Задача

Задача Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности понятия, предмет, содержание и зад

Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-29

Поможем написать учебную работу

Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.

Предоплата всего

от 25%

Подписываем

договор

Выберите тип работы:

Скидка 25% при заказе до 25.11.2024


Гипероглавление:
Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности: понятия, предмет, содержание и задачи
Цель и задачи АФХД
Классификация видов анализа
Финансовая отчётность, как информационная основа анализа
Бухгалтерский баланс
Отчёт о прибылях и убытках
Отчёт о движении капитала
Отчёт о движении денежных средств
Приложение к бухгалтерскому балансу
Последовательность финансово-хозяйственной диагностики предприятия
Техника финансовой диагностики (схема)
Анализ и диагностика основных средств строительного предприятия
Основные средства предприятия, их состав и структура
Оценка основных средств
Выбытие основных средств
Анализ структуры и динамики основных средств
Показатели, характеризующие состояние основных средств
Анализ эффективности использования основных средств
Фондоотдача
Фондоемкость
Фондовооруженность
Факторный анализ эффективности использования ОПФ
Анализ оборотных активов строительного предприятия
Состав и структура оборотных средств
Источники формирования оборотных средств
Расчёт потребности в оборотных средствах
Расчёт экономии (привлечения) оборотного капитала
Нормирование оборотных средств
Нормирование готовой продукции на складе
Анализ использования материальных ресурсов
Факторный анализ материалоемкости
Анализ эффективности использования оборотных средств
Анализ трудовых ресурсов
Общая характеристика трудовых ресурсов
Анализ использования трудовых ресурсов. Анализ обеспеченности кадрами
Анализ движения кадров
Анализ использования рабочего времени
Баланс использования рабочего времени
Анализ производительности труда
Анализ производительности труда с учётом структуры работ
Анализ расходов на оплату труда
Анализ финансовых результатов деятельности строительного предприятия
Прибыль предприятия. Понятие, формирование, расчёт
Анализ факторов влияния на прибыль строительного предприятия
Качество прибыли
Анализ рентабельности строительного предприятия
Факторный анализ показателей рентабельности строительного предприятия
Рентабельность активов
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность чистых активов
Оценка финансового состояния и деловой активности строительного предприятия
Анализ ликвидности предприятия
Анализ платёжеспособности предприятия
Анализ финансовой независимости и устойчивости
 Анализ деловой активности строительного предприятия



АиДФХДП


Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности: понятия, предмет, содержание и задачи

Цель и задачи АФХД


Содержание АФХД  состоит во всестороннем изучении технического уровня производства, качества и конкурентоспособности выпускаемой продукции, обеспеченности производства материальными ресурсами, обеспеченностью трудовыми и финансовыми ресурсами, а также изучении эффективности их использования.

Цель АФХД – это повышение эффективности работы предприятия на основе системного изучения всех видов деятельности и обобщении результатов.

Под конечными результатами деятельности предприятия понимаются:

·         Финансовое состояние предприятия;

·         Экономические результаты;

·         Производственные результаты;

·         Результаты технического развития (материально-технической базы);

·         Социальные результаты.

Задачами АФХД являются:

1.      Идентификация реального состояния анализируемого объекта;

2.      Исследование состава и свойств объекта, его сравнение с известными аналогами или базовыми характеристиками, нормативными величинами;

3.      Выявление изменений в составе объекта в пространственно-временном разрезе;

4.      Установление основных факторов вызывающих изменение состояния объекта, а также учёт влияния этих факторов;

5.      Прогноз основных тенденций состояния объекта.

Предметом АФХД является анализ производственных процессов и экономических результатов, анализ финансового состояния, анализ затрат, анализ использования основных фондов или основных средств, анализ трудовых ресурсов.

Объектом АФХД является работа предприятия в целом, либо отдельных процессов, либо отдельных структур предприятия.

Субъектом анализа могут выступать: собственники предприятия, органы государственной власти, инвесторы, аудиторы, конкуренты и т.д.

Функции АФХД:

·         Контрольная функция;

·         Учётная функция;

·         Стимулирующая функция;

·         Организационная функция;

·         Индикативная функция.

 АФХД можно подразделить на два крупных направления:

·         Внешний анализ (как правило, отождествляется с финансовым анализом, так как этот вид анализа основывается на публичной и общедоступной отчётности);

·         Внутренний анализ (управленческий анализ) – основывается на данных управленческого учёта. Внутренний анализ, как правило, более детальный, глубокий и трудоёмкий.

Классификация видов анализа


1.      По периодичности проведения:

a.      Систематические;

b.     Эпизодические;

2.      По характеру:

a.      Динамический;

b.     Статический;

3.      По масштабу:

a.      Локальный;

b.     Комплексный;

4.      По методу:

a.      Статистический;

b.     Факторный;

c.      Экспертный;

d.     И т.д.

Финансовая отчётность, как информационная основа анализа


В соответствии с законодательством РФ основными формами финансовой отчётности для юридических лиц являются:

·         Бухгалтерский баланс (форма №1);

·         Отчёт о прибылях и убытках (форма №2);

·         Отчёт о движении капитала (форма №3);

·         Отчёт о движении денежных средств (форма №4);

·         Приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5);

·         Отчёт о целевом использовании полученных средств (форма №6);

Бухгалтерский баланс


Наиболее информативной формой для анализа является бухгалтерский баланс. В бухгалтерском балансе отражается имущество предприятия (активы) и источники формирования этого имущества (пассив). Бухгалтерский баланс показывает структуру активов и пассивов на конкретную дату.

Активы:

1.      Внеоборотные активы:

a.      основные средства, нематериальные активы (программное обеспечение и т.д.);

b.     незавершённое строительство (для себя);

c.      долгосрочные финансовые вложения (векселя на большой срок);

d.     отложенные налоговые обязательства;

e.     прочие внеоборотные активы;

2.      Оборотные активы:

a.      Запасы (отгруженная продукция, материалы, сырьё и т.д.)

b.     НДС по приобретённым ценностям;

c.      Дебиторские задолженности;

d.     Краткосрочные финансовые вложения (меньше 1 года);

e.     Денежные средства (расчётный счёт, касса);

f.       Незавершённое строительство (для продажи);

g.      Прочие оборотные активы.

Пассивы:

1.      Капитал и резервы:

a.      Уставный капитал;

b.     Добавочный капитал;

c.      Резервный капитал;

d.     Нераспределённая прибыль;

2.      Заёмный капитал:

a.      Краткосрочные обязательства:

                                                              i.     Займы и кредиты;

                                                            ii.     Кредиторская задолженность;

                                                          iii.     Доходы будущих периодов;

                                                           iv.     Резервы предстоящих платежей;

                                                             v.     Прочие краткосрочные обязательства;

b.     Долгосрочные обязательства:

                                                              i.     Займы и кредиты;

                                                            ii.     Кредиторская задолженность.

Кредиторская задолженность - задолженность поставщиков и подрядчиков, задолженность перед бюджетом (внебюджетные фонды, задолженность по налогам и сборам), задолженность перед персоналом и прочая кредиторская задолженность.

Кроме активов и пассивов в форме №1 отражаются забалансовые счета, где учитываются:

·         Арендованные основные средства;

·         Взятые в лизинг основные средства;

·         Выданные поручительства (полученные поручительства);

·         Товары, взятые на ответственное хранение;

·         Товарно-материальные ценности, взятые на комиссию;

·         Износ объектов благоустройства и жилищного фонда (непрофильные активы);

·         Списанное в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов;

Отчёт о прибылях и убытках


Цель отчёта – выявление чистой прибыли за отчётный период. В отличии от бухгалтерского баланса, эта форма отчётности заполняется нарастающим итогом.

Структура отчёта о прибылях и убытках

1.      Выручка (нетто), за минусом НДС. Отражается с учётом всей реализованной продукции, всех оказанных услуг и выполненных работ;

2.      (-)Себестоимость проданных товаров (оказанных услуг, выполненных работ) – включает все затраты, связанные с производством продукции, оказанием услуг;

3.      (=)Валовая прибыль;

4.      (-)Коммерческие расходы – расходы, связанные с  продвижением продукции;

5.      (-)Управленческие расходы – расходы, связанные с поддержанием и функционированием всей управленческой структурой, аудит, консалтинг;

6.      (=)Прибыль от продаж;

7.      (-) Проценты к уплате;

8.      (+) Проценты к получению;

9.      (+-) Сальдо прочих доходов и расходов;

10.   (=)Прибыль до налогообложения;

11.   Текущий налог на прибыль (20%);

12.   Чистая прибыль;

Отчёт о движении капитала


В отчете об изменениях капитала (форма № 3) раскрывается информация о движении уставного (складочного) капитала, резервного капитала, дополнительного капитала, а также информация об изменениях величины нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) организации. Кроме того, в этой форме указывают суммы резервов, которые были сформированы и (или) использованы организацией.

Раздел 1 «Изменение капитала».

·         Графа 3. Уставный капитал.

·         Графа 4. Добавочный капитал.

·        
Графа 5. Резервный капитал.

·        
Графа 6. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).

·         Графа 7. Итого.

Раздел 2 «Резервы». Данный раздел состоит из четырех частей:

·         резервы, образованные в соответствии с законодательством;

·         резервы, образованные в соответствии с учредительными документами;

·         оценочные резервы;

·         резервы предстоящих расходов.

Каждому резерву соответствуют две строки: одна строка — для данных предыдущего года, другая — для данных отчетного года. По каждой строке отражается остаток резерва на начало года (графа 3), сумма увеличения резерва (графа 4), сумма погашения резерва (графа 5), остаток резерва на конец года (графа 6). Наименование каждого резерва организация указывает самостоятельно. В раздел 2 Отчета об изменениях капитала следует включать только те строки, данные по которым отражены на счетах бухгалтерского учета организации.

Раздел «Справки»

Отчёт о движении денежных средств


Отчёт о движении денежных средств включает три крупных раздела:

1.      Движение денежных средств по текущей деятельности;

2.      Движение денежных средств от инвестиционной деятельности;

3.      Движение денежных средств от финансовой деятельности;

В первом разделе отражаются:

·         Средства, полученные от покупателей и заказчиков, связанные с основной деятельностью;

·         Денежные средства. Направленные:

§         На приобретение товарно-материальных ценностей;

§         На оплату труда;

§         На выплату налогов и сборов (расчёты с бюджетом);

§         Прочие расходы по текущей деятельности;

Второй раздел включает в себя:

·         Выручку от продажи основных средств;

·         Выручку от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений;

·         Выручка от полученных дивиденды;

·         Денежные средства от полученных процентов;

·         Денежные средства, полученные по погашенным займам (выгодным займам);

·         Денежные средства, которые пошли на приобретение основных средств;

Третий раздел включает в себя:

·         Движение денежных средств по полученным кредитам и возвращённым кредитам;

·         Операции с векселями;

Приложение к бухгалтерскому балансу


В этой форме приводятся данные о наличии и движении в течение отчетного периода некоторых активов, расходов и обязательств.

Структура:

·         Раздел "Нематериальные активы". Включает в себя перечень нематериальных активов, находящихся на балансе предприятия на начало и конец отчётного периода (является только годовой формой отчётности). Отражается движение нематериальных активов течение всего периода по видам и по периодам;

·        
Раздел "Основные средства". Группы:


o      
Здания и сооружения;


o      
Машины и оборудование;

o      
Транспортные средства;

o      
Земельные участки и объёкты природопользования

o      
Производственный и хозяйственный инвентарь;

o      
И другие;

Основные средства также представлены в движении. Кроме этого отдельно приводится амортизация по каждому виду основных средств. Приводится сколько основных средств передано в аренду, сколько взято в лизинг. В этом разделе могут отражаться результаты переоценки основных средств (делается как минимум один раз в год);

·         Раздел "Финансовые вложения". В себя включают:

o       Вклады в уставные капиталы других организаций;

o       Имеющиеся на балансе ценные бумаги (в разрезе: государственные, акции, корпоративные облигации);

o       Займы выданные;

o       Депозитные вклады;

Кроме этого, все финансовые вложения подразделяются на долгосрочные и краткосрочные и приводятся как на начало, так и на конец отчётного года.

·         Раздел "Дебиторская и кредиторская задолженность". Кредиторская задолженность включает в себя:

o       Расчёты с поставщиками и подрядчиками;

o       Авансы полученные;

o       Расчёты по налогам и сборам;

o       Кредиты и займы полученные;

o       Прочая кредиторская задолженность;

Дебиторская задолженность включает в себя:

o       Расчёты с покупателями и заказчиками;

o       Авансы выданные;

o       Займы выданные;

o       Прочая дебиторская задолженность;

В этом разделе задолженности подразделяются на краткосрочные и долгосрочные, и приводятся на начало и конец отчётного периода.

·         Раздел "Расходы по обычным видам деятельности (по элементам затрат)». В данном разделе приводятся расходы за отчётный период и за предыдущий период, кроме этого приводятся отдельно расходы будущих периодов и информация о состоянии незавершённого производства;

·         Раздел "Обеспечения". В этом разделе приводятся данные о выданных и полученных: залогах (имущество, находящееся в залоге), поручительствах, векселях. Информация приводится как на конец периода, так и на начало;

·         Раздел "Государственная помощь";

·         Раздел "Расходы на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы";

·        
Раздел "Доходные вложения в материальные ценности";


·         Раздел "Расходы на освоение природных ресурсов";

Данную форму не обязаны составлять малые предприятия, которые не подпадают под обязательный аудит, а также общественные организации, не занимающиеся предпринимательством и не имеющие, кроме выбытия имущества, оборотов по реализации товаров, работ и услуг. Остальным организациям необходимо составлять данную форму.

Инвестиции
Текущая производственная деятельность
Источники



Баланс


Активы
Отчёт о прибылях и убытках
Пассивы

Внеоборотные активы
Выручка
Собственный капитал

Оборотные активы
Себестоимость
Заёмный капитал



Валовая прибыль


Управленческие, коммерческие расходы

Налогооблагаемая прибыль

Отчёт о движении денежных средств

Инвестиционная деятельность
Текущая деятельность
Финансовая деятельность

Последовательность финансово-хозяйственной диагностики предприятия


Последовательность АиДФХДП включает следующие этапы:

1.  Структурное упорядочение финансовых данных, извлекаемых из финансовой отчетности, полученные данные представляют собой набор каких либо количественных сведений, которые в той или иной степени отражают характеристику предприятия. На основании финансовой отчетности можно провести примерную диагностику финансово-хозяйственной деятельности;

2.  Упорядочивание финансовой информации путем вертикального и горизонтального анализа финансовой отчетности. Горизонтальный анализ представляет собой – сопоставление (в абсолютном и процентном соотношении) основных статей баланса, основных строк отчета о прибылях и убытков, а также основных денежных потоков (форма №4). Вертикальный анализ представляет собой данные в процентном (относительном) выражении по структуре показателей. Существуют два вида показателей для сопоставления (данные отдельно взятого предприятия в сравнимой исторической перспективе и других предприятий той же отрасли                                         (ближайшие предприятия конкуренты));

3.  Предполагается расчет финансовых коэффициентов. Целесообразно упорядочить финансовые показатели по признаку операционной деятельности предприятия: показатели, которые в первую очередь интересны собственнику (рентабельность, отдача); показатели платежеспособности предприятия; показатели затратоёмкости (степень затрат);

4.  Написание выводов (рекомендаций). Представление выводов должно быть лаконичным и конструктивным. Популярным форматом является SWOT-анализ.

Техника финансовой диагностики (схема)




Первый, второй, третий и четвертый блоки представляют собой анализ организационно технического уровня производства в разрезе: трудовых ресурсов, основных средств, оборотных средств. Результатом этого анализа должны быть выводы:

1.      О состоянии и эффективности функционирования основных средств;

2.      Об уровне фонда оснащенности предприятия (механо-, энерговооруженность);

3.      Об эффективности использования и качестве трудовых ресурсов;

4.      О ритмичности производства, а также производственном цикле (длительности);

5.      Об эффективности использования материальных ресурсов (наличие/отсутствие сверхнормативных ресурсов, материалоемкость, оборачиваемость).

Блок пять – анализ объема, структуры и качества продукции – может быть представлен следующими характеристиками:

1.      Объем продукции;

2.      Наличие брака;

3.      Уровень цен и соответствие их качеству.

Блок шесть – анализ себестоимости – представляет в первую очередь:

1.      анализ структуры по элементам и статьям;

2.      анализ удельных затрат на единицу производимой продукции;

Анализ прибыли включает расчет различных видов прибыли: его целесообразно делать по управленческим данным.

Восьмой – анализ величины, структуры капитала:

1.      Анализ эффективности использования капитала: капиталоемкость, капиталоотдача;

2.      Уровень авансов полученных и выданных;

3.      Рентабельность капитала;

4.      Соотношение собственного и заемного капитала.

Девятый – анализ оборачиваемости капитала – рассчитывается в днях и количестве и оборотов.

Десятый – анализ рентабельности – определяются факторы, влияющие на рентабельности деятельности предприятия, рассчитываются следующие виды рентабельности:

1.      Основной деятельности;

2.      Продаж;

3.      Капитала;

4.      Основных фондов.

Анализ и диагностика основных средств строительного предприятия


Основные производственные фонды – это основным средствам, используемые в производственной сфере.

Анализ и диагностика использования основных средств предполагает:

1.      Анализ динамики стоимости и структуры основных средств;

2.      Анализ движения и состояния основных средств;

3.      Анализ эффективности использования основных средств;

4.      Факторный анализ показателей эффективности использования основных средств.

Источниками информации для анализ основных средств являются:

1.      Данные формы №1;

2.      Форма №5;

3.      Данные бухгалтерского учёта по счёту 01 (основные средства) и счёт 02 (износ основных средств);

4.      Кроме этого, если есть на предприятии, используется «отчет о наличии и движения основных средств» (форма №11).

Основные средства предприятия, их состав и структура


Основные средства – это часть имущества, используемая в качестве средств труда при производстве продукции, выполнении работ или оказании услуг, либо  для управления организацией в течение периода, превышающего 12 месяцев (либо производственного цикла, если он превышает 12 месяцев).

К основным средствам относятся:

·         Здания и сооружения;

·         Рабочие и силовые машины;

·         Измерительные и регулирующие приборы;

·         Транспортные средства;

·         Инструмент;

·         Производственный и хозяйственный инвентарь;

·         Многолетние насаждения и объекты благоустройства;

·         Прочие основные средства.

Единицей учёта основных средств является инвентарный объект. Инвентарный объектом основных средств является объект со всеми приспособлениями и принадлежностями (обособленней, отдельный, конструктивно-завершённый предмет), предназначенный для выполнения определённых самостоятельных функций. Объект основных средств учитывается в инвентарных карточках, которые открываются на каждый объект отдельно. Инвентарные карточки могут группироваться согласно ОКОФ, образую классы, подклассы, группы, подгруппы и т.д. Заполнение инвентарных карточек производится на основе «акта приёмки-передачи основных средств» (или накладной). В инвентарных карточках должны быть приведены следующие данные об объекте основных средств:

1.      Наименование;

2.      Срок полезного использования;

3.      Способ начисления амортизации;

4.      Индивидуальные особенности объекта;

На основные средства, принятые в аренду, для осуществления забалансового учёта рекомендуется также открывать инвентарные карточки.

По степени использования основные средства подразделяются:

1.      На находящиеся в эксплуатации;

2.      На находящиеся в запасе (резерве);

3.      На находящиеся в ремонте (реконструкции);

4.      На находящиеся на консервации;

В зависимости от имеющихся прав на основные средства можно выделить:

1.      Объекты основных средств, принадлежащие организации на праве собственности;

2.      Объекты основных средств, полученные организацией в аренду;

3.      Объекты основных средств, принадлежащие организации на праве оперативного управления и хозяйственного ведения;

Инвентарные карточки, как правило, делаются в одном экземпляре, а инвентарный учёт осуществляется в бухгалтерии предприятия.

Оценка основных средств


К учёту на предприятие основные средства принимаются исходя из:

1.      Приобретения;

2.      Строительства (сооружения, изготовления);

3.      Дарения;

4.      Внесения учредителями в качестве уставного капитала;

Основные средства принимаются к бухгалтерскому учёту по первоначальной стоимости.

Первоначальная стоимость – это сумма фактических затрата предприятия на приобретение, сооружение и изготовление основных средств за исключением налога на добавленную стоимость (и иных возмещаемых налогов - акцизы).

Фактические затраты включают в себя:

1.      Суммы, уплачиваемые предприятием поставщику по договору купли-продажи;

2.      Суммы, уплачиваемые предприятием за осуществление строительных работ (по договорам строительного подряда);

3.      Затраты, за оказание консультационных и информационных слуг, связанных с приобретением основных средств;

4.      Таможенные пошлины (если есть);

5.      Вознаграждения посредническим организациям за услуги, связанные с приобретением основных средств (экономически обоснованные услуги);

6.      Транспортные услуги;

7.      Услуги по монтажу;

8.      Затраты по пусконаладочным работам;

9.      Прочие затраты.

Основные средства могут терять свои технико-экономические свойства. Эта потеря называется износом. Предприятия может не чаще одного раза в год производить переоценку объектов основных средств. Переоценка может производится по следующим вариантам:

1.      Индексация;

2.      Путём прямого пересчёта по документально подтверждённым рыночным ценам с отнесением разниц на добавочный капитал;

3.      При помощи аккредитованной оценочной компании.

В денежном выражении износ основных средств, как правило, выражается в виде амортизационных отчислений.

Выбытие основных средств


Основные средства предприятия выбывают из экономического оборота в результате:

1.      Продажа;

2.      В результате списания (в случае морального и физического износа);

3.      Ликвидации основного средства в результате аварии, стихийного бедствия, кражи и т.д.;

4.      В результате дарения другим юридическим и физическим лицам;

5.      В результате передаче объектов основных средств в уставный капитал других организаций.

Анализ структуры и динамики основных средств


В ходе этого анализа необходимо оценить размеры, динамику и структуру вложений капитала предприятия в основные средства, а также выявить главные функциональные особенности производственной деятельности анализируемого субъекта. Анализ динамики основных средств начинается с сопоставления данных на начало и конец отчётного периода по всем группам основных средств. Кроме этого анализ динамики стоимости основных средств предполагает определение среднегодовой стоимости основных производственных фондов.

Для анализа динамики и структуры основных средств выделяют:

·         Первоначальную стоимость основных средств;

·         Остаточную стоимость основных средств;

·         Среднегодовую стоимость основных средств;

В настоящее время многие строительные предприятия в производственной деятельности используют арендованные основные средства (взятые в лизинг), в таком случае для анализа производственной деятельности предприятия учитывают стоимость арендованных основных средств.

Анализ движения и структуры основных средств целесообразно представлять в виде следующей таблицы:

Наименование ОС
Остаток на начало, тыс. руб.
Поступило/введено, тыс. руб.
Выбыло
Остаток на конец года
Изменение за год

Абсолютное отклонение
В процентах на начало года
В процентах на конец года

1
2
3
4
5
6
7
8

Здания:














Административное здание














Склад














Транспортные средства:














Автомобиль, №….














Итого
å
å
å
å






С целью анализа структуры основных средств проводят «вертикальный анализ», для этого в первую очередь выделяют активную часть основных производственных фондов.

Активная часть основных производственных фондов:

·         Транспортные средства;

·         Механизмы и оборудование;

·         Подъёмные устройства;

·         И т.д.

Увеличение доли активной части основных средств признаётся положительной динамикой, так как это свидетельствует об увеличении стоимости основных производственных фондов непосредственной занятых в производственном процессе. Рассчитывается коэффициент активной части основных производственных фондов:
В расчётах целесообразно учитывать стоимость арендованных основных средств.

Показатели, характеризующие состояние основных средств


1.      Индекс роста основных средств:
2.      Коэффициент обновления основных средств:
3.      Коэффициент интенсивности обновления основных средств:
Этот показатель даёт характеристику темпам обновления основных средств. Положительной динамикой является та ситуация, когда темпы ввода ОПФ выше темпов выбытия.

4.      Коэффициент масштабности обновления основных средств:
Существует обратный показатель к этому, показывающий срок обновления основных средств:
Говоря об обновлении основных средств, иногда выделяют обновления за счёт: технического перевооружения, реконструкции, расширения производства и так далее.

5.      Коэффициент выбытия основных средств:
6.      Коэффициент годности:
7.      Коэффициент износа:


Анализ эффективности использования основных средств


Конечная эффективность использования основных средств характеризуется следующими показателями:

1.      Фондоотдача;

2.      Фондоёмкость;

3.      Рентабельность основных средств;

4.      Относительная экономия основных средств;

5.      Срок службы основных средств;

6.      Производительность основных средств;

При оценке эффективности вложений предприятия в основные средства необходимо исходить из следующих принципиальных положений:

1.      Функциональная полезность основных средств сохраняется в течение ряда лет, поэтому расходы по их приобретению и эксплуатации целесообразно распределять во времени;

2.      Момент физической замены (обновления) основных средств не всегда совпадает с моментом их стоимостного замещения, в результате чего могут возникнуть потери и убытки, занижающие финансовые результаты деятельности строительного предприятия;

3.      Эффективность использования основных средств оценивается по-разному, в зависимости от их вида, принадлежности и характере участия в производственном процессе. Основные средства обслуживают, как правило, не только производственную детальность, но и социально-бытовую, соответственно эффективность использования основных средств должна определяться не только экономическими, но и социальными, экологическими и другими факторами;

Необходимо отметить, что возможности анализа эффективности функционирования основных средств на предприятиях ограничены низким уровнем организации, оперативно-технического учёта времени простоев оборудования, его производительности и степени загрузки. Все показатели рассчитываются только по годовым данным.

Фондоотдача


Фондоотдача – стоимостной показатель, характеризующий меру эффективности использования ОПФ = отношение объема выполненных работ к среднегодовой стоимости ОС.

Фондоотдача показывает какой объем работ в денежном выражении выполнен в расчете на 1 рубль стоимости ОПФ. Положительной динамикой является рост этого показателя.  При расчете общего показателя фондоотдачи по предприятию необходимо учитывать как собственные, так и арендованные ОПФ. Не учитываются фонды, находящиеся на консервации, резерве, сданные в аренду другим организациям. Как правило, для учета арендованных ОС берутся объекты-аналоги, либо по стоимости страховки.

Использование ОС признается эффективным, если относительный прирост физического объема продукции (или прибыли) превышает относительный прирост стоимости ОС за анализируемый период. Рост фондоотдачи ведет к относительной экономии ОС и увеличению объема выпускаемой продукции. Относительная экономия ОПФ определяется как разность между величиной среднегодовой стоимости ОПФ в отчетном периоде и среднегодовой стоимости ОПФ в базовом периоде, скорректированная на рост объема произведенной продукции. 

Фондоемкость


Обратный показатель фондоотдачи – 1/Фондоёмкость. Показывает сколько ОС в денежном выражении приходится на рубль произведенной продукции. Положительной динамикой является уменьшение данного показателя.

Фондовооруженность


Отношение стоимости ОПФ к среднесписочной численности работников предприятия. Показывает сколько ОПФ в денежном выражении приходится на 1 сотрудника предприятия. Рост технической оснащенности производства ведет к росту фондовооруженности предприятия, что является положительной динамикой.  Иногда фондовооруженность называют механовооруженностью.

Рентабельность ОС/ОПФ (иногда - фондорентабельность). Отношение прибыли (прибыль от продаж, валовая, чистая…) к среднегодовой стоимости ОПФ. Рентабельность ОПФ показывает сколько прибыли приходится на 1 рубль стоимости ОС. Положительная динамика – рост этого показателя.


Факторный анализ эффективности использования ОПФ


Как правило, при анализе эффективности использования ОС используются следующие факторные модели:

1.     

2.     

3.     

4.     


·         К – количество единиц активной части ОС

·         Teд – время работы единицы оборудования в часах

·         Bм-ч – выработка оборудования за 1 машино-час

·         ОСсрА  -  среднегодовая стоимость активной части ОС

·         Д – количество дней работы

·         Ксм – коэффициент сменности

·         Псм – продолжительность смены в часах

·         d – доля

Для выполнения факторного анализа необходимо использовать данные не только статистической отчетности, но и внутренней отчетности предприятия, а также данные аналитических записок (справок) по наличию и использованию оборудования.

Анализ оборотных активов строительного предприятия

Состав и структура оборотных средств


Оборотные средства (оборотный капитал, текущие активы) – часть капитала, вложенного в текущие операции в течение каждого производственного и финансового цикла. Характерной особенностью является высокая скорость их оборота. Характеризуются следующими признаками:

1.      полное потребление в течении одного производственного цикла;

2.      полный перенос стоимости на стоимость конечного продукта (для материальных оборотных средств);

3.      постоянное нахождение в обороте хозяйственной деятельности предприятия;

4.      изменение формы в течении 1 оборота (кругооборот: денежных средства, запасы, продукция в виде незавершенного строительства, готовая продукция, дебиторская задолженность, денежные средства).

Главная цель управления оборотными средствами – максимально быстрое прохождение оборотных средств по стадиям кругооборота. (снижение срока нахождения запасов, снижение уровня незавершенного строительства и дебит задолженности)

Существуют следующие классификации оборотных средств:

1.      по функциональной роли в процессе производства:

a.      оборотные фонды (материальные запасы, незавершенное строительство, расходы будущих периодов);

b.     фонды обращения (готовая продукция, дебиторская задолженность, денежные средства в кассе/на р/с);

2.      в зависимости от практики контроля, планирования и управления оборотными средствами:

a.      нормируемые оборотные средства;

b.     ненормируемые оборотные средства;

3.      в зависимости от источника формирования:

a.      собственные;

b.     заемные;

4.      в зависимости от ликвидности:

a.      абсолютно ликвидные;

b.     быстро реализуемые;

c.      медленно реализуемые;

d.     неликвидные;

5.      в зависимости от степени риска вложения капитала:

a.      минимальный риск;

b.     средний риск;

c.      высокий риск;

6.      в зависимости от материально-вещественного содержания:

a.      предметы труда (сырье, материалы, топливо…);

b.     готовая продукция;

c.      товары для перепродажи;

d.     денежные средства и средства в расчетах;

Источники формирования оборотных средств


Источниками формирования оборотных средств бывают собственные и заемные.

·         Собственные – уставный капитал, прибыль, добавочный капитал, резервный капитал, целевой взнос учредителей.

·         Заемные источники – кредиты и займы (долгосрочные, краткосрочные), инвестиционный налоговый кредит (временная отсрочка налоговых платежей),  дополнительно привлеченные источники (кредиторская задолженность – поставщикам, по оплате труда, по расчетам с бюджетом, фонды потребления – резервы предстоящих расходов и платежей, резервы по сомнительным долгам).

При формировании оборотных средств очень важно определить минимальную потребность предприятия в оборотных средствах. Как правило, минимальная потребность покрывается за счет: прибыли, уставного капитала, резервного фонда и целевых взносов. Как правило, предприятия в силу ряда причин (инфляция, задержки по оплате счетов клиентов, рост объема производства) предприятию требуются дополнительные оборотные средства. В этих случаях привлекается заемное финансирование (рост коммерческой кредиторской задолженности, кредиты банков и других юридических лиц).

Основной задачей управления процессом формирования оборотных средств является обеспечение эффективного привлечения заемных средств, которое включает в себя:

1.      управление денежными средствами и их эквивалентами (чеки, векселя);

2.      организация и структурирование оборотных средств;

3.      управление дебиторской задолженностью (предполагает контроль за скоростью обращения);

4.      управление производственными запасами.

При управлении запасами важна структура запасов и величина запасов, которая, как правило, определяется объемом продаж или объемом производства. Нецелесообразно держать большие запасы и сверхнормативные запасы, которые отягощают финансовое состояние предприятия. В управлении запасами важно контролировать скорость оборачиваемости запасов.

При управлении оборотными активами большое значение имеют собственные оборотные средства (СОС). Собственные оборотные средства определяются как разность между собственным капиталом и внеоборотными активами. В процессе анализа собственных оборотных средств рассматривается: динамика, определяются абсолютные и относительные отклонения от планируемых и фактических показателей прошлого периода. Кроме этого целесообразно сравнивать размер собственных оборотных средств с запасами на предприятии (сравнение темпов роста этих показателей позволяет судить об обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами). Для определения доли участия собственных средств в формировании оборотного капитала предприятия, как правило, рассчитывают следующие показатели:

1.      Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
Если значение данного показателя меньше 0,1, то структура баланса может быть признана неудовлетворительной, а предприятие неплатежеспособным.

2.      Коэффициент обеспеченности запасов собственных средств
Считается, что этот коэффициент должен быть в пределах от 0,6 до 0,8 (60-80% запасов предприятия должно быть собственных). Значение этого показателя зависит от специфики отрасли, региона и рынка на котором работает предприятие (для строительства он считается 0,35-0,40)

3.      Коэффициент маневренности
Данный коэффициент показывает, как часть собственных оборотных средств находится в мобильной форме. Оптимальным считается значение коэффициента равное 0,5.

Все указанные коэффициенты необходимо анализировать в динамике и могут быть использованы только во взаимосвязи с другими показателями.

Другим важным показателем используемым при анализе оборотных активов – является чистый оборотный капитал (ЧОК) – представляет собой разницу между текущими активами и текущие пассивы.
Текущие активы (ТА) определяются как разница между оборотными активами и НДС по приобретенным ценностям.
Текущие пассивы = займы и кредиты + кредиторская задолженность + задолженность перед участниками (учередителями) + прочие краткосрочные обязательства.

Абсолютная величина чистого оборотного капитала, как мера ликвидности, может быть использована только в отношении с таким показателями как величина активов, величина выручки.

Признаками-последствиями неблагополучного состояния чистого оборотного капитала являются:

·         Задержки по выплате поставщикам;

·         Дополнительные расходы на штрафные санкции поставщикам;

·         Снижение деловой активности предприятия и невыполнения обязательств перед заказчиками;

·         Несвоевременные расчеты с бюджетом.

Чистый оборотный капитал в литературе часто называют рабочим капиталом. Чистый оборотный капитал характеризует:

1.      Текущее финансовое состояние предприятия, его способность отвечать по своим обязательствам (по взаиморасчетам);

2.      Способность предприятия обеспечивать стабильность поставок.

При анализе чистого оборотного капитала, как правило, рассчитывают его оборачиваемость.
Чем быстрее оборачивается чистый оборотный капитал (при неизменной выручке) – тем выше финансовый результат деятельности.

Управление чистым оборотным капиталом, как правило, сводится:

1.      К оптимизации производственных запасов;

2.      Тщательному отбору заказчиков и контролю дебиторской задолженности;

3.      Тщательному отбору поставщиков и получению льготных условий поставок;

4.      Составлению и четкому выполнению платежного календаря на предприятии.

Управление чистым оборотным капиталом тесно связано с формированием финансово-эксплуатационных потребностей компании (ФЭП). В текущей деятельности предприятия, как правило, испытывают потребность в дополнительных денежных средствах (финансировании). Наиболее простым видом финансирования являются коммерческие кредиты.
Обычно ФЭП рассчитывается за ряд лет и усредняется, таким образом, появляется своего рода норматив на каждом предприятии. На финансово-эксплуатационные потребности предприятия влияют:

1.      Длительность производственного цикла;

2.      Темпы производства (величина ФЭП будет изменяться одновременно с изменением оборачиваемости активов);

3.      Величина добавленной стоимости: чем больше добавленная стоимость – тем в большей степени кредит поставщиков может компенсировать кредиторскую задолженность.

Отрицательное значение ФЭП на короткий период может являться дополнительного финансирования.

Расчёт потребности в оборотных средствах


В основе управления оборотным капиталом лежит определение оптимального объёма и структуры оборотных активов, а также источников их покрытия, соотношения между ними. Оборотные средства обеспечивают непрерывность производственного процесса, поэтому состав и структура оборотных активов определяется потребностями и нуждами производства и сферы обращения.

Время нахождения в сфере производства – это тот период процесса, где оборотные средства представляют собой запасы.

Время обращения оборотных средств – это период, когда они находятся в виде остатков нереализованной продукции, денежных средств на расчётном счёте и виде взаиморасчётов между контрагентами.

Для определения потребности в оборотных средствах базовым важным показателем является время оборота оборотных средств:
Q – выручка;

Tоп. – длительность отчётного периода;

Чем меньше время оборота, тем эффективней используются оборотные средства. При слабой деловой активности каждый рубль текущих оборотных активов генерирует меньше выручки, а, следовательно, и меньше прибыли. Вследствие этого необходимо дополнительно привлекать оборотные средства.

Из этого показателя вытекает коэффициент оборачиваемости оборотных активов:
Этот коэффициент показывает количество оборотов, совершаемых оборотным капиталом за определённый период (год) и характеризует объём реализованной продукции на один рубль, вложенный в оборотные активы. Чем больше этот показатель, тем лучше. На величину этого показателя влияют как внешние, так и внутренние факторы.

Внешние факторы:

1.      Инфляция;

2.      Налогообложение;

3.      Масштаб деятельности предприятия;

4.      Внутриотраслевая специфика.

Внутренние факторы:

1.      Ценовая политика;

2.      Методика учёта запасов;

3.      Структура активов предприятия;

Коэффициент закрепления (загрузки) оборотных средств:
Этот коэффициент показывает величину оборотных средств, приходящуюся на рубль реализованной продукции.

Расчёт экономии (привлечения) оборотного капитала


Величину абсолютной экономии оборотных активов можно рассчитать двумя способами:

1.     

2.     

∆ОА – величина экономии (-) или привлечения (+) оборотных активов;

 – средняя величина оборотного капитала за отчётный период;

 - средняя величина оборотного капитала за базисный период;

IQ – индекс роста выручка (объёма реализованной продукции);

Т1ОА – это продолжительность оборота оборотных активов в отчётном периоде;

Т0ОА – это продолжительность оборота оборотных активов в базовом периоде;

Q1d – однодневный объём реализовано продукции.

Нормирование оборотных средств


Все оборотные средства делятся:

·         Нормируемые;

·         Ненормируемые.

К нормируемым оборотным средствам относятся:

·         Оборотные производственные фонды в части материалов и незавершённого строительства;

·         Фонды обращения в части готовой продукции и денежных средств на расчётном счёте.

Нормирование оборотных средств заключается:

1.      В разработке и установке норм запасов (в целом и по отдельным видам) – измеряются в днях;

2.      В разработке нормативов по каждому виду оборотных активов в денежном выражении.

Основным методом определения нормативов является метод прямого счёта – общий норматив рассчитывается в размере минимальной потребности для функционирования производства и реализации расчётов в установленные сроки. Как правило, норматив определяется эмпирическим путём.

Норма запасов – объем запаса по важнейшим товарно-материальным ценностям, необходимым для нормальной ритмичной работы. Нормы в днях включают в себя время необходимое для:

1.      Выгрузки, приемки и складирования;

2.      Нахождение запаса на складе в виде текущего, страхового и гарантийного запаса;

3.      Подготовки сырья к производству (технологический запас);

4.      Нахождение материалов в пути, включая время на оформление документов.

Одним из важнейших видов нормирования является нормирование (определение норм) незавершённого строительства. Как правило, определение норм незавершённого строительства рассчитывается исходя из длительности производственного цикла и коэффициента нарастания затрат.

Длительность производственного цикла в себя включает:

1.      Производственный процесс (учитывается технологический запас);

2.      Нахождение запасов, полуфабрикатов непосредственно у рабочего места, включая транспортные запасы;

3.      Пребывания оборотных средств между отдельными операциями, включая оборотный запас;

4.      Непредвиденные остановки в течение производственного цикла (страховой запас).

При определении нормы оборотных средств по незавершённому строительству необходимо учитывать степень готовности изделий. Эту степень отражает коэффициент нарастания затрат:
½ - берётся в случае ритмичного нормального строительства. Этот коэффициент может быть и других видов.

Общий норматив расчёта по незавершённому строительству.
Tц  - продолжительность производственного цикла;

Т – продолжительность периода.

Нормирование готовой продукции на складе


В сфере строительства особенно актуально нормирование складских запасов готовой продукции на предприятиях строительной индустрии. Нормы запасов по готовой продукции рассчитываются раздельно:

1.      По готовой продукции на складе;

2.      По отгруженной продукции (неоплаченной).

Нормы запаса определяются по каждой номенклатурной группе с учётом:

1.      Видов изделий;

2.      Комплектации;

3.      Условий хранения;

4.      И т.д.

Норма готовой продукции определяется:
Nгр – норматив готово продукции на складе исходя из договорных отношений и сложившейся практики;

Вгп – однодневный выпуск готовой продукции.

Анализ производственных запасов незавершённого строительства и готовой продукции, как правило, производится в виде аналитических таблиц с шапкой:

Вид оборотных активов
Нормативы запасов
Фактические запасы
Превышение норматива(+), незаполненность норматива(-)

На начало отчётного периода
На конец отчётного периода
На начало отчётного периода
На конец отчётного периода
На начало отчётного периода
На конец отчётного периода

По итогам анализа определяются виды запасов, по которым достигнуто нарушение нормативов. Далее устанавливаются причины и предлагаются меры по их устранению.

Анализ использования материальных ресурсов


Анализ использования материальных ресурсов обычно проводят на основе специальных материальных балансов. Балансы разрабатываются по каждому виду ресурсов в натуральном и стоимостном выражении (баланс топлива, баланс кирпичей).

Основными показателями эффективности использования материальных ресурсов являются:

1.      Обобщающие показатели:

a.      Материалоёмкость продукции:
МЗ – материальные затраты.

Этот показатель отражает величину материальных затрат приходящуюся на 1 рубль готовой продукции;

b.     Материалоотдача:
c.      Удельный вес материальных затрат в себестоимости продукции:
d.     Коэффициент использования материалов:
                               МЗпQф – материальные затраты по плану при фактическом выпуске продукции.

Этот коэффициент показывает уровень эффективности использования материалов при соблюдении норм их расходования.

2.      Частные показатели:

a.      Сырьеёмкость продукции:
При анализе использования материальных ресурсов очень важно оценивать обеспеченность потребности в материальных ресурсах. Для этого используются следующие показатели:

1.      Коэффициент обеспеченности по плану:
МЗдог – материальные затраты по договорам;

МЗпл(норм) – материальные затраты по плану.

2.      Коэффициент обеспеченности по факту:
Данные коэффициенты можно использовать как в целом по материальным затратам, так и в отдельности по видам материальных ресурсов.

При анализе использования материальных ресурсов важным является анализ ритмичности использования материальных ресурсов (выпуска продукции). Для этого используют следующие коэффициенты:

1.      Коэффициент неравномерности поставок материалов:
Xi – процент выполнения поставок по видам материальных ресурсов;

Xiпл – план поставки материальных ресурсов.

Потребность материалынх ресурсов как правило определяется в трех вида оценок:

1.      Натуральные единицы измерения (исходя из этого можно определить потребность в складских помещениях);

2.      Стоимостные (можно определить потребность в оборотных средствах);

3.      В днях обеспеченности.

Обеспеченность предприятия материальными ресурсами определяется по следующей формуле:
Pqi – средний однодневный расход материальных ресурсов.

При определении потребности в материальных ресурсах необходимо учитывать исторически сложившийся перечень различных запасов (страховой, транспортный, технологический).

Факторный анализ материалоемкости


Материалоемкость зависит от:

1.      Структуры произведенной продукции;

2.      Нормы расхода материалов на единицу продукции;

3.      Цен на материальные ресурсы;

4.      Цен на продукцию.

Факторный анализ материалоемкости производится методом цепных подстановок (постепенным переходом от базовых показателей к фактическим и определением влияния каждого фактора).

Анализ эффективности использования оборотных средств


При анализе эффективности использования оборотных средств рассчитывается относительная экономия оборотного капитала, для этого используются 2 подхода:

1.      Эта величина определяется как разница между фактической величиной оборотного капитала и его величиной в предшествующем или базовом периоде, с учетом приведенного объема производства.

2.      Расчет величины относительной экономии оборотных средств определяется исходя из сравнения оборачиваемости оборотных средств в различные периоды:
N – величина оборотных средств;

Коб – коэффициенты оборачиваемости в отчетном и плановом периодах.

При анализе эффективности эффективности оборотных средств имеет смысл проводить анализ зависимости рентабельности оборотных средств (отношение прибыли к оборотным активам) от показателей оборачиваемости и рентабельности продаж.

Таким образом:
То есть рентабельность оборотных активов прямо пропорциональна рентабельности продаж и оборачиваемости.

Анализ трудовых ресурсов

Общая характеристика трудовых ресурсов


Трудовые ресурсы – население в трудоспособном экономически активном возрасте, исключая неработающих инвалидов 1 и 2 группы и пенсионеров по льготному списку.

Трудовые ресурсы характеризуются по:

1.      Половозрастному признаку;

2.      По образовательному признаку;

3.      По профессиональному составу;

4.      По стажу работы.

Общая характеристика состояния трудовых ресурсов на предприятии содержится в балансе трудовых ресурсов, в котором содержится следующая информация:

1.      Наличие трудовых ресурсов всего (в том числе по возрастным группам);

2.      Распределение трудовых ресурсов по видам занятости;

3.      Распределение трудовых ресурсов по социальным группам.

Данные показатели должны анализироваться в динамике за ряд лет.

При анализе трудовых ресурсов выделяют три основных направления:

1.      Анализ использования трудовых ресурсов:

a.      Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами;

b.     Анализ квалификации трудовых ресурсов;

c.      Анализ движения кадров;

d.     Анализ использования рабочего времени;

2.      Анализ производительности труда:

a.      Факторный анализ производительности труда (включает динамику показателей производительности);

b.     Анализ резервов роста производительности труда;

3.      Анализ оплаты труда:

a.      Анализ состава и динамики фонда заработной платы;

b.     Факторный анализ фонда заработной платы;

c.      Анализ эффективности использования фонда заработной платы.

Источником информации для анализа трудовых ресурсов является:

1.      План по труду;

2.      Штатное расписание;

3.      Коллективный договор;

4.      Статистическая отчетность, предоставляемая в различные фонды;

a.      пенсионные фонды;

b.     фонды социального страхования;

c.      медицинские фонды;

5.      Данные управленческого учета касающиеся выплаты з/п, объема выполненных работ.


Анализ использования трудовых ресурсов. Анализ обеспеченности кадрами


Численность работников предприятия должна соответствовать ее оптимальному размеру.  Обеспеченность предприятия кадрами определяется исходя из сравнения фактического количества работников с плановым. Для обеспеченности кадрами рассчитывают среднесписочную численность работников предприятия. Ч = (Ч1/2+Ч2+…+Чn/2)/n

Ч – численность работников в месяце на первое число.

Как правило, используют более простую формулу – среднеарифметическое на начало и на конец года. Не применяется если есть сезонность работ.

Среднесписочная фактическая численность сравнивается с плановой среднесписочной численностью, которая рассчитывается исходя из:

1.      норм производительности труда в отрасли или на предприятии;

2.      планируемых объемов работ;

3.      квалификации рабочих;

4.      сложившейся организационной структуры предприятия.

Анализ движения кадров


Движение кадров – прибытие и выбытие трудовых ресурсов в течении года особенно важно анализировать в строительстве, поскольку особенностью отрасли является перемещение кадров по объектам, исходя из сезонности работ, тяжелых условия труда. Анализ движения кадров строится на базе баланса движения кадров.

Баланс движения кадров

Показатели
Количество
Показатели
Количество

1.      Состояло рабочих по списку на начало года

2.      Принято и переведено в течении года

в том числе

-         по окончании учебного заведения

-         переведено из других организаций и учреждений

-         принято самостоятельно

-         по направению от фонда занятости

-         переведено из других категорий персонала внутри организации
ИТОГО
103
12
1
4
3
2
2
115
1.      Выбыло рабочих в отчетном году

        в том числе

-         перевод на другие стройки

-         в связи с окончанием трудового договора

-         в связи с уходом на пенсию, в армию…

-         по собственному желанию

-         за прогулы и нарушение трудовой дисциплины

-         перевод в другие категории строительного персонала

2.      состояло рабочих по списку на конец года
ИТОГО
24
2
1
5
11
3
2
91
115



Среднесписочная численность рабочих на предприятии составляет 97 (среднеарифметическая).

Для анализа движения каров применяются коэффициенты:

1.      коэффициент оборота по приему Коп = принято в течении года/среднесписочная численность; характеризует уровень работающих на данном предприятии на постоянной основе (0.103)

2.      коэффициент постоянства кадров Кпост = 1-Коп

3.      коэффициент оборота по увольнению Ков = выбыло в течении года/среднесписочная численность (0.23)

4.      коэффициент текучести кадров Ктк = количество выбывших по неуважительной причине/среднесписочная численность (0.144); характеризует уровень увольнения сотрудников по отрицательным причинам

Анализ использования рабочего времени


Анализ использования рабочего времени проводится с целью выявления резервов производительности труда за счет улучшения использования рабочего времени сотрудника.

Анализ использования рабочего времени осуществляется на основе баланса рабочего времени.

Основными показателями, которыми пользуются для анализа использования рабочего времени являются:

Тк – календарный фонд времени = 365 дней

Тном – номинальный фонд рабочего времени (режимный фонд рабочего времени) = Тк-Твых

Тяв – явочный фонд рабочего времени = Тном – Тнеяв; отпуска, болезни, дни здоровья

Тп – полезный фонд раочего времени = Тяв*t – tвп (в часах); t – номинальная продолжительность рабочего дня, tвп – время внутрисменных простоев, перерывов в работе, сокращенных и льготных часов.

Фонд рабочего времени рассчитывается:
Д – количество отработанных дней одним рабочих в среднем за год

Чр – численность рабочих

t – средняя продолжительность рабочего дня

Анализ использования рабочего времени производится с использованием баланса рабочего времени:

Баланс использования рабочего времени


Ресурсы рабочего времени
чел-дни
Использование рабочего времени
чел-дни

Календарный фонд времени
97*365=35405
Число фактически отработанного времени

22407

Нерабочее время

97*109=10573
Неявки
2266

 
 
в том числе
 

 
 
а) непрозводственное использование
2102

 
 
- очередные отпуска

 

 
 
- отпуск по болезни
 

 
 
- выполнение гособязанностей
 

 
 
б) прогулы
164

 
 
Целосменные простои
159

 
 
 
 

Номинальный фонд рабочего времени
24832
 
24832



 Особое внимание нужно уделять потерям при целосменных простоях, т к они связаны, как правило, с плохой организацией работ, а также прогулам, т к  это связано с плохой дисциплиной. Кроме этого для строительной отрасли особое внимание уделяется неявкам по болезни (рост этого показателя свидетельствует о плохих условиях труда и обеспечении). Следующим уровнем детализации использования рабочего времени является баланс использования рабочего времени в человеко-часах. При анализе использования рабочего времени в чел-час главной целью является выявление факторов, влияющих на производительность труда (появляется возможность оптимизации использования рабочего времени работников в течении дня).

Анализ производительности труда


Производительность труда является одним из важнейших показателей эффективности строительного производства. Увеличение объёмов СМР может осуществляться двумя путями:

·         экстенсивный (вовлечение дополнительных ресурсов);

·         интенсивный (повышение производительности труда);

Для оценки производительности труда применяется система обобщающих, частных и вспомогательных показателей.

Обобщающие показатели:

·         выработка на одного рабочего (среднегодовая, дневная) в стоимостном или натуральном выражении;

Частные показатели:

·         трудоёмкость продукции определённого вида за один чел-день или чел-час, измеряется в натуральных единицах;

Вспомогательные показатели:

·         затраты времени на производство единицы продукции или объёма работ на единицу времени;

Наиболее популярным и распространённым показателем является показатель выработки на одного рабочего:
На выработку влияют следующие факторы:

·         количество отработанных одним рабочим дней;

·         доля и квалификация рабочих в общей численности работающих;

·         средняя продолжительность одного рабочего дня;

·         трудоёмкость;

·         уровень организации труда;

·         уровень заработной платы;

·         фондовооружённость;

·         и т.д.

Снижение трудоёмкости продукции является важнейшим фактором повышения производительности труда. Достигнуть снижения трудоёмкости продукции возможно за счёт:

·         увеличения уровня механизации и автоматизации производства;

·         оптимизации норм поставок;

·         пересмотра норм выработки;

·         использования более современных технологий и новых материалов;

·         повышение квалификации рабочих.

Анализ производительности труда с учётом структуры работ


Предположим, что строительное предприятие выполняет четыре вида работ, отличающихся материалоёмкостью:

1.      земляные работы;

2.      кирпичная кладка;

3.      монтаж железобетонных конструкций;

4.      штукатурные работы.

Требуется проанализировать изменение производительности труда.

Вид работ
2008
2009
% роста выработки

Q, тыс. р.
Численность, чел.
Ср. выработки на 1 чел., тыс. р.
Q, тыс. р.
Численность, чел.
Ср. выработки на 1 чел., тыс. р.

Земляные работы
400
10
40
320
8
40
0

Кирпичная кладка
2400
30
80
2160
27
80
0

Монтаж Ж/Б конструкций
2250
15
150
3500
25
140
-6,7

Штукатурные работы
3500
70
50
3375
75
45
-10

Итого
8550
125
68,4
9355
135
69,3
+1,3



Анализируя данные таблицы мы видим, что выработка при производстве 1 и 2 вида работ не изменялась, а при выполнении 3 и 4 вида работ снизилась. Однако итоговая выработка увеличилась на 1,3%. Это получилось потому что при расчёте общей выработки не учитывалась структура производимых работ. Чтобы устранить влияния изменения структуры работ и выявить влияние изменения производительности труда, следует применить арифметические индексы:


Анализ расходов на оплату труда


При анализе расходов на оплату труда выделяют следующие направления:

1.      анализ системы оплаты труда (сдельная, повременная, аккордная);

2.      анализ уровня заработной платы;

3.      анализ структуры заработной платы.

Основным базисным показателем является Фонд заработной платы (ФЗП, ФОТ). Обычно ФОТ ежегодно планируется и анализ сводится к сравнению фактических данных с плановыми, как в целом, так и по структуре. Кроме этого принято в строительстве анализировать влияние структуры производимых работ на оплату труда.

Для детального анализа ФОТ используется следующие аналитические разрезы:

·         месячный ФОТ (включает всю начисленную заработную плату за период с учётом целодневных неявок, предусмотренных законодательством: отпуска и т.д.);

·         среднедневной ФОТ (включает все выплаты за отработанные чел-дни с учётом внутрисменных перерывов и доплат за сверхурочную работу);

·         часовой ФОТ (включает оплату по сдельным расценкам и тарифным ставкам, все виды премий, предусмотренных трудовым договором, доплаты ха вредность, тяжёлые условия труда, работу в ночное время).

Анализ финансовых результатов деятельности строительного предприятия

Прибыль предприятия. Понятие, формирование, расчёт


Основным обобщающим показателем деятельности любого предприятия является прибыль (убыток).

Прибыль – это чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, это вознаграждение за риск предпринимательской деятельности, представляет собой разность между совокупными доходами и совокупными расходами в процессе осуществления производственной деятельности.

Главная цель управления прибылью – это максимизация капитала собственников в текущем и прогнозном периоде, иными словами это выражается в виде:

1.      максимизация прибыли при текущих рыночных условиях и текущей рыночной конъюнктуре;

2.      оптимального соотношения между уровнем прибыльности и уровнем риска;

3.      высокого качества прибыли;

4.      оптимального соотношения между объёмом инвестиций и прибылью;

5.      обеспечения регулярных дивидендных выплат собственникам предприятиям.

Существуют следующие виды классификаций прибыли:

1.      По порядку формирования:

a.      Валовая прибыль (выручка – себестоимость);

b.     Прибыль от продаж (валовая прибыль – управленческие и коммерческие расходы);

c.      Прибыль до налогообложения (прибыль от продаж – сальдо операционных и внереализационных доходов и расходов);

d.     Чистая прибыль (прибыль до налогооблажения – налоги на прибыль (20%) – отложенные налоговые обязательства).

2.      По характеру использования:

a.      Капитализированная прибыль – нераспределённая чистая прибыль;

b.     Дивидендная прибыль – потреблённая на выплаты дивидендов и вознаграждения собственником бизнеса;

3.      По источнику формирования:

a.      Прибыль от операционной деятельности;

b.     Прибыль реализации имущества (активов);

c.      Внереализационная прибыль – доходы от сдачи в аренду, страховое возмещение, доход от курсовых разниц, штрафы, пени и т.д.;

4.      По видам деятельности:

a.      Прибыль от текущей деятельности;

b.     Прибыль от финансовой деятельности;

c.      Прибыль от инвестиционной деятельности;

5.      По характеру получения:

a.      Прибыль от обычных видов деятельности;

b.     Прибыль от чрезвычайных обстоятельств.

Прибыль (убыток) представляет собой прирост (уменьшения) собственного капитала за отчётный период, полученный в результате финансово-хозяйственной деятельности организации.

Анализ факторов влияния на прибыль строительного предприятия


Для того, чтобы принимать организационно-технические и хозяйственно-управленческие решения по наращиванию прибыли следует классифицировать факторы, влияющие на прибыль, а также выявить количественные параметры этих факторов с целью  определения силы влияния.

Все факторы делятся на:

·         Внешние:

o       Рыночно-конъюнктурные факторы (повышение диверсификации производства, рост конкурентоспособности продукции, изменение закупочных цен, инфляция и т.д.);

o       Хозяйственно-правовые и административные факторы (налогообложение, законодательные и правовые акты, регулирующие деятельность предприятия);

·         Внутренние:

o       Материально-технические факторы;

o       Организационно-управленческие факторы (повышение уровня автоматизации производственного процесса, разработка новой стратегии и тактики развития, реструктуризация бизнес-процессов);

o       Экономические факторы (оптимизация затрат, оптимизация капитальных вложений и т.д.);

o       Социальные факторы (мотивационные программы, повышение квалификации работников, улучшение условий труда и отдыха и т.д.);

Количественную оценку влияния различных факторов определяют с использованием следующих параметров:

1.      Отпускные цены на реализованную продукцию;

2.      Оценка объёмов произведённой продукции (по отношению к базовой себестоимости);

3.      Структура реализации продукции;

4.      Экономия (перерасход) от изменения себестоимости производимой продукции;

5.      Изменение себестоимости за счёт структурных сдвигов в производимой продукции;

6.      Политика цен на материалы и тарифов на оказываемые услуги;

7.      Цена реализации на один рубль произведённой продукции.

Основными задачами факторного анализа прибыли являются:

·         Изучение состава и структуры прибыли в динамике;

·         Оценка выполнения плана (прогноза) прибыли;

·         Выявление и количественное измерение факторов, влияющих на прибыль;

·         Выявление резервов роста прибыли;

·         Разработка рекомендаций по формированию и использованию прибыли.

Выделяют следующие группы факторов влияния на прибыль предприятия:

·         Факторы первого порядка:

o       Прибыль от основной деятельности (прибыль от продаж);

o       Прибыль от прочих реализаций;

o       Прибыль от внереализационной деятельности;

·         Факторы второго порядка:

o       Объем реализованной продукции;

o       Структура реализованной продукции;

o       Полная себестоимость реализованной продукции;

o       Цены на продукцию;

o       Доходы по ценным бумагам и от долевого участия;

o       Пени полученные и уплаченные, штрафы;

o       Поступления от дебиторской задолженности;

o       Прибыль и убыток прошлых лет;

o       Безвозмездная помощь;

o       И т.д.

·         Факторы третьего порядка:

o       Завышение цен;

o       Нарушение стандартов и технологии производства;

o       Изменение конъюнктуры рынка;

o       И т.д.

Факторы первого и третьего порядка анализируются путем сравнения базовых и отчетных данных. Для анализа факторов второго порядка, как правило, используется факторный анализ (метод цепных подстановок…).

Рассмотрим схему факторного анализа прибыли до налогообложения предприятия:





Рассмотрим пример анализа изменения валовой прибыли:

∆ Пр = Пр1 – Пр0

Влияние на прибыль цен на реализованную продукцию:

∆ПР = Ц1Q1-Ц0Q1

влияние на прибыль изменений в объеме продукции по оценке с базовой себестоимостью

∆ПРQ = Пр0*К1-Пр0 = Пр0*(К1-1)

К1 – коэффициент роста себестоимости в базовых ценах (отражает фактическую себестоимость товаров, рассчитанную в ценная базового периода)

К1=Се01/Се0

Влияние на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции

∆ПРстр = Пр0*(К2-К1)

К2 – коэффициент роста объема реализации продукции в оценке по базисным ценам.

К2 = ƩЦ0Q1/ƩЦ0Q0

Дальнейшая детализация  факторов влияния на прибыль обычно связана с исследованиями изменений себестоимость реализованной продукции.

Качество прибыли


Качество прибыли – обобщенная характеристика структуры источников, формирующих прибыль предприятия. Высокое качество к прибыли связано с синхронным ростом объемов выпуска продукции и снижением уровня операционных затрат. Низкое качество прибыли связано с ростом цен на продукцию без увеличения объемных показателей производства. На качество прибыли (кроме снижения себестоимости) влияют следующие факторы:

·         процентная ставка по кредитам;

·         состояние расчетов с кредиторами;

·         уровень рентабельности продаж;

·         структура рентабельности по видам производимой продукции;

·         уровень достаточности прибыли.

Анализ рентабельности строительного предприятия


Эффект деятельности предприятия выражается абсолютным показателем прибыли. Эффективность деятельности предприятия выражается относительными показателями – показатели рентабельности и доходности. Показатели рентабельности измеряют прибыльность организации с различных позиций в соответствии с интересами участников функционирования бизнеса. Общая формула рентабельности представляют собой следующий вид:
В числители могут быть следующие виды прибылей:

·         валовая прибыль;

·         прибыль от продаж;

·         прибыль до налогооблажения;

·         чистая прибыль.

В знаменатели могут быть следующие показатели:

·         активы предприятия (общий капитал предприятия);

·         собственный капитал предприятия;

·         текущие активы;

·         себестоимость;

·         перманентный капитал (собственный капитал + долгосрочные заёмные (привлечённые) средства);

·         основные средства;

·         производственные активы (основные производственные средства + основные производственные фонды);

·         выручка;

·         и т.д.

Использование такого большого количества показателей рентабельности говорит о сложности и многогранности финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Однако такое большое количество показателей затрудняет адекватную интерпретацию полученных выводов. Как правило, выделяют следующие показатели рентабельности:

·         рентабельность производства:
Этот показатель отражает способность предприятия контролировать уровень затрат (показывает сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство продукции). Кроме этого, этот показатель отражает эффективность политики ценообразования. Этот показатель может рассчитываться как в целом по предприятию, так и по отдельным видам продукции, направлениям деятельности.

·         Рентабельность продаж по чистой прибыли:
Также рентабельность продаж по прибыли от реализации:
Показатели рентабельности продаж характеризуют эффективность предпринимательской деятельности на предприятии (они отражают процесс окупаемости затрат и показывают сколько получено прибыли с каждого рубля реализованной продукции)

·         Рентабельность общего капитала. Она бывает двух видов: рентабельность капитала по прибыли до налогооблажения,
Эти показатели характеризуют величину прибыли, которую получает предприятие на единицу капитала (то есть на единицы стоимости всех ресурсов независимо от источников их финансирования). Считается, что по этим показателям можно оценить работу топ-менеджеров предприятия, так как этот показатель отражает прибыль от всех вложенных ресурсов.

·         Показатели рентабельности собственного капитала. Существует два показателя: общая рентабельность собственного капитала (прибыль до налогооблажения/собственный капитал); рентабельность собственного капитала по чистой прибыли (отношение чистой чёприбыли/собственный капитал). Эти показатели важны для собственников бизнеса, во многом этот показатель определяет стоимость компании на рынке. Иногда показатели рентабельности собственного капитала сравниваются с возможностями получения дохода от вложения собственных средств в альтернативные варианты.

Данные показатели рентабельности могут рассчитываться как в среднем за год (тогда берутся среднегодовые показатели), так и на начало, и на конец отчётного периода. Показатели рентабельностей необходимо рассматривать в динамике и сравнивать с предприятиями-аналогами и со среднеотраслевыми значениями. Нормативных показателей рентабельностей не существует.

Эффективность управленческих решений, принимаемых на основе показателей рентабельностей, может быть достигнута при соблюдении ряда условий:

·         Чёткая постановка цели решаемой задачи и точное определение объекта управления;

·         Обоснование метода расчёта анализируемых показателей;

·         Экономическая интерпретация поученных результатов, сравнение результатов с предприятиями-аналогами, с предыдущими значениями и со среднеотраслевыми значениями;

·         Принятие решений должно основываться на базе полученных выводов и воздействие на эффективность деятельности предприятия должно осуществляться через управляющие факторы (для этого необходимо выявить эти факторы, проранжировать эти факторы, понять как можно влиять на эти факторы).

Факторный анализ показателей рентабельности строительного предприятия


Перечисленные выше показатели рентабельности взаимосвязаны между собой, поскольку существуют объективные связи между производственно-финансовыми и управленческими процессами. Взаимосвязь показателей рентабельности можно увидеть по следующим формулам:
 – дописать

Рентабельность активов


Рентабельность активов определяется рентабельностью продаж и рентабельностью оборачиваемости активов (производительностью активов). Рентабельность активов взаимосвязана не только с их оборачиваемостью, но и с их ликвидностью (мегарисункок)

При низкой оборачиваемости текущих (оборотных) активов предприятие обладает большим объёмом оборотных средств в момент времени. Как правило, рентабельность активов в момент времени остаётся на высоком уровне (при минимальном риске потери ликвидности). В долгосрочном периоде рентабельность активов будет снижаться, поскольку предприятие теряет потенциальную прибыль.

Рентабельность активов отражает:

1.      уровень управления дебиторской задолженностью (измеряется средним периодом инкассации, то есть превращения дебиторской задолженности в деньги);

2.      уровень управления запасами (характеризуется коэффициентом оборачиваемости запасов);

3.      качество управления основными средствами (проявляется это через загрузку основных средств, а также через производственную мощность (то есть потенциально));

4.      уровень управления ликвидностью (характеризуется долей ликвидных активов в стоимости всех активов предприятия (в валюте баланса));


Рентабельность собственного капитала


Для выявления факторов влияния на рентабельность собственного капитала чаще всего используют модель Дюпона.

Мультипликатор собственного капитала:








Рентабельность собственного капитала представляет собой трёхфакторную модель:
Факторы:

1.      первый фактор обобщает результаты и эффективность деятельности предприятия;

2.      второй фактор характеризует производительность активов предприятия;

3.      третий фактор отражает финансовую устойчивость и независимость предприятия от внешних источников финансирования.

Рентабельность собственного капитала имеет ярко выраженную отраслевую специфику. Для наиболее капиталоёмких отраслей характерны низкие значения рентабельности собственного капитала и рентабельности активов (по сравнению с рентабельностью продаж).

Следует обратить внимание на значение мультипликатора собственного капитала. Высокое соотношение заёмного и собственного капитала могут позволить себе предприятия, имеющие стабильные и прогнозируемые денежные поступления, а также имеющие значительные ликвидные активы.

Рентабельность чистых активов


Чистые активы – это реальная стоимость имеющегося у предприятия имущества ежегодно определяемая за вычетом его долгов. Порядок расчёта величины чистых активов установлен Приказом Минфина РФ №10н, ФКЦБ России за №03-6/пз от 29.01.2003 г., Письмо – Приказ  Минфина действителен только для обществ с ограниченной ответственностью.

Под стоимостью чистых активов акционерного общества понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

Чистые активы рассчитывают на основании данных бухгалтерского баланса. Для этого из суммы активов вычитают сумму пассивов. При этом в расчете участвуют не все показатели баланса. Так, из состава активов надо исключить стоимость собственных акций, выкупленных у акционеров, и задолженность учредителей по взносам в уставный капитал. А в составе пассивов не учитывают капитал и резервы и доходы будущих периодов.

Чистые активы предприятия рассчитываются по формуле:


Оценка финансового состояния и деловой активности строительного предприятия


Финансовое состояние предприятия характеризуется:

1.      обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для функционирования предприятия;

2.      размещением этих ресурсов

3.      платёжеспособностью предприятия;

4.      финансовой устойчивостью;

5.      эффективностью использования финансовых ресурсов и деловой активностью.

Таким образом, финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов предприятия. Анализ финансового состояния проводится на базе квартальной и годовой бухгалтерской отчётности. Этот анализ включает в себя следующие блоки:

1.     оценка стоимости, структуры имущества,  а также источников формирования этого имущества;

2.     анализ ликвидности и платёжеспособности предприятия;

3.     анализ финансовой устойчивости;

4.     анализ движения денежных средств и анализ деловой активности;

5.     анализ движения капитала;

6.     анализ финансовых результатов (прибыльность, рентабельность и эффективность использования финансовых ресурсов).

Анализ ликвидности предприятия


Под ликвидностью предприятия (активов) понимается способность обязательств предприятия соответствовать активам предприятия. Ликвидность предприятия означает безусловную платёжеспособность предприятия и предполагает постоянное равенство между его активами и пассивами по двум параметрам:

·         равенство по суммам (баланс);

·         равенство по срокам превращения активов в денежные средства и погашением обязательств.

С целью анализа ликвидности активы и пассивы предприятия группируют. Активы группируются следующим образом:

1.      наиболее ликвидные активы (А1) – активы, которые могут быть использованы для проведения взаиморасчётов немедленно: денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (срока 250+строка 260);

2.      быстрореализуемые активы (А2) – это активы, для обращения которых в денежные средства требуется определённое время (краткосрочная дебиторская задолженность и часть прочие дебиторы (строка 270));

3.      медленнореализуемые активы (А3) – к ним относятся запасы (за вычетом расходов будущих периодов), долгосрочная дебиторская задолженность, НДС по приобретённым ценностям и иногда часть прочих дебиторов;

4.      труднореализуемые активы (А4) – внеоборотные активы;

Пассивы группируются следующим образом:

1.      наиболее срочные обязательства (П1) – кредиторская задолженность, платежи по которой должны быть осуществлены в течение 3-х месяцев;

2.      краткосрочные пассивы (П2) – краткосрочные займы и кредиты, задолженность по выплатам участникам общества (акционерам), прочая краткосрочная задолженность (к ним может относится как к П2, так и к П3);

3.      долгосрочные пассивы (П3) – это долгосрочные кредитные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих платежей;

4.      постоянные или устойчивые пассивы (П4) – это сумма капитала и резервов;

Для определения ликвидности необходимо сопоставить активы и пассивы. Баланс предприятия считается ликвидным, если выполняются следующие соотношения:

А1   ≥  П1

А2   ≥  П2

А3   ≥  П3

А4   ≤  П4

Невыполнение одного из четырёх этих неравенств свидетельствует о нарушении ликвидности баланса. Первые два неравенства свидетельствуют текущею ликвидность предприятия (то есть платежеспособность или неплатежеспособность в ближайшее время к моменту проведения анализа время). Третье и четвёртое неравенство – перспективная ликвидность предприятия, характеризует прогноз платежеспособности предприятия.

Для более детального анализа ликвидности применяют коэффициентный анализ:

Название показателя
Назначение
Расчётная формула
Нормативное значение

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)
Показывает в какой степени текущие активы покрывают текущие обязательства


>2

Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности (Кбл)
Показывает какая часть текущих обязательств может быть погашена за счёт денежных средств и быстрореализуемых активов


>1

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал)
Показывает какая часть текущих обязательств может быть погашена на дату составления баланса


>0,2

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КобСОС)
Характеризует наличие собственных оборотных средств, необходимы для приобретения как минимум запасов


>0,1

Анализ платёжеспособности предприятия


Платёжеспособность характеризует способность предприятия погашать свои платёжные обязательства за счёт имеющихся активов. Различают текущую платежеспособность и общую платежеспособность. Текущая платежеспособность – это способность предприятия погашать свои обязательства за счёт своих оборотных активов. Общая платежеспособность – это способность активов погашать свои обязательства как за счёт оборотных, так и внеоборотнных активов.

Понятие «платежеспособность» очень близко к понятию ликвидности. От степени ликвидности активов зависит уровень платежеспособности предприятия. Следует отметить, что понятие ликвидности более широкое понятие, по отношению к понятию платежеспособности, поскольку ликвидность характеризует не только текущее состояние, но и характеризует соответствующие перспективы. При оценке платежеспособности необходимо в первую очередь определить достаточность денежных средств. Показатель достаточности денежных средств представляет собой разность совокупных поступлений и платежей. Критерием достаточности денежных средств является превышение поступлений над платежами. Основным фактором, формирующим общую платежеспособность предприятия, является наличие у предприятия реального собственного капитала, поэтому для оценки платежеспособности используют следующие показатели:

·         величина собственного капитала;

·         показатели ликвидности;

·         соотношение собственного и заёмного капитала;

·         уровень долгосрочного привлечения заёмных средств (процент долгосрочных привлечённых средств);

·         уровень обеспеченности процентов по кредитам;

Основным показателем, характеризующим платежеспособности, является коэффициент общей платежеспособности:
Существует норматив – этот показатель должен быть >= 2. Этот коэффициент характеризует степень покрытия всех обязательств, имеющимися активами.
С целью разработки прогноза платежеспособности предприятия,  а также с целью оценки структуры баланса, рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности:
Если выполняется это неравенство, то считается что это предприятия в ближайшее время (6 месяцев) восстановит свою платежеспособность. Этот же коэффициент может быть и коэффициентом утраты платежеспособности.

Анализ финансовой независимости и устойчивости


Данный вид анализа представляет собой оценку структуры источников предприятия и варианты использования этих источников в предпринимательских целях. Результатом такого анализа является вывод о независимости предприятия от внешних кредиторов. Чем выше доля заемных средств в общей величине источников, тем больше риск потери финансовой устойчивости и риск нестабильной работы предприятия.

Анализ финансовой устойчивости проводится с помощью показателей, которые условно можно разделить на три группы:

1.      Показатели, характеризующие состояние оборотных активов;

2.      Показатели, характеризующие состояние основных средств;

3.      Показатели, характеризующие финансовую независимость.

Финансовая независимость характеризуется следующими коэффициентами:

1.      коэффициент автономии: собственный капитал/валюта баланса – характеризует долю собственного капитала во всех источниках. нормативным значением считается, что он должен быть >0,5. Но его значение зависит от специфики работы предприятия, от отрасли и прочего;

2.      коэффициент соотношения собственных и заёмных средств. Нормативное значение >= 1. Этот коэффициент говорит о сбалансированности собственных и заёмных средств;

3.      расчёт собственного оборотного капитала или собственных оборотных средств;

4.      коэффициент обеспеченности оборотного капитала (активов) собственными средствами;

5.      коэффициент манёвренности собственного капитала;

6.      коэффициент финансовой устойчивости:
Чем выше значение данного показателя, тем устойчивее считается это предприятие.

Анализ финансовой независимости следует проводить с учётом типа финансовой ситуации, сложившейся на предприятии. Для этого необходимо определить излишек или недостаток источников средств для формирования запасов. Для характеристики источников формирования запасов и определения типа финансовой ситуации необходимо использовать следующие показатели:

·         Расчет запасов

·         Сумма оборотных средств, сформированная с учетом собственного капитала:

·         Сумма оборотных средств, сформированных как с учётом собственного капитала, так и с учётом заёмного капитал: (собственный капитал + долгосрочные обязательства) – Внеоборотные активы

·         Общая величина основных источников формирования запасов: ВФЗ = (Собственный капитал + долгосрочные обязательства + краткосрочные кредиты и займы) – Внеоборотные активы

Благодаря этим показателям определяется обеспеченность запасов источниками формирования запасов (ИФЗ).

Излишек (недостаток) оборотных средств, сформированных только с учётом собственного капитала, для формирования запасов: ±ИФЗск = СОС – Запасы

Источник формирования запасов за счёт собственного капитала и за счёт долгосрочных обязательств  ±ИФЗсос_до = СОСдо – З

Источник формирования запасов за счёт всех >источников равен ±ИФЗвфз = ВФЗ – З

Далее определяется тип финансовой ситуации на предприятии:

Показаели
Тип финансовой ситуации

Абсолютная независимость
Нормальная независимость
Неустойчивое состояние
Кризисное состояние

ИФЗск
>=0
<0
<0
<0

ИФЗсос_до
>=0
>=0
<0
<0

ИФЗвфз
>=0
>=0
>=0
<0

 Анализ деловой активности строительного предприятия



1. Контрольная работа Расчет производственного освещения 3
2. Реферат Исследование поэмы Э. По Ворон
3. Реферат Влияния самооценки на уровень успешности профессиональной деятельности
4. Реферат на тему Black Essay Research Paper Everywhere you go
5. Реферат Этапы формирования инновационной идеи
6. Реферат Концептуальные модели в интерпретации политических решений
7. Реферат на тему The Battle Of Bunker Hill Essay Research
8. Реферат Виноградные вина импортного произподства Франция Италия Испания Германия
9. Реферат на тему Клапан задней уретры Двухсторонний уретрогидронефроз Хронический вторичный пиелонефрит непрерывно
10. Контрольная работа Скелет тазового пояса и нижних конечностей