Реферат Основной капитал
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
от 25%
договор
ВВЕДЕНИЕ. 3
1. Управление основным капиталом.. 5
1.1. Экономическая природа, состав и структура основного капитала. 5
1.2. Источники средств для долгосрочных инвестиций в основной капитал и методы финансирования. 7
1.3. Оценка эффективности использования основного капитала. 13
2. Анализ управления формированием и движением основного капитала на РУП «Гомсельмаш». 21
2.1. Основные технико-экономические показатели предприятия. 21
2.2. Анализ состава, структуры и технического состояния основных средств. 22
2.3. Анализ интенсивности эффективности использования основных средств предприятия 35
3. Пути совершенствования управлением основного капитала. 38
4. Расчетное задание. 2 вариант. 48
ЗАКЛЮЧЕНИЕ.. 54
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ... 56
ВВЕДЕНИЕ.
Рыночная экономика в качестве базового принципа функционирования предполагает заинтересованность фирмы в результатах финансово-хозяйственной деятельности. В условиях жесткой конкуренции и необходимости расширения рынков сбыта продукции перед предприятием остро встает проблема изыскания финансовых ресурсов для обеспечения роста и развития. Поэтому центральным объектом управления в финансовом менеджменте становятся финансовые ресурсы фирмы, источники их формирования и направления использования.
Таким образом, на первый план выходит проблема достаточности капитала предприятия и эффективности управления им. Капитал предприятия характеризует общую стоимость средств, инвестированных в формирование его активов. Это - финансовые ресурсы организации, приносящие доход. В то же время капитал фирмы это главный измеритель ее рыночной стоимости. Решающая роль в обеспечении этой функции принадлежит собственному капиталу фирмы, ее чистым активам. Вместе с тем объем используемого собственного капитала определяет потенциал привлечения заемных финансовых средств и, в конечном итоге, формирует базу оценки рыночной стоимости компании. Динамика капитала служит ведущим индикатором уровня эффективности хозяйственной деятельности организации. Способность собственного капитала к самовозрастанию характеризует уровень роста прибыли, ее эффективное распределение, обеспечение финансового равновесия за счет внутренних источников.
Таким образом, роль капитала в экономическом развитии фирмы определяет его как главный объект финансового управления организацией. Это определяет высокую актуальность темы курсовой работы управление капиталом предприятия.
Целью данной курсовой работы является изучение основных средств предприятия. Основной капитал играют важную роль в деятельности предприятий, практически без данного капитала не возможно его существование.
Цели изучения темы:
· формирование представлений о месте и роли управления основным капиталом в системе финансового менеджмента организации;
· получение знаний о механизмах управления основным капиталом организации и оценке эффективности использования внеоборотных активов;
· приобретение оценки эффективности использования основного капитала.
Исходя из целей, были определены такие задачи, как:
- определение экономической природы основного капитала;
- изучение источников средств для долгосрочных инвестиций в основной капитал;
- оценка эффективности использования внеоборотных активов.
Методами проведения исследования в моей курсовой работе являются монографический, статистико-экономический на основании финансовой отчетности РУП «Гомсельмаш», а также детальная проработка учебной литературы, периодической печати, ресурсов Интернета, законодательной базы и других материалов по данной теме.
Объектом исследования в курсовой работе выступает РУП «Гомсельмаш»
Предметом исследования - основной капитал РУП «Гомсельмаш»
1. Управление основным капиталом
1.1.
Экономическая природа, состав и структура основного капитала
Основной капитал- это совокупность денежных средств, вложенных в ценности, многократно участвующие в процессе хозяйственной деятельности и переносящие частями свою стоимость на готовый продукт в течение длительного промежутка времени (более одного года).
Понятия «основной капитал» и «внеоборотные активы» не тождественны. Внеоборотные активы являются отражением основного капитала на счетах баланса организации. Поскольку бухгалтерский учет в организациях ведется в соответствии с установленными государством правилами, это отражение может не совпадать с экономической сутью основного капитала. Управление портфелем финансовых активов с точки зрения его осуществления не имеет существенных особенностей в зависимости от сроков владения финансовыми активами. Кроме того, финансовые активы, как правило, легко могут быть превращены в денежные средства. Поэтому управление портфелем финансовых активов традиционно рассматривается как область управления оборотным капиталом.
Состав основного капитала - это совокупность образующих его элементов: зданий, сооружений, передаточных устройств, машин и оборудования, транспортных средств, вычислительной техники и др.
В состав основного капитала наряду с основными средствами включают нематериальные активы, оборудование к установке и доходные вложения в материальные ценности.
Структура основного капитала - это удельный вес каждого элемента в его общем объеме. Она служит показателем технического уровня развития производства в промышленности и других отраслях народного хозяйства. Управление этой структурой имеет практическое значение для каждой организации, так как позволяет оптимизировать поток инвестиционных ресурсов, направляемых на обновление и техническое совершенствование ее производственного потенциала.
В условиях рыночного хозяйства основной капитал может представлять государственную или частную формы стоимости. Однако независимо от правового статуса функционирования основного капитала он выражает значительную часть национального богатства общества. Поэтому проблемы воспроизводства и перспективного использования основного капитала занимают приоритетное место в экономике страны. В результате этого повышается заинтересованность (и материальная ответственность) собственников (учредителей и акционеров), управленческого персонала (менеджеров всех уровней) организаций в эффективном осуществлении реальных инвестиций, вкладываемых в производство, и в рациональном использовании основного капитала. Особую роль здесь играют активные элементы основного капитала (машины и оборудование), поскольку они непосредственно задействованы в производственном процессе. Эффективность инвестиций в основной капитал определяют в процессе его функционирования в каждой организации.
Рациональное использование основного капитала оказывает непосредственное влияние на потребность организации в оборотном капитале и прежде всего в производственных запасах. Уменьшение абсолютного объема последних на конец отчетного периода приводит к относительному снижению материальных запасов, приходящихся на единицу основного капитала. Количественное соотношение между основным и оборотным капиталом выражает органическое строение капитала. На практике это строение устанавливают как соотношение основного и оборотного капитала в денежном выражении по среднегодовому объему. В различных отраслях и сферах хозяйствования соотношение между основным и оборотным капиталом значительно различается. Удельный вес основного капитала особенно высок в отраслях добывающей промышленности, в тяжелом машиностроении, на железнодорожном транспорте и др.
Характерные признаки основного капитала:
· использование в процессе производства (осуществления основной деятельности) или для управленческих нужд;
· использование в течение длительного периода (свыше одного года);
· способность приносить экономическую выгоду в будущем.
Следует подчеркнуть, что эффективное управление основным капиталом имеет приоритетное значение в деятельности организации. Как нами отмечалось выше, основными функциями финансового менеджмента являются: мобилизация и размещение финансовых ресурсов. С точки зрения управления основным капиталом размещение финансовых ресурсов реализуется в виде осуществления совокупности инвестиционных проектов. А мобилизация финансовых ресурсов - в виде управления источниками долгосрочных инвестиций.
1.2.
Источники средств для долгосрочных инвестиций в основной капитал и методы финансирования.
Источниками финансирования долгосрочных инвестиций в основной капитал являются:
· Собственные источники средств (дополнительная эмиссия акций, нераспределенная прибыль, амортизация).
· Традиционные инструменты долгосрочного заимствования (банковские кредиты, облигационные займы).
· Комбинированные формы финансирования (привилегированные акции - гибрид между задолженностью и акционерным капиталом, лизинг - гибрид между кредитом и арендой,
производные инструменты и конвертируемые ценные бумаги).
Собственные источники средств. Для определения доли собственных средств в общем объеме инвестиций можно использовать коэффициент самофинансирования, рассчитанный по формуле
Кси = СИ : ОИ*100% , [1.1]
где Кси - коэффициент самофинансирования;
СИ - собственные источники в форме чистой прибыли и амортизационных отчислений;
ОИ - общий объем реальных инвестиций.
Значение коэффициента самофинансирования должно быть не ниже 0,51 (51%). При более низком его значении, например 0,49, организация утрачивает финансовую независимость в сфере инвестиционной деятельности. На практике оптимальное значение данного коэффициента сравнивают с фактическим и делают вывод об уровне самофинансирования капиталовложений.
Финансирование за счет выпуска акций. Акционерные инвестиции могут быть в форме денежных вкладов, оборудования, технологий, а также в форме экономического обоснования Проекта или права использования национальных ресурсов, если акционером является правительственная организация.
Основной объем акционерных инвестиций поступает от участников проекта в начале его реализации, хотя могут производиться вклады в форме подчиненных кредитов уже в ходе осуществления проекта.
Потенциальными покупателями выпускаемых акций могут стать:
· заказчики, заинтересованные в продукции, производимой в результате завершения проекта и ввод в эксплуатацию мощностей;
· внешние инвесторы, заинтересованные в окупаемости вложенных средств, получении налоговых выигрышей или в приросте стоимости капитала на условиях ограниченной аренды или ограниченного участия.
Для финансирования крупных проектов, требующих больших капитальных затрат, могут быть использованы средства частных лиц и общественности. При этом выпуск акций совмещается с выпуском долговых обязательств.
Акционерные инвестиции являются предпочтительным источником финансирования первоначальных стадий крупного проекта, так как это дает возможность перенести на более поздние сроки выплату основных сумм погашения задолженности, когда возрастает способность проекта генерировать доходы.
Кроме того, в этом случае прогнозируемые капитальные затраты и требования к финансированию будут более точными, а процентные ставки кредита за время строительства снизятся.
Традиционные инструменты долгосрочного заимствования. Выбор варианта долгосрочного долгового финансирования основывается на результатах анализа жизнеспособности проекта: оптимальной структуре финансирования, возможностях проекта обеспечивать погашение кредитов и выплату процентных ставок.
При этом процентные ставки могут быть фиксированные или скользящие, т. е. изменяющиеся в зависимости от периода кредитования.
Если кредит в коммерческом банке представляется выгодной альтернативой, то участники проекта должны разработать общую стратегию финансовых отношений с банками. Например, в начале к переговорам привлекаются банки, имеющие с участниками проекта прочные финансовые отношения или выражающие интерес к развитию таких связей, а затем одному из этих банков предлагается занять ведущую роль на переговорах о кредите с другими банками.
Облигационные займы как источник заемного финансирования инвестиций находят пока ограниченное применение, поскольку эмитировать облигации способны только известные акционерные организации, платежеспособность которых не вызывает сомнений у инвесторов и кредиторов. Достоинствами облигаций как источника финансирования инвестиций являются:
· возможность привлечения большой суммы денежных средств;
· использование средств не только банковского сектора, но и других участников финансового рынка, привлечение мелких кредиторов;
· возможность растянуть сроки погашения кредита на длительный срок;
· законодательство большинства развитых стран позволяет снизить налогооблагаемую прибыль на величину процентов по облигационным займам;
· эмиссия облигаций обходится дешевле по сравнению с эмиссией акций;
· облигации обладают меньшим риском по сравнению с акциями.
Главный ограничитель при эмиссии облигаций – размер собственности. Пункт 3 ст. 33 Закона от 26 декабря
В экономически развитых странах свыше 50% всех частных инвестиций имеют источником облигации, в то время как за счет выпуска акций финансируется около 5% инвестиций.
В России эмиссия корпоративных облигаций пока не является весомым источником инвестиций.
Комбинированные формы финансирования: лизинг, привилегированные акции производные инструменты.
Лизинг представляет собой, как правило, трехсторонний комплекс отношений, в которых лизинговая организация по I1росьбе и указанию пользователя приобретает у изготовителя оборудование, которое затем сдает этому пользователю во временное пользование.
Применительно к управлению проектом при помощи лизингового финансирования его участники могут передать права собственности на весь проект или его часть инвестору, владеющему акциями, либо инвесторам, которые будут получать полностью или частично преимущества от прав собственности на проект, выражающиеся в налоговых выигрышах.
Затем участники вновь арендуют проект у его владельцев, сохраняя тем самым право эксплуатировать его и владеть продуктом, который является результатом функционирования проекта.
Лизинговое финансирование проектов может быть целесообразным в том случае, когда участники: не могут в данный момент использовать все налоговые преимущества, связанные справами собственности на проект; могут получить преимущества от финансирования, не включаемого в балансовые отчеты; желают использовать новый источник фондов - рынок арендных акций.
Передача выигрыша по налогам вкладчику акций, который в состоянии воспользоваться этим выигрышем в данный момент, может значительно снизить общие затраты участников на финансирование проекта.
Однако передача прав собственности на проект владельцам акций может привести к потере гибкости даже в условиях лизинга, когда участники могут снова приобрести проект в конце арендного периода за незначительную часть от его первоначальной стоимости.
В некоторых случаях участники могут компенсировать потерю гибкости распоряжения проектом посредством передачи в собственность внешним инвесторам менее 50% проекта. Но при этом финансирование проекта для участников усложняется по сравнению с тем случаем, когда они отказываются от большого количества прав, так как объем внешних акций сокращается.
Собственно, производится дополнительная эмиссия долговых обязательств и, как следствие, увеличение суммарной оплаты по ним, которое может быть частично уравновешено Дополнительными налоговыми преимущества ми для участников проекта.
В состав комплекса лизинговых отношений входят два договора:
· договор купли-продажи между лизинговой компанией и изготовителем на приобретение оборудования, где изготовитель - продавец, а лизинговая компания - покупатель;
· договор лизинга между лизинговой компанией и пользователем, в силу которого первая передает второму во временное пользование оборудование, купленное у изготовителя специально для этой цели.
Вопрос о приобретении пользователем оборудования в собственность по окончании срока договора в разных странах регулируется по-разному. В одних странах возможная покупка пользователем оборудования является обязательным условием договора лизинга (например Франция, Бельгия), в других отдана на усмотрение сторон (например США), в третьих же включение такого условия запрещено (например Великобритания).
Основной недостаток привилегированных акций - выплаты по ним не уменьшают налогооблагаемую прибыль организации.
С точки зрения эмитента достоинства привилегированных акций в возможности:
· фиксировать свои расходы по привлечению капитала;
· не повышать выплаты при увеличении доходов организации;
· иметь больший маневр средствами ввиду меньших обязательств перед держателями по сравнению с "чистыми" кредиторами и акционерами.
С точки зрения инвестора привилегированные акции имеют:
· достоинство - обеспечивают более стабильный доход по сравнению с обычными акциями;
· недостатки - их владельцы не участвуют в прибылях организации в полной мере; доходы на них после уплаты налогов иногда ниже возможных доходов от облигаций.
В странах с развитой рыночной экономикой разработаны новые инструменты долгосрочного финансирования: права на льготную покупку акций, варранты, залоговые операции, ипотека, секьюритизация активов. Все эти инструменты не противоречат российскому законодательству, т. е. могут применяться в отечественной практике.
Несомненно, остается масса возможностей для введения новшеств, и они будут появляться, так как экономика продолжает меняться. Такие инновации будут предлагать финансовым менеджерам возможности для снижения цены капитала их организаций и соответственно для увеличения благосостояния акционеров. Однако рост числа финансовых альтернатив и возрастание сложности механизма действия новых ценных бумаг сделают еще более важным, чем прежде, то обстоятельство, что лица, принимающие решения в организации, должны свободно ориентироваться в мире финансов и уметь использовать (или в случае необходимости воздержаться от использования) новые методы финансирования.
1.3.
Оценка эффективности использования основного капитала.
Основные производственные средства в процессе функционирования постепенно изнашиваются и заменяются новыми. Так как основные производственные средства имеют натуральное и стоимостное выражение, то постепенная потеря ими дееспособности принимает двоякую форму - форму физического и стоимостного (морального) износа.
Физический износ - это утрата основными производственными средствами своей потребительской стоимости, т.е. способности выполнять предусмотренные эксплуатационным паспортом функции надлежащего качества. Он происходит как при использовании основных производственных средств, так и при их бездействии (коррозии). Степень физического износа зависит от конструкции изделий и качества материала, из которого оно произведено, степени и времени их использования, квалификации рабочих, специфики техпроцессов, ухода за основными производственными средствами, своевременности и качества их ремонта.
Такой износ может быть полным или частичным, поэтому и возмещение основных производственных средств бывает полное (реновация) или частичное. При полном износе основные производственные средства возмещаются путем приобретения новых машин, строительства новых зданий взамен изношенных. Источник финансирования возмещения (воспроизводства) основных производственных средств - сумма начисленной амортизации. Частичный износ возмещается путем их ремонта. Источник финансирования ремонта - себестоимость продукции.
Физический износ основных производственных средств определяется по техническому состоянию (согласно экспертной оценке специалистов), по срокам службы и по объему выполненных с их помощью работ. Коэффициент физического износа машин по объему работ Кф определяется как:
Кф=, [1.2]
где Тф, Тн - соответственно фактический и нормативный срок службы оборудования, лет; Qф - среднее количество продукции, фактически произведенное за год на данном оборудовании, шт.; Q
н – годовая нормативная производительность машины, шт.
Физический износ проявляется в постоянной утрате технико-экономических свойств и, следовательно, в утрате потребительной стоимости, которая по мере использования основных фондов переносится на готовый продукт.
Существует два метода определения физического износа основных фондов: по срокам службы и их техническому состоянию.
Физический износ по срокам службы определяется по формуле:
И'ф= (%), [1.3]
где И'ф – размер физического износа (%); Тф, Тн – фактический и нормативный сроки службы объекта; Л – ликвидационная стоимость объекта в процентах к его балансовой стоимости.
При проведении технического обследования оценивают физический износ отдельных конструктивных элементов, а затем определяют средневзвешенный процент износа в целом по объекту.
Моральный износ – это преждевременное, до окончания нормативного срока физического износа, отставание оборудования по своей технической характеристике и экономической эффективности от нового оборудования.
«Кроме материального снашивания, - указывал К.Маркс – машина подвергается, так сказать, и моральному износу. Она утрачивает меновую стоимость по мере того, как машины той же конструкции начинают воспроизводиться дешевле или лучшие машины вступают с ней в конкуренцию».
Из формулировки К.Маркса следует, что моральный износ возникает в результате экономического процесса, обусловленного снижением общественно необходимых затрат на производство машины и созданием новых, более совершенных по своей конструкции, экономичных и производительных машин.
Сущность морального износа состоит в том, что тот или другой вид оборудования еще до полного своего физического износа оказывается обесцененным. Обесценивание происходит по двум причинам:
1) в результате удешевления воспроизводства машины такой же конструкции, с такими же эксплуатационными характеристиками ввиду роста производительности труда на предприятиях, производящих эти виды основных производственных средств. Это моральный износ первой формы И1; он прогрессивный и не приводит к убыткам. Рассчитывается как:
И1 = , [1.4]
где ФП, ФВ – первоначальная и восстановительная стоимость.
2) в результате создания новых, конструктивно более совершенных машин, с более высокими эксплуатационными характеристиками. Производительность новых машин выше, а себестоимость продукции, изготавливаемой на них, ниже. В этих условиях использование устаревшего оборудования ведет к убыткам и подлежит замене новым до срока физического износа. Это моральный износ второй формы И2; его величина рассчитывается как
И2 = , [1.5]
где Пн, Пс - соответственно производительность нового и старого оборудования.
Частичное возмещение морального износа осуществляется путем модернизации оборудования, а полное - путем замены новым.
Восстановление основных производственных средств может быть «полным» и «частичным». Полное восстановление основных средств происходит после их полного физического износа и осуществляется путем замены действующего оборудования новым (или в ходе капитального строительства). При частичном восстановлении происходит замена отдельных частей деталей посредством их ремонта.
Наряду с восстановлением в натуральной форме осуществляется «экономическое восстановление» - возмещение по стоимости через систему амортизации.
Темпы роста производства зависят не только от наращивания объема основных средств, но и от степени их использования. Недостаточная загрузка оборудования сдерживает объем выпуска продукции, повышает ее себестоимость не только за счет амортизации, но и роста затрат на содержание излишней численности ремонтных рабочих, уменьшает прибыль предприятия.
Для оценки уровня использования основных фондов применяется система показателей. Обобщающим показателем является «фондоотдача».
Фондоотдача представляет собой отношение результатов производства (товарной продукции) к среднегодовой стоимости основных производственных фондов (обратный этому показатель - «фондоемкость»). К обобщающим показателям может быть отнесена и «фондовооруженность», которая определяется как отношение среднегодовой стоимости основных фондов к среднегодовой численности общего (или промышленного) персонала:
ФО = , [1.6]
где ФО - фондоотдача; ВП - объем продукции; - среднегодовая стоимость промышленно-производственных основных средств; - среднесписочная численность работающих; ПТ - производительность труда; ФВ - фондовооруженность:
ФА = , [1.7]
где ВР – выручка; Фа – средняя годовая стоимость активной части основных фондов.
Для повышения фондоотдачи необходимо, чтобы темпы роста производительности труда опережали темпы роста его фондовооруженности.
Показатель фондоемкости продукции пока изучен в недостаточной степени. В основном он используется при обосновании темпов и пропорций расширенного воспроизводства для построения укрупненной динамической модели межотраслевого баланса. Этот показатель может также применяться при оценке эффективности отраслевой структуры, размещении производства, ценообразовании, определении потребности в основном капитале и т. д.
Фе=, [1.8]
где Ф – стоимость основных средств; ВР – выручка от реализации.
Для оценки используемых основных фондов применяется показатель степени их экономической годности и износа, которые рассчитываются следующим образом:
Экономическая годность основных фондов, [1.9]
Стоимостной износ основных фондов ,[1.10]
По формулам (1.9) и (1.10) рассчитываем экономическую годность основных фондов и стоимостной износ основных фондов:
Если износ основных фондов на предприятии не превышает 20 %, это означает, что основные фонды новые; от 20 до 50 % - степень износа нормальная: от 50 до 75 % - проблема обновления основных фондов не решается, что служит серьезной предпосылкой ухудшения конкурентоспособности предприятия и продукции. Если степень износа превышает 75 %, то предприятие является потенциальным банкротом. Причины возникновения подобной ситуации являются предметом специального исследования. Первая возможная причина - администрация предприятия не обеспечила простое воспроизводство основного капитала. Вторая - государственное регулирование амортизационной политики предприятия было ошибочным.
Обобщающую оценку движения основных фондов дают коэффициенты обновления, выбытия, прироста и воспроизводства, которые также характеризуют техническое состояние основных средств.
Коэффициент обновления (Ко) отражает интенсивность обновления основных фондов и исчисляется как отношение стоимости вновь поступивших за отчетный период основных средств (Фн) и их стоимость на конец этого же периода (Фк):
Ко= Фн: Фк , [1.11]
Коэффициенты обновления целесообразно рассчитывать по всем основным фондам, промышленно-производственным, активной их части, отдельным группам промышленно-производственных основных фондов и основным видам оборудования. Их также можно рассчитывать отдельно по всем поступившим основным фондам и отдельно по введенным в действие. В последнем случае такой коэффициент называется коэффициентом ввода. (Кв).
Обновление основных фондов может происходить как за счет приобретения новых, так и за счет модернизации имеющихся, что более предпочтительно, поскольку в этом случае сохраняется овеществленный труд в конструктивных элементах и узлах, не подлежащих замене. Обновление техники характеризуется также коэффициентом автоматизации (Кавт), рассчитываемый по формуле:
Кавт=Фавт:Фм , [1.12]
где Фавт – стоимость автоматизированных средств; Фм – общая стоимость машин и оборудования.
Коэффициент выбытия (Квыб) характеризует степень интенсивности выбытия основных фондов из сферы производства и рассчитывается как отношение стоимости выбывших за отчетный период основных фондов (Фвыб) к их стоимости на начало этого же периода (Фн):
Квыб=Фвыб:Фн , [1.13]
Коэффициенты выбытия целесообразно рассчитывать по всем основным фондам, промышленно-производственным фондам, активной части, отдельным группам промышленно-производственных фондов и основным видам оборудования. Их также можно рассчитывать отдельно по всем выбывшим основным фондам и отдельно по ликвидированным. В последнем случае такой коэффициент следует назвать коэффициентом ликвидности (Кликв).
Коэффициент прироста (Кпр) характеризует уровень прироста основных фондов или отдельных его групп за определенный период и рассчитывается как отношение стоимости прироста основных фондов (Фпр) к их стоимости на начало периода (Фн):
Кпр=Фпр:Фн , [1.14]
Методика сравнительного анализа коэффициента прироста аналогична методикам анализа коэффициентов обновления и выбытия основных фондов.
Коэффициент воспроизводства основных фондов рассчитывается как отношение капитальных вложений к стоимости вводимых основных фондов.
Обобщающими показателями технического состояния основных фондов являются коэффициенты амортизации и годности.
Коэффициент амортизации (Ка) определяется как отношение суммы амортизации (А) к первоначальной стоимости основных средств (Ф):
Ка=А:Ф , [1.15]
Коэффициент годности (Кг) – это отношение остаточной стоимости основных средств (Фо) к первоначальной (Ф):
Кг==1-Ка , [1.16]
Коэффициенты амортизации и годности рассчитываются как на начало периода, так и на конец (отчетную дату). Чем ниже коэффициент амортизации (выше коэффициент годности), тем лучше техническое состояние, в котором находятся основные фонды.
2. Анализ управления формированием и движением основного капитала на РУП «Гомсельмаш»
2.1. Основные технико-экономические показатели предприятия
РУП «Гомсельмаш» является поставщиком зерноуборочных и кормоуборочных машин, рынком сбыта которых являются страны СНГ. Основными потребителями продукции РУП «Гомсельмаш» - сельскохозяйственные предприятия Беларуси, России, Украины. В настоящее время ведется работа по продвижению техники РУП «Гомсельмаш» на рынки Южной Америки и Китая.
Основные технико-экономические показатели представим в виде таблицы 2.1.
Таблица 2.1
Технико-экономические показатели работы завода РУП «Гомсельмаш»
Показатели | Ед. изм. | Значения показателей | Темп роста, % | |||
2004 год | 2005 год | 2006 год | 2005 год к 2004 году | 2006 год к 2005 году | ||
А | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
Товарная продукция в действующих ценах | млн. руб. | 167813 | 131400 | 258263 | 78,3 | 196,5 |
Товарная продукция в сопоставимых ценах на 01.01.2006 | млн. руб. | 169876 | 152379 | 226317 | 89.7 | 148,5 |
Выручка от реализации | млн. руб. | 278272 | 210717 | 349696 | 75,7 | 166,0 |
Себестоимость товарной продукции | млн. руб. | 158100 | 141212 | 222647 | 89,3 | 157,7 |
Затраты на 1 рубль товарной продукции | коп. | 94,2 | 107,5 | 86,2 | 114,1 | 80,2 |
Рентабельность товарной продукции | % | 6,1 | -6,9 | 16,0 | | |
Себестоимость реализованной продукции | млн. руб. | 199061 | 203314 | 308482 | 102,1 | 151,7 |
Прибыль от реализованной продукции | млн. руб. | 15326 | 7403 | 35816 | 48,3 | 483,8 |
Рентабельность реализованной продукции (товаров, работ, услуг) | % | 7,7 | 3,6 | 11,6 | | |
Прибыль бухгалтерская | млн. руб. | 13395 | 1660 | 20366 | 12,4 | 1226,9 |
Среднесписочная численность ППП | чел. | 8892 | 8091 | 7957 | 91,0 | 98,3 |
Фонд заработной платы всего ППП | млн. руб. | 20552,8 | 22835,3 | 39316 | 111,1 | 172,2 |
Среднемесячная зарплата всего ППП | руб. | 192615 | 235192 | 411744 | 122,1 | 175,1 |
Производительность труда | тыс. руб. | 19104,4 | 18833,1 | 28442,5 | 98,6 | 151,0 |
Данные таблицы 2.1 свидетельствуют о том к 2007 году:
Так темп роста объема производства товарной продукции составил 148,5%;
Затраты на 1 рубль товарной продукции составили -86,2 рубля;
Рентабельность товарной продукции – 16,0%;
Рентабельность реализованной продукции – 11.6%.
В 2004 году увеличилась балансовая прибыль по сравнению с 2003 годом на 18706 млн. руб. (20366-1660).
Возросла среднемесячная заработная плата в целом по РУП «Гомсельмаш» на 176522 рубля (411744-235192).
2.2. Анализ состава, структуры и технического состояния основных средств
Основные производственные фонды неоднородны, выполнение ими разнообразных функций и различное их целевое использование обусловили разделение фондов на разные группы. В зависимости от функционального назначения в производственно-хозяйственной деятельности они подразделяются на: фонды основного вида деятельности (промышленно-производственные фонды); основные фонды других отраслей, производящих товары; основные фонды других отраслей, оказывающих услуги. Из указанных трех групп промышленно-производственные фонды непосредственно связаны с производством продукции и поэтому имеют наибольший удельный вес. Их наличие проследим по данным таблиц 2.2 , 2.3 и 2.4.
Таблица 2.2
Наличие, состав и структура основных фондов на 2004 год
Группы основных фондов и их наименование | На начало 2004 года | На конец 2004 года | Изменение за год (+, -) | |||
сумма, млн.р. | удельный вес, % | сумма, млн.р. | удельный вес, % | сумма, млн.р. | удельный вес, % | |
1.Промышленно-производственные основные фонды | 443328 | 95,72 | 509309 | 93,65 | +65981 | -2,07 |
1.1. Здания | 160554 | 34,82 | 147614 | 27,14 | -12940 | -7,68 |
1.2. Сооружения | 22588 | 4,9 | 29041 | 5,34 | +6453 | +0,44 |
1.3.Передаточные устройства | 4974 | 1,08 | 6556 | 1,21 | +1582 | +0,13 |
1.4. Машины и оборудование | 242544 | 52,61 | 312175 | 57,4 | +69631 | +4,79 |
1.4.1. Силовые машины и оборудование | 41440 | 8,99 | 52868 | 9,72 | +11428 | +0,73 |
1.4.2. Рабочие машины и оборудование | 199481 | 43,27 | 257115 | 47,28 | +57634 | +4,01 |
1.4.3. Измерительные и регулирующие приборы, устройства и лабораторное оборудование | 591 | 0,13 | 828 | 0,15 | +237 | +0,02 |
1.4.4. Вычислительная техника | 1032 | 0,22 | 1364 | 0,25 | +332 | +0,03 |
1.5. Транспортные средства | 8338 | 1,81 | 10739 | 1,97 | +2401 | +0,16 |
1.6. Инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов | 2330 | 0,5 | 3183 | 0,59 | +853 | +0,09 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 533 | 0,12 | 701 | 0,13 | +168 | +0,01 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 19180 | 4,16 | 33840 | 6,22 | +14660 | +2,06 |
Всего основных фондов | 463041 | 100 | 543849 | 100 | +80808 | - |
Таблица 2.3
Наличие, состав и структура основных фондов на 2005 года
Группы основных фондов и их наименование | На начало 2005 года | На конец 2005 года | Изменение за год (+, -) | |||
сумма, млн.р. | удельный вес, % | сумма, т млн.р. | удельный вес, % | сумма, млн.р. | удельный вес, % | |
1.Промышленно-производственные основные фонды | 509309 | 93,65 | 641281 | 96,21 | + 131972 | + 2,56 |
1.1. Здания | 147615 | 27,14 | 195740 | 29,37 | + 48125 | + 2,23 |
1.2. Сооружения | 29041 | 5,34 | 38482 | 5,77 | + 9441 | + 0,43 |
1.3.Передаточные устройства | 6556 | 1,21 | 8573 | 1,29 | + 2017 | + 0,08 |
1.4. Машины и оборудование | 312175 | 57,4 | 385005 | 57,76 | + 72830 | + 0,36 |
1.4.1. Силовые машины и оборудование | 52868 | 9,72 | 66673 | 10,0 | + 13805 | + 0,28 |
1.4.2. Рабочие машины и оборудование | 257115 | 47,28 | 315074 | 47,27 | + 57959 | - 0,01 |
1.4.3. Измерительные и регулирующие приборы, устройства и лабораторное оборудование | 828 | 0,15 | 1667 | 0,25 | 839 | + 0,1 |
1.4.4. Вычислительная техника | 1364 | 0,25 | 1590 | 0,24 | + 226 | - 0,01 |
1.5. Транспортные средства | 10739 | 1,97 | 9974 | 1,49 | - 765 | - 0,48 |
1.6. Инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов | 3184 | 0,59 | 3507 | 0,53 | + 323 | - 0,06 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 701 | 0,13 | 962 | 0,14 | + 261 | + 0,01 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 33840 | 6,22 | 24311 | 3,65 | - 9529 | - 2,57 |
Всего основных фондов | 543849 | 100 | 666554 | 100 | + 122704 | - |
Таблица 2.4
Наличие, состав и структура основных фондов на 2006 года
Группы основных фондов и их наименование | На начало 2006 года | На конец 2006 года | Изменение за год (+, -) | |||
сумма, млн.р. | удельный вес, % | сумма, млн.р. | удельный вес, % | сумма, млн.р. | удельный вес, % | |
1.Промышленно-производственные основные фонды | 641281 | 96,21 | 794858 | 93,44 | + 153577 | - 2,77 |
1.1. Здания | 195740 | 29,37 | 243567 | 28,63 | + 47827 | -0,74 |
1.2. Сооружения | 38482 | 5,77 | 47009 | 5,53 | + 8527 | - 0,24 |
1.3.Передаточные устройства | 8573 | 1,28 | 10342 | 1,22 | + 1769 | - 0,06 |
1.4. Машины и оборудование | 385005 | 57,76 | 478018 | 56,19 | + 93013 | - 1,57 |
1.4.1. Силовые машины и оборудование | 66673 | 10,0 | 82944 | 9,75 | + 16271 | - 0,25 |
1.4.2. Рабочие машины и оборудование | 315074 | 47,27 | 391113 | 45,97 | + 76039 | - 1,3 |
1.4.3. Измерительные и регулирующие приборы, устройства и лабораторное оборудование | 1667 | 0,25 | 2027 | 0,24 | + 360 | - 0,01 |
1.4.4. Вычислительная техника | 1591 | 0,24 | 1934 | 0,23 | + 343 | - 0,01 |
1.5. Транспортные средства | 9974 | 1,5 | 11818 | 1,39 | + 1844 | - 0,11 |
1.6. Инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов | 3507 | 0,53 | 4104 | 0,48 | +597 | -0,05 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 962 | 0,14 | 27269 | 3,20 | + 26307 | + 3,07 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 24311 | 3,65 | 28565 | 3,36 | + 4254 | - 0,29 |
Всего основных фондов | 666554 | 100 | 850692 | 100 | + 184138 | - |
Данные табл. 2.2-2.4, составленные по ф. № 11 за 2004, 2005 и 2006 года, показывают, что основные фонды за 2004 год увеличились на 65981 млн.р. или на 14,9% ; за 2005 год основные фонды увеличились на 131972 млн.р. или на 25,9%; за 2006 год основные фонды увеличились на 153577 млн.р. или на 23,9%.
К активной части фондов отнесена стоимость машин и оборудования, которая непосредственно влияет на рост выпуска продукции, повышение производительности труда и определяет динамику фондоотдачи.
Повышение удельного веса активной части фондов способствует росту технической оснащенности, увеличению производственной мощности предприятия, возрастанию фондоотдачи. В то же время немаловажна роль и пассивной части основных фондов, поскольку отсутствие нормальных условий труда приводит к болезням, травматизму, текучести кадров, снижению производительности труда. Помимо этого, целесообразно иметь определенную долю основных фондов других отраслей, производящих товары, и основных фондов других отраслей, оказывающих услуги, которые способствуют расширению сферы услуг, оказываемых работникам предприятия, улучшают их благосостояние, что, в свою очередь, влияет на рост эффективности производства.
По анализируемому предприятию активная часть основных фондов возросла: в 2004 году на 71907 млн.р., или на 28,8%, в том числе поступило на 78465 млн.р., в том числе введено в действие на 1909 млн.р., выбыло на 6557 млн.р., из которых ликвидировано на 5332 млн.р.;
в 2005 году на 75025 млн.р., или на 23,3%, в том числе поступило на 82412 млн.р., в том числе введено в действие на 1395 млн.р., выбыло на 7388 млн.р., из которых ликвидировано на 6472 млн.р.;
в 2006 году на 95252 млн.р., или на 24%, в том числе поступило на 103493 млн.р., в том числе введено в действие на 10112 млн.р., выбыло на 8241 млн.р., из которых ликвидировано на 8093 млн.р.
Для определения изменений, произошедших в составе промышленно-производственных основных фондов, необходимо проанализировать их структуру, которая определяется спецификой производства и отображает особенности анализируемого предприятия. Данные табл. показывают, что:
в 2004 году стоимость зданий и снизилась на 12940 млн.р., удельный вес также снизился на 7,68%;
в 2005 году стоимость зданий возросла на 48125 млн.р., и удельный вес увеличился на 2,24%;
в 2006 году стоимость зданий возросла на 47827 млн.р. и удельный вес их снизился на 0,8%.
За 2004 год стоимость машин и оборудования увеличились на 69631 млн.р., и удельный вес увеличился на 4,79%;
за 2005 год стоимость машин и оборудования увеличилась на 72839 млн.р. и удельный вес увеличился на 0,4%;
за 2006 год стоимость машин и оборудования увеличилась на 93013 млн.р. и удельный вес снизился на 1,6%, что является не совсем благоприятной тенденцией.
В 2004 году удельный вес транспортных средств увеличился на 0,16%, а инструмента, производственного и хозяйственного инвентаря и других видов основных фондов – на 0,09%;
в 2005 году удельный вес транспортных средств снизился на 0,48%, а инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов также снизился на 0,06%;
в 2006 году удельный вес транспортных средств снизился на 0,1%, а инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов также снизился на 0,05%.
По анализируемому предприятию данные о степени обновления, выбытия и прироста основных фондов сформированы на основании ф. № 11 в таблице 2.5-2.7 .
Таблица 2.5
Анализ обновления, выбытия и прироста основных фондов за 2004 год
Коэффициенты | Расчет | Уровень коэффициентов |
1. Обновления всех основных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 104748:543849 4335:543849 | 0,193 0,008 |
2. Обновления промышленно-производственных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 88433:509309 2139:509309 | 0,174 0,004 |
3. Обновления активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 78465:321437 1909:321437 | 0,244 0,006 |
4. Выбытия всех основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 23938:463041 6131:463041 | 0,052 0,013 |
5. Выбытия промышленно- производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 22451: 443328 6071: 443328 | 0,051 0,014 |
6. Выбытия активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 6557:249530 5332:249530 | 0,026 0,021 |
7. Прироста (Кпр) по всем основным фондам по промышленно-производственным основным фондам по активной части промышленно-производственных фондов | 82808:463041 67981:443328 72066:249530 | 0,179 0,153 0,289 |
Таблица 2.6
Анализ обновления, выбытия и прироста основных фондов за 2005 год
Коэффициенты | Расчет | Уровень коэффициентов |
по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 151592:666554 5230:666554 | 0,227 0,008 |
2. Обновления промышленно-производственных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 142805:641281 3143:641281 | 0,223 0,005 |
3. Обновления активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 82412:396462 1395:396462 | 0,208 0,004 |
4. Выбытия всех основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 28888:543849 7000:543849 | 0,053 0,013 |
5. Выбытия промышленно- производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 10833:509309 6929:509309 | 0,021 0,014 |
6. Выбытия активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 7388:321437 6472:321437 | 0,023 0,020 |
7. Прироста (Кпр) по всем основным фондам по промышленно-производственным основным фондам по активной части промышленно-производственных фондов | 122704:543849 131972:509309 75024:321437 | 0,226 0,259 0,233 |
Таблица 2.7
Анализ обновления, выбытия и прироста основных фондов за 2006 год
Коэффициенты | Расчет | Уровень коэффициентов |
1. Обновления всех основных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 194522:850692 10821: 850692 | 0,228 0,013 |
2. Обновления промышленно-производственных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 163376:794858 10438:794858 | 0,206 0,013 |
3. Обновления активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем поступившим (Ко) по введенным в действие (Кв) | 103493:491713 10112:491713 | 0,210 0,021 |
4. Выбытия всех основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 10384:666554 9419:666554 | 0,016 0,014 |
5. Выбытия промышленно- производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 9799:64128 9110:641281 | 0,015 0,014 |
6. Выбытия активной части промышленно-производственных основных фондов: по всем выбывшим (Квыб) по ликвидированным (Кликв) | 8241:396461 8093:396461 | 0,021 0,020 |
7. Прироста (Кпр) по всем основным фондам по промышленно-производственным основным фондам по активной части промышленно-производственных фондов | 184138:666554 153577:641281 95252:396461 | 0,276 0,239 0,240 |
Данные расчета таблиц показывают достаточно высокое значение коэффициентов обновления и прироста основных производственных средств, что объясняется вводом в эксплуатацию нового оборудования.
Наличие, движение и динамика основных фондов (баланс движения) в 2004-2006 гг. представим в виде таблиц 2.8-2.10.
Таблица 2.8
Наличие, движение и динамика основных фондов на 2004г.
Основные фонды | Наличие на начало года, млн.р. | Поступление за год, млн. р. | Выбыло за год, млн.р. | Наличие на конец года, млн.р. (гр.1+гр.2-гр.4) | Превыше-ние поступле-ния над выбытие, млн.р. (гр.2-гр.4) | Темп роста, % | ||
всего | в т. ч. введено в действие | всего | в т. ч. ликвиди-ровано | |||||
1. Промышленно-производственные основные фонды | 443328 | 88463 | 2139 | 22520 | 6071 | 509309 | 65943 | 114,9 |
В том числе: 1.1. Активная часть промышленно-производственных основных фондов | 249530 | 78465 | 1909 | 6557 | 5332 | 321437 | 71908 | 128,8 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 533 | 168 | - | - | - | 701 | 168 | 131,5 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 19180 | 16147 | 2196 | 1487 | 60 | 33840 | 14660 | 176,4 |
Всего | 463041 | 104748 | 4335 | 23938 | 6131 | 543849 | 80810 | 117,5 |
Таблица 2.9
Наличие, движение и динамика основных фондов на
Основные фонды | Наличие на начало года, млн.р. | Поступление за год, млн. р. | Выбыло за год, млн.р. | Наличие на конец года, млн.р. (гр.1+гр.2-гр.4) | Превыше-ние поступле-ния над выбытие, млн.р. (гр.2-гр.4) | Темп роста, % | ||
всего | в т. ч. введено в действие | всего | в т. ч. ликвиди-ровано | |||||
1. Промышленно-производственные основные фонды | 509309 | 142805 | 3143 | 10833 | 6929 | 641281 | 131972 | 125,9 |
В том числе: 1.1. Активная часть промышленно-производственных основных фондов | 321437 | 82412 | 1395 | 7388 | 6472 | 396462 | 75024 | 123,3 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 701 | 266 | 0,6 | 5 | 0,8 | 962 | 261 | 137,3 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 33840 | 8521 | 2087 | 18050 | 71 | 24311 | -9529 | 71,8 |
Всего | 543850 | 151592 | 5230 | 28888 | 7000 | 666554 | 122704 | 122,6 |
Таблица 2.10
Наличие, движение и динамика основных фондов на 2006 год
Основные фонды | Наличие на начало года, млн.р. | Поступление за год, млн. р. | Выбыло за год, млн.р. | Наличие на конец года, млн.р. (гр.1+гр.2-гр.4) | Превыше-ние поступле-ния над выбытие, млн.р. (гр.2-гр.4) | Темп роста, % | ||
всего | в том числе введено в действие | всего | в том числе ликвиди-ровано | |||||
А | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
1. Промышленно-производственные основные фонды | 641281 | 163376 | 10438 | 9799 | 9110 | 794858 | 153577 | 119,3 |
В том числе: 1.1. Активная часть промышленно-производственных основных фондов | 396461 | 103493 | 10112 | 8241 | 8093 | 491713 | 95252 | 124,0 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 962 | 26580 | 328 | 273 | 273 | 27269 | 26307 | 2834,6 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 24311 | 4566 | 55 | 312 | 36 | 28565 | 4254 | 117,5 |
Всего | 666554 | 194522 | 10821 | 10384 | 9419 | 850692 | 184138 | 127,6 |
Таким образом, наибольший темп роста всех основных фондов наблюдается в
Что касается основных промышленно-производственных фондов, то наибольший их рост наблюдается в
Несмотря на снижение удельного веса активной части промышленно-производственных фондов в
Данные о движении и техническом состоянии основных средств за анализируемый период представим в виде таблицы 2.11.
Таблица 2.11
Данные о движении и техническом состоянии основных средств
Показатель | Уровень показателя | Изменение 2005г. к 2004г. | Изменение 2006г. к 2005г. | ||
2004г. | 2005г. | 2006г. | |||
1. Степень обновления, % | 19,3 | 22,7 | 22,8 | + 3,4 | + 0,1 |
2. Срок обновления, лет | 4,87 | 3,58 | 3,43 | - 1,29 | - 0,15 |
3. Коэффициент выбытия | 5,2 | 5,3 | 1,6 | +0,1 | - 3,7 |
4. Коэффициент прироста | 17,9 | 22,6 | 27,6 | + 4,7 | + 5 |
5. Коэффициент износа | 0,013 | 0,014 | 0,012 | + 0,001 | - 0,002 |
6. Коэффициент технической годности | 0,340 | 0,282 | 0,273 | -0,058 | -0,009 |
7. Средний возраст оборудования, лет | 19 | 19 | 19 | - | - |
Данные таблицы показывают, что основные средства на анализируемом предприятии достаточным образом обновляются, однако наблюдается отрицательная тенденция снижения коэффициента технической годности на 0,067 в
Анализ структуры основных средств по состоянию на конец года представим в виде таблицы 2.12.
Таблица 2.12
Анализ структуры основных средств по состоянию на конец года
Группы основных фондов и их наименование | На 2004 год | На 2005 год | На 2006 год | Изменение за год (+, -) | ||||||
сумма, млн. р. | удельный вес, % | сумма, млн. р. | удельный вес, % | сумма, млн. р. | удельный вес, % | сумма, млн. р. | удельный вес, % | сумма, млн. р. | удельный вес, % | |
1.Промышленно-производственные основные фонды | 509309 | 93,65 | 641281 | 96,21 | 794858 | 93,44 | +131972 | +2,56 | +153577 | -2,77 |
1.1. Здания | 147614 | 27,14 | 195740 | 29,37 | 243567 | 28,63 | + 48125 | + 2,23 | +47827 | -0,74 |
1.2. Сооружения | 29041 | 5,34 | 38482 | 5,77 | 47009 | 5,53 | + 9441 | + 0,43 | +8527 | -0,24 |
1.3.Передаточные устройства | 6556 | 1,21 | 8573 | 1,29 | 10342 | 1,22 | + 2017 | + 0,08 | +1769 | -0,07 |
1.4. Машины и оборудование | 312175 | 57,4 | 385005 | 57,76 | 478018 | 56,19 | + 72830 | + 0,36 | +93013 | -1,57 |
1.5. Транспортные средства | 10739 | 1,97 | 9974 | 1,49 | 11818 | 1,39 | - 765 | - 0,48 | +1844 | -0,1 |
1.6. Инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и другие виды основных фондов | 3183 | 0,59 | 3507 | 0,53 | 4104 | 0,48 | + 323 | - 0,06 | +597 | -0,05 |
2. Основные фонды других отраслей, производящих товары | 701 | 0,13 | 962 | 0,14 | 27269 | 3,20 | + 261 | + 0,01 | +26307 | +3,06 |
3. Основные фонды других отраслей, оказывающих услуги | 33840 | 6,22 | 24311 | 3,65 | 28565 | 3,36 | - 9529 | - 2,57 | +4254 | -0,29 |
Всего основных фондов | 543849 | 100 | 666554 | 100 | 850692 | 100 | +122704 | - | +184138 | - |
Как видно из таблицы, удельный вес промышленно-производственных фондов снизился в
2.3. Анализ интенсивности эффективности использования основных средств предприятия
Показатели эффективности основных средств:
1.Фондорентабельность (отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных средств);
2.Фондоотдача ОПФ (отношение стоимости произведенной продукции к среднегодовой стоимости ОПФ);
3.Фондоотдача активной части ОПФ (отношение стоимости произведенной продукции к среднегодовой стоимости активной части основных средств);
4.Фондоемкость (отношение среднегодовой стоимости ОПФ к стоимости произведенной продукции за отчетный период);
5.Относительная экономия ОПФ:
Эотн=Ф1-Ф0·I [2.1]
где Ф1, Ф0 – соответственно среднегодовая стоимость основных производственных фондов в базисном и отчетном годах; I – индекс объема производства продукции.
Наиболее обобщающим показателем эффективности использования основных фондов является фондорентабельность. Ее уровень зависит не только от фондоотдачи, но и от рентабельности продукции. Взаимосвязь этих показателей можно представить следующим образом:
Rопф=ФОопф·Rвп, [2.2]
Показатели использования основных средств приведем в таблице 2.13.
Таблица 2.13
Расчет показателей использования основных средств
Показатели | Значения показателей | Абсолютное отклонение (+,-) | Темпы роста, % | ||||
2004г. | 2005г. | 2006г. | 2005г. к 2004г. | 2006г. к 2005г. | 2005г. к 2004г. | 2006г. к 2005г. | |
1. Выручка от реализации (без налогов), ВР млн.р. | 278272 | 210717 | 349696 | - 67555 | +138979 | 75,7 | 166,0 |
2. Амортизация, А, млн.р. | 5895 | 7431 | 8078 | +1536 | +647 | 126,1 | 108,7 |
3. Среднегодовая стоимость основных фондов Ф, млн.р. | 476318 | 575295 | 718070 | +98977 | +142775 | 120,8 | 124,8 |
4. Фондоотдача Фо, млн.р. | 0,584 | 0,366 | 0,487 | -0,218 | +0,121 | 62,7 | 133,1 |
5. Фондоемкость Фе, млн.р. | 1,712 | 2,732 | 2,053 | +1,02 | -0,679 | 159,6 | 75,1 |
6. Амортизационная емкость Ае | 0,021 | 0,035 | 0,023 | +0,014 | -0,012 | 166,7 | 65,7 |
7. Амортизационная отдача Ао | 47,20 | 28,36 | 43,48 | -18,84 | +15,12 | 60,1 | 153,3 |
8. Прибыль от реализованной продукции П, млн.р. | 15326 | 7403 | 35816 | - 7923 | 28413 | 48,3 | 483,8 |
Данные таблицы 2.13 свидетельствуют об увеличении фондоотдачи на 33,1% в
Темп прироста продукции равен 287,4-100=187,4%
Темп прироста среднегодовой равен 211,3-100=111,3%
Соотношение темпов прироста 111,3:187,4=0,59, следовательно, на каждый % прироста продукции основные средства уменьшились на 0,59%, если весь прирост продукции принять за 100 до доля интенсивности в использовании основных средств составит 99,41%.
Темп прироста амортизации 328,4-100=228,4%
Соотношение темпов прироста 228,4:187,4=1,2%, следовательно, доля экстенсивности 112%, доля интенсивности 2% при росте продукции взятом за 100.
Относительная экономия Эотн=531370-251455·2,874=-191312 тыс.р.
Уменьшение основных производственных фондов относительно роста продукции произошло из-за увеличения фондоотдачи, что свидетельствует о достаточности основных средств для обеспечения роста продукции.
Прослеживается увеличение фондоотдачи на 9,6% к уровню 2005 года, следовательно, уменьшилась фондоемкость продукции. Показатель амортизационной отдачи, связанный с фондоотдачей указывает на ухудшение основных средств на 0,005 р.
Темп прироста продукции 137,4-100=37,4%
Темп прироста среднегодовой 125,4-100=25,4%
Соотношение темпов прироста 25,4:37,4=0,68, следовательно, на каждый % прироста продукции основные средства уменьшились на 0,68%, если весь прирост продукции принять за 100 до доля интенсивности в использовании основных средств составит 99,32%.
Темп прироста амортизации 108,7-100=8,7%
Соотношение темпов прироста 8,7:37,4=0,23%, следовательно, относительная экономия Эотн=664583-531370·1,374=-65519,4 тыс.р.
Уменьшение основных производственных фондов относительно роста продукции произошло из-за увеличения фондоотдачи, что свидетельствует о достаточности основных средств для обеспечения роста продукции.
Экономическая годность основных фондов за 2004 год = 157204/463041=0,340
Стоимостной износ основных фондов за 2004 год = 5895/463041=0,013
Экономическая годность основных фондов за 2005 год = 153082/543849=0,282
Стоимостной износ основных фондов за 2005 год = 7431/543850=0,014
Экономическая годность основных фондов за 2006 год = 181809/666554=0,273
Стоимостной износ основных фондов за 2006 год = 8078/666554=0,012
Если износ основных фондов на предприятии не превышает 20 %, это означает, что основные фонды новые
3. Пути совершенствования управлением основного капитала.
Внеоборотные активы - это фундаментальная основа любого бизнеса. От того, как они сформированы на «старте» компании, как они управляются потом, как изменяется их структура и качество, насколько эффективно они используются в хозяйственном процессе, зависит) в конечном итоге, долгосрочный успех или неудачи бизнеса. Следовательно, внеоборотные активы (основной капитал) требуют постоянного и грамотного управления ими. Поэтому управление внеоборотными активами является важнейшей задачей финансового менеджмента.
На первоначальном этапе деятельности предприятия внеоборотные активы формируются, как правило, за счет средств учредителей (акционеров). Поскольку окупаемость этих активов превышает один год, коммерческие банки не охотно дают под их приобретение кредиты. В дальнейшем прорастание основного капитала может идти, в частности, и за счет заемных средств. Более того, имущество, уже находящееся в собственности компании, может выступать залогом под последующие заимствования.
Каждый бизнес предполагает определенную (оптимальную) структуру внеоборотных активов (состав и количественные пропорции). Так, если организуется консалтинговая фирма, то нужно позаботиться о помещении (в собственности или на арендных основаниях), компьютере, телефонном аппарате и другом офисном оборудовании. Понятно, что предприятие промышленности, предполагающее выпускать, например какие-либо металлоизделия, должно обладать, прежде всего, металлообрабатывающими станками, а розничный магазин должен «завести» хотя бы минимальные складские и торговые площади, складское и торговое оборудование. Таким образом, сама специфика бизнеса в определенной мере обусловливает материальную форму внеоборотных активов, их состав и структуру.
Операционные внеоборотные активы представляют наиболее существенную часть в составе совокупных внеоборотных активов. Их оптимальная структура) уровень перспективности, многофункциональность, способность генерировать прибыль в различных хозяйственных ситуациях определяют, в конечном счете, рыночную стоимость компании и ее потенциал благополучного развития.
В состав операционных внеоборотных активов (производственных основных средств) включаются следующие виды активов (по их материализованной форме):
· земля;
· здания (цеха, депо, гаражи, склады и т.п.);
· сооружения (железнодорожные пути, шахты, скважины, мосты и т.д.);
· передаточные устройства (нефте-, газо-проводы, ВОДО-, тепло, электросети и т.п.);
· машины и оборудование (силовые машины, емкости, вычислительная техника и т.д.);
· транспортные средства (автомобили, вагонетки, катера и пр.);
· инструменты, производственный инвентарь и принадлежности;
· прочие основные средства (многолетние насаждения, рабочий скот, кап. затраты по
улучшению земель и т.п.).
Независимо от конкретного вида операционных внеоборотных активов, все они нуждаются в целесообразном управлении с целью их непрерывного воспроизводства и развития. Совокупность подходов и методов управления внеоборотными активами назовем технологией управления. Она предполагает следующие этапы проведения работ:
1. Диагностика состава и структуры, операционных внеоборотных активов.
2. Анализ состояния и динамики развития внеоборотных активов в компании.
3. Выявление лиц (персон), отвечающих за политику и за тактические решения в системе управления внеоборотными активами.
4. Сопоставление динамических рядов, описывающих изменение внеоборотных активов,
Их тенденций, с целями и задачами компании (корреляция со стратегией развития).
5. Оптимизация объема и состава операционных внеоборотных активов исходя из «дерева целей» компании, обновление, выбытие и ввод, продажи и приобретения внеоборотных активов.
6. Обеспечение эффективного использования имеющихся внеоборотных активов.
7. Оптимизация источников финансирования изменения состава и структуры внеоборотных активов.
Воспроизводство (обновление) операционных внеоборотных активов может осуществляться на простой или расширенной основе.
Простое воспроизводство операционных внеоборотных активов осуществляется по мере физического и морального их износа в пределах накопленной амортизации, а расширенное воспроизводство операционных внеоборотных активов предполагает также формирование новых видов основных средств, в том числе за счет прибыли, кредитов, средств учредителей и других источников финансирования.
Данные процессы можно промоделировать следующими формулами:
ПВ = Сф + См и РВ = П - Ф +СФ + См, [3.1]
где ПВ - необходимый объем средств для простого воспроизводства операционных внеоборотных активов;
РВ - необходимый объем средств для расширенного воспроизводства операционных внеоборотных активов;
Сф - стоимость операционных внеоборотных активов, выбывающих в связи с физическим износом;
См - стоимость операционных внеоборотных активов, выбывающих в связи с моральным износом;
П - общая потребность компании в операционных внеоборотных активах, включая новые виды;
Ф - фактическое наличие используемых операционных внеоборотных активов компании на конкретную рассматриваемую дату.
Обновление операционных внеоборотных активов в процессе простого или расширенного воспроизводства может осуществляться в следующих основных формах:
· текущий ремонт, который представляет собой процесс частичного восстановления функциональных свойств и стоимости основных средств в процессе их обновления;
· капитальный ремонт, представляющий собой процесс полного (или близкого к полному) восстановления основных средств и частичной замены отдельных изношенных элементов. На сумму произведенного капитального ремонта уменьшается износ основных средств, и тем самым увеличивается их остаточная стоимость;
· приобретение новых видов операционных внеоборотных активов с целью замены используемых аналогов в пределах суммы накопленной амортизации;
· модернизация - инвестиционная операция, связанная с совершенствованием и приведением активной части операционных внеоборотных активов в состояние, соответствующее современному уровню технологий. Может осуществляться путем конструктивных изменений основного парка машин, механизмов и оборудования;
· реконструкция - инвестиционная операция. связанная с существенным преобразованием всего производственного процесса на основе современных научно-технических достижений.
Ее осуществляют в соответствии с комплексным планом реконструкции предприятия в целях радикальною увеличения его производственного потенциала, существенного повышения качества выпускаемой продукции, внедрения ресурсосберегающих технологий и т.п.
Движение операционных внеоборотных активов при тех или иных изменениях обычно описывается следующими формулами:
Ск = Сн + Свв- Свыб, [3.2]
где Сн - балансовая стоимость операционных внеоборотных активов на начало периода;
Ск - балансовая стоимость операционных внеоборотных активов на конец рассматриваемого периода;
Свв - балансовая стоимость введенных в действие операционных внеоборотных активов:
Свыб - балансовая стоимость выведенных (выбывших) операционных внеоборотных активов.
Коэффициент выбытия операционных внеоборотных активов рассчитывается по формуле:
, [3.3]
а коэффициент ввода в действие (обновления) операционных внеоборотных активов рассчитывается по формуле:
, [3.4]
Коэффициент рентабельности операционных внеоборотных активов определяет «отзыв системы> на использование данного состава и структуры активов через конечный финансовый показатель - прибыль за период, и определяется следующим образом:
где ЧП - сумма чистой' прибыли, полученная компанией от операционной деятельности в отчетном периоде;
СС - средняя стоимость операционных внеоборотных активов компании в отчетном периоде.
Таблица 3.1
Данные о движении и техническом состоянии основных средств
Показатель | Уровень показателя | Изменение 2005г. к 2004г. | Изменение 2006г. к 2005г. | ||
2004г. | 2005г. | 2006г. | |||
1. Степень обновления, % | 19,3 | 22,7 | 22,8 | + 3,4 | + 0,1 |
2. Срок обновления, лет | 4,87 | 3,58 | 3,43 | - 1,29 | - 0,15 |
3. Коэффициент выбытия | 5,2 | 5,3 | 1,6 | +0,1 | - 3,7 |
4. Коэффициент прироста | 17,9 | 22,6 | 27,6 | + 4,7 | + 5 |
5. Коэффициент износа | 0,013 | 0,014 | 0,012 | + 0,001 | - 0,002 |
6. Коэффициент технической годности | 0,340 | 0,282 | 0,273 | -0,058 | -0,009 |
7. Средний возраст оборудования, лет | 19 | 19 | 19 | - | - |
Важным аспектом системы управления основным капиталом компании является выбора амортизационной политики. Амортизационная политика компании представляет собой установление процедуры определения амортизационных отчислений, уровень которых обусловливает скорость возможного обновления операционных внеоборотных активов. Необходимость обновления операционных внеоборотных активов вытекает из их «склонности» к моральному и физическому износу.
Физический износ внеоборотных активов означает постепенное утрачивание ими первоначальных функциональных свойств (старение техники, технический износ). Ремонтные работы отчасти сдерживают данный процесс, Однако рано или поздно наступает такой момент, когда дальнейшее использование основных средств становится технически невозможным и требуется уже радикальная замена устаревшей техники.
Моральный износ - явление более сложного порядка. Он связан с относительной потерей операционными внеоборотными активами своих свойств (по отношению к новой технике, с более высоким уровнем качества, более надежной, с более высокой производительностью и т.п.), в результате чего эксплуатация отдельных видов активов становится экономически нецелесообразной. Таким образом, старая техника требует замены не только по техническим причинам, но и по причинам экономическим.
Как же сформировать целевой источник средств для данных целей? Обычаи делового оборота предлагают здесь амортизационный механизм.
Общие принципы, подходы и нормы амортизации обычно задаются государством. Это связано с тем, что амортизационные отчисления включаются в себестоимость продукции (работ, услуг), а значит, уменьшают базу налогообложения, то есть задевают прямой финансовый интерес государства. В то же время каждая компания имеет свою «степень свободы» в выборе той или иной амортизационной политики исходя из своих целей и желаемой скорости (интенсивности) обновления основного капитала.
В современной отечественной практике различают два основных метода амортизации внеоборотных активов:
· метод линейной (прямолинейной) амортизации,
· метод ускоренной амортизации.
Первый метод основан на прямолинейно-пропорциональном способе начисления износа амортизируемых активов (основных средств, нематериальных активов), при котором норма амортизации для каждого года определяется по формуле:
, [3.5]
где На - годовая норма амортизации в процентах, а П - нормативно установленный или предполагаемый период использования (службы) конкретного актива в годах. Тогда ежемесячная амортизация, которая начисляется на тот или иной актив и включается в себестоимость продукции (работ, услуг), определится как:
, [3.6]
где Са - первоначальная (восстановительная) стоимость актива.
Если же необходимо узнать общий износ (сумму износа) внеоборотного актива, то надо просуммировать все начисленные ранее амортизационные начисления.
Таблица 2.13
Расчет показателей использования основных средств
Показатели | Значения показателей | Абсолютное отклонение (+,-) | Темпы роста, % | ||||
2004г. | 2005г. | 2006г. | 2005г. к 2004г. | 2006г. к 2005г. | 2005г. к 2004г. | 2006г. к 2005г. | |
1. Выручка от реализации (без налогов), ВР млн.р. | 278272 | 210717 | 349696 | - 67555 | +138979 | 75,7 | 166,0 |
2. Амортизация, А, млн.р. | 5895 | 7431 | 8078 | +1536 | +647 | 126,1 | 108,7 |
3. Среднегодовая стоимость основных фондов Ф, млн.р. | 476318 | 575295 | 718070 | +98977 | +142775 | 120,8 | 124,8 |
4. Фондоотдача Фо, млн.р. | 0,584 | 0,366 | 0,487 | -0,218 | +0,121 | 62,7 | 133,1 |
5. Фондоемкость Фе, млн.р. | 1,712 | 2,732 | 2,053 | +1,02 | -0,679 | 159,6 | 75,1 |
6. Амортизационная емкость Ае | 0,021 | 0,035 | 0,023 | +0,014 | -0,012 | 166,7 | 65,7 |
7. Амортизационная отдача Ао | 47,20 | 28,36 | 43,48 | -18,84 | +15,12 | 60,1 | 153,3 |
8. Прибыль от реализованной продукции П, млн.р. | 15326 | 7403 | 35816 | - 7923 | 28413 | 48,3 | 483,8 |
Полезным также для процесса управления является коэффициент износа внеоборотного актива, который определяется по формуле:
, [3.7]
Если коэффициент износа приближается к единице, то менеджерам компании пора подумать о замене устаревающей техники.
На предприятии РУП «Гомсельмаш» коэффициент износа в динамике к 2006 году снижается и равен 0,012, это свидетельствует о том, что предприятие постоянно вводит новые основные внеоборотные активы.
Метод ускоренной амортизации позволяет сокращать период амортизации активов за счет использования повышенных норм амортизации. Действующим законодательством ускоренная амортизация разрешена только по активной части основных производственных средств (машин, механизмов, оборудования, используемых в производственном процессе). Применение данного метода способствует ускорению инновационного процесса в компании, так как позволяет быстрее обновлять парк машин и механизмов, а также обеспечивать процесс формирования собственных финансовых ресурсов дли целей обновления активов. Кроме того, метод ускоренной амортизации позволяет снизить сумму налога на прибыль, уплачиваемую компанией, а значит, уменьшает стороннее «изъятие» денежных средств. улучшает качество денежного потока (кэш-фло).
Среди методов начисления ускоренной амортизации, применяемой в зарубежной практике, следует отметить следующие:
1. Метод «снижающегося остатка» Основан на использовании норм амортизации по отношению не к первоначальной, а к остаточной стоимости активов.
2. Метод «суммы лет». Основан на максимизации норм амортизационных отчислений в первый год использования активов с последующим их снижением и минимизацией в последний год (пропорционально сумме лет).
3. Метод «единиц производства». Этот метол амортизации предполагает расчет суммы износа отдельных видов активов в расчете на единицу продукции с последующим умножением на объем выпуска продукции в от дельных периодах при списании на себестоимость. В этом случае амортизационные отчисления из категории постоянных издержек переходят в категорию переменных издержек.
4. Метод «линейной дегрессивной амортизации». Этот метод основан на продлении общего периода амортизации, при этом сумма амортизационных отчислений ежегодно уменьшается на постоянную величину, называемую «разностью».
Средства амортизационного фонда, накопленные в результате систематических ежемесячных отчислений по тому или иному методу амортизации, направляются как на восстановление действующих активов (текущий и капитальный ремонт), так и на приобретение аналогичных новых активов (реальные инвестиции) взамен выбывающих. Следует отметить, что культура целевого использования амортизационных средств в России в настоящее время несколько утрачена.
Таким образом, управление основным капиталом представляет собой сложную науку и искусство финансового менеджмента, направленную на концентрацию способности компании генерировать прибыль и (или) положительный денежный поток. По образному выражению Н.Блюма, «распределение имущества в области производительного капитала проходит аналогично поведению голубей, которые, как известно, летят туда, где уже есть голуби».
4. Расчетное задание. 2 вариант
I.Определение величины капитала, необходимого для приобретения ОС предприятия
1.1. Определение эффективного фонда времени работы единицы оборудования
Тэфф=(А-И)*С*D*(1-y) [1] ,
где А - число календарных дней в периоде (366 дней)
В – число выходных и праздничных дней (116 дней)
С – число смен в сутки (1)
D – число часов в одной смене (8 часов)
y – планируемый простой оборудования ( 0,1)
Тэфф=(366-116)*1*8*(1-0,1)=1800 час.
1.2. Определение необходимого количества единиц оборудования при выполнении операции
Кобi=(ОПпл*Тобр)/Тэфф [2],
где ОПпл – плановый объем производства
Тобр – время обработки изделия
Кобi1=(25000*0,1)/1800=2
Кобi2=(25000*0,2)/1800=3
Кобi3=(25000*0,2)/1800=3
Кобi4=(25000*0,1)/1800=2
1.3. Определение величины капитала, необходимиго для приобретения ОС
СКосн=∑ Коснi * Кобi [3],
где Коснi – балансовая стоимость оборудования
СКосн = 300000*2+200000*3+100000*3+500000*2 =
=600000+600000+300000+1000000=2500000 руб.
Активная часть ОС составляет 70%
II. Определение величины капитала необходимого для приобретения оборотных
средств.
2.1.расчет потребности в основных материалах и комплектациях
ОМ=∑(Цом*Нмк)*(1+Ктз)*ОПпл [4],
где Цом – стоимость материалов и комплектующих
Нмк – норма расхода материала и комплектующих
Ктз – коэффициент транспортных заготовок (0,1)
ОМ=(3*20+2*10+1*20+5*35+2*10+4*4)*(1+0,1)*25000=8552500 руб
2.2. Расчет потребностей во вспомогательных материалах
ВМ=Квм*ОМ [5],
где Квм – коэффициент определяющий величину вспомогательных материалов (0,1)
ВМ=0,1*8552500=855250 руб.
2.3. Расчет потребности в прочих материалах
ПМ=Кпм*ОМ [6],
где Кпм - коэффициент определяющий величину прочих материалов (0,2)
ПМ=0,2*8552500=1710500 руб.
2.4. Расчет общей потребности в оборотных средствах
СКобор=ОМ+ВМ+ПМ [7],
СКобор=8552500+855250+1710500=11118250 руб.
III.Определение величины капитала необходимого для начала производственной
деятельности
К=СКосн+СКобор+ПЗ [8],
где ПЗ – прочие затраты (10% от суммы СКосн и СКобор)
ПЗ=(2500000+11118250)*10%=1361825 руб.
К=2500000+11118250+1361825=14980075 руб.
IV. Определение величины собственного и заемного капитала
С/З=1,2
С+З=14980075
С=8170950 руб.
З=6809125 руб.
V. Определение среднесписочной численности работающих
5.1. Определение численности основных рабочих
Rосн=(ОПпл*∑ Тобр)/(Fраб*kвн) [9]
Fраб=(А-В-О-Н)*D [10],
где Fраб - эффективный фонд времени одного рабочего
kвн – коэффициент выполнения нормы (1)
О – продолжительность отпуска (24 дня)
Н – планируемые невыходы (11 дней)
Fраб=(366-116-24-11)*8=1720
Rосн=(25000*0,6)/(1720*1)=9 человек
5.2. Определение общей численности работающих – находится из условия, что
основные рабочие составляют 70% от всей численности работающих
9чел – 70%
Общ числ раб – 100%
Общая численность работающих = 13 человек
5.3.Составление штатного расписания предприятия
№ п/п | должность | численность человек |
1 | директор | 1 |
2 | бухгалтер | 1 |
3 | начальник отдела кадров | 1 |
4 | менеджер | 1 |
5 | основные рабочие | 9 |
итого | 13 |
VI. Определение годового фонда оплаты труда, работающих на предприятии
№ п/п | должность | численность человек | з/пл в месяц на 1 человека, руб | з/пл годовая всего, руб. |
1 | директор | 1 | 30000 | 360000 |
2 | бухгалтер | 1 | 20000 | 240000 |
3 | начальник отдела кадров | 1 | 15000 | 180000 |
4 | менеджер | 1 | 12000 | 144000 |
5 | основные рабочие | 9 | 8000 | 864000 |
итого | 13 | 85000 | 1788000 |
VII. Составление сметы затрат выпускаемой продукции на предприятии
7.1. Определение материальных затрат
СКобор=11118250 руб.
7.2. Определение фонда оплаты труда
ФОТ=1788000 руб.
7.3. Определение отчислений от з/пл ЕСН=26,2% от ФОТ
ЕСН=1788000*26,2%=468456 руб.
7.4. Начисление годовой амортизации
А)для активной части способ уменьшаемого остатка (k=2), 1год, На=20%
А=ОСост*k*На
Аактив=2500000*2*0,2=1000000 руб.
Б)для пассивной части линейный метод На=10%
А=ОС*На
ОС всего – 100%
2500000 – 70%
ОСпасс=1071428,6 руб.
Апасс= 1071428,6*0,2=214285,7 руб.
7.5.Определение величины прочих затрат (10% от ∑ п.7.1. 7.2. 7.3. 7.4.)
Проч затр = (11118250+1788000+468456+1000000+214285,7)*10%=1458899,2 руб.
7.6.Определение общей величины затрат (себестоимость продукции)
Себ=11118250+1788000+468456+1000000+214285,7+1458899,2=16047890,9 руб.
VIII определение величины постоянных и переменных затрат на предприятии | |
8.1. Распределение затрат на постоянные и переменные |
постоянные затраты | переменные затраты | ||
статья | сумма | статья | сумма |
фонд оплаты труда, руб | 1788000 | материальные затраты, руб | 11118250 |
отчисления от з/пл, руб | 468456 | прочие затраты, руб | 1458899,172 |
амортизация, руб | 1214285,72 | | |
итого | 3470741,72 | итого | 12577149,17 |
8.2.Определение затрат на единицу продукции и их графическое отображение
затраты | 5000 | 15000 | 25000 | 35000 | 45000 |
S пер | 503 | 503 | 503 | 503 | 503 |
S пост | 694 | 231 | 139 | 99 | 77 |
S всего | 1197 | 734 | 642 | 602 | 580 |
Изменение затрат на 1 ед продукции
Переменные затраты
IX. Определение точки безубыточности, производственного и финансового Левериджа
9.1. Расчет прибыли цены и выручки
ПР=R*Sвсего [11],
ПР=16047890,9*0,5=8023945,5 руб.
Цед=Sвсего+ПР/ОПпл [12],
Цед=642+(8023945,5/25000)=963 руб.
ВР=Цед*ОПпл [13]
ВР=963*25000=24073946 руб.
9.2. Определение точки безубыточности
Аналитический метод:
Вкр= ПоЗ/(Цед-ПЗед) [14]
Вкр=3475000/(963-503)=7554 шт
Пр=Вкр*Цед [15]
Пр=7554*963=7274790,9 руб.
Зпр=ВР-Пр [16]
Зпр=24073945,5-7274790,9=16799154,6 руб.
Мб=Вф-Вкр [17]
Мб=25000-7554=17446 шт.
9.3. Определение величины Левериджа производственного и финансового
ЭПЛ=МД/ПР [18]
МД=ВР-ПеЗ [19]
МД=11498945,5 руб.
ЭПЛ=11498945,5/8023945,5=1,43
ЭФЛ=(1-СнПр)(КВРа-ПК)(ЗК/СК)
ЭФЛ=0,76* (0.546-0.19)*0,83=0.2245 => 22.45 %
ЗК/СК=1/1,2=0,83
КВРа=ПР/сть-ть активов
КВРа=8023945,5/ (2500000+11118250+1071428.6)= 0.546
X. Выводы по расчетному заданию
Для предприятия характерны основные показатели:
Величина капитала, необходимого для приобретения ОС предприятия – 2500000 руб.
Эффективный фонд времени работы единицы оборудования – 1800 час.
Величина капитала, необходимого для приобретения оборотных средств – 11118250 руб.
Потребность в основных материалах и комплектующих – 8552500 руб.
Вспомогательные материалы – 855250 руб.
Прочие материалы – 1710500 руб.
Величина капитала, необходимого для начала производственной деятельности – 14980075 руб.
Среднесписочная численность рабочих – 13 человек
Из них основные рабочие – 9 человек
Годовой фонд оплаты труда – 1788000 руб.
Из них основные рабочие – 864000 руб.
Общая величина затрат (себестоимость) – 16047890,9 руб.
Материальные затраты – 11118250 руб.
ФОТ – 1788000 руб.
ЕСН – 468456 руб.
Годовая амортизация – 1214285,72 руб.
Прочие затраты – 1458899,2 руб.
Прибыль – 8023945,5 руб.
Цена единицы продукции – 963 руб.
Выручка – 24073946 руб.
Точка безубыточности – критический объем производства составляет 7554 шт., при котором выручка предприятия равна всем его совокупным затратам
Порог рентабельности – выручка - 7274790,9 руб., которую может получить предприятие, находясь в точке безубыточности
Запас финансовой прочности – выручка – 16799154,6 руб., на которую предприятие может себе позволить ее снижение, не выходя из зоны прибыльности
Маржа безопасности – объем производства – 17446 шт., на который может быть снижен выпуск продукции, на предприятии не выходя из зоны прибыльности.
Производственный Леверидж – 1,43 – риск предприятия. С его помощью можно прогнозировать изменение прибыли в зависимости от изменения объема продаж.
Финансовый Леверидж - 22,45% - используются предприятием заемные средства, которые влияют на рентабельность собственного капитала. Предприятие может продолжать привлекать заемные средства, т.к. дифференциал = 22,45%, - финансовые риски в данный момент предприятию не угрожают.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
С переходом к рыночной экономике важное место в выживаемости промышленных предприятий принадлежит эффективному использованию основного капитала, что и обусловило выбор темы курсовой работы и ее актуальность.
В ходе выполнения работы получены результаты, позволяющие сделать следующие выводы и предложения:
1. В настоящее время значительно усложнился процесс обновления основного капитала в связи с резким удорожанием стоимости машин и оборудования.
2. Анализ эффективности использования основного капитала на РУП «Гомсельмаш» показал на низкие показатели использования ОПФ в связи с кризисом в экономике, спадом производства, недостатками в планировании и организации производства на самом предприятии.
3. В третьем разделе курсовой работы даются рекомендации по повышению эффективности использования основного капитала, которые охватывают следующие направления:
Роль основных фондов в процессе производства различна. Часть из них непосредственно воздействует на предмет труда и является активной, другая часть создает необходимые условия для труда и является пассивной.
В большинстве отраслей промышленности к активной части фондов принято относить машины и оборудование (силовые и рабочие машины и оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, лабораторное оборудование, вычислительную технику, прочие машины и оборудование), а также транспортные средства. Пассивную часть фондов образуют здания и сооружения.
Состояние и использование основных фондов – один из важнейших аспектов аналитической работы, так как именно они являются материальным воплощением научно-технического прогресса – главного фактора повышения эффективности любого производства.
Более полное и рациональное использование основных фондов предприятия способствует улучшению всех его технико-экономических показателей: росту производительности труда, повышению фондоотдачи, увеличению выпуска продукции, снижению ее себестоимости, экономии капитальных вложений.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1 Акулов В.Б. Финансовый — Москва : Флинта : МПСИ, 2007
2 Баранов В.В. Финансовый менеджмент — М. : Дело, 2002
3 Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент — М. : ИНФРА-М, 2002
4 Бланк И.А. Финансовый менеджмент — Киев : Ника-Центр : Эльга, 2001
5 Гаврилова А.Н. Финансовый менеджмент— М. : КНОРУС, 2005
6 Галицкая С.В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий — Москва : Эксмо, 2008
7 Кириченко Т.В. Финансовый менеджмент. – М.: «Дашков и Ко», 20081 Кириченко Т.В. Финансовый менеджмент. – М.: «Дашков и Ко», 2008
8 Ковалева А.М. Финансовый менеджмент — М. : ИНФРА-М, 2002
9 Колчина Н.В. Финансовый менеджмент — Москва : ЮНИТИ : ЮНИТИ-ДАНА, 2008
10 Михайлушкин А.И Финансовый менеджмент — Ростов н/Д : Феникс, 2004
11 Никитина Н.В. Финансовый — Москва : КноРус, 2008
12 Поляка Г.Б. Финансовый менеджмент — М. : ЮНИТИ, 2004
13 Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент – М.: «Перспектива», 2002
14 Теплова Т.В. Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями — М.: ГУ ВШЭ, 2000
15 Шохин Е.В. Финансовый менеджмент — М. : ФБК-Пресс, 2002
16 Управление основным капиталом / И. Б. Ромашова//Финансы и кредит. — 2004. — № 5. — С. 9 - 16