Реферат

Реферат Анализ финансового состояния предприятия ООО Арсенал

Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28

Поможем написать учебную работу

Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.

Предоплата всего

от 25%

Подписываем

договор

Выберите тип работы:

Скидка 25% при заказе до 26.12.2024





Содержание
Введение. 4

1 Технико-экономическая характеристика предприятия. 5

2 Анализ финансового состояния предприятия ООО «Арсенал». 7

2.1 Оценка имущественного положения организации. 7

2.2 Оценка финансового состояния предприятия с помощью коэффициентов. 13

2.3 Оценка деловой активности организации. 18

Заключение. 23

Список использованных источников. 25

Приложение А.. 27

Приложение Б. 30

Приложение В.. 33


Введение


Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, обеспечивающих жизнедеятельность предприятия.

Выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности, возрастание роли финансов являются характерной чертой и тенденцией во всем мире.

В связи с этим существенно возрастает приоритетность и роль финансового анализа, основным содержанием которого является комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки степени финансовых рисков и прогнозирования уровня доходности капитала.

Финансовое состояние предприятия является важнейшей характеристикой его деловой активности и надежности, оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в делом сотрудничестве, является гарантом эффективной деятельности как самого предприятия, так и его партнеров. Цель изучения финансового состояния предприятия состоит в изыскании дополнительных фондов денежных средств для наиболее рационального экономического ведения хозяйственной деятельности.

Целью работы является провести анализ финансового состояния ООО «Арсенал».

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- дать понятие анализа финансового состояния предприятия;

- рассмотреть существующие методики анализа финансового состояния;

- провести анализ финансового состояния на примере исследуемого предприятия;

- наметить пути укрепления финансового состояния предприятия

В качестве объекта исследования в работе выступает ООО «Арсенал», производственные показатели которого рассматриваются за период с 2008 по 2009 год.

Информационной базой для проведения финансового анализа является главным образом бухгалтерская отчетность. Для проведения финансового анализа предприятия используются определенные методы и инструментарий: сравнение, метод группировки, метод цепных подстановок.

В качестве инструментария для финансового анализа используются финансовые коэффициенты, которые используются для выявления динамики развития показателей и тенденции изменения финансового состояния предприятия.



1 Технико-экономическая характеристика предприятия

 


В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений (организаций и лиц), заинтересованных в результатах его функционирования. На основании доступной им отчетно-учетной информации они стремятся оценить финансовое положение предприятия. Основным инструментом для этого служит финансовый анализ, при помощи которого можно объективно оценить внутренние и внешние отношения анализируемого объекта, а затем по его результатам принять обоснованные решения.

Финансовый анализ представляет собой процесс, основанный на изучении данных о финансовом состоянии и результатах деятельности предприятия в прошлом с целью оценки перспективы его развития. Таким образом, главной задачей финансового анализа является снижение неизбежной неопределенности, связанной с принятием экономических решений, ориентированных в будущее.

Финансовый анализ дает возможность оценить:

1)                      имущественное состояние предприятия;

2)                      степень предпринимательского риска, в частности возможность погашения обязательств перед третьими лицами;

3)                      достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций;

4)                      потребность в дополнительных источниках финансирования;

5)                      способность к наращению капитала;

6)                      рациональность привлечения заемных средств;

7)                      обоснованность политики распределения и использования прибыли;

8)                      целесообразность выбора инвестиции и другие.

В широком смысле финансовый анализ можно использовать: как инструмент обоснования краткосрочных и долгосрочных экономических решений, целесообразности инвестиций; как средство оценки мастерства и качества управления; как способ прогнозирования будущих результатов.

ООО «Арсенал» специализируется на продаже и ремонте электроинструмента, садовой техники, сварочного, компрессорного и строительного оборудования. Также в торговом центре представлены: ручной инструмент, автоинструмент, садовый инвентарь, лакокрасочные изделия, скотч малярный, сопутствующие расходные материалы.

В Торговом центре «Арсенал» Вы найдете лучшие предложения для всех видов работ в строительстве, автосервисе, ремонтной мастерской или домашнего использования от ведущих европейских, российских, американских и японских производителей профессиональной техники и инструмента. Вся продукция, представленная в Торговом центре, соответствует высочайшим международным требованиям качества и надежности.

Основные технико-экономические показатели представлены в таблице 2.1.

Таблица 1.1 – Основные технико-экономические показатели деятельности ООО «Арсенал»

Наименование показателей

за 2008

за 2009

Отклонение (+,-)

Темп прироста %

1

3

4

5

6

 

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг  , тыс.руб.

422275

342763

-79512

23.2

 

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг , тыс.руб.

343775

289921

53854

18.6

 

Прибыль (убыток) от продаж , тыс.руб.

43306

38560

4746

12.3

 

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода , тыс.руб.

21769

18364

3405

18.5

 

Среднегодовая стоимость ОПФ, тыс.руб.

120856

129564

8708

7,2

 

Фондоотдача

5.33

6.78

1.45

27.2

 

Фондоемкость

0.19

0.15

-0.04

78.95

 

Численность работающих, чел.

1563

1643

80

5,1

 

Фондовооруженность

90.61

78.86

-11.75

87.03

 

Фондорентабельность основных средств,%

59.94

69.51

9.58

15.98

 

Рентабельность продаж,%

11,25

10,26

-0,99

-

 

Экономическая рентабельность,%

18,56

20,26

1,7

-

 

Как видим из проведенного анализа выручка от реализации снизилась на 79512 тыс.руб. или на 23,2%. Более медленными темпами снижалась себестоимость на 18,6%.

Среднегодовая стоимотсть ОПФ выросла за анализируемый период на 7,2%, соответственно увеличилась фондоотдача с 5,33 руб/ руб до 6,78 руб/руб.

Рентабельность продаж снизилась на 0,99 процентных пункта.


2 Анализ финансового состояния предприятия ООО «Арсенал»

2.1 Оценка имущественного положения организации


При проведении оценки имущественного положения организации на основе данных бухгалтерской отчетности формируется аналитический баланс организации и составляется аналитические таблицы, характеризующие состояние имущества и источников имущества организации.

Сравнительный аналитический баланс предприятия представлен в Приложении А.

Выводы по проведенному анализу:

1. Увеличивается потенциал (возможности) предприятия.

2. Потенциал предприятия в относительном выражении увеличился по массе применяемых активов на: 18.96%

3. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг увеличилась на 23.2%. При росте потенциала повышается его использование.

4. Уменьшились нематериальные актива на 2 т.р.

5. Уменьшается доля основных средств в активах с 40.29% до 34.47%. Структура активов становится менее устойчивой к инфляции, т.к. снижается доля основных средств, которые в меньшей степени подвержены инфляции.

6. Дебиторская задолженность, платежи по которым должны поступить после 12 месяцев отсутствует, что является положительным явлением, т.к. в условиях кризиса платежей, вызванных различными, в основном, макроэкономическими факторами, независящими от предприятий, большинство предприятий, особенно в реальном секторе экономики имеют этот вид задолженности.

7. Увеличивается дебиторская, задолженность платежи по которым должны поступить до 12 месяцев на 6431 т.р.- отрицательная тенденция. Увеличивается отвлечение средств, в форме этого вида дебиторской задолженности, из оборота предприятия. Увеличивается косвенное кредитование средствами данного предприятия других предприятий. Предприятие несет убытки от обесценивания дебиторской задолженности. Примите меры по своевременному взысканию этого вида задолженности.

8. Увеличивается величина медленно реализуемых активов на 19178 т.р. Этот показатель имеет негативное значение в случае продажи, ликвидации предприятия. Для действующего предприятия, если не происходит существенного снижения выпуска (продажи) товаров, продукции, работ, услуг, динамика этого показателя не имеет существенного значения.

9. Увеличиваются наиболее ликвидные активы на 1796 т.р.

10. Увеличиваются денежные средства на 1796 т.р. Если имеет место высокая инфляция (более 5% в год), то необходимо принять меры к уменьшению величины денежных средств для сохранения их от инфляции, т.е. целесообразно быстрее конвертировать их в материальные оборотные или основные средства.

11. Размер уставного капиталане изменился.

12. Величина добавочного и резервного капиталов не изменилась.

13. Произошло увеличение общей величины капиталов и резервов на 15880 т.р., т.е. собственных средств предприятия. Положительная тенденция.

14. Увеличивается величина заемных средств на 13174 т.р. - тенденция отрицательная, если это увеличение приводит к снижению платежеспособности ниже нормативного уровня.

15. Увеличивается величина собственных средств в обороте на 14231 т.р. Тенденция положительная, направлена на повышение деловой активности предприятия.

16. В анализируемом периоде имущество увеличилось на 29054 т.р. Повышается потенциал предприятия, исчисленный по имуществу, на 18.96 %.

17. В анализируемом периоде на изменение активов оказали влияние следующие факторы

1. изменение внеоборотных активов: 5.68 %

2. изменение оборотных активов: 94.32 %

Баланс факторов: 100 %

Степень влияния частных факторов на изменение активов в анализируемом периоде:

1) влияние изменения основных средств: 3.76 %

2) влияние изменения нематериальных активов: 0 %

3) влияние изменения прочих внеоборотных активов: 1.92 %

4) влияние изменения запасов: 66.01 %

5) влияние изменения дебиторской задолженности (платежи после 12 мес.): 0 %

6) влияние изменения дебиторской задолженности (платежи до 12 мес.): 22.13 %

7) влияние изменения краткосрочных финансовых вложений: 0 %

8) влияние изменения денежных средств: 6.18 %

9) влияние изменения прочих оборотных активов: 0 %

Баланс факторов : 100 %

18. В анализируемом периоде на изменение источников средств (пассивов) оказали влияние следующие факторы:

1. изменение капиталов и резервов: 54.66 %

2. изменение долгосрочных пассивов: -3.46 %

3. изменение краткосрочных пассивов: 48.81%

Баланс факторов: 100 %

Степень влияния частных факторов на изменение источников средств (пассивов) в анализируемом периоде:

1) влияние изменения уставного капитала: 0 %

2) влияние изменения добавочного капитала: 0 %

3) влияние изменения резервного капитала: 0 %

4) влияние изменения нераспределенной прибыли (непокрытого убытка): 54.6 %

5) влияние изменения долгосрочных пассивов: -3.46 %

6) влияние изменения заемных средств: -28.61 %

7) влияние изменения кредиторской задолженности: 76.15 %

8) влияние изменения задолженности перед участниками (учредителями) по выплате доходов: 0.08 %

9) влияние изменения доходов будущих периодов: -0.17 %

10) влияние изменения резервов предстоящих расходов: 1.36 %

11) влияние изменения прочих краткосрочных пассивов: 1.28 %

Баланс факторов : 100 %

Задачами анализа основных средств являются:

- анализ структурной динамики основных средств;

- анализ воспроизводства и оборачиваемости;

- анализ эффективности использования;

- анализ эффективности затрат на содержание и эксплуатацию оборудования.

http://1fin.ru/images/sample/img009.jpg



Рисунок 2.1 – Структура оборотных активов в 2008-2009 году

Таблица 2.1 - Анализ состояния и эффективности использования основных средств

Показатели

2008 г.

2009 г.

Отклонение,
(+,-)

Темп роста,
%

Коэффициент износа основных средств

0.489

0.514

0.026

105.31

Коэффициент годности основных средств

0.511

0.486

-0.026

94.93

Коэффициент обновления основных средств

0.046

0.077

0.031

166.01

Срок обновления основных средств

20.834

12.122

-8.712

58.18

Коэффициент интенсивности обновления

3.837

7.9

4.063

205.89

Коэффициент выбытия основных средств

0.013

0.01

-0.002

83.48

Коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе организации

0.436

0.371

-0.064

85.22

Фондоотдача

5.33

6.78

1.45

127.2

Фондоемкость

0.19

0.15

-0.04

78.95

Численность работающих, чел.





80

105.1

Фондовооруженность

90.61

78.86

-11.75

87.03

Фондорентабельность основных средств

59.94%

69.51%

9.58%

115.98

Относительная экономия основных средств, т.р.

-19421.2

-19327.4

93.8

99.5



На основании проведенного анализа видим, что на предприятии преобладает доля основных средств с высокой степенью износа, что говорит о наличии устаревшего оборудования. При этом высокими темпами идет обновление парка основных производственных фондов, что свидетельствует о возможном расширении и постепенном обновлении производственной базы предприятия.

На протяжении анализируемого периода наблюдается рост стоимости ОПФ, который составил порядка 7,2%. Наиболее быстрыми темпами росли. Такие группы как, машины и оборудование и хозинвентарь, их рост составил соответственно 6,4% и 7,1%.

В структуре ОПФ в 2009 году наибольший удельный вес приходится на статью «машины и оборудование» - 54,7% что меньше показателя 2008 года на 0,4%. Второй по значимости группой ОПФ на предприятии является «здания», на их долю приходится около 30% стоимости ОПФ.



Таблица 2.2 - Анализ наличия и движения основных средств

Показатель

Наличие на
01.01.2008

Поступило
за 2008 г.

Выбыло
за 2008 г.

Наличие на
01.01.2009

Изменение уд.
веса
остатков
(+,-), %

Темпы
роста
остатков,
%

тыс.руб.

Тыс.руб.

Удел.вес, %

Тыс.руб.

Удел.вес, %

Тыс.руб.

Удел.вес, %

Тыс.руб.

Удел.вес, %

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

1.Здания

39115

32.4

0

x

0

x

39115

30.2

-2.2

100

2.Сооружения и передаточные устройства

1552

1.3

0

x

0

x

1552

1.2

-0.1

100

3.Машины и оборудование

69836

57.8

5278

52.9

785

62.2

74329

57.4

-0.4

106.4

4.Транспортные средства

3559

2.9

271

2.7

272

21.6

3558

2.7

-0.2

100

5.Производственный и хозяйственный инвентарь

6794

5.6

684

6.9

205

16.2

7273

5.6

0

107.1

6.Рабочий скот

0

x

0

x

0

x

0

x

x

x

7.Продуктивный скот

0

x

0

x

0

x

0

x

x

x

8.Многолетние насаждения

0

x

0

x

0

x

0

x

x

x

9.Другие виды основных средств

0

x

0

x

0

x

0

x

x

x

10.Земельные участки

0

x

3737

37.5

0

x

3737

2.9

x

x

Всего основных средств

120856

100

9970

100

1262

100

129564

100

0

107.2



Таблица 2.3 - Анализ состояния основных средств

Показатель

Индекс
изменения

Коэффициент

Срок (дней)

обновления

интенсивности
обновления

масштабности
обновления

стабилизации

выбытия

обновления

фактической
эксплуатации

(8/2)

(4/6)

(6/4)

(4/8)

(2/8)

(6/2)

(1/15*365)

(1/17*365)

1

12

13

14

15

16

17

18

19

Здания

1

x

x

0

1

0

x

x

Сооружения и передаточные устройства

1

x

x

0

1

0

x

x

Машины и оборудование

1.06

6.72

0.15

0.07

0.94

0.01

5214.3

36500

Транспортные средства

1

1

1

0.08

1

0.08

4562.5

4562.5

Производственный и хозяйственный инвентарь

1.07

3.34

0.3

0.09

0.93

0.03

4055.6

12166.7

Земельные участки
и объекты природопользования

x

x

0

1

0

x

365

x

Всего основных средств

1.07

7.9

0.13

0.08

0.93

0.01

4562.5

36500


2.2 Оценка финансового состояния предприятия с помощью коэффициентов


Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания последней, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Результаты расчетов по данным ООО "Арсенал" показывают, что сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид(табл.4.)

Фактические соотношения на начало анализируемого периода:

(1409) А1 < П1(42922)

(17816) А2 < П2(19184)

(70639) А3 > П3(9259)

(62964) А4 < П4(81463)

Текущая ликвидность: ТЛ = -42881 т.р.

Перспективная ликвидность: ПЛ = 61380 т.р.

 

Ликвидность баланса можно охарактеризовать как недостаточную. При этом в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся поправить свою платежеспособность. Однако следует отметить, что перспективная ликвидность отражает некоторый платежный излишек.

Фактические соотношения на конец анализируемого периода:

Текущая ликвидность: ТЛ = -48488 т.р.

Перспективная ликвидность: ПЛ = 80890 т.р.

(3205) А1 < П1(65046)

(24247) А2 > П2(10894)

(89142) А3 > П3(8252)

(64613) А4 < П4(97015)

По состоянию на 01.01.2009 г. ситуация не изменилась. Ликвидность баланса также можно охарактеризовать как недостаточную. При этом отсутствует возможность увеличения текущей ликвидности в недалеком будущем, но сохраняется – в отдаленной перспективе.

 


Таблица 2.4 – Анализ ликвидности баланса

АКТИВ

01.01.2008

01.01.2009

ПАССИВ

01.01.2008

01.01.2009

излишек (+) или недостаток (-) активов на погашение обязательств

01.01.2008

01.01.2009

1

2

3

4

5

6

7

8

1. Наиболее ликвидные активы

1409

3205

1. Наиболее сроч.обязательства

42922

65046

-41513

-61841

2. Быстрореализуемые активы

17816

24247

2. Краткосрочные пассивы

19184

10894

-1368

13353

3. Медленнореализуемые активы

70639

89142

3. Долгосрочные пассивы

9259

8252

61380

80890

4. Труднореализуемые активы

62964

64613

4. Постоянные пассивы

81463

97015

-18499

-32402

БАЛАНС

152828

181207

БАЛАНС

152828

181207

x

x

 





 

Таблица 2.5 - Группировка оборотных активов и обязательств для расчета общего (реального) коэффициента платежеспособности

Активы

Обязательства

Промежуточный коэффициент ликвидности

Группа активов

Средне-годовое значение, тыс.руб.

Группа обязательств

Средне-годовое значение, тыс. руб.

Наиболее ликвидные активы (АI)

2307

Наиболее срочные обязательства (О1)

23711

0.097

Быстрореализуемые активы (АII)

100922

Срочные обязательства (O2)

30273

3.334

Медленно реализуемые активы (AIII)

0

Среднесрочные и долгосрочные обязательства (O3)

23794.5

0

ИТОГО оборотных активов

103229

ИТОГО обязательств

77778.5

x




Общий (реальный) коэффициент платежеспособности определяется по формуле:

Кобщ = d1*K1+d2*K2+d3*K3,

где

d1, d2, d3 – удельный вес обязательств каждой группы в общей сумме обязательств;

К1, К2, К3 – промежуточные коэффициенты ликвидности.

Kобщ = 1.327

Организация может считаться платежеспособной, так как она имеет возможность погасить свою задолженность по обязательствам не позже, чем в течение трех месяцев по истечение установленного срока.

Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность показателей финансовой устойчивости, различие в уровне их критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке финансовой устойчивости предприятий, проводится интегральная балльная оценка.  Сущность методики заключается в классификации предприятий по уровню риска, т.е. любое анализируемое предприятие может быть отнесено к определенному классу в зависимости от "набранного" количества баллов, исходя из фактических значений показателей финансовой устойчивости.

Сущность методики комплексной (балльной) оценки финансового состояния организации заключается в классификации организаций по уровню финансового риска, то есть любая организация может быть отнесена к определенному классу в зависимости от набранного количества баллов, исходя из фактических значений ее финансовых коэффициентов. Интегральная балльная оценка финансового состояния организации представлена в табл.2.6.

Таблица 2.6 -  Интегральная бальная оценка финансового состояния организации

Показатель финансового состояния

Рейтинг показателя

Критерий

Условия снижения критерия

высший

низший

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)

20

0,5 и выше — 20 баллов

Менее 0,1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается 4 балла

2. Коэффициент «критической оценки» (L3)

18

1,5 и выше — 18 баллов

Менее 1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 1,5 снимается по 3 балла

3. Коэффициент текущей ликвидности (L4)

16,5

2 и выше — 16,5 балла

Менее 1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 2 снимается по 1,5 балла

4. Коэффициент автономии (U1)

17

0,5 и выше — 17 баллов

Менее 0,4 — 0 баллов

За каждые 0,01 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается по 0,8 балла

5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (U3)

15

0,5 и выше — 15 баллов

Менее 0,1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается по 3 балла

6. Коэффициент финансовой устойчивости (U4)

13,5

0,8 и выше — 13,5 балла

Менее 0,5 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,8 снимается по 2,5 балла

1-й класс (100–97 баллов) — это организации с абсолютной финансовой устойчивостью и абсолютно платежеспособные.

2-й класс (96–67 баллов) — это организации нормального финансового состояния.

3-й класс (66–37 баллов) — это организации, финансовое состояние которых можно оценить как среднее.

4-й класс (36 11 баллов) — это организации с неустойчивым финансовым состоянием.

5-й класс (10 0 баллов) — это организации с кризисным финансовым состоянием.

Таблица 2.7 – Интегральная бальная оценка финансового состояния ООО «Арсенал»

Показатели финансового состояния

01.01.2008

01.01.2009

Фактические значения

Количество баллов

Фактические значения

Количество баллов

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Л2)

0.0227

0

0.0422

0

2. Коэффициент критической оценки (Л3)

0.3097

0

0.3617

0

3. Коэффициент текущей ликвидности (Л4)

1.451

8.27

1.548

9.72

4. Коэффициент финансовой независимости (У3)

0.49

8.2

0.499

8.92

5. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (У2)

0.133

3.99

0.223

6.69

6. Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затрат (У10)

1.06

13.5

1.011

13.5

ИТОГО :

 

33.96

 

38.83



На начало периода - 01.01.2008 г.: 4 класс финансовой устойчивости

Предприятие имеет удовлетворительное финансовое состояние близкое к банкротству. Риск взаимоотношений партнеров с данным предприятием очень значителен.

На конец периода - 01.01.2009 г.: 4 класс финансовой устойчивости

Предприятие имеет удовлетворительное финансовое состояние близкое к банкротству. Риск взаимоотношений партнеров с данным предприятием очень значителен.

В пределах данного класса финансовой устойчивости происходит ее повышение и т.д.

Таблица 7 - Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования
ЗАО "Арсенал" на 01.01.2009 г.


Готовая продукция и товары для перепродажи:

01.01.2008

37560

01.01.2009

40597

За анализируемый период увеличилась величина готовой продукции и товаров для перепродажи на:

3037

Общая величина запасов и затрат:

01.01.2008

70863

01.01.2009

90041

За анализируемый период увеличилась величина запасов и затрат на:

19178

Доля готовой продукции и товаров для перепродажи в запасах и затратах:

01.01.2008

0.53

01.01.2009

0.451

Уменьшилась доля готовой продукция и товаров для перепродажи в запасах и затратах на:

-0.079

Наличие собственных оборотных средств:

01.01.2008

11967

01.01.2009

26198

Собственные оборотные средства за анализируемый период увеличились на:

14231

Недостаток собственных оборотных средств для полного формирования ими запасов и затрат составляет на 01.01.2008 г.

-58896

Недостаток собственных оборотных средств для полного формирования ими запасов и затрат составляет на 01.01.2009 г.

-63843

Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат:

01.01.2008

21226

01.01.2009

34450

Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов и затрат увеличились за анализируемый период на:

13224

Недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат на 01.01.2008 г. составляет:

-49637

Недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат на 01.01.2009 г. составляет:

-55591

Общая величина основных источников формирования запасов и затрат :

01.01.2008

40389

01.01.2009

45299

Общая величина основных источников формирования запасов и затрат увеличилась за анализируемый период на:

4910

Недостаток общей величины основных источников для формирования запасов и затрат на 01.01.2008 г составляет:

-30474

Недостаток общей величины основных источников для формирования запасов и затрат на 01.01.2009 г. составляет:

-44742



Сумма оборотных средств, остающаяся у предприятия, при погашении текущих обязательств 

01.01.2008

28003

01.01.2009

41598

За анализируемый период - 2008 г. в случае погашения текущих обязательств, увеличится остаток оборотных средств на:

13595

Совокупный недостаток (-) оборотных средств для текущей деятельности и погашения текущей задолженности на 01.01.2008 г составляет:

-34082

Совокупный недостаток (-) оборотных средств для текущей деятельности и погашения текущей задолженности на 01.01.2009 г составляет:

-34297

На основе рассчитанных показателей обеспеченности запасов и затрат источниками средств для их формирования можно классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. На 01.01.2008 г. предприятие имеет кризисное финансовое состояние, при котором оно находится на грани банкротства, поскольку денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд. На 01.01.2009 г. предприятие имеет кризисное финансовое состояние, при котором оно находится на грани банкротства, поскольку денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд.

2.3 Оценка деловой активности организации




Анализ деловой активности часто называют анализом качества управления фирмой. Подобный анализ очень трудно формализовать, свести к набору каких-либо количественных показателей. Здесь важно заглянуть «за цифры», оценить надежность и угадать истинные намерения руководства фирмы. В самых общих чертах такой анализ предполагает как качественную оценку (репутации фирмы и ее руководства, ее деловой истории, конкурентоспособности, широты рынков сбыта, наличия стабильных клиентов, потребителей), так и количественную оценку, включающую расчет абсолютных и относительных показателей.

К абсолютным показателям относятся объем реализации, величина активов фирмы, ее убытки, продолжительность производственно-коммерческого цикла и т.д. При анализе абсолютных показателей обычно проверяется выполнение «золотого правила экономики»: темпы роста прибыли должны превышать темпы роста выручки от реализации, которые в свою очередь должны превышать темпы роста активов.

Относительные показатели деловой активности обычно носят название коэффициентов управления активами. Здесь можно выделить две подгруппы: темпы роста основных показателей деятельности организации и коэффициенты оборачиваемости.

Оценка деловой активности предприятия представлена в Приложении Б. По результатам проведено анализа деловой активности можно сделать следующие выводы.

Повышается общая оборачиваемость имущества (ресурсов) в отчетном периоде по сравнению с предыдущем периодом. Снижается оборачиваемость всех оборотных средств.  Снижается оборачиваемость средств в расчетах. Увеличивается отвлечение средств предприятия, в форме дебиторской задолженности, из хозяйственного оборота. Увеличивается кредитование этими средствами других предприятий. Увеличиваются потери предприятия от инфляционного обеспечения дебиторской задолженности. В течении всего анализируемого периода отсутствовала дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты. Снижается оборачиваемость средств - дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты. Увеличивается отвлечение средств предприятия, в форме данного вида дебиторской задолженности из хозяйственного оборота. Увеличивается кредитование этими средствами других предприятий. Повышается оборачиваемость собственного капитала.  Повышается эффективность использования нематериальных активов. Увеличивается длительность финансового цикла, снижается инвестиционная привлекательность предприятия.

Проведенный анализ прибыльности  (Приложение В) предприятия позволяет сделать следующие выводы.

В отчетном периоде на каждый рубль выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) приходилось:

1. 81.41 копеек себестоимости реализации товаров, продукции, работ, услуг;

2. 8.33 копеек коммерческих расходов;

3. 0 копеек управленческих расходов;

4. 10.26 копеек прибыли

В отчетном периоде на каждый рубль выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) приходилось:

В предыдущем периоде на каждый рубль выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) приходилось:

1. 84.58 копеек себестоимости реализации товаров, продукции, работ, услуг;

2. 4.17 копеек коммерческих расходов;

3. 0 копеек управленческих расходов;

4. 11.25 копеек прибыли

В отчетном периоде по сравнению с предыдущем периодом произошли изменения в структуре 1 рубля выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей).копеек ;

- за счет изменения себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг на: -3.17 копеек ;

- за счет изменения коммерческих расходов на: 4.16 копеек ;

- за счет изменения управленческих расходов на: 0 копеек ;

- за счет изменения прибыли на: -0.99 копеек ;

В отчетном периоде на формирование прибыли до налогообложения оказывали влияние следующие факторы:

1. – прибыли от продаж: 127.41% ;

2. – полученные проценты: 0.0% ;

3. – уплаченные проценты: - 7.43% ;

4. – доходы от участия в других организациях: 0% ;

5. – прочие операционные доходы: 35.29% ;

6. – прочие операционные расходы: - 55.27% ;

Баланс факторов: 100% .



Рисунок 9 – Баланс факторов влияющих на прибыль до налогообложения в 2009 году
В предыдущем периоде на формирование прибыли до налогообложения оказывали влияние следующие факторы:

1. – прибыли от продаж: 140.66% ;

2. – полученные проценты: 0.0% ;

3. – уплаченные проценты: - 14.52% ;

4. – доходы от участия в других организациях: 0% ;

5. – прочие операционные доходы: 69.63% ;

6. – прочие операционные расходы: - 95.78% ;

Баланс факторов: 100% .



Рисунок 10 – Баланс факторов влияющих на прибыль до налогообложения в 2008 году
В отчетном периоде на формирование чистой прибыли оказывали влияние следующие факторы:

Прибыль до налогообложения: 156.14% ;

Отложенные налоговые активы: 2.01% ;

Отложенные налоговые обязательства: 4.63% ;

Текущий налог на прибыль: -53.52% ;

Баланс факторов: 100%.

В целях налогового учета предприятием за 2008 год признана большая сумма расходов, чем в целях бухгалтерского учета. Можно сделать вывод об эффективности налоговой политики предприятия.

В предыдущем периоде на формирование чистой прибыли оказывали влияние следующие факторы:

Прибыль до налогообложения: 149.28% ;

Отложенные налоговые активы: 0.68% ;

Отложенные налоговые обязательства: 5.78% ;

Текущий налог на прибыль: -44.18% ;

Баланс факторов: 100% .

На основе документов бухгалтерской отчетности проводится расчет показателей рентабельности на начало и конец анализируемого периода.

Таблица 12 – Анализ динамики показателей рентабельности ООО «арсенал» за 2009 год

Наименование показателя

Начало периода

Конец периода

Темп роста

%

Рентабельность продаж,%

11,25

10,26

-0,99

Рентабельность собственного капитала по балансовой прибыли, %

39,59

40,9

1,32

Экономическая рентабельность,%

18,56

20,26

1,69

Рентабельность перманентного капитала, %

33,65

37,01

3,36

Рентабельность активов по чистой прибыли

12,44

12,97

0,54



Прибыль от продаж за анализируемый период снизилась на 0,99%.Улучшается использование собственного капитала, повышается ликвидность предприятия, повышается статус собственников предприятия. Экономическая рентабеность значительно выше ставки рефинансирования, целесообразно повышение потенциала предприятия за счет привлечения заемных источников финансирования. Повышается эффективность перманентного капитала организации и рентабельность активов по чистой прибыли.

 Заключение


Как видим из проведенного анализа выручка от реализации снизилась на 79512 тыс.руб. или на 23,2%. Более медленными темпами снижалась себестоимость на 18,6%.

Среднегодовая стоимотсть ОПФ выросла за анализируемый период на 7,2%, соответственно увеличилась фондоотдача с 5,33 руб/ руб до 6,78 руб/руб.

Рентабельность продаж снизилась на 0,99 процентных пункта.

Увеличивается потенциал (возможности) предприятия. Потенциал предприятия в относительном выражении увеличился по массе применяемых активов на: 18.96%

Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг увеличилась на 23.2%. При росте потенциала повышается его использование.

Уменьшились нематериальные актива на 2 т.р. Уменьшается доля основных средств в активах с 40.29% до 34.47%. Структура активов становится менее устойчивой к инфляции, т.к. снижается доля основных средств, которые в меньшей степени подвержены инфляции. Дебиторская задолженность, платежи по которым должны поступить после 12 месяцев отсутствует, что является положительным явлением, т.к. в условиях кризиса платежей, вызванных различными, в основном, макроэкономическими факторами, независящими от предприятий, большинство предприятий, особенно в реальном секторе экономики имеют этот вид задолженности. Увеличивается дебиторская, задолженность платежи по которым должны поступить до 12 месяцев на 6431 т.р.- отрицательная тенденция. Увеличивается отвлечение средств, в форме этого вида дебиторской задолженности, из оборота предприятия. Увеличивается косвенное кредитование средствами данного предприятия других предприятий. Предприятие несет убытки от обесценивания дебиторской задолженности. Примите меры по своевременному взысканию этого вида задолженности.

Увеличивается величина медленно реализуемых активов на 19178 т.р. Этот показатель имеет негативное значение в случае продажи, ликвидации предприятия. Для действующего предприятия, если не происходит существенного снижения выпуска (продажи) товаров, продукции, работ, услуг, динамика этого показателя не имеет существенного значения.

На основе рассчитанных показателей обеспеченности запасов и затрат источниками средств для их формирования можно классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. На 01.01.2008 г. предприятие имеет кризисное финансовое состояние, при котором оно находится на грани банкротства, поскольку денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд. На 01.01.2009 г. предприятие имеет кризисное финансовое состояние, при котором оно находится на грани банкротства, поскольку денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд.

В отчетном периоде на каждый рубль выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) приходилось:

1. 81.41 копеек себестоимости реализации товаров, продукции, работ, услуг;

2. 8.33 копеек коммерческих расходов;

3. 0 копеек управленческих расходов;

4. 10.26 копеек прибыли

В отчетном периоде по сравнению с предыдущем периодом произошли изменения в структуре 1 рубля выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей).копеек ;

- за счет изменения себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг на: -3.17 копеек ;

- за счет изменения коммерческих расходов на: 4.16 копеек ;

- за счет изменения управленческих расходов на: 0 копеек ;

- за счет изменения прибыли на: -0.99 копеек ;

Прибыль от продаж за анализируемый период снизилась на 0,99%.Улучшается использование собственного капитала, повышается ликвидность предприятия, повышается статус собственников предприятия. Экономическая рентабеность значительно выше ставки рефинансирования, целесообразно повышение потенциала предприятия за счет привлечения заемных источников финансирования. Повышается эффективность перманентного капитала организации и рентабельность активов по чистой прибыли.


Список использованных источников


1.         Анализ финансово-экономической деятельности предприятий: Уч.пособие для ВУЗов / Н.П.Любушин, В.Б.Лещева, В.Г.Дьякова.-М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2009.- 471 с.

2.         Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / П.П. Табурчак, А.Е. Викуленко А.Е., Л.А. Овчиникова и др.; Под ред. П.П. Табурчака.-Ростов н/Д: Феникс, 2008. – 352 с.  

3.         Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. М.: Финансы и статистика, 2009.  С – 328с. .

4.         Богатко, А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта / А.Н. Богатко. - М.:  Финансы и статистика, 2007.-208 с.: ил.

5.         Гиляровская Л.Т., Соболев А.В. Факторный анализ показателей рентабельности активов коммерческих организаций// Аудит и финансовый анализ - №4 2006 С. – 23-41.

6.         Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000. 112с. http:// Режим доступа : www.aup.ru/books/m67/

7.         Глинский, Ю. Новые методы управленческого учета/ Ю. Глинский. // Финансовая газета.- 2006.- №52.- с. 5-9.

8.         Дружинин А.И., Дунаев О.Н. Управление финансовой устойчивостью, Екатеринбург: ИПК УГТУ, 2007 . 113 с.

9.         Донцова Л.В. , Никифорова Н.А. анализ финансовой отчетности : Учебное пособие. – 2-е изд. – М.: «Дело и Сервис», 2008. – 335с..

10.     Зайцев, Н.Л. Экономика промышленного предприятия: Учебник/ Н.Л. Зайцев. – 3е изд., перераб. и доп. – М.: Инфра-М, 2009.- 358с.

11.     Карлин, Т.Р. Анализ финансовых отчетов (на основе GAAP): Учебник/ Т.Р. Карлин, А.Р. Макмин. – М.: Инфра-М, 2008. – 448 с.

12.     Карпова, Т.П. Основы управленческого учета: Учебное пособие/ Т.П. Карпова. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 392с.

13.     Керимов, В.Э. Бухгалтерский учет на производственных предприятиях: Учебник/ В.Э. Керимов. - М.: Издательский Дом «Дашков и Ко», 2008. - 348с.

14.     Кондраков, Н.П. Бухгалтерский учет: Учебное пособие/ Н.П. Кондраков. – 3-е изд.,перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 635 с.

15.     Крылов, Э.И. Анализ эффективности инвестиционной и инновационной деятельности  предприятия: Учебное пособие/ Э.И. Крылов, И.В. Журавкова. - М.: Финансы и статистика, 2007.-384с.: ил.

16.     Межвузовский сборник научных трудов // Д.э.н. Бандурин В. В., д.э.н. Бандурин А. В., д.э.н. Есиповский И. Э., д.э.н. Зубов Д. Л., д.э.н. Орехов С. Аhttp://- Режим доступа :www.cfin.ru/bandurin/article/sbrn02/index.shtml

17.     Маркетинг, менеджмент, бухучет [Электронный ресурс] // Издательская группа «Дело и Сервис».- Режим доступа: http://www.dis.ru.

18.     Основы предпринимательской деятельности: Финансовый менеджмент. Учеб. Пособие. Под ред. В.М. Власовой. М.: Финансы и статистика, 2007 , 128с.


19.     Прыкин Б.В. Технико – экономический анализ производства: Учебник для ВУЗов . – М.; ЮНИТИ-ДАНА,2006. – 339с.


Приложение А


Таблица 1 - Сравнительный аналитический баланс на 01.01.2009 г.

Наименование статей

Коды строк

Абсолютные величины, тыс.руб.

Относительные величины, %

01.01.2008

01.01.2009

изменение, (+,-)

01.01 2008

01.01 2009

изменение, (+,-)

в % к вел на начало

в % к измен. итога баланса

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

1. Внеоборотные активы



















1.1 Основные средства

120

61752

62845

1093

40.3

34.5

-5.8

1.8

3.8

1.2 Нематериальные активы

110

31

29

-2

0

0

0

-6.4

0

1.3 Прочие внеоборотные активы

130..150

1405

1963

558

0.9

1.1

0.2

39.7

1.9

ИТОГО по разделу 1

190

63188

64837

1649

41.2

35.6

-5.6

2.6

5.7

2. Оборотные активы



















2.1 Запасы

210,220

70863

90041

19178

46.2

49.4

3.2

27.1

66

2.2 Дебиторская задолженность (после 12 мес.)

230

0

0

0

0

0

0



0

2.3 Медленно реализуемые активы

210.230 270

70863

90041

19178

46.2

49.4

3.2

27.1

66

2.4 Дебиторская задолженность (до 12 мес.)

240

17816

24247

6431

11.6

13.3

1.7

36.1

22.1

2.5 Краткосрочные финансовые вложения

250

0

0

0

0

0

0



0

2.6 Денежные средства

260

1409

3205

1796

0.9

1.8

0.9

127.5

6.2

2.7 Наиболее ликвидные активы

250, 260

1409

3205

1796

0.9

1.8

0.9

127.5

6.2

2.8 Прочие оборотные активы

270

0

0

0

0

0

0



0

ИТОГО по разделу 2

290

90088

117493

27405

58.8

64.4

5.6

30.4

94.3

Стоимость имущества

300

153276

182330

29054

100

100

0

19

100

3. Капитал и резервы



















3.1 Уставный капитал

410

4000

4000

0

2.6

2.2

-0.4

0

0

3.2 Добавочный капитал

420

31566

31566

0

20.6

17.3

-3.3

0

0

3.3 Резервный капитал

430

1000

1000

0

0.7

0.5

-0.2

0

0

3.4 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

470

38609

54472

15863

25.2

29.9

4.7

41.1

54.6

ИТОГО по разделу 3

490

75155

91035

15880

49

49.9

0.9

21.1

54.7

4. Долгосрочные пассивы

590

9259

8252

-1007

6

4.5

-1.5

-10.8

-3.4

5. Краткосрочные пассивы



















5.1 Заемные средства

610

19163

10849

-8314

12.5

6

-6.5

-43.3

-28.6

5.2 Кредиторская задолженность

620

42922

65046

22124

28

35.7

7.7

51.5

76.1

5.3 Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов

630

21

45

24

0

0

0

114.3

0

5.4 Доходы будущих периодов

640

129

81

-48

0

0

0

-37.2

-0.2

5.5 Резервы предстоящих расходов

650

6627

7022

395

4.3

3.9

-0.4

6

1.4

5.6 Прочие краткосрочные пассивы

660

0

0

0

0

0

0



0

ИТОГО по разделу 5

690

68862

83043

14181

44.9

45.5

0.6

20.6

48.8

Всего заемных средств

590+690

78121

91295

13174

51

50.1

-0.9

16.9

45.3

Итог баланса

300;700

153276

182330

29054

100

100

0

19

100

Величина собственных средств в обороте

490-190

11967

26198

14231

7.8

14.4

6.6

118.9

49

Чистые активы



75284

91116

15832

49.1

50

0.9







Приложение Б


Таблица  - Анализ деловой активности на 01.01.2009 г.

1. Коэффициент общей оборачиваемости имущества (ресурсов) (д1) характеризует скорость оборота (в количестве оборотов за период) всего имущества предприятия.

стр.010(ф.№2)

Д1пред-щий

2.321

 

(стр.300к+стр.300н)/2

Д1отчетный

2.516

 



Изменение

0.195

Положительная тенденция

Повышается общая оборачиваемость имущества (ресурсов) в отчетном периоде по сравнению с предыдущем периодом.

2. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств (д2) характеризует скорость оборота всех оборотных средств предприятия (как материальных, так и денежных).

стр.010(ф.№2)

Д2пред-щий

4.181

 

(стр.290н+стр.290к)/2

Д2отчетный

4.069

 



Изменение

-0.112

Отрицательная тенденция

Снижается оборачиваемость всех оборотных средств.  

3. Коэффициент оборачиваемости запасов (д3), исходя из объема продаж, показывает число оборотов запасов за анализируемый период.

стр.010(ф.№2)

Д3пред-щий

5.267

 

(стр.210к+стр.210н)/2

Д3отчетный

5.326

 



Изменение

0.059

Положительная тенденция

Повышается оборачиваемость запасов, исходя из объема продаж.  

3.1. Коэффициент оборачиваемости запасов (д3.1), исходя из объема затрат, включающим себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, а также коммерческие и управленческие расходы, показывает число оборотов запасов за анализируемый период.

Стр.020+стр.030+стр.040(ф.№2)

Д3.1пред-ий

4.675

 

(стр.210к+стр.210н)/2

Д3.1отчетный

4.78

 



Изменение

0.105

Положительная тенденция

Снижается оборачиваемость запасов, исходя из объема затрат.  

4. Коэффициент оборачиваемости денежных средств (д4) характеризует скорость оборота денежных средств.

стр.010(ф.№2)

Д4пред-щий

214.428

 

(стр.260н+стр.260к)/2

Д4отчетный

183.041

 



Изменение

-31.387

Отрицательная тенденция

Снижается оборачиваемость всех денежных средств.

5. Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (всей дебиторской задолженности) (д5) характеризует расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного предприятием. Значение этого коэффициента на предприятиях особенно велико в настоящее время, в условиях неплатежей.

 

стр.010(ф.№2)

Д5 пред-щий

26.251

 

((стр.230к+стр.240к)+(стр.230н+стр.240н))/2

Д5 отчетный

20.078

 



Изменение

-6.173

Отрицательная тенденция

Снижается оборачиваемость средств в расчетах. Увеличивается отвлечение средств предприятия, в форме дебиторской задолженности, из хозяйственного оборота. Увеличивается кредитование этими средствами других предприятий. Увеличиваются потери предприятия от инфляционного обеспечения дебиторской задолженности.

5.1. Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) (д5.1). Характеризует расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного предприятием.

стр.010(ф.№2)

Д5.1пред-ий

0

 

(стр.230н+стр.230к)/2

Д5.1отчетный

0

 



Изменение

0

 

В течении всего анализируемого периода отсутствовала дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты.

5.2. Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты) (д5.2), характеризует расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного предприятием.

стр.010(ф.№2)

Д5.2пред-ий

26.251

 

(стр.240н+стр.240к)/2

Д5.2отчетный

20.078

 



Изменение

-6.173

Отрицательная тенденция

Снижается оборачиваемость средств - дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты. Увеличивается отвлечение средств предприятия, в форме данного вида дебиторской задолженности из хозяйственного оборота. Увеличивается кредитование этими средствами других предприятий.

6. Срок оборачиваемости средств в расчетах (д6) характеризует средний срок погашения всей дебиторской задолженности в днях:

D6 = анализируемый период(дней)/d5

Д6пред-щий

13.7

Дней

Период

Д6отчетный

17.9

Дней



Изменение

4.2

Отрицательная тенденция

Увеличивается срок оборачиваемости средств в расчетах - всей дебиторской задолженности. Отрицательная тенденция.

6.1. Срок оборачиваемости дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, характеризует средний срок погашения этой дебиторской задолженности в днях:

D6.1 = анализируемый период(дней)/d5.1

Д6.1пред-ий

0



Период

Д6.1отчетый

0





Изменение

0

 

В течении всего анализируемого периода отсутствовала дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты.  

 

6.2. Срок оборачиваемости дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты, характеризует средний срок погашения этой дебиторской задолженности в днях:

D6.2 = анализируемый период(дней)/d5.2

Д6.2пред-ий

13.7

Дней

Период

Д6.2отчетный

17.9

Дней



Изменение

4.2

Отрицательная тенденция

Увеличивается срок оборачиваемости дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты. Отрицательная тенденция.  

7. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности характеризует расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного предприятию.

стр.010(ф.№2)

Д7пред-щий

8.604

 

(стр.620н+стр.620к)/2

Д7отчетный

7.822

 



Изменение

-0.782

Отрицательная тенденция

Снижается оборачиваемость кредиторской задолженности. Предприятие в большей степени стало использовать в своем обороте средства других предприятий.  

8. Срок оборачиваемости кредиторской задолженности характеризует средний срок возврата долгов предприятия по текущим обязательствам в днях:

D8 = анализируемый период(дней)/d7

Д8пред-щий

41.8

Дней

Период

Д8отчетный

46

Дней



Изменение

4.2

Отрицательная тенденция

Увеличивается срок оборачиваемости кредиторской задолженности. Предприятие замедлило расчеты по своим текущим обязательствам. Отрицательная тенденция.  

9. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала характеризует скорость оборота собственного капитала.

стр.010(ф.№2)

Д9пред-щий

4.95

 

(стр.490н+стр.490к)/2

Д9отчетный

5.082

 



Изменение

0.132

Положительная тенденция

Повышается оборачиваемость собственного капитала.  

10. Коэффициент отдачи нематериальных активов характеризует эффективность использования нематериальных активов.

стр.010(ф.№2)

Д10пред-щий

10711.344

 

(стр.110н+стр.110к)/2

Д10отчетный

14075.833

 



Изменение

3364.489

Положительная тенденция

Повышается эффективность использования нематериальных активов.

11. Фондоотдача основных средств характеризует эффективность использования основных средств предприятия.

стр.010(ф.№2)

Д11пред-щий

5.328

 

(стр.120н+стр.120к)/2

Д11отчетный

6.778

 



Изменение

1.45

Положительная тенденция

Повышается эффективность использования основных средств.

 

12. Длительность финансового цикла (д12) показывает в течении какого периода должны возмещаться предприятию его средства в виде стоимости произведенной продукции или оказанных услуг и реализовываться запасы и кредиторская задолженность в виде себестоимости произведенной продукции или оказанных услуг. Чем выше длительность финансового цикла, тем выше потребность в оборотных средствах

Д12 = д6+т/д3.1-д8

Д12пред-щий

48.9

Дней

 

Д12отчетный

47.2

Дней



Изменение

1.7

Отрицательная тенденция

Увеличивается длительность финансового цикла, снижается инвестиционная привлекательность предприятия.

Приложение В


Таблица  - Анализ прибыли  на 01.01.2009 г.

Наименование показателей

Код стр.

за 2008

за 2009

Отклонение (+,-)

Темп прироста %

Удельный вес выручки, %

Откл. удел. веса,%

за 2008

за 2009

1

2

3

4

5

6

7

8

9

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

010

422275

342763

79512

23.2

100

100

0

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

020

343775

289921

53854

18.6

81.4

84.6

-3.2

Валовая прибыль

029

78500

52842

25658

48.6

18.6

15.4

3.2

Коммерческие расходы

030

35194

14282

20912

146.4

8.3

4.2

4.1

Управленческие расходы

040

0

0

0

x

0

0

0

Прибыль (убыток) от продаж (строки 010-020-030-040)

050

43306

38560

4746

12.3

10.3

11.2

-0.9

Проценты к получению

060

3

2

1

50

0

0

0

Проценты к уплате

070

2527

3981

-1454

-36.5

0.6

1.2

-0.6

Доходы от участия в других организациях

080

0

0

0

x

0

0

0

Прочие доходы

090

11994

19089

-7095

-37.1

2.8

5.6

-2.8

Прочие расходы

100

18786

26256

-7470

-28.4

4.4

7.7

-3.3

Прибыль (убыток) до налогообложения (строки 050+060-070+080+090-100+120-130)

140

33990

27414

6576

24

8

8

0

Отложенные налоговые активы

141

437

125

312

249.6

0.1

0

0.1

Отложенные налоговые обязательства

142

1007

1062

-55

-5.1

0.2

0.3

-0.1

Текущий налог на прибыль

150

11651

8113

3538

43.6

2.8

2.4

0.4

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода

190

21769

18364

3405

18.5

5.2

5.4

-0.2



1. Статья Сакральная сущность ритуала и сущность сакральности в ритуале
2. Реферат на тему Animal Farm Interpretation Essay Research Paper Animal
3. Контрольная работа Анализ экономики отраслевого рынка, на котором функционирует ОАО АК Транснефть
4. Реферат на тему Military Essay Research Paper Thesis Military aircraft
5. Курсовая Юридические лица. Понятие. Образование и прекращение юридических лиц
6. Доклад Я - москвич
7. Курсовая Исследование рабочих процессов в рулевом приводе автомобилей
8. Сочинение на тему Життя і творчість Івана Франка
9. Курсовая на тему Правовой статус индивидуального предпринимателя в России
10. Курсовая Анализ деятельности предприятия 2 Исследование внутренней