Реферат Кризис 2008 года
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
введение
Актуальностью темы исследования является сложившаяся в настоящее время экономическая ситуация в мире. Как известно, современный мировой экономический кризис берет свое начало в США, ипотечный кризис 2007 года спровоцировал в сентябре 2008 года кризис ликвидности мировых банков. Из сферы недвижимости кризис перекинулся на реальную экономику, началась рецессия и спад производства. В современном мире ни одно государство не существует автономно, экономика любого государства немыслима без взаимодействия с экономиками других стран. По - этому сбой в финансовой системе США повлек неминуемый спад во всей мировой экономике. Наиболее остро ощутили его страны с развивающейся экономикой, к которым относится и Россия.
Объектом исследования явилось сложившееся в современном мире критическое положение экономик большинства стран.
Предмет исследования выступает экономическое развитие России в условиях мирового финансового кризиса.
Целью данной работы является анализ кризисных ситуаций в целом, влияния современного экономического кризиса на экономику Росси и пути выхода из сложившейся ситуации. Для достижения поставленной цели в соответствии с объектом и предметом исследования определены следующие задачи:
1) дать общую характеристику понятию кризис;
2) рассмотреть основные типологии и классификации кризисов;
3) выявить причины российского финансового кризиса;
4) обозначить и оценить антикризисные меры правительства.
Исследование основывалось на общенаучном диалектическом методе научного познания. Наряду с ним использовались исторический, логический, собирания информации, ее обработки и систематизации, сравнения точек зрения различных авторов, а также анализа российского законодательства в части, касающейся данного вопроса.
В ходе исследования автором будут проанализированы нормы федерального законодательства, статьи разных авторов представленные в учебной литературе, источниках периодической печати, а также ресурсы всемирной информационной сети «Интернет».
Структура курсовой работы представлена во введении, двух главах, заключении, библиографическом списке.
1 Кризис: понятие, сущность, виды
1.1 Понятие кризиса.
В первую очередь необходимо дать четкое определение понятию - кризис. Удивительно, но, ни Большая советская энциклопедия, ни специализированный Современный экономический словарь не дают определения этому базовому понятию. Определение можно найти в Словаре русского языка С.И. Ожегова: "резкий, крутой перелом в чем-нибудь"[1, с. 263]. Советский энциклопедический словарь дает похожую трактовку: "резкий, крутой перелом в чем-либо, тяжелое переходное состояние"[2, с. 653], "острое затруднение в чем-либо, тяжелое положение".
В литературе по антикризисному управлению проблема кризиса рассматривается в следующем ракурсе. Социально-экономическая система в любом своем виде и любой форме, будь то общественная формация, фирма или предприятие, имеет две тенденции своего существования: функционирование и развитие.
Функционирование - это поддержание жизнедеятельности, сохранение функций, определяющих её целостность, качественную определенность, сущностные характеристики.
Развитие - это приобретение нового качества, укрепляющего жизнедеятельность в условиях изменяющейся среды. Проводя аналогию с терминологией теории управления, процессу развития соответствует процесс организационных изменений.[3]
Функционирование и развитие теснейшим образом взаимосвязаны, отражают диалектическое единство основных тенденций социально-экономического развития, что и порождает возможность и закономерность наступления и разрешения кризиса. Функционирование сдерживает развитие и в то же время является его питательной средой, развитие разрушает многие процессы функционирования, но создает условия для его более устойчивого осуществления. Таким образом, возникает циклическая тенденция развития, которая отражает периодическое наступление кризисов.
Кризис - это крайнее обострение противоречий в какой- либо системе, тяжелое переходное положение. Именно этим понятием мы будем руководствоваться в дальнейшем.
Причины кризиса могут быть внешними и внутренними. Первые связаны с тенденциями и стратегией макроэкономического развития или даже развития мировой экономики, конкуренцией, политической ситуацией в стране. Вторые - с рискованной стратегией маркетинга, внутренними конфликтами, недостатками в организации производства, несовершенством управления, инновационной и инвестиционной политикой.
1.2 Типология кризисов.
Практика показывает, что кризисы неодинаковы не только по своим причинам и последствиям, но и по своей сути. Необходимость в разветвленной классификации кризисов связана с дифференциацией средств и способов управления ими. Если есть типология и понимание характера кризиса, появляются возможности снижения его остроты, сокращение времени и обеспечение безболезненности протекания.
Таблица 1 – Классификация кризисов и их краткая характеристика
| Основание деления | Виды | Особенности |
| 1 | 2 | 3 |
| По масштабам | Общие | Охватывают всю социально- экономическую систему |
| Локальные | Охватывают лишь часть системы, отдельную ее отрасль | |
| По проблематике | Макрокризис | Ему присущи большие объемы и масштаба проблематики |
| Микрокризис | Захватывает отдельную проблему или группу проблем | |
| 1 | 2 | 3 |
| По непосредственным причинам возникновения | Природный | |
| Общественный | | |
| Экономический | | |
| По степени обнаружения | Явные | Протекают заметно и легко обнаруживаются |
| Латентные | Относительно не заметны и потому более опасны | |
| По сложности преодоления | Глубокие (острые) | Часто ведут к разрушению социально- экономической системы, протекают сложно и не равномерно |
| Легкие | Протекают более последовательно и безопасно, легко управляются и предсказываются | |
| По продолжительности | Затяжные | |
| Кратковременные | | |
| По предсказуемости | Предсказуемые | |
| Неожиданные | |
По структуре отношений в социально-экономической системе, по дифференциации проблематики её развития можно выделить отдельные группы экономических, социальных, организационных, психологических, технологических кризисов.
Экономические кризисы отражают острые противоречия в экономике страны или экономическом состоянии отдельного предприятия, фирмы. Это кризисы производства и реализации товара, взаимоотношений экономических агентов, кризисы неплатежей, потери конкурентных преимуществ, банкротства и пр. В группе экономических кризисов отдельно можно выделить финансовые кризисы. Они характеризуют противоречия в состоянии финансовой системы или финансовых возможностях фирмы.
Социальные кризисы возникают при обострении противоречий или столкновении интересов различных социальных групп или образований: работников и работодателей, профсоюзов и предпринимателей, работников различных профессий, персонала и менеджеров и др. Часто социальные конфликты являются как бы продолжением и дополнением кризисов экономических, хотя могут возникать и сами по себе, например по поводу стиля управления, недовольства условиями труда, отношения к экологическим проблемам и т.п. Особое положение в группе социальных кризисов занимает политический кризис. Это - кризис в политическом устройстве общества, кризис власти, кризис реализации интересов различных социальных групп, классов, в управлении обществом. Политические кризисы, как правило, затрагивают все стороны развития общества и переходят в кризисы экономические.
Организационные кризисы проявляются как кризисы разделения и интеграции деятельности, распределения функций, регламентации деятельности отдельных подразделений, как отделение административных единиц, регионов, филиалов или дочерних фирм.
Психологические кризисы - это кризисы психологического состояния человека, которое проявляется в виде стресса, приобретающего массовый характер, в возникновении чувства неуверенности, паники, страха за будущее, неудовлетворенности работой, правовой защищенности и социальным положением. Это кризисы в социально-психологическом климате общества, коллектива или отдельной группы.
Технологический кризис возникает как кризис новых технологических идей в условиях явно выраженной потребности в новых технологиях.
Все представленные виды кризисов безусловно интересны для изучения но, мы более подробно остановимся на наиболее интересующем нас виде- кризис экономический.
1.2.1 Классификация экономических кризисов.
Экономический кризис (от греч. krisis- поворотный пункт)- резкое ухудшение экономического состояния страны, проявляющееся в значительном спаде производства, нарушении сложившихся производственных связей, банкротстве предприятий, росте безработица и в итоге – в снижении жизненного уровня, благосостояния населения.[]
Все многообразие кризисов можно классифицировать по трем разным основаниям.
Первое основание – по масштабам нарушения равновесия в хозяйственных системах. Общие кризисы охватывают все национальное хозяйство. Частичные распространяются на какую-либо одну сферу или отрасль экономики.
Финансовый кризис – глубокое расстройство государственных финансов, возникшее в условиях общего кризиса экономики.[] Оно проявляется в постоянных бюджетных дефицитах. Крайним проявлением финансового кризиса является неплатежеспособность государства по иностранным займам (во время мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. прекратили платежи по внешним займам Великобритания, Франция, Германия, Италия, а в 1931 г. США на год отсрочили все платежи по внешним долгам).
Денежно- кредитный кризис- потрясение денежно- кредитной системы. Происходит резкое сокращение коммерческого и банковского кредита, массовое изъятие вкладов и крах банков, погоня населения и предпринимателей за наличными деньгами, падение курсов акций и облигаций, а также нормы банковского процента.
Валютный кризис выражается в ликвидации золотого стандарта в обращении на мировом рынке и обесценении валюты отдельных стран (нехватка иностранных «твердых» валют, истощение валютных резервов в банках, падение валютных курсов).
Биржевой кризис – резкое снижение курсов ценных бумаг, значительное сокращение их эмиссий, глубокие спады в деятельности фондовой биржи.
Второе основание классификации кризисов – по регулярности нарушения равновесия в экономике.
Периодические кризисы повторяются регулярно через какие-то промежутки времени (циклические кризисы).
Промежуточные не дают начала полного делового цикла и прерываются на какой-то фазе; являются менее глубокими и менее продолжительными.
Нерегулярные кризисы имеют свои особые причины возникновения.
Отраслевой кризис охватывает одну из отраслей народного хозяйства и вызывается изменением структуры производства, нарушением нормальных хозяйственных связей и др. Примерами могут служить кризис морского судоходства 1958-1962 гг., кризис в текстильной промышленности 1977 г.
Аграрный кризис – это резкая приостановка сбыта сельскохозяйственной продукции (падение цен на сельскохозяйственную продукцию).
Еще одно основание классификации кризисов – по характеру нарушения пропорций воспроизводства. Здесь выделяют 2 вида кризисов.
Кризис перепроизводства товаров – выпуск излишнего количества полезных вещей, не находящих сбыта.
Кризис недопроизводства товаров – острая их нехватка для удовлетворения платежеспособного спроса населения.
Также в отдельную классификацию относят структурный кризис. Он обусловлен нарушением нормальных соотношений между отраслями производства (однобоким и уродливым развитием одних отраслей в ущерб другим, ухудшением положения в отдельных видах производства). Например, в середине 70-х годов возник сырьевой и энергетический кризис.
Изменения в структуре экономики, отражающие объективные потребности развития производительных сил при господстве капиталистической собственности, могут пробить себе дорогу лишь через многообразные потрясения хозяйства. Они могут быть вызваны как кризисами относительного перепроизводства, так и кризисами относительного недопроизводства.
Структурные кризисы сами по себе не носят циклического характера; они обеспечивают временное преодоление противоречий, накапливающихся за длительный период времени в системе капиталистического разделения труда (в том числе международного). Однако, переплетаясь с циклическими кризисами (как это было в 1974-1975 гг. и в 1980-1982 гг.), они резко усиливают размах и продолжительность кризисных потрясений капиталистической экономики.
Структурный кризис относительного перепроизводства поражает отрасли, спрос на продукцию которых растет медленнее, чем экономика в целом, а подчас и абсолютно сокращается. Выявляя относительное перенакопление основного капитала и поэтому его обесценение, это кризисы, с одной стороны, выявляют отлив капитала из данной отрасли, с другой – вынуждают капиталистов искать пути снижения издержек производства, идти на технические нововведения и тем самым обновлять капитал на новой технической основе. Такого рода кризисы в настоящее время охватили, например, отрасли черной и цветной металлургии, которые столкнулись с конкуренцией новых конструкционных материалов и сокращением спроса на свою продукцию в результате перехода к ресурсосберегающим малоотходным и безотходным технологиям.
Все представленное разнообразие экономических кризисов не раз сотрясало социально- экономическую деятельность разных стран.
1.2.2 История экономических кризисов.
На протяжении почти двухвекового периода становления и развития мирового индустриального общества в экономике многих стран происходили кризисы, во время которых наблюдался спад производства, скопление нереализованных товаров на рынке, падение цен, крушение системы взаимных расчетов, крах банковских систем, разорение промышленных и торговых фирм, рост безработицы.
Кризисы сопровождают человечество на протяжении всей истории. Вначале они проявлялись как кризисы недопроизводства сельскохозяйственной продукции, с середины XIX века - как нарушение равновесия между промышленным производством и платёжеспособным спросом.
Экономические кризисы до XX века ограничивались пределами одной, двух или трех стран, затем стали приобретать международный характер.
Первый кризис разразился в Англии в 1825 году, затем в Англии и США в1836 году, в1841году – в США, в 1847 году – в США, Англии, Франции, Германии.
Первый мировой экономический кризис, который нанес удар народному хозяйству и общественной жизни одновременно США, Германии, Англии и Франции произошел в 1857 году. Кризис начался в США. Причиной послужили массовые банкротства железнодорожных компаний и обвал рынка акций. Коллапс на фондовом рынке спровоцировал кризис американской банковской системы. В том же году кризис перекинулся на Англию, а затем на всю Европу. Волна биржевых волнений прокатилась даже по Латинской Америке.
Очередной мировой экономический кризис начался в 1873 году с Австрии и Германии. Кризис 1873 года рассматривается как крупный международный финансовый кризис. Предпосылкой для кризиса был кредитный подъем в Латинской Америке, подпитываемый из Англии, и спекулятивный подъем на рынке недвижимости в Германии и Австрии. Австро-германский подъем закончился крахом фондового рынка в Вене в мае. Фондовые рынки в Цюрихе и Амстердаме также обвалились. В США банковская паника началась после сильного падения акций на Нью-Йоркской фондовой бирже и банкротства главного финансиста и президента Объединенной Тихоокеанской железной дороги Джей Кука. Из Германии в Америку кризис перекинулся из-за отказа германских банков пролонгировать кредиты. Так как американская и европейская экономика впали в фазу рецессии (спад производства), экспорт стран Латинской Америки резко сократился, что привело к падению доходов государственных бюджетов. Это был самый продолжительный в истории капитализма кризис: он завершился в 1878 году.
Наиболее сокрушительным был кризис 1900 – 1901 гг. Он начался почти одновременно в России и в США и прежде всего, обрушился на металлургическую промышленность. Цены стремительно рухнули вниз. Солидные предприятия были вырваны с корнем. Разорение промышленности сопровождалось стремительным ростом безработицы.
В 1914 году произошел международный финансовый кризис, вызванный началом Первой мировой войны. Причина ‑ тотальная распродажа бумаг иностранных эмитентов правительствами США, Великобритании, Франции и Германии для финансирования военных действий. Этот кризис, в отличие от других, не распространялся из центра на периферию, а начался практически одновременно в нескольких странах после того, как воюющие стороны стали ликвидировать иностранные активы. Это привело к краху на всех рынках, как товарных, так и денежных. Банковская паника в США, Великобритании и некоторых других странах была смягчена своевременными интервенциями центральных банков.
Следующий мировой экономический кризис, связанный с послевоенной дефляцией (повышение покупательной способности национальной валюты) и рецессией (спад производства), произошел 1920-1922 годах. Явление было связано с банковскими и валютными кризисами в Дании, Италии, Финляндии, Голландии, Норвегии, США и Великобритании.
Не смотря на свою разрушительность, кризисы ХIХ и ХХ вв. несли в себе свое лечение. По мере развития кризиса цены на товары падали ниже и ниже, создавая тем самым потенциальную возможность сбыта и перспективу выхода из кризиса.
После первой мировой войны кризисы регулярно сотрясали экономику западных стран, однако характер их стал несколько иным, особенно после кризиса 1929 – 1933 гг.
Грандиозный биржевой кризис в «черный вторник» 29 октября 1929 года положил начало кризису, который по своей сути и глубине превзошёл все предыдущие. Падение цен, которого ещё не знала экономика США, Германии, Франции, Англии, резкое сокращение прибылей, катастрофический кредитный кризис, обесценение валют – далеко не полный перечень бед, свалившихся на экономику государств, ещё недавно считавшихся богатейшими и преуспевающими.
Первый послевоенный мировой экономический кризис начался в конце 1957 года и продолжался до середины 1958 года. Он охватил США, Великобританию, Канаду, Бельгию, Нидерланды и некоторые другие капиталистические страны. Производство промышленной продукции в развитых капиталистических странах снизилось на 4%. Армия безработных достигла почти 10 млн. человек.
Экономические кризис, начавшийся в США в конце 1973 года по широте охвата стран, продолжительности, глубине и разрушительной силе значительно превзошёл мировой экономический кризис 1957-1958 годов и по ряду характеристик приблизился к кризису 1929-1933 годов. За период кризиса в США, Японии, Великобритании, Франции, Италии, ФРГ более 10 млн. были переведены на неполную рабочую неделю или временно уволены с предприятий. Повсеместно произошло падение реальных доходов трудящихся.
В 1973 году произошел также первый энергетический кризис, который начался с подачи стран - членов ОПЕК, снизивших объемы добычи нефти. Таким образом добытчики черного золота пытались поднять стоимость нефти на мировом рынке. 16 октября 1973 года цена барреля нефти поднялась на 67% - с 3 дол. до 5 дол.. В 1974 году стоимость нефти достигла 12 дол..
Черный понедельник 1987 года. 19 октября 1987 года американский фондовый индекс Dow Jones Industrial обвалился на 22,6%. Вслед за американским рынком рухнули рынки Австралии, Канады, Гонконга. Возможная причина кризиса: отток инвесторов с рынков после сильного снижения капитализации нескольких крупных компаний.
В 1994‑1995 годах произошел Мексиканский кризис.В конце 1980-х годов мексиканское правительство проводило политику привлечения инвестиций в страну. В частности, чиновники открыли фондовую биржу, вывели на площадку большинство мексиканских госкомпаний. В 1989‑1994 годах в Мексику хлынул поток иностранного капитала. Первое проявление кризиса ‑ бегство капитала из Мексики: иностранцы стали опасаться экономического кризиса в стране. В 1995 году из страны было уведено 10 млрд. дол. Начался кризис банковской системы.
В 1997 году ‑ Азиатский кризис.Самое масштабное падение азиатского фондового рынка со времен Второй мировой войны. Кризис - следствие ухода иностранных инвесторов из стран Юго-Восточной Азии. Причина - девальвация национальных валют региона и высокий уровень дефицита платежного баланса стран ЮВА. По подсчетам экономистов, азиатский кризис снизил мировой ВВП на 2 трлн. дол..
В 1998 году ‑ Российский кризис.Один из самых тяжелых экономических кризисов в истории России. Причины дефолта: огромный государственный долг России, низкие мировые цены на сырье (Россия ‑ крупный поставщик нефти и газа на мировой рынок) и пирамида государственных краткосрочных облигаций, по которым правительство РФ не смогло расплатиться в срок. Курс рубля по отношению к доллару в августе 1998 года ‑ январе 1999 года упал в 3 раза ‑ c 6 рублей за доллар до 21 рубля за доллар.
Спустя десять лет мы можем наблюдать очередной мощный экономический кризис. Начался он в США в 2007 году. Тот кризис коснулся практически всех стран включая и Россию где в полной мере он стал ощутим осенью 2008 года.
2 Современный мировой экономический кризис в России.
2.1 Причины российского финансового кризиса.
Начнем с того что, подъем в российской экономике в 1999—2008 гг. базировался на использовании преимущественно старых мощностей, определенного запаса рабочей силы, что обеспечило условия для высоких темпов роста при низкой норме накопления в 18 -19% ВВП (только в 2007г. она поднялась до 21%). Опора на самофинансирование, низкая капитализация банковской системы, серьезное отставание развития рынка корпоративных облигаций не позволяли активнее использовать национальные сбережения.
Вложения в основной капитал определяют капиталоемкость экономики и выступают базой ее модернизации. Наращивание инвестиций - одна из первоочередных задач для поддержания высоких темпов экономического роста. В последние годы динамика инвестиций в России существенно ускорилась и в 2007 г. превысила 20% в реальном выражении. Сохранение высокой инвестиционной активности и резкий рост инвестиций в основной капитал - важный приоритет государственной экономической политики.
По данным за 2007 г., около 42% инвестиций в основной капитал в России финансировалось за счет собственных средств предприятий, тогда как в 2000г. эта доля достигала 50%. Даже при самых благоприятных условиях собственные ресурсы предприятия ограничены размерами текущей прибыли и амортизации. Если норма прибыли на осуществляемые инвестиции выше стоимости привлечения капитала, то рационально заимствование средств из внешних источников. Сохранение высоких темпов инвестиционной активности фактически подразумевает их расширенное использование. Отметим, что в большинстве стран мира бюджетные инвестиции не превышают 3 - 4% ВВП, а в российских условиях особенно обоснованны сомнения в их экономической эффективности по сравнению с вложениями частного сектора. На фоне подъема 2000-х годов целый ряд проектов не получал финансирования, причем главным образом в области инфраструктуры и машиностроения; для них требовались прежде всего долгосрочные облигационные займы[].
Привлечение ресурсов для финансирования инвестиций может осуществляться как через банковскую систему с использованием кредитных механизмов, так и непосредственно на рынках капитала. Это является одной из ключевых функций финансовой системы.
Один из основных принципов финансового менеджмента - согласование временной структуры источников финансовых ресурсов и их использования. Это означает, что долгосрочные вложения в основной капитал целесообразно финансировать за счет долгосрочных пассивов. Мы исходим из того, что экономические агенты действуют рационально и в целом придерживаются этой логики. В то же время важной функцией банковской (или, в более общем плане, финансовой) системы является формирование активов (кредитов) за счет краткосрочных пассивов, то есть она сама может продуцировать дополнительные деньги, не обеспеченные долгосрочными ресурсами. При достаточно устойчивой структуре краткосрочных источников можно формировать вложения, однако одновременно увеличиваются и риски.
В период после краха 1998 г. российский финансовый сектор существенно вырос, но при этом не был решен целый ряд важнейших структурных проблем. Длительность кредита, как банковского, так и облигационного, осталась небольшой (выросла с одного года до трех лет и снова стала снижаться в 2008г.). Возможность привлечения долгосрочных облигационных займов на домашнем рынке по-прежнему ограничена. Пенсионная реформа так и не дала значительных средств экономике. Динамика биржевых индексов при малом обороте акций (75% и более удерживается основным собственником в силу наличия блокирующего пакета) чрезвычайно зависима от небольших потоков иностранного спекулятивного капитала. Не решена главная задача - использование собственных сбережений страны на цели развития[].
Большинство слабостей российской финансовой системы были известны давно, но игнорировались на фоне быстрого экономического роста и растущей нефтяной ренты. В данной связи можно вспомнить, например, список рекомендаций 2003 г., который в ряде случаев с запозданием на пять лет реализуется в условиях кризиса: налоговые льготы для увеличения капитала банков; использование привилегированных акций; выпуск инфраструктурных облигаций; отмена блокирующих пакетов акций; налоговые стимулы для инновационных венчуров и т. п.[]
Время для создания институтов и инструментов развития, укрепления национальных банков и рынка корпоративных облигаций было упущено. Вместо реализации модели финансовых рынков, направленной на развитие страны с учетом ее реальных проблем, сложилась система вывоза прямого частного капитала, накопления государственных резервов и заимствования за рубежом портфельного капитала. Эта система разрасталась по мере наращивания доходов страны, все больше увеличивая масштабы «глобализации» национального инвестиционного процесса.
Естественно, затруднения с портфельным заимствованием за рубежом при отсутствии национальных механизмов реинвестирования экспортных доходов сделали систему накопления в стране довольно неустойчивой. Зарубежные заимствования выросли в 2007 г. до 100 млрд. долл. - в пять раз больше привлеченных внутренних ресурсов.
Нерешенные проблемы развития финансовой системы сказались уже во время годичного периода втягивания в кризис. С августа-сентября 2007 г. российские банки столкнулись с проблемой ликвидности и сжатия внешнего кредита. Одновременно отечественные компании на пике мирового подъема получали все большие доходы от экспорта нефти, газа и металлов, что стимулировало самофинансирование в инвестиционных проектах. На этой базе биржевые индексы росли до мая 2008 г., что позволило российским банкам по-прежнему занимать за рубежом, а корпорациям - проявлять активность в области слияний и поглощений (типично для конца биржевого бума), кредитуя эти сделки под залог пакетов акций. Близорукость такого подхода к финансированию масштабных сделок стала ясна осенью, когда margin calls поставили ряд компаний на грань смены собственника и вынудили государство «выкупать» крупных собственников у западных кредиторов.
До II и III кварталов 2008 г. в России продолжался параллельный процесс накопления корпоративной задолженности перед зарубежными финансовыми институтами и государственных резервов. Просьбы банков о доступе к гос. резервам воспринимались денежными властями как покушение на запасы и попытка усилить инфляцию. Процесс накопления основного капитала остановился еще до обострения финансового кризиса в мире. Прирост капиталовложений во II-III кварталах уже был незначительным, а с августа стал отрицательным - спад капиталовложений начался еще до кризиса ликвидности в сентябре 2008 г.
В России сложился редкий в современную эпоху перекос в распределении сбережений между государством, бизнесом и населением. В отличие от развитых стран более половины сбережений страны находятся у государства. Задача увеличения нормы накопления с 21% (2007 г.) даже до 24-28% ВВП может быть решена только за счет значительного увеличения частных эффективных вложений. Это требует принятия комплексных мер в области экономической политики, а не просто экспансии государственных расходов. В частности, необходимо существенно укрепить права собственности, снизить административные барьеры на местах и в центре и пр.
Активное расширение накопления предполагает сбалансированное существование двух элементов - активов накопления, то есть инвестиционных проектов, имеющих реальную экономическую ценность, и ресурсов накопления, то есть источников финансирования этих активов. Для достижения желаемого результата развитие обоих элементов должно быть согласованным и соразмерным.
До августа 2008 г. в России в основном проводилась традиционная макроэкономическая политика борьбы с инфляцией с существенным сжатием денежной базы. Борьба с инфляцией после нескольких лет подъема сжимает кредит и делает систему менее устойчивой к воздействию внешних шоков - так и произошло в России в 2008 году. В условиях замедления динамики денежной массы и денежной базы, а также кредитных ограничений уже наблюдается значительное падение темпов роста инвестиций в основной капитал(13,1% за январь- сентябрь 2008 г. по сравнению с 21,3% за тот же период 2007 г.).
В целом Россия встретила мировой финансовый кризис с большими государственными резервами и слабой финансово-кредитной системой. В острой фазе кризиса крупнейшие финансовые группы оказались в полной зависимости от государства, поскольку увязли в краткосрочном заимствовании за рубежом под залог своих быстро падавших в цене акций. Руководство страны встало перед нетривиальным институциональным выбором: позволить иностранным держателям залогов получить контроль над огромной долей российских активов или платить за частный бизнес. Выбор в пользу второго пути дал государству огромные возможности управления в национальной экономике.
Обострение мирового финансового кризиса застало российскую экономику в точке перехода к модернизации. Принципиальная слабость частной финансовой системы России и зависимость от внешнего кредитования при накоплении больших государственных финансовых резервов и значительном вывозе капитала усилили подверженность отечественной экономики внешним шокам.
2.2 Российская экономика в условиях кризиса.
На данный момент можно констатировать, что Стабилизационный фонд фактически стал частью золотовалютных резервов страны. Но по данным ЦБ РФ, стабилизационные резервы тают на глазах: 384,3 млрд. дол. на 27 февраля 2009 г. по сравнению с 598 млрд. дол. на 1 августа 2008 г.
Деньги потрачены в основном на погашение долгов банков и компаний перед западными кредиторами, выкуп акций компаний. Иначе говоря, национальным резервом расплачиваются за безответственную политику «системообразующих» структур.
Министерство экономического развития РФ оценивает инфляцию в России в 2008г. на уровне 13,2-13,4%, несмотря на снижение мировых цен, в частности, на продовольствие. Разогнало инфляцию, в конечном счете, не переполнение каналов денежного обращения, а ничтожно малое присутствие на рынке высококачественных товаров российского производства.
По итогам первых трех месяцев 2009 г. в России наблюдаются следующие результаты.
ВВПсократился в первом квартале на 9,5% (к первому кварталу 2008 г.), а по отношению к четвертому кварталу 2008 г. - почти на 25%. За январь-апрель падение составило 9,8% к соответствующему периоду 2008 г., а международные резервы снизились на 43,175 млрд. дол. Инфляция составила 6,2%.
Объем промышленного производства упал в январе 2009 г. на 16% и в феврале - на 13,2%. В целом за первый квартал - на 14,3%, за январь-апрель- на 14,9% по отношению к соответствующему периоду 2008 г. В мае 2009г.объем промышленного производства в России стабилизировался на уровне 83-85% от показателей соответствующего периода 2008 г. Наиболее тяжелое положение - в автомобильной промышленности.
В 2,5 раза упали темпы прироста производительности труда в промышленности в 2008 г. относительно января-декабря 2007 г. (2,8 и 7,0% соответственно).
В обрабатывающих отраслях спад в январе-феврале составил 21% (в январе- 24,1%,в феврале- 18,3%), а за квартал - на 20%.
В машиностроении удар от сокращения производственных инвестиций приняли на себя прежде всего производство технологического оборудования для металлургической, горнодобывающей промышленности и строительства и станкостроение.
Объем добычи газа всего по России (март 2009 г. к марту 2008 г.) составил 85,1%, и спад продолжается. Добыча нефти (апрель 2009 г.) - 9,85 млн.бар. в сутки (490 млн.т в год). Прогноз Минэкономразвития РФ - 480-482 млн.т в год, при наметившемся росте цен на нефть, вероятнее всего, будет превзойден. Но роста добычи можно ожидать только после начала активной фазы освоения нефтегазовых ресурсов Восточно-Сибирского нефтегазового комплекса.
Железнодорожный транспорт. С начала 2009 г. объемы перевозок по стране сократились на треть[].
Спад в строительствесоставил 18,8%6. В немалой степени это связано с ситуацией на рынке ипотечного кредитования: после максимума в третьем квартале 2008 г. (выдано кредитов на 198280 млн. руб.) в четвертом квартале, по данным АИЖК, этот показатель упал до 105299 млн. руб., а в первом квартале 2009 г. - до 24438 млн. руб.[]
Торговля, сферауслуг, пищевая промышленность, в общем, устояли. В пищевой промышленности в наибольшей степени пострадало производство сухого молока и спиртных напитков.
Инвестиции в основной капитал упали на 14,7%, а инвестиции экспортеров сырья и топлива сократились практически на 25%. Уменьшились инвестиции в строительство и государственные капиталовложения. В совокупности это составляет более половины инвестиций в экономике[].
Обычно, когда происходит спад, государство в первую очередь жертвует инвестициями, чтобы поддержать потребление. То есть потребление меньше падает в период спада и медленнее растет в период роста. Сегодня этого не наблюдается: инвестиции снизились лишь не намного больше, чем реальные доходы. Значит, особого перераспределения ресурсов в пользу потребления не произошло. То есть в этом нет особой необходимости, и масштаб кризиса далек от катастрофического[].
Кризис не очень затронул российский аграрный сектор. Этому непосредственно поспособствовали действия правительства. Как выразился Дмитрий Медведев: «Нужно поддержать аграрный сектор в условиях финансового кризиса и не растерять того, что было достигнуто за последние годы.» В 2009 году общий объем кредитов для сельского хозяйства составили на уровне 866 млрд рублей. Так, за первые четыре месяца объем производства сельскохозяйственной продукции увеличился на 1,3%; по сравнению с январем-апрелем 2008 г. производство мяса выросло на 11,8%, мясных полуфабрикатов - на 7,2%. Уже в этом году Россия может отказаться от импорта свинины и мяса птицы.
Экспорт - импорт. В апреле 2009 г. ввоз товаров из дальнего зарубежья (более 90% всего российского экспорта) сократился на 45% в годовом выражении.
В январе-марте положительное сальдо внешней торговли, по данным ФТС, составило 23,4 млрд. дол.
Падение импорта в апреле может заметно превысить падение экспорта: в апреле, цены на нефть росли, а она составляет 65% российского экспорта[].
При этом надо отметить, что рост профицита торгового баланса страны позитивно влияет на стабильность рубля.
В январе 2009 г. 30 ведущих российских банков получили внушительную прибыль - около 60 млрд. руб.[].
В апреле доля просроченных кредитов составляла уже неофициальные 3,3% от всех выданных российскими банками, а около 10% и может вырасти до 30%, считают в Сбербанке. По оценкам специалистов, банки выдали кредитов на 18 трлн. руб., до 20% от этой суммы в течение 2009 г. может попасть в категорию проблемных, т. е. около 4 трлн. руб. банкам не вернут. Объем всего залогового обеспечения сейчас составляет порядка 25 трлн. руб. И со всеми этими залогами нужно работать[].
По статистике, доля проблемных кредитов достигает во время финансовых кризисов в среднем 34%, а в России во время кризиса 1998 г. составила 40% (данные Международного валютного фонда)[].
Прирост кредитования реального сектора экономики остается крайне незначительным. Правительство наказало банкам, получившим господдержку, выдавать кредиты предприятиям и гражданам по ставке не выше 15,5% годовых. Тем не менее рыночная ставка по кредиту для предприятий составляет 25-30%, а среднерыночная ставка по ипотеке - 22%[].
Негосударственные валютные резервы. В начале февраля было объявлено, что программа Внешэкономбанка по рефинансированию валютных долгов частных компаний закончена. Хотя из выделенных на эти цели 50 млрд. дол. ВЭБ успел потратить меньше трети, продолжение крупнейшей программы поддержки частного бизнеса государством признано нецелесообразным. Так, министр финансов РФ А. Л. Кудрин по считал, что в ходе «управляемой девальвации» в ноябре-январе российские компании накопили 85 млрд. дол. валютных. активов, и этого им хватит на выплату внешних кредита в 2009 г. без помощи государства.
Что же касается банков, то, по мнению первого зампреда Банка России Г.Г. Меликьяна, «валютная ликвидность у банков запредельная»[]. Речь может идти примерно о 40 млрд. дол. За первые 5 месяцев кризиса россияне скупили 70 млрд. дол. В 2008 г. Сбербанк продал россиянам 260 т золота, серебра, платины на сумму около 50 млрд. руб. Это в три раза больше, чем в 2007 г.
Депозиты населения в банках составили: на 1 сентябр2008 г. - 6,0 трлн. руб.; на 1 января 2009 г. - 5,8 трлн. руб., на 1 февраля 2009 г. - 6,0 трлн. руб. (цифры округлены).
Напервом этапе девальвации рубля явные преимущества получают в основном экспортеры, их выручка в эквиваленте национальной валюты увеличивается. Правда, возможность пожинать плоды девальвации для них зависит от мировой конъюнктуры цен на вывозимое сырье. И в 1998 г., и на этот раз цены на нефть и металлы упали в разы. А в нынешний кризис, поскольку он общемировой, еще и резко сократился совокупный спрос. Девальвация 1998г. дала импульс экономическому росту, поскольку цены на зарубежные товары (тогда они подорожали в среднем в 5 раз) создали все условия для импортозамещения. Процесс пошел быстро - в российской экономике был большой резерв незагруженных мощностей, так что для наращивания производства не требовалось ни времени, ни существенных дополнительных инвестиций. Первой тогда отреагировала пищевая отрасль. Чуть позже присоединились химическая промышленность (стал расширяться выпуск, в том числе товаров бытовой химии) и производители стройматериалов.
В текущей ситуации, по оценкам, за счет ослабления рубля импортные товары подорожали относительно отечественных «всего» на 23,4%. Наибольшую ценовую фору получили производители обуви и изделий из кожи - их импортные аналоги подорожали на треть. Для пищевой отрасли выигрыш оказался 13,9%, поскольку в странах, откуда идет большая часть импорта (Украина, Белоруссия, Бразилия, Польша), национальные валюты тоже ослабели[].
При сокращении производства российские компании оказываются перед выбором: увеличивать цены на свои товары, чтобы покрыть издержки, или работать вместе со своими партнерами над снижением цен для сохранения позиций на рынке.
Как показывают независимые исследования, 73% предприятий выбирают первую модель поведения, 14% стараются удержать цены на прежнем уровне и только 13% снижаю свои цены[].
Экспортная пошлина на нефть за июль 2008 г. - март 2009г снизилась с 496 до 110 дол./ т.
Безработица, в период кризиса этой проблеме уделяется особое внимание. Президент РФ Д. А. Медведев оценил безработицу (март 2009 г.) в 6 млн. человек - порядка 8% от численности экономически активного населения (в 1998 г. безработных было около 9 млн.).В лидерах по планам увольнений в реальной экономики России - транспорт (железнодорожный и авиа), автомобилестроение, металлургия. В финансовой сфере - Сбербанк. Текущие официальные прогнозы на 2009 г. - не пессимистичны. По оценке главы Минздравсоцразвития России Т. А. Голиковой, в ближайшее время в стране не ожидается, большого скачка уровня общей безработицы: в среднегодовом исчислении она может составить 7,8 млн. человек в 2009 г., а регистрируемая- 2,2-2,8 млн. В мае 2009 г. число зарегистрированных безработных сократилось на 100 тыс. человек. Оценка Росстата общей безработицы за март (по методологии МОТ) - 7,5 млн. человек. Для сравнения: в США в марте 2009 г., по данным министерства труда, безработица превысила планку в 8%. Это самый высокий показатель за четверть века. За последние два года безработными в Америке стали 4,4 млн. человек. Только в феврале без работы остались 651 тыс. американцев[].
На 1 марта 2009 г. среди регионов России наибольший уровень зарегистрированной безработицы (свыше 5%), по данным Роструда, - в Амурской области, Республике Тыва, некоторых республиках Закавказья; позитивная обстановка (0,0-1,2%)- в московской агломерации и некоторых регионах Южного федерального округа и нефтегазовых регионах Западной Сибири. В большинстве регионов Сибири и северо-востока европейской части уровень зарегистрированной безработицы - от 2,5 до 5%.
Одна из наиболее острых социальных проблем для нашей страны - это судьба моногородов.Четыреста шестьдесят городов России построены вокруг крупных промышленных предприятий. Город с одним или несколькими градообразующими предприятиями (так называемые моногорода) острее других перенесут кризис. В 2010 г. необходимо потратить на поддержку социальной сферы крупнейших градообразующих предприятий из бюджета 300 млрд. руб.
Из 100 крупнейших по числу увольнений компаний в мире лидируют Почта США - сокращено 151,4 тыс. человек, Citigroup - 75 тыс., РЖД - 54 тыс., General Motors 47 тыс. и ГАЗ - 36,6 тыс. человек.[]
2.3 Антикризисные меры в РФ и их эффективность.
В 2008 году Правительством РФ совместно с Центральным Банком России были приняты антикризисные меры по следующим направлениям:
1. Усиление социальной защиты семей и создание рабочих мест:
1) Организация проведения оплачиваемых общественных работ;
2) Организация временного трудоустройства безработных граждан, испытывающих трудности в поиске работы, Психологическая подготовка безработных граждан;
3) Организация профессиональной ориентации граждан в целях выбора сферы деятельности (профессии), трудоустройства, профессионального обучения;
4) Социальная адаптация безработных граждан на рынке труда;
5) Информирование о положении на рынке труда в субъекте, включая организацию ярмарок вакансий и учебных рабочих мест;
6) Увеличение размера максимальной величины пособия по безработице (на 2009 год минимальная величина пособия по безработице составляет 850 рублей и максимальная величина пособия по безработице - 4900 рублей.).
2. Сохранение и повышение промышленного и технологического потенциала:
1) Поддержка системообразующих предприятий;
2) Снижена ставка налога на прибыль с 24 до 20%, при этом федеральная часть налога снижена с 6,5 до 2,5%;
3) Переход на уплату налога по фактически полученной прибыли;
4) применению нелинейного метода начисления амортизации;
5) Введение амортизационной премии в размере 30 процентов в отношении вновь вводимых основных средств;
6) Оптимизация срока уплаты налога на добавленную стоимость по операциям, признаваемым объектами налогообложения данным налогом;
7) Освобождение от налогообложения налогом на добавленную стоимость операций по ввозу технологического оборудования, аналоги которого не производятся в Российской Федерации, по перечню, утверждаемому Правительством Российской Федерации;
8) Предоставление отсрочки или рассрочки по уплате федеральных налогов, если размер задолженности организации превышает 10 миллиардов рублей, на срок не превышающий пять лет по решению Министра финансов Российской Федерации;
9) Обеспечение приоритетности закупки отечественных товаров по государственным и муниципальным программам с выделением товаров массового производства;
10) Увеличение объемов государственной поддержки экспорта промышленной продукции (6 млрд.руб.).
3. Снижение административного давления на бизнес:
1) Расширение государственной поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства;
2) предусмотрены дополнительные средства федерального бюджета в размере 6,2 млрд. рублей. Всего на указанную поддержку предусматривается выделить в 2009 году 10,5 млрд. рублей;
3) Отсрочка на 2 года положений Налогового кодекса Российской Федерации, предусматривающих ограничение на перевод организаций и индивидуальных предпринимателей на уплату единого налога на вмененный доход в отношении аптечных организаций.
4. Обеспечение устойчивости финансовой и банковской системы:
1) Увеличение максимального размера возмещения по вкладам физических лиц в банках. (увеличен с 400 тыс. рублей до 700 тыс. рублей);
2) Размещение временно свободных средств федерального бюджета на депозитах в коммерческих банках;
3) Повышение устойчивости биржевого сегмента корпоративных облигаций;
4) Срок исполнения обязательств по биржевым облигациям продлен с одного года до трех лет, а также разрешен выпуск биржевых облигаций не только открытыми акционерными обществами, но и другими хозяйственными обществами, а также госкорпорациями и международными финансовыми организациями);
5) Обеспечена санация ряда крупных кредитных организаций на общую сумму 214,5 миллиардов рублей (по состоянию на 1 декабря 2008 года).
5. Взаимодействие Правительства и субъектов Российской Федерации по реализации антикризисных мер:
1) Дотации на поддержку мер по обеспечению сбалансированности бюджетов субъектов Российской Федерации;
2) Расширение возможностей получения бюджетных кредитов.
Свое продолжение антикризисные меры получили и в 2009 году. В целом проводились они по тем же основным направлениям, что и в предыдущем году.
Второго декабря 2009 года Президент РФ, Дмитрий Анатольевич Медведев, на совещании по экономическим вопросам дал оценку действиям правительства в кризисный период. На заседании был сделан вывод о том что, не смотря на все сложности этого года, правительство со своей задачей справилось, падение экономики по всем основным показателям остановлено. Принятые антикризисные меры позволили поддержать отдельные отросли, а также положительно сказались на социально- экономическом положении страны в целом. Результат который может ощутить каждый, заходя в магазин, заметное снижение инфляции. По данным Центробанка, с января по ноябрь 2008 года цены выросли на 12,3%, за тот же период этого года всего на 8,4%. ЦБ считает что, по итогам 2009 года инфляция не превысит 9,2%, в прошлом году она составила 13,3%. Все это говорит о том что, кредиты стали дешевле. Председатель ЦБ РФ Сергей Игнатьев высказал по этому поводу следующее: «Снижение инфляции позволило ЦБ снизить процентные ставки», также было отмечено ставка самая низкая за последние несколько лет. Еще один отрадный итог этого года, государству снова удается откладывать деньги, валютно-резервный фонд составляет 445 млрд. рублей, для сравнения на начало года он составлял 427 млрд. рубле.
По словам министра финансов растут и доходы бюджета, к концу ноября в казну поступило на 450 млрд. рубле больше чем было запланировано. Этому поспособствовали цены на сырье, и как было отмечено министром финансов Кудриным, доходы от нефти оказались на много выше ожидаемых. В этой связи Д.А. Медведев напомнил один из главных тезисов: «Наша задача, в области бюджетной политики, содействовать посткризисному развитию, но не только. Не смотря на то что, следующий год будет сложный, необходимо заниматься модернизацией экономики по всем направлениям. В бюджете на эти цели предусмотрены значительные ассигнования на развитие инфраструктуры, в частности и на модернизацию дорожного хозяйства в суммах превышающих расходы в текущем году по этой статье».
В ходе беседы была затронута еще одна важная тема - таможенных пошлин. В начале кризиса их повысили, Дмитрий Медведев считает что, результат не очевиден. Это было сделано по некоторым причинам, но ощутимого эффекта так и не было достигнуто.[]
Подводя итог всему выше сказанному, можно отметить положительные тенденции постепенного выхода российской экономики из финансового кризиса. По большей части этому способствовали своевременные и рациональные действия правительства РФ. Они выражались в объективном изменении, корректировке и разработке законодательных актов касающихся вопросов восстановления активной деятельности субъектов экономики на всех уровнях государственной власти. Так же хотелось бы отметить что, правительство и президент осуществляют непосредственный контроль за реализацией антикризисных мер.
заключение
В процессе изучения понятия кризис мы столкнулись с тем что, ни один автор не дает полного, развернутого определения этому базовому понятию. По этой причине мы самостоятельно проанализировали имеющуюся информацию и дали на наш взгляд наиболее подходящее определение. Кризис - это крайнее обострение противоречий в какой- либо системе, тяжелое переходное положение.
При рассмотрении классификации кризисов мы обнаружили что, кризисы неодинаковы, не только по своим причинам и последствиям, но и по своей сути. Необходимость в разветвленной классификации кризисов связана с дифференциацией средств и способов управления ими. Если есть типология и понимание характера кризиса, появляются возможности снижения его остроты, сокращение времени и обеспечение безболезненности протекания. В соответствии с тематикой курсовой работы наиболее подробно мы остановились на классификации экономических кризисов и выделили следующие основания и соответствующие деления:
1. по масштабам нарушения равновесия в хозяйственных системах:
-финансовый;
-денежно- кредитный;
-валютный;
-биржевой.
2. по регулярности нарушения равновесия в экономике:
-периодические;
-промежуточные;
-нерегулярные.
3. по характеру нарушения пропорций воспроизводства:
-перепроизводства;
-недопроизводства.
При рассмотрении и оценки какого- либо явления, в нашем случае экономического кризиса в России, необходимо установить его причины. Главная причина в том что, подъем в российской экономике до 2008 г. базировался на использовании преимущественно старых мощностей, определенного запаса рабочей силы, что обеспечило условия для высоких темпов роста при низкой норме накопления в 18 -19%. Опора на самофинансирование, низкая капитализация банковской системы, серьезное отставание развития рынка корпоративных облигаций не позволяли активнее использовать национальные сбережения. В России сложился редкий в современную эпоху перекос в распределении сбережений между государством, бизнесом и населением. В отличие от развитых стран более половины сбережений страны находятся у государства.
В целом мировой финансовый кризис застал российскую экономику в точке перехода к модернизации. Принципиальная слабость частной финансовой системы России и зависимость от внешнего кредитования при накоплении больших государственных финансовых резервов и значительном вывозе капитала.
Для преодоления сложившейся кризисной ситуации правительством РФ были приняты различные антикризисные меры по следующим направлениям:
1. усиление социальной защиты семей и создание рабочих мест;
2. сохранение и повышение промышленного и технологического потенциала;
3. снижение административного давления на бизнес;
4. обеспечение устойчивости финансовой и банковской системы;
5. взаимодействие Правительства и субъектов Российской Федерации по реализации антикризисных мер.
Таким образом, по оценкам экспертов финансовый кризис в России и в остальном мире уже прошел крайнюю точку спада. Экономика восстанавливается, возрастает число экономически активного населения, предприятия возвращаются к прежним мощностям и государство начинает восстанавливать изрядно потраченный резервный фонд.
Список используемый источников и литературы
1. Ожегов С.И. Толковый словарь русского языка [Текст]/ С.И. Ожегов, Н.Ю. Шведова. - М.: Азбуковник, 1999. - 994 с.
2. Советский энциклопедический словарь [Текст]/ под ред. А.М. Прохоров., - 4-е изд. - М.: Светская энциклопедия, 1990. – 1632 с.
3. Электронная библиотека: Экономика и управление на предприятии: [Электронный ресурс]: научно- образовательные портал. - EUP.RU - Copyright © 2002-2008. – режим доступа: http://www.eup.ru. – 05.10.2009.
