Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное агентство по образованию

 

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«ОРЕНБУРГСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

Факультет экономики и управления
Кафедра экономической теории

КУРСОВАЯ
РАБОТА

по экономической теории

Закон денежного обращения и инфляция

ГОУ ОГУ  080111.5010.15 ОО

Оренбург 2010

Содержание

Введение…………………………………………………………………………. 4

1 Закон денежного обращения и инфляция: теоретический аспект…………. 6

1.1 Сущность закона денежного обращения и его место в системе экономических законов…………………………………………………………. 6

1.2 Понятие, причины и типы инфляции……………………………………... 13

2 Денежное обращение и инфляция в экономике России: особенности и проблемы………………………………………………………………………... 19

2.1 Основные тенденции и пути развития денежного обращения в России…………………………………………………………………………… 19

2.2 Инфляция в России: механизм развития, влияние на производство, последствия……………………………………………………………………... 25

2.3 Российский опыт регулирования денежного обращения в условиях инфляции……………………………………………………............................... 31

Заключение……………………………………………………………………… 34

Список использованных источников………………………………………….. 36


Введение

Денежная система, это один из наиболее важных  разделов  экономической науки.  Она  представляет  собой   нечто  гораздо  большее,  чем   пассивный компонент  экономической  системы,  чем  просто  инструмент,   содействующий работе экономики. Правильно действующая денежная система  вливает  жизненную силу в  круговорот  доходов  и  расходов,  который  олицетворяет  экономику. Хорошо работающая денежная система, способствует как  полному  использованию мощностей,  так  и  полной  занятости.  И  наоборот,  плохо  функционирующая денежная система может  стать  главной  причиной   резких  колебаний  уровня производства и инфляции, занятости и цен в экономике, исказить распределение ресурсов.

     Уже на пороге XXI в. усилилась роль и  место  финансовых  и  кредитных отношений.  Стало  очевидным,  что  достижение  оптимального  уровня   таких макроэкономических  показателей,  как   прирост   реального   ВВП,   уровень безработицы,  уровень  инфляции,  состояние  платежного  баланса,  валютного курса, и других будет зависеть от равновесия финансово-кредитной и  денежной системы страны.

Актуальность работы определена тем, что современная экономика любого государства представляет собой широко разветвленную сеть сложных взаимоотношений миллионов входящих в нее хозяйствующих субъектов. Основой этих взаимосвязей являются расчеты и платежи, в процессе которых происходит удовлетворение взаимных требований и обязательств. Платежная система страны - неотъемлемый элемент рыночной экономики, через которую реализуются различные экономические возможности. Создание надежной платежной системы в России имеет особую значимость и является одной из ключевых проблем реформирования экономики на переходном этапе страны к рынку.

Рассматриваемая тема достаточно хорошо разработана в современной литературе. Следует выделить таких экономистов, занимающихся этими проблемами, как Сапов Г., Кизилов В., Плышевский Б., Юров А. В., Рогова О. Л.

Цель работы: изучить особенности денежного обращения и инфляции в Российской Федерации.

Задачи работы:

1. Раскрыть сущность понятий «денежное обращение», «закон денежного обращения».

2. Определить основные тенденции и пути развития денежного оборота в России.

3. Выяснить причины и типы инфляции.

4. Проанализировать механизм развития инфляции в Российской Федерации и регулирование денежного обращения в условиях инфляции.


1 Закон денежного обращения и инфляция: теоретический аспект

1.1 Сущность закона денежного обращения и его место в системе экономических законов

Деньги постоянно находятся в движении между тремя субъектами: физическими лицами, хозяйствующими субъектами и органами государственной власти.

Движение денег при выполнении ими функций в наличной и безналичной формах представляет собой денежное обращение. Основой денежного обращения является общественное разделение труда и развитие товарного производства. С помощью денег идет процесс обмена совокупного общественного продукта, в том числе кругооборот капитала, обращение товара и оказание услуг, движение судного капитала и доходов различных социальных групп.

Денежное обращение осуществляется в двух формах:

а) наличной;

б) безналичной.

Такие деньги используются в целях кругооборота товаров и услуг, а также для расчетов по выплате заработной платы, премий, пособий, пенсий и т.д. Они включают движение всей налично-денежной массы за определенный период времени между населением, юридическими лицами и государством.

Налично-денежное обращение производится с помощью банкнот, металлических денег, векселей[1], чеков, кредитных карточек. Эмиссию наличных денег осуществляет ЦБ России.

Безналичное обращение представляет собой движение стоимости без участия наличных денег и перечисление денежных средств по счетам кредитных учреждений. Такое обращение осуществляется с помощью чеков, векселей, кредитных карточек и других кредитных инструментов. В России форма безналичных расчетов определяется правилами ЦБ России.

В зависимости от экономического содержания различают две группы безналичного обращения: по товарным операциям и по финансовым обязательствам.

 К первой группе относятся безналичные расчеты за товары и услуги, а ко второй платежи в бюджет (все виды налогов), а также платежи во внебюджетные фонды, погашение банковских ссуд, плата процентов за кредит и т.д.

Между налично-денежным обращением и безналичным существует взаимосвязь и взаимозависимость. Деньги постоянно переходят из одной формы обращения в другую. Поэтому наличное и безналичное  обращение денег образуют общий денежный оборот страны, в котором действуют единые деньги.

Количество денег, необходимых для обращения, определяется законом денежного обращения.

Такой закон был открыт К. Марксом. Он устанавливает количество денег, необходимое для выполнения ими функций средства обращения и средства платежа.

В соответствии с этим законом количество денег, необходимых в каждый данный момент для обращения, можно определить по формуле:
                                                                                 (1)
где Д - количество денежных единиц, необходимых в данный период для обращения;

Ц - сумма цен товаров, подлежащих реализации;

В - сумма цен товаров, платежи по которым выходят за рамки данного периода;

П - сумма цен товаров, проданных в прошлые годы, сроки платежей по которым наступили;

ВП - сумма взаимопогашенных платежей;

С.о. - скорость оборота денежной единицы.

Скорость обращения денег определяется числом  оборотов денежной единицы за известный период.

Количество денег потребное для выполнения функции денег как средства обращения, зависит от трех факторов:

- количества проданных на рынке товаров и услуг (связь прямая);

- уровня цен товаров и тарифов (связь прямая);

- скорости обращения денег (связь обратная).

Все факторы определяются условиями производства. Чем больше развито общественное разделение труда, тем больше обьем продаваемых товаров и услуг на рынке; чем выше уровень производительности труда, тем ниже стоимость товаров и услуг и цены.

Формула (1) может быть представлена в упрощенном виде:
                                       
 

где М - масса реализуемых товаров;

Ц - средняя цена товара;

С.о. - средняя скорость оборота (сколько раз в году оборачивается рубль).

Преобразуя данную формулу, получим уравнение обмена:
                                        
которое означает, что произведение количества денег на скорость обращения равно произведению уровня цен на товарную массу. Когда возникают кризисные явления в экономике, это равенство нарушается, происходит обесценивание денег, что можно выразить в формуле:
                                        ,
При отсутствии золотого стандарта стал действовать закон бумажноденежного обращения, в соответствии с  которым количество знаков стоимости приравнивалось к оценочному количеству золотых денег, потребных для обращения.

В условиях демонетизации золота, т.е. утраты им своих денежных функций, закон денежного обращения претерпел модификацию.

Мерой стоимости товаров и услуг стал денежный капитал, измеряющий стоимости не на рынке при обмене путем приравнивания товара к деньгам, а в процессе производства - товара к товару. Эмиссия кредитных денег без учета реальной стоимости произведенных товаров и оказанных услуг в стране в процессе производства, распределения и обмена неизбежно вызовет излишек и, в конечном счете, приведет к обесцениванию денежной единицы. Главное условие стабильности денежной единицы страны - соответствие потребности хозяйства в деньгах фактическому поступлению их в наличный и безналичный оборот. Таким образом, можно сказать, что: закон денежного обращения - объективный экономический закон, выражающий необходимость систематического использования части национального дохода для расширения и качественного совершенствования процесса производства, увеличения национального богатства. Материальная основа накопления - превышение производства над потреблением.

Одним из важнейших количественных показателей движения денег является обьем денежной массы. Денежная масса представляет собой совокупность покупательных, платежных и накопленных средств, обслуживающих экономические связи между физическими и юридическими лицами, а также государством.

С развитием форм товарного обмена и платежно-расчетных отношений состав и структура денежной массы претерпели значительные изменения. В начале XX века при золотом обращении структура денежной массы в развитых странах выглядела следующим образом:

- золотые монеты- 40%;

- банкноты и другие кредитные деньги - 50%;

- остатки на счетах в кредитных учреждениях - 10%.

Накануне Первой мировой войны соответственно - 15, 22, 67%. Уход золотых денег вначале из внутреннего оборота, а затем из внешнего внес качественные изменения в структуру денежной массы. Золотые деньги полностью исчезли из обращения, а господствующее положение заняли неразменные кредитные деньги, которые стали выступать в наличной и безналичной форме.

Для анализа изменения движения денег на определенную дату и за определенный период в финансовой статистике стали использовать денежные агрегаты (М₀, М₁, М₂, М₃, М₄).

Агрегат М₀ представляет собой наличные деньги в обращении (банкноты, металлические деньги, казначейские билеты). Металлические деньги составляют 2-3% от общей массы денег, находящихся в обращении. Основную массу составляют банкноты.

Агрегат М₁ состоит из агрегата М₀   и средств на текущих счетах банков. Средства на счетах могут использоваться для платежей в безналичной форме, через трансформацию в наличные деньги и без перевода на другие счета.

Агрегат М₂ содержит агрегат М₁ плюс срочные и сберегательные депозиты[2] в коммерческих банках, а также краткосрочные государственные ценные бумаги. В США агрегат М₂ включает: М₁ - 23% (в том числе наличные деньги - 7%, чековые вклады - 19%), сберегательные и срочные депозиты - 74%.

Агрегат М₃ содержит Агрегат М₂, сберегательные вклады в специальных кредитных учреждениях, а также ценные бумаги, обращающиеся на денежном рынке.

Агрегат М₄ равен агрегату М₃ плюс различные формы депозитов в кредитных учреждениях.

Между агрегатами должно быть равновесие. В противном случае происходит нарушение денежного обращения. Равновесие наступает при условии М₂>М₁  и укрепляется при М₂+М₃>М₁.

На денежную массу влияют два фактора: количество денег и скорость оборота денег.

Количество денег определяется государством исходя из потребности товарного оборота и государства.

Скорость оборота денег представляет собой время движения денег при выполнении ими функций обращения и платежа.

Скорость оборота денег (С₀) определяется по формуле:
 ;
где ВНП - валовой национальный продукт;

ДМ₁ (ДМ₂) - денежная масса (агрегаты М₁ или М₂).

Оборачиваемость денег в платежном обороте (Д₀) определяется отношением:
 ;
где n - количество счетов в банках;

Д_i  - сумма денег на i - ом банковском счете;

В_д - среднегодовая величина денежной массы в обращении.

На скорость обращения денег влияют общеэкономические факторы, то есть циклическое развитие производства, темпы его роста, движение цен, а также денежные факторы (монетарные), то есть структура платежного оборота (соотношение наличных и безналичных денег). Кроме общих факторов скорость обращения денег зависит от периодичности выплаты доходов, равномерности расходования населением своих средств, уровня сбережения и накопления.

Экономический закон, который определяет количество денег, необходимых для обращения:

 
                        ;







где K — количество денег в обращении;

 — сумма цен товаров, подлежащих реализации;

 — сумма цен товаров, платежи по которым выходят за рамки данного периода;

 — сумма цен товаров, проданных в прошлые периоды, сроки платежей по которым наступили;

 — сумма взаимопогашенных платежей;

O — скорость оборота денежной единицы.
1.2 Понятие, причины и типы инфляции

Инфляция представляет собой кризисное состояние денежной системы. Термин «инфляция» применительно к денежному обращению появился в середине XIX в. в связи с большим выпуском бумажных долларов («Гринбеков») в годы Гражданской войны США (1861 – 1865гг.).

Длительное время под инфляцией понимали обесценивание денег и рост товарных цен, считая ее монетарным явлением. На сегодняшний момент определение инфляции звучит следующим образом: инфляция — процесс уменьшения стоимости денег, в результате которого на одинаковую сумму денег через некоторое время можно купить меньший объём товаров и услуг. На практике это выражается в увеличении цен.

Современная инфляция связана не только с падением покупательной способности денег в результате роста цен, но и с общим неблагоприятным состоянием экономического развития страны. Она обусловлена противоречиями процесса производства, порожденными различными факторами в сфере производства и реализации, а также денежного обращения и кредита.

В экономической науке различают следующие причины инфляции:

- рост государственных расходов, для финансирования которых государство прибегает к денежной эмиссии[3], увеличивая денежную массу сверх потребностей товарного обращения. Наиболее ярко выражено в военные и кризисные периоды;

- монополия крупных фирм на определение цены и собственных издержек производства, особенно в сырьевых отраслях;

- монополия профсоюзов, которая ограничивает возможности рыночного механизма определять приемлемый для экономики уровень заработной платы;

- сокращение реального объема национального производства, которое при стабильном уровне денежной массы приводит к росту темпов инфляции, так как меньшему объему товаров и услуг соответствует прежнее количество денег.

Первичной инфляцией является диспропорция между накоплением и потреблением, спросом и предложением, доходами и расходами государства, денежной массы в обращении и потребностью хозяйства в деньгах.

В настоящее время различают внутренние и внешние факторы инфляции. К внутренним факторам относят не денежные и денежные. К внешним – мировые структурные кризисы, валютную политику государства и нелегальный экспорт золота и валюты.

Не денежные факторы – это нарушение диспропорции развития хозяйства, циклическое развитие экономики, монополизация производства, несбалансированности инвестиций и т.д.

Денежные факторы (монетарные) – кризис государственных финансов, дефицит бюджета, рост государственного долга, эмиссия денег, увеличение скорости обращения денег.

В конечном итоге инфляция - это явление диспропорциональности в развитии общественного воспроизводства, которое обусловлено нарушением закона денежного обращения. Основными формами проявления инфляции являются:

- рост цен на товары и услуги, что приводит к снижению покупательной способности;

- понижение курса национальной денежной единицы по отношению к иностранной;

- увеличение цены золота, выраженной в национальной денежной единице.

Инфляция может быть трех видов в зависимости от роста цен на рынке: ползучая, галопирующая, гиперинфляция.

При ползучей инфляции наблюдается ежегодно темп износа цен на 3-4%. Такая инфляция характерна для развитых стран.

Галопирующая инфляция характеризуется среднегодовыми темпами прироста цен на 10-50% (иногда до 100%). Она преобладает в развивающихся странах.

Гиперинфляция характеризуется ежегодными темпами прироста цен более 100%. Такая инфляция свойственна странам в отдельные периоды, когда они переживают коренную ломку своей экономической структуры.

В зависимости от причины, которая преобладает, различают два типа инфляции: инфляция спроса и инфляция издержек производства. 

Инфляция спроса возникает при избыточном спросе на товары или услуги потребления. Избыток спроса ведет к росту цен. То есть появляется много денег при малом количестве товаров.

Инфляция спроса обусловлена рядом причин:

а) милитаризация экономики и рост военных расходов;

б) дефицит бюджета и рост государственного долга;

в) кредитная экспансия банков.

Милитаризация экономики означает, что военная продукция не функционирует на рынке, а направляется в запас. Деньги для обслуживания этой продукции по существу не требуются, так как она не переходит из рук в руки.

Дефицит бюджета и рост государственного долга означает, что покрытие дефицита осуществляется государственными займами, либо эмиссией банкнот. Это создает государству дополнительные средства, а, следовательно, и дополнительный спрос.

Расширение кредитной  экспансии банков приводит к увеличению кредитных денег обращения, которые также создают дополнительные требования на товары и услуги.

В конечном итоге инфляция спроса наблюдается в том случае, если рост цен происходит под влиянием общего совокупного спроса.

Причины инфляции издержек производства:

а) снижение роста производительности труда;

б) высокие косвенные налоги, включенные в цену товаров;

в) повышение заработной платы в результате деятельности профсоюзов;

г) расширение сферы производства и услуг с большим удельным весом заработной платы.

Приведенные причины инфляции издержек производства приводят в конечном итоге при относительно низком уровне производительности труда к повышению цен выпускаемой продукции или оказанию услуг.

Для оценки и изменения инфляции используют показатель индекса цен. Индекс цен измеряет соотношение между покупной ценой определенного набора потребительских товаров и услуг («рыночная корзина»). Он рассчитывается для данного периода с совокупной ценой идентичной и сходной группы товаров и услуг в базовом периоде по формуле:

 
И
ц

=Ц
рк
/Ц
рк  в базовом периоде ,
 

где Ц_рк - цена «рыночной корзины» в текущем году (например, в 1997) и в базовом периоде.

Инфляция  в любой  стране приводит к обострению экономических и социальных противоречий. Поэтому государство в условиях инфляции начинает изменять определенные формы борьбы с этим явлением. В основном такими формами являются:

- денежная реформа;

- антиинфляционная политика.

Денежная реформа представляет собой полное или частичное преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения. Она производится различными методами (нуллификация[4], реставрация, девальвация[5], деноминация[6]).

Антиинфляционная политика проводится государством в целях государственного регулирования экономики. Как правило, используются два  основных пути: дефляционная политика и политика доходов.

Дефляционная политика предусматривает регулирование денежного спроса через денежно - кредитный и налоговый механизм в результате снижения государственных расходов, повышения процентных ставок за кредит, усиления налогов, ограничение денежной массы. Такая политика ведет к замедлению экономического роста.

Политика доходов предусматривает параллельный контроль цен и заработной платы путем полного их замораживания или установления предела их роста.

Одной из особых форм борьбы с инфляцией является шоковая терапия. Она заключается в стимулировании развития рыночных отношений, свободным ценообразованием, отказе от регулирования цен. Результатом является снижение жизненного уровня населения.


2 Денежное обращение и инфляция в экономике России: особенности и проблемы

2.1 Основные тенденции и пути развития денежного обращения в России

В периоды политических и экономических по­трясений сущест­венно возрастает значение наличных денег в экономической жизни страны. На объемы и вектор движения наличных денег оказыва­ет влияние ряд факторов.

Во-первых, структура реаль­ного сектора региональной эко­номики. В регионах, где структурообразующими отраслями являются предпри­ятия военно-промышленного и нефтехимического ком­плексов и другие производства, не выпускающие товары народного потребления, как правило, происходит эмис­сия наличных денег. Наоборот, в регионах, вы­пускаю­щих товары конечного потребления, преимущественно происходит изъятие наличных денег из обращения.

Во-вторых, решающее влияние на состояние на­личного денежного обращения оказывает государст­венная политика. Законодательная и нормативная ба­за, регулирующая наличное денежное обращение, постоянно совершенствуется, образовавшиеся в пер­вые годы реформ «белые пятна» и противоречивые требования постепенно устраняются. Напри­мер, за годы реформ в Российской Федерации появилось бо­лее 100 зако­нодательных и нормативных актов, свя­занных с регулированием налич­ного денежного об­ращения. Однако структура денежной массы в России все еще существенно отличается от аналогичных по­казателей стран с развитой рыночной экономикой.

Для сравнения приведена таблица 1структуры денежной массы в странах СНГ и Балтии.
Таблица 1 - Структура денежной массы в странах СНГ и Балтии (по состоянию на 1 января)

Государство	Агрегаты денежной массы	2001 г.	2002 г.	2003 г.	2004 г.
1	2	3	4	5	6
Украина (млн. гри­вен)	М2 М0 М0/М2, %	31387,0 12799,0 40,8	44,997,0 19465,0 43,3	63,991,0 26434,0 41,3	94463,0 33119,0 35,0
Белоруссия (млрд. бел. руб.)	М2 М0 М0/М2, %	666,4 238,8 35,8	1249,0 512,2 41,0	1994,0 650,0 32,6	3408,3 926,4 27,2
Казахстан (млн. тенге)	М2 М0 М0/М2, %	- - -	344,6 131,2 38,1	498,0 161,7 32,5	691,7 238,7 34,5
Таджикистан (млн. сомони)	М2 М0 М0/М2, %	99,2 79,5 80,1	140,6 103,6 73,7	202,2 136,0 67,3	266,7 158,1 59,3
Киргизия (млн. сомов)	М2 М0 М0/М2, %	7367,5 4114,5 55,8	8201,8 5020,0 61,2	8304,1 6872,6 82,8	11086,3 9315,1 84,0
Молдавия (млн. леев)	М2 М0 М0/М2, %	2514,4 1469,3 58,4	3464,8 1834,2 52,9	4517,9 2288,6 50,7	5621,9 2740,5 48,8
Азербайджан (млрд. манатов)	М2 М0 М0/М2, %	1661,1 1349,8 81,3	1755,6 1469,0 83,7	2025,8 1668,7 82,4	2592,2 2040,9 78,7
Грузия (млн. лари)	М2 М0 М0/М2, %	382,1 315,0 82,4	403,8 348,9 86,4	462,3 390,8 84,5	527,4 441,5 83,7
Армения (млрд. драммов)	М2 М0 М0/М2, %	151,6 59,5 39,2	85,3 65,0 76,2	124,9 88,6 70,9	133,4 92,0 68,9
Литва (млн. литов)	М2 М0 М0/М2, %	10455,4 2658,3 25,4	12526,5 6289,7 50,2	14436,4 8099,4 56,1	17536,8 4632,1 26,4
Эстония (млн. эст. крон)	М2 М0 М0/М2, %	40986,4 13193,2 32,2	49656,1 11912,5 24,0	45324,4 11736,3 25,9	50246,8 13454,7 26,8
Россия (млрд. руб.)	М2 М0 М0/М2, %	1144,3 419,3 36,6	1602,6 584,3 36,5	2119,6 763,3 36,0	3212,7 1147,0 35,7

В России особое место в работе с денежной на­личностью занимают территориальные учреждения Центрального банка. Именно они органи­зуют выпуск наличных денег в обращение, получают отчеты кредит­ных организаций о кассовых оборотах Территориаль­ные учреждения Банка России, постоянно совершенст­вуют качество анализа наличного денежного обращения, существенно расширяя диапазон исследований. Тради­ционно в качестве интегральной характеристики со­стояния наличного денежного оборота в регионе при­нято рассматривать сальдо приходных и расходных кассовых операций банковского сегмента за определенный период вре­мени. В случае если объемы расходных опе­раций кредитных организаций и расчетно-кассовых цен­тров Банка России превышают поступления денежных средств, то регион относится к группе территорий, вы­пускающих деньги в обращение. К этой группе отно­сится большинство регионов России.

В других регионах, наоборот, в кассы банков на­личных денег поступает больше, чем было выпущено в обращение. Соответственно здесь происходит изъятие денег из обращения. К традиционным экономическим центрам, изымающим деньги из обращения, относятся Москва и Санкт-Петербург. Высокий уровень развития экономики, хорошо поставленная оптовая и мелкоопто­вая торговля, большое количество приезжих: туристов и командированных и ряд других причин ведут к массо­вому притоку в эти города наличных денег. В последние годы к регионам, изымающим деньги из обращения, добавились новые: Новосибирская, Свердловская, Омская области, Приморский край и ряд других территорий.

Несмотря ни на что бумажные деньги продолжают оставаться одним из главных платежных средств. Каковы же основные направления и тенденции развития современного наличного денежного обращения?

Одной из главных тенденций является глобализация процессов денежного обращения. Прежде всего имеется в виду введение с 1 января 2002 г. в странах ЭВС[7] единой европейской валюты евро.

На протяжении уже ряда лет ведутся обсуждения вокруг введения единой азиатской валюты ACU (Asian Currency Unit), подобные мысли высказываются и специалистами ряда африканских стран, государств зоны Персидского залива.

Что касается давно уже ставших мировой валютой долларов США, то, по оценкам Министерства финансов США, она наиболее востребована за рубежом. Так, например, в России и СНГ распространенность американской валюты составляет около 29% (данные 2002г.).

Для развития безналичных платежей в сфере личного потребления необходимо:

- совершенствование нормативной базы, регламентирующей операции по выпуску и обращению электронных средств платежа;

- развитие инфраструктуры для совершенствования операций с использованием платежных карт (расширение сети приема платежных карт), оборудование предприятий розничной торговли электронными терминалами и импринтерами[8] для оплаты товаров и услуг посредством платежных карт;

- обеспечение электронных платежей системами безопасности и защиты данных клиентов (поскольку во всем мире участились случаи взлома банковских информсистем, факты мошенничества, кражи данных держателей карт);

- финансовое образование населения, ознакомление клиентов банков с новыми банковскими продуктами;

- решение вопроса о том, кто будет нести затраты на продвижение безналичных платежей в тех местах, где объем операций незначителен и не дает сравнительно быстрой окупаемости понесенных затрат.

Второй основной тенденцией является увеличение объемов и оборота наличности в целом и в отдельно взятых странах. Практически во всех странах мира наличный денежный оборот постоянно растет. В России за прошедшее десятилетие наличная денежная масса увеличилась почти в 29 раз: с 96,4 до 2785,2 млрд. руб. (рис. 1).  В то время как численность населения и количество коммерческих банков сократились.



Рисунок 1 – Рост наличной денежной массы (агрегат М0) в России (по состоянию на 1 января каждого года)
Третьей основной тенденцией в мировом наличном обращении является централизация обработки наличности. Стремясь сократить операционные расходы на обработку наличности, современные банки автоматизируют процессы пересчета денег, проверки их подлинности и др., постоянно сокращая долю ручного труда при расширении спектра розничных банковских услуг. Разумеется, реализовать концепцию централизованной обработки денег невозможно без механизации и автоматизации процессов обработки наличности. Они осуществляются в различных формах. Это – создание более совершенных образцов традиционной банковской техники:

счетчиков банкнот и монеты, детекторов определения подлинности денежных знаков, упаковочной техники и др., применение настольных сортировщиков и мощных сортировочных комплексов с производительностью свыше 100 тыс. банкнот в час, применение многофункциональных банкоматов и создание автоматизированных пунктов банковского самообслуживания. Широкое применение мощных автоматизированных систем в свою очередь позволяет создавать крупные кассовые центры, способные обрабатывать значительные объемы наличности с зачислением на расчетные счета клиентов в реальном масштабе времени.

Следующей основной тенденцией является аутсорсинг[9] в вопросах производства, выпуска в обращение, обработки и уничтожения наличных денег. Многие центральные банки разработали и совершенствуют специальные схемы наличного денежного оборота.

И, наконец, совершенно очевидной тенденцией в мировом наличном обращении является повышение качества и защитных свойств банкнот и монеты. Постоянное совершенствование технологий защиты идет по всем основным направлениям: технологической, полиграфической и физико-химической защиты. Традиционно считается, что каждые 6–7 лет государство должно изменять дизайн и защитные признаки банкнот для борьбы с фальшивомонетничеством. В связи с этим центральные банки и производители денежных знаков постоянно совершенствуют бумажную основу банкнот, усложняют способы печати, применяют голографические элементы защиты, специальные краски, микроперфорацию и т. д. Характерными примерами таких изменений являются российские рубли модификации 2004 г. с уникальным защитным признаком «скрытые радужные полосы». В настоящее время в России наиболее сложным комплексом защитных признаков обладает банкнота Банка России достоинством 5000 руб., выпущенная в обращение в середине 2006 г. И работа в этом направлении продолжается.

Советом директоров Банка России была рассмотрена Концепция совершенствования и развития наличного денежного обращения в среднесрочной перспективе (на 2007 – 2011 гг.), предусматривающая следующие основные мероприятия:

- совершенствование методологии наличного денежного обращения;

- преобразование (оптимизацию) сети учреждений Банка России, осуществляющих кассовое обслуживание;

- модернизацию технологических процессов работы с денежной наличностью в учреждениях Банка России;

- оптимизацию перевозок ценностей резервных фондов Банка России;

- повышение качества банкнот;

- оптимизацию структуры наличных денег.

Своевременное и полное удовлетворение потребностей платежного оборота в денежной наличности – масштабные цели, стоящие перед Банком России по организации наличного денежного обращения и поддержанию бесперебойного его функционирования. Решение актуальных вопросов и задач должно привести к сокращению времени и уменьшению трудоемкости цикла обработки денежной наличности, повышению производительности и улучшению условий труда кассовых работников, оптимизации их штатной численности, снижению издержек по организации наличного денежного обращения. Решение поставленных задач направлено на соответствие современным требованиям организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации с оптимальными издержками для субъектов наличного денежного оборота.
2.2 Инфляция в России: механизм развития, влияние на производство, последствия

Возобновление дискуссий об инфляции в России и использование этой темы некоторыми экспертами в качестве аргумента против активизации инвестиционной политики и мобилизации на эти цели денег, накопленных благодаря продаже сырьевых ресурсов, нельзя воспринять благосклонно. Постановка же ими вопроса об инфляции и вовсе производит удручающее впечатление. Она демонстрирует полную неспособность экспертов извлечь уроки из ошибок, допущенных в 90-е годы, и из решений, приведших к кризису в августе 1998 г. Не наблюдается никакой связи между рассуждениями этих так называемых экспертов и достижениями той экономической теории, приверженцами которой они себя объявляют. По существу, они подчиняют экономику достижению политических целей – вопреки логике и здравому смыслу. Конечно, это не означает, что вопрос об уровне инфляции в России не должен ставиться, однако при его постановке следует исходить из состояния накопленных знаний, а не из догматических предположений.

Ситуация с государственными финансами последних четырех-пяти лет принципиально отличается от предшествовавшего периода экономического развития России. Если до 2001-2002 гг. Россия испытывала очевидный дефицит финансовых ресурсов, то сейчас можно говорить о том, что, по крайней мере, в валовом отношении финансовый дефицит преодолен. Правда, остаются очевидные структурные диспропорции – финансовые ресурсы сконцентрированы в основном в руках экспортно-ориентированных корпораций сырьевого сектора и государства, а финансово-перераспределительные процессы при этом недостаточно интенсивны.

Цели запуска механизма инфляции:

- разрушение системы социалистической плановой экономики, использование инфляции как рычага ее разгосударствления и приватизации. Переход к рыночному ценообразованию сразу же ухудшил финансовое положение большинства государственных предприятий - возросли задолженность и неплатежи, многие предприятия стали убыточными, их активы резко обесценились. Все это подталкивало руководство предприятий к их приватизации и акционированию;

- использование инфляции как инструмента первоначального накопления частного капитала. Государственные предприятия приобретались по заниженным (по отношению к реальной рыночной стоимости) ценам. Инфляция расширила возможности быстрого первоначального накопления путем легализации спекулятивных торговых и финансовых операций, разного рода посреднической деятельности, рейдерства[10]. Через механизм инфляции частный капитал снижал реальную заработную плату наемного персонала, а формирующееся буржуазное государство уменьшило реальный размер (покупательную способность) пенсий, пособий и других социальных гарантий населению. Фактически были демонтированы существовавшие ранее общественные фонды потребления. Быстрый рост числа крупных частных состояний происходил на фоне снижения объемов производства и ухудшения качественных показателей работы большинства приватизированных предприятий;

- использование государством и частным сектором экономики инфляции как ценового инструмента перераспределения доходов населения и предприятий. Благодаря инфляции государство получает дополнительный инфляционный налог, уплачиваемый потребителями товаров и услуг. При уровне инфляции один процент в месяц этот налог составит за год 12% к номинальной сумме конечных доходов (или конечных расходов) экономики. Соответственно в тех же размерах сократится покупательная способность конечных доходов. Те корпорации и банки, которые повышали цены производимых товаров и услуг в больших размерах, получили дополнительную прибыль. Наоборот, другие корпорации и предприятия, которые сделать это не смогли, столкнулись с увеличением издержек производства и снижением прибыли, их финансовое состояние ухудшилось. Часть из них разорились или были поглощены конкурентами.

Причины и механизм инфляции. Причины инфляции заключаются в несбалансированности экономики - отставании производства товаров и услуг от размеров совокупного спроса (денежных доходов потребителей). В массовое сознание внедряются представления, что проведенные в стране рыночные преобразования устранили существовавший в советский период дефицит товаров и услуг, привели их предложение в большее и лучшее соответствие с платежеспособным спросом как денежным выражением реальных общественных потребностей. Это отчасти верно, хотя упомянутые констатации не отражают всей полноты и противоречивости реальной ситуации. Появились новые (уже рыночные) деформации структуры спроса, из которых выделим главные:

- концентрация потребительского спроса преимущественно у богатой части населения (пятая группа населения с наибольшими доходами получает после 1995 г. около 46-47% общей суммы доходов);

- низкая покупательная способность семей, чьи душевые доходы остаются ниже официально действующего (и заниженного) прожиточного минимума или в его зоне. Официальная статистика показывает уменьшение масштабов бедности, измеряемой по этому критерию, в 2007 г. до 13, 4%. При оценке российской бедности по европейским стандартам (менее 60, 0% среднего по стране уровня душевых доходов) она охватывает около 40% численности населения;

- высокая доля теневых доходов - скрытая оплата труда составляла в 2006 г. 26, 9% общей ее суммы и почти 12% объема ВВП;

- сосредоточение инвестиционного спроса преимущественно в сырьевых, добывающих отраслях промышленности, торговле и финансовых видах деятельности при его ограниченности в сельском хозяйстве, обрабатывающей промышленности и других отраслях реальной экономики. В 2006 г. при средней рентабельности[11] проданной продукции 14,0% она составляла в добыче полезных ископаемых 30,9%, металлургическом производстве 36,3%, финансовой деятельности 17,6%, сельском хозяйстве 9,0%, машиностроении 6-10%.

Определенные возможности завышения конечных доходов, расходов на конечное потребление и инвестиции содержит методика исчисления объема и динамики ВВП, данные о которых используются Минэкономразвития при подготовке макроэкономических прогнозов и проектов государственного бюджета. Показатель ВВП является не столь простым и однородным, как это часто представляется тем, кто работает со статистическими данными. Обычно говорится, что он представляет стоимость конечной продукции экономики (валового выпуска товаров и услуг за вычетом их промежуточного потребления в самом производстве), которая используется на конечное потребление, накопление и экспорт. Согласно методологии СНС[12] объем ВВП принято измерять в ценах конечного потребления, по которым товары и услуги оплачиваются потребителями. Однако эта казалось бы понятная процедура расчетов на практике выглядит более сложной. Объем произведенного ВВП исчисляется как сумма валовой добавленной стоимости отраслей в основных ценах и налогов на продукты (НДС, акцизы[13], экспортные и импортные пошлины; преимущественно это косвенные налоги на потребителей). В 2006 г. чистые налоги на продукты составляли около 14% российского ВВП, их удельный вес по отношению к 1995 г. удвоился.

Валовая добавленная стоимость представляет стоимостную оценку определенного набора произведенных за год товаров и услуг, выраженную в ценах производителей (основные цены являются их макроэкономической модификацией). В составе ВВП стоимость того же набора товаров и услуг измеряется уже в ценах конечного потребления, включающих налоги на продукты, т. е. в ценах более высокого уровня. Сам набор товаров и услуг при этом остается прежним, но его номинальная денежная оценка увеличивается пропорционально доле налогов на продукты в конечной цене.

Указанная расчетная процедура отражает объективный факт существования в экономике двух систем распределения первичных доходов (заработной платы, прибыли и др.), одна из которых базируется на показателе валовой добавленной стоимости, а другая привязана к механизму формирования и изъятия в государственный бюджет налогов на продукты. Это обстоятельство является исходным для объяснения последующего отрыва процесса образования доходов от процесса создания новой стоимости при производстве товаров и услуг, который на этапе перераспределения первичных доходов через систему общегосударственных финансов еще более усиливается.

Данные международной статистики показывают, что удельный вес налогов на продукты в России превышает их долю в ВВП других крупных стран мира. Это уже само по себе свидетельствует о возможности более высокого уровня инфляции в российской экономике.

Другой пример отрыва процесса формирования расходов экономики от объема создаваемых в ней ресурсов - опережающий рост в течение последние десяти лет ВВП от увеличения объема ВДС[14] (в сопоставимых ценах). В 2005 г. ВВП как сумма расходов на конечное потребление, валовое накопление и чистый экспорт увеличился по отношению к 2000 г. на 34, 5% при росте ВДС на 33, 5%. Наибольшее превышение (0, 6 п.п. прироста) отмечалось в 1999-2000 гг. и 2004 г. (0, 3 п.п.); в остальные годы оно составляло 0, 1-0, 2 п.п.

Такое расхождение по содержанию выходит за рамки обычной статистической погрешности оценки темпов роста макроэкономических показателей и выявляет недостатки общей методологии СНС. Уместно в этой связи еще раз напомнить о разрыве в 14% объемов ВВП и ВДС в текущих ценах.

Итак, проблема инфляции является проблемой макроэкономической, меры антиинфляционной политики по линии бюджета и денежно-кредитного регулирования могут дать эффект лишь при условии усиления общей сбалансированности спроса и предложения, прежде всего на базе ускорения роста производства товаров и услуг во внутренней экономике страны.

2.3 Российский опыт регулирования денежного обращения в условиях инфляции

В настоящее время решение проблемы выхода российской экономики из кризиса - возобновление устойчивого экономического роста, уменьшение неплатежей, осуществление инвестиций, нормализация финансового и банковского секторов и целый ряд других вопросов - в значительной мере упираются в низкий уровень капитализации экономики, в недостаточность ресурсов. Либерализация цен привела к тому, что их рост значительно обогнал рост денежной массы. Это вызвало ее реальное сжатие. Так, за период 1992-1999 гг. индекс потребительских цен и индекс-дефлятор ВВП возросли примерно в 6000-6500 раз, тогда как агрегат денежной массы М2 увеличился за тот же период примерно в 530 раз. В результате реальная денежная масса сократилась более чем в 10 раз.

Причины, по которым большая часть реального сектора российской экономики неадекватно реагирует на сокращение денежной массы и повышение учетных ставок, кроются не только в менталитете российского директорского корпуса. Нормальная реакция рыночной экономики, вызывающая при снижении спроса соответствующее снижение цен, не может работать в наших условиях в силу целого ряда причин.

Во-первых, это налоговая система, предусматривающая в случае продажи продукции или товара по цене ниже себестоимости необходимость уплаты налога. Убытки от такой продажи резко возрастают, и предприятия используют встречный бартер, чтобы этого избежать. Однако более высокие зачетные цены бартерных операций повышают издержки предприятий, что приводит к более высокому уровню себестоимости, и история повторяется. В результате образуется дутый товарооборот. По данным Института проблем инвестирования банка "Менатеп", к началу 1998 года объем фиктивного ВВП составил 38 процентов. С учетом этого дефицит денежной массы в российской экономике может оказаться не так велик, как это говорилось ранее.

Другой существенной причиной, влияющей на завышение себестоимости продукции российских производителей, является действующий порядок начисления амортизации. В результате ежегодно проводившихся переоценок основных фондов балансовая стоимость производственных фондов предприятий оказалась сильно завышена относительно реальной рыночной стоимости. Завышенная балансовая стоимость мешает избавляться от них по реальным ценам. В результате всего этого, как только в нашей экономике проявляются инфляционные тенденции, цены начинают расти. Но при обратной ситуации их снижению препятствует слишком много обстоятельств.

Инструменты регулирования денежной массы.

В мировой экономической практике используются следующие инструменты регулирования денежной массы в обращении:

а) операции на открытом рынке, являющиеся самым основным инструментом в мировой практике, и влияющие на деятельность коммерческих банков через объем имеющихся у них ресурсов (купля - продажа казначейских векселей, государственных облигаций и прочих государственных ценных бумаг, краткосрочные операции с ценными бумагами с совершением позднее обратной сделки). Если ЦБ продает ценные бумаги на открытом рынке, а комбанки их покупают, то ресурсы последних и соответственно их возможности предоставлять ссуды клиентам уменьшаются. Это приводит к сокращению денежной массы в обращении и повышению ссудного процента. Покупая ценные бумаги на рынке у коммерческих банков, центральный банк представляет им дополнительные ресурсы;

б) девизные операции, то есть покупка и продажа Центральным банком иностранной валюты для поддержания курса национальной валюты и предотвращения его резких колебаний, противодействия спекулятивным настроениям участников рынка. В 1999 году проводилась политика плавающего обменного курса. Банк России не устанавливал количественных ориентиров динамики курса рубля. В результате реализации всего комплекса предпринятых Банком России мер, а также действий по связыванию части избыточной рублевой массы, курс рубля испытывал на себе все меньшее воздействие со стороны роста рублевого денежного предложения;

в) депозитные операции Банка России, которые также используются для изъятия излишней ликвидности комбанка. Эти операции позволяют Банку России оперативно привлекать в депозиты временно свободные средства банков и тем самым практически мгновенно нейтрализовать их возможное давление на валютный рынок, не допуская обесценения национальной валюты и росту инфляции в связи с этим;

г) политика учетной ставки (дисконтная политика), т.е. регулирование процента по займам коммерческих банков у Центрального банка. Предоставление кредитов происходит по ставке рефинансирования, устанавливаемых Банком России. Повышение ставку по учетно-ссудным операциям призвано ограничить темпы роста инфляции путем «сжатия» денежной массы, находящейся в обращении. В западных странах ставка рефинансирования составляет всего 6-8 процентов;

д) изменение нормы обязательных резервов, устанавливаемой также Банком России. Повышение ее означает, что большая часть банковских средств «заморожена» на счетах Центрального банка и не может быть использована коммерческими банками для выдачи кредитов. В результате сокращается денежная масса в обращении.


Заключение

Итак, деньги в условиях рыночной  экономики  осуществляют  непрерывное движение в сфере  обращения,  и  это  движение  связанное,  прежде  всего  с исполнением функций средства и платежа, называется  денежным  обращением.  А денежная система - это  форма  организации  денежного  обращения  в  стране, сложившаяся исторически и  закрепленная  национальным  законодательством.  В основе  денежной  системы  находится   денежное   обращение,   под   которым понимается процесс непрерывного движения  денег  в  наличной  и  безналичной формах,  обслуживающий  обращение  товаров  и  услуг. Денежное обращение подразделяется на  две  сферы:  наличную  и  безналичную.

Наличное обращение является движением наличных денег,  которые  представлены банкнотами,    или    банковскими    билетами,    казначейскими    билетами, металлическими разменными монетами. Безналичное  обращение  –  это  движение стоимости без участия  наличных  денег,  посредством  перечисления  денежных средств на счета кредитных учреждений, а также в зачет взаимных  требований.

Рассматривая же проблему инфляции можно сделать вывод, что чаще всего она является следствием какой-то деятельности правительства, изменении политики государства, а во вторую очередь с наступлением войны и других катаклизмов.

Прежде всего от инфляции страдает основная масса населения, то есть рабочие, служащие и т.д., тех, кто получает относительно фиксированные денежные доходы и "субсидирует" тех, чьи денежные доходы меняются. Непредвиденная инфляция наказывает владельцев сбережений. Она приносит выгоды получателям займов за счет кредиторов. Некоторые семьи, владеющие недвижимостью или держащие какие-то финансовые активы, могут и выиграть и проиграть при инфляции, т.к. при инфляции Финансовые активы могут обесцениваться, а недвижимость обязательно растет в цене.

Можно подчеркнуть, что последствия инфляции в сфере перераспределения произвольны в том смысле, что они возникают независимо от целей и ценностей общества. У инфляции отсутствует общественное сознание, поэтому она берет у одних и дает другим, будь то богатые или бедные, молодые или старые, здоровые или больные.Список использованных источников

1 Борисов, А. Б. Большой экономический словарь – М.: Книжный мир, 2004. - ISBN 5-8041-0186-2

2 Булатов, А. С. Экономика: учебник для вузов – М.: Юристъ, 2002. – ISBN 5-7975-0215-1

3 Экономическая теория / под общ. ред. Видяпина, В. И. – М.: ИНФРА-М, 2002. – ISBN 5-16-000300-2

4 Сапов, Г. Г., Кизилов, В. Инфляция и ее последствия / под ред. Михайловской, Е. – М.: РОО Центр «Панорама», 2006. – ISBN 5-94420-025-1

 5 Говтвань, О. Дж. Финансирование инвестиций, инфляция, риски и стабилизация / О. Дж. Говтвань // Проблемы прогнозирования. – 2006. - №6

6 Ионов, В. М. Наличное денежное обращение: основные тенденции развития / В. М. Ионов // Деньги и кредит. – 2007. - №4

7 Красавина, Л. Н. Снижение темпа инфляции в стратегии инновационного развития России / Л. Н. Красавина // Деньги и кредит. – 2006. - №9

8 Курочкин, Д. Европейская матрешка, или Двенадцать в одном / Д. Курочкин // Экономическая газета. – 2002. - №18

9 Медведев, Н. Н. Наличный денежный оборот в период реформ / Н. Н. Медведев // Деньги и кредит. – 2005. - №1

10 Плышевский, Б. Инфляция: причины и механизм / Б. Плышевский // Экономист. – 2008. - №7

11 Рогова, О. Л. Фундаментальный подход к регулированию инфляции в России / О. Л. Рогова // Деньги и кредит. – 2009. - №9

12 Сапир, Ж. Каким должен быть уровень инфляции / Ж. Сапир // Проблемы прогнозирования. – 2006. - №3

13 Сенчагов, В. Денежная масса и факторы ее формирования / В. Сенчагов // Вопросы экономики. – 1997. - №10

14 Юров, А. В. Пути развития денежного обращения в Российской Федерации / А. В. Юров // Деньги и кредит. – 2008. - №7