других банков. Поскольку сертификаты являются ценными бумагами, то кредиты под их залог будут приравнены к кредитам под залог ценных бумаг.

С точки зрения формирования резерва на возможные потери по ссудам это более привлекательный вид обеспечения, чем гарантии. Срок реализации сертификата должен совпадать со сроком кредита, что позволит вовремя погасить кредит. Сложности могут возникнуть при проверке устойчивости банка, выдавшего сертификат, а так же при установлении факта наличия самого депозита и подлинности сертификата. Нельзя сбрасывать со счетов и возможность страхования кредитных рисков и возможность совместного с другими кредитными организациями кредитования одного заемщика.

Для совершенствования кредитной работы ОАО «МДМ банк», можно предложить расширить применение такой формы нетрадиционного возврата кредитов, как продажа долгов с дисконтом, иначе говоря - механизм факторинга.

Факторинг (от англ. factor - посредник) представляет собой один из способов кредитования торговых операций, при котором специализированная компания (фактор-фирма) приобретает у фирмы-поставщика все права, возникающие с момента поставки товара покупателю и сама взыскивает долг. Тем самым поставщик освобождается от кредитного риска, связанного с возможной неуплатой долга. Большую часть суммы (60 – 90%) за поставленную продукцию поставщик получает от фактора сразу же после отгрузки товара. Оставшаяся часть придерживается для покрытия риска неоплаты. После поступления платежа от покупателя блокированная сумма за вычетом процентов и комиссионных фактор-фирмы выплачивается поставщику в срок оговоренный фактор-соглашением.

Продажа долгов с дисконтом означает продажу кредиторам дебиторской задолженности со скидкой, образующей доходы покупателя этого долга. Размеры скидки зависят от: предполагаемого срока взыскания долга; действующего в данном периоде рыночного уровня депозитных ставок; общей суммы продаваемого долга; риска, связанного с возможным списанием долгов из-за признания должника несостоятельным плательщиком. Продажа долгов используется кредитором с целью обеспечения скорейшего поступления сумм погашения на его счет.

Продажа долгов оформляется трехсторонним договором, участники которого: кредитор, продавец долгов и покупатель долгов. В соответствии с этим договором покупатель долгов обязуется в определенный срок перечислить их сумму за вычетом дисконта продавцу долгов, должник обязуется перечислить долги покупателю с учетом процентов, определяемых временем просрочки задолженности.

Преимущества продажи долгов с дисконтом состоят в том, что ускоряется оборот капитала, сокращается потребность в кредитных ресурсах, снижаются риски, связанные с безвозвратной потерей долгов, и улучшаются показатели ликвидности баланса. Недостатком продажи долгов для продавца является то, что он за свой предоставленный кредит получит меньше, чем ему положено, на сумму дисконта. Главным препятствием в развитии рассмотренного способа снижения дебиторской задолженности является отсутствие опыта и знаний типовых договоров на продажу долгов у компаний и банков.

Таким образом, можно выделить следующие мероприятия по совершенствованию кредитования юридических лиц малого и среднего бизнеса ОАО «МДМ банк»:

1) Увеличение доли кредитов на срок до 6 месяцев.

2) Увеличение доли факторинговых операций

3) Сокращение сроков рассмотрения заявок

4) Расширение границ типовых заявок