Реферат Реинжиниринг коммерческих банков
Работа добавлена на сайт bukvasha.net: 2015-10-28Поможем написать учебную работу
Если у вас возникли сложности с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой - мы готовы помочь.
Предоплата всего
от 25%
Подписываем
договор
МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования
«ТАМБОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»
ИМ. Г.Р. ДЕРЖАВИНА
Академия экономики и УПРАВЛЕНИЯ
Кафедра «Финансы и кредит»
Контрольная работа, вариант №2
по дисциплине: «Реинжиниринг коммерческих банков»
Выполнила: студентка 5 курса, 508 гр.,
Плотникова Анна
Проверил: доцент, к.э.н., Полунин Л.В.
Тамбов 2010
Содержание:
1. Управление активами банка 3
2. Зарубежный опыт оценки деятельности банка. Рейтинговая система «КЭМЕЛ», ее содержание и возможности применения в России 14
3. Частное банковское обслуживание (private banking) перспективы развития в РФ 27
4. Пути повышения конкурентоспособности банка на рынке депозитарных услуг 35
Список использованной литературы 42
Управление активами банка
Управление активами - в банковском деле - набор принципов и методов оптимизации дохода от размещения средств, совершенствования банковских операций, методов работы и технологии сделок. Эффективность управления активами является одним из факторов, определяющих максимизацию доходности проводимых банком финансовых операций.
Управление активами представляет рационализацию путей и порядка размещения привлеченных банком средств.
Решением проблемы эффективного использования денежных средств, является «покупка» таких активов (предоставление ссуд и инвестиций), которые могут принести наивысший доход при уровне риска, на который готово пойти руководство банка. Однако управление фондами в коммерческих банках осложняется рядом факторов:
банки должны осуществлять размещение средств в строгом соответствии с законами и предписаниями органов контроля, это может быть, например, положение, обязывающее банки хранить определенную долю депозитов в форме наличных денег или запрещение инвестировать средства в обычные акции промышленных корпораций;
отношения между банками и их клиентами по ссудам и вкладам строятся на основе доверия и помощи;
держатели акций коммерческого банка, подобно всем прочим инвесторам, рассчитывают на норму доходности, соответствующую инвестиционному риску, и сравнимую по величине с прибылью от аналогичных инвестиций.
Основной вид коммерческой деятельности банка – предоставление кредита. Неспособность банка удовлетворять запросы клиентов в кредитах ведет к потере выгодных операций, снижению прибыли. Конфликт между прибыльностью и ликвидностью банка – центральная проблема, которую он решает при размещении средств. С одной стороны, банк ощущает давление держателей акций, заинтересованных в более высоких доходах, которые могут быть получены за счет кредитования заемщиков с сомнительной кредитоспособностью и сокращения неиспользуемых остатков. С другой стороны, руководство банка хорошо представляет, что такого рода действия снижают ликвидность банка, необходимую при изъятии вкладов и для удовлетворения спроса на кредит со стороны давних клиентов.
Активы коммерческого банка можно разделить на четыре основные категории:
кассовая наличность и приравненные к ней средства;
инвестиции в ценные бумаги;
ссуды;
здания и оборудование.
В России управление активами заключается в размещении средств в рамках первых трех категорий. Когда планируются вложения средств в здания и оборудование, следует предусмотреть наличие достаточных денежных средств в соответствующие периоды.
Первая составляющая банковских активов – «Наличные деньги и приравненные к ним средства». Органы контроля и регулирования требуют от коммерческих банков держать часть средств в наличной форме или в форме вкладов до востребования на счетах в других банках. Кассовая наличность необходима для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения спроса на ссуды и покрытия различных операционных расходов, включая заработную плату персонала, оплату различных материалов и услуг. Важным резервом являются наличные деньги в сейфах банка. Но руководство банка стремится сократить их величину до минимума, определяемого соображениями безопасности. К тому же в России издержки по охране и страхованию кассовой наличности весьма значительны, а доходов наличные деньги не приносят.
Если рассматривать такую составляющую банковских активов, как «Ценные бумаги», можно констатировать, что большая часть всех инвестиций в ценных бумагах приходится на государственные ценные бумаги. Инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки. Долгосрочные ценные бумаги обычно приносят более высокий доход в течение длительного периода. Для увеличения доходов банки обычно инвестируют средства в облигации государственных учреждений и - в ограниченных масштабах - в первоклассные облигации корпораций.
Основным видом деятельности коммерческих банков, с точки зрения получения доходов, является предоставление ссуд. Помещая средства в различного рода кредитные операции, руководство банка полагает первоочередной задачей получение высокого дохода при одновременном удовлетворении потребностей клиентов в кредите.
На сегодняшний день имеются три различных подхода к управлению активами:
метод научного управления;
метод общего фонда средств;
метод распределения активов.
Ни один из методов нельзя считать идеальным, поскольку у каждого из них свои достоинства и недостатки. Какой бы отдельный метод или комбинация методов ни принимались банком в качестве модели размещения средств в различные активы, главным остается сохранение рационального соотношения риска и прибыльности между отдельными категориями активных операций и между отдельными видами кредитов и инвестиций внутри каждой категории. Полезным средством в достижении цели получения максимальной прибыли является тщательное сопоставление предельных издержек привлечения средств с предельно возможными доходами от активных операций.
Рассмотрим более детально данные методы.
Метод научного управления активами.
Эта методика предполагает углубленный подход к решению управленческих проблем с использованием современных математических методов и компьютеров для изучения взаимодействия разных элементов в сложных моделях. Данный подход требует точного определения целей, установления связей между различными элементами проблемы, идентификации переменных, находящихся и не находящихся под контролем руководства банка, оценки возможного поведения неконтролируемых переменных и выявления тех внутренних и внешних ограничений, которые регламентируют маркетинговые действия. С применением данного метода делается попытка ответить на такие вопросы: в чем сущность проблемы? Каковы ее решения? Какой вариант наилучший?
Одним из используемых методов является линейное программирование. Данный метод позволяет увязывать проблему управления активами с проблемой управления пассивами, с учетом ограничений в отношении, как прибыльности операций, так и ликвидности.
Линейное программирование - метод математического моделирования, выражающий взаимосвязь различных элементов принятия решений в стандартной математической форме. Математические и вычислительные аспекты модели и ее конкретное применение достаточно сложные. Для облегчения практического использования сложных моделей созданы стандартные вычислительные программы. Крайне важно, чтобы руководство банка могло выделить те виды проблем в области принятия решений, которые можно освоить с помощью метода линейного программирования, в полной мере понимало банковское и экономическое содержание различных допущений модели, могло интерпретировать и оценивать результаты анализа.
В первую очередь, необходимо формулирование цели, которая выражается в виде целевой функции (уравнения) и должна быть оптимизирована. Оптимизация может состоять, например, в максимизации прибыли или минимизации издержек. В задаче управления активами цель - довести до максимальной величины прибыль от размещения активов в различные категории ценных бумаг, которые можно купить. Например, упростив ситуацию, предположим, что руководство банка намерено разместить средства в такой комбинации, которая принесет наибольший доход. Решающие переменные или возможные альтернативы могут включать краткосрочные государственные ценные бумаги, приносящие меньший доход (например, 4% годовых), долгосрочные правительственные облигации с более высоким доходом (5% годовых), первоклассные коммерческие ссуды (со средней доходностью 6%), срочные ссуды фирмам (средняя доходность 7%), обязательства по приобретению в рассрочку автомобилей (8%) и другие ссуды потребителям для покупки в рассрочку (12%). Если допустить, что переменная Х (X1, X2, ...) представляет суммы, которые будут инвестированы в различные категории, то получение прибыли (Р) от этих инвестиций можно изобразить следующей формулой:
Р = 0,04*Х1 + 0,05*Х2 + 0,06*Х3 + 0,07*Х4 + 0,08*X5 + 0,12*X6
Целью решения данной задачи будет максимизация прибыли - величины Р. Если банкир вправе идти на любой риск, не связан требованиями ликвидности и не должен соблюдать какие-либо юридические ограничения в отношении инвестиций, решение такого уравнения не составляет труда. Ответом будет инвестирование всех имеющихся средств в ссуды потребителям в рассрочку (Х6), приносящие 12% годовых или в другую кредитную операцию, обеспечивающую наивысший доход. Но это нереально, так как у банка есть другие клиенты, требующие внимания, существуют нормы регулирования банковских операций.
Руководители банка призваны составлять прогнозы и оценивать ожидаемый спрос на кредиты.
Модель линейного программирования достаточно эластична и может включать любые ограничения, желательные для руководства или требуемые органами контроля. Модель позволит также отразить в решении представления руководства о возможной динамике спроса на различные виды кредита и процентных ставок и даже о том, как изменятся нормы обязательных резервов.
Подобного рода оценки не только можно, но и необходимо учитывать, чтобы добиться максимизации прибыли в будущем.
Решение системы уравнений линейного программирования укажет, какие суммы целесообразно инвестировать в каждый вид активов, чтобы максимизировать прибыль при заданном наборе допущений, включенных в модель.
На завершающей стадии анализа руководство банка призвано принять на себя всю ответственность за формулирование модели и за решения, которые основываются на полученной благодаря данной модели информации.
Сейчас все большее количество российских банков использует вычислительную технику для решения сложных математических моделей, и все возрастающее число банкиров приобретают хотя бы минимальные знания в области методов научного управления.
Метод общего фонда средств.
Средства, за размещение которых отвечает коммерческий банк, поступают из различных источников, включая вклады до востребования, сберегательные, срочные вклады, а также собственный капитал банка. В основе данного метода лежит идея объединения всех ресурсов. Совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считаются наиболее подходящими.
В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей.
Указанный метод требует от банка равного соблюдения принципов ликвидности и прибыльности. Поэтому средства помещаются в такие виды активных операций, которые наиболее полно соответствуют данным принципам. Размещение средств осуществляется в соответствии с определенными приоритетами, назначение которых – помочь работникам оперативных отделов банка решить проблему сочетания ликвидности и прибыльности. Эти приоритеты показывают, какая часть каждого рубля из имеющихся у банка средств должна быть помещена в резервы первой или второй очереди, использована для ссуд и покупки ценных бумаг, чтобы это принесло предполагаемый доход. Вопросы инвестирования средств в земельные участки, здания и прочую недвижимость рассматриваются отдельно.
Задачей номер один при определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичного резерва. Эта категория активов носит функциональный характер, она не фигурирует в балансовых отчетах коммерческих банков. Тем не менее, ей придается большое значение. В первичные резервы включают те активы, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения заявок на кредиты. Это - главный источник ликвидности коммерческого банка. В большинстве случаев в роли первичных резервов фигурируют активы, включаемые в статью «Наличность и задолженность других банков», куда входят средства на счетах в Центральном банке, на корреспондентских счетах в других коммерческих банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также другие платежные документы в процессе инкассирования. Резервы первой очереди включают как обязательные резервы, служащие обеспечением обязательств по вкладам, так и остатки наличных денег, достаточные, по мнению руководства банка, для повседневных расчетов. На практике величину средств, включаемых в первичные резервы, определяют на основе среднего для всех примерно одинаковых банков отношения наличных активов к сумме вкладов, или к сумме всех активов. Для нормально функционирующего коммерческого банка можно считать, что примерно 15% поступивших средств следует отложить в виде кассовой наличности, чтобы решить проблему резервов первой очереди.
Задачей номер два при размещении средств будет создание «некассовых» ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход. Эти вторичные резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства. Основное назначение резервов второй очереди - служить источником пополнения первичных резервов. Объем вторичных резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Банку, у которого сумма вкладов и спрос на кредит сильно колеблется, требуется увеличенный резерв второй очереди, в сравнении с банком со стабильным объемом вкладов и кредитов. Как и в рамках резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств. Отправной точкой может служить общий показатель для всех банков страны, хотя он не всегда отвечает потребностям отдельного банка. В качестве примерного индикатора ликвидности банковской системы в целом иногда используется коэффициент, показывающий отношение суммы наличных денег и правительственных ценных бумаг в общей сумме вкладов во всех коммерческих банках. Руководство конкретного банка может взять для определения доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости ценных бумаг государства.
Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств - формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он имеет возможность предоставлять ссуды своим клиентам. Это основной вид банковской деятельности, приносящий доход. Ссуды - самая важная часть банковских активов, а доходы по ссудам - наиболее крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности.
В последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения законных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительно долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций – приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.
Использование метода общего фонда средств в управлении активами открывает банку широкие возможности выбора категорий активных операций. Этот метод устанавливает приоритеты, которые формируются в довольно общем плане. Указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по категориям активов и не дает окончательного решения проблемы «ликвидность - прибыльность», поскольку все зависит от интуиции и опыта банковского руководства.
Метод распределения активов.
Метод распределения активов, известный также как метод конверсии средств, позволяет преодолеть ограниченность метода общего фонда средств.
Модель распределения активов устанавливает, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов. С помощью данного метода делается попытка разграничить источники средств в соответствии с нормами обязательных резервов и скоростью их обращения или оборачиваемостью.
Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и срочными вкладами, и скорость их оборота, как правило, также выше, чем у других видов вкладов. Поэтому увеличенная доля каждой денежной единицы вклада до востребования должна помещаться в первичные и вторичные резервы и меньшая часть – в такие инвестиции, как ссуды под закладные на жилые дома или долгосрочные облигации муниципальных органов.
Главным преимуществом рассматриваемого метода является уменьшение доли ликвидных активов и вложение дополнительных средств в ссуды и инвестиции, что ведет к росту нормы прибыли. Сторонники метода распределения активов полагают, что повышение нормы прибыли достигается устранением избытка ликвидных активов, противостоящих сберегательным и срочным вкладам и основному капиталу.
Тем не менее, и этот метод имеет недостаток. Хотя в основу выделения различных «центров ликвидности – прибыльности» положена скорость обращения различных типов вкладов, на деле может не проявиться тесная связь между скоростью обращения вкладов той или иной группы и колебаниями общей суммы вкладов данной группы. Как показывает российская практика, часть средств, внесенных на вклад до востребования, долгое время или даже никогда не будет изъята и с полным основанием может быть инвестирована в долгосрочные высокодоходные ценные бумаги. Другим недостатком указанного метода является то, что он предполагает независимость источников средств от путей их использования. На деле это далеко не так. Например, банкиры-практики стремятся привлечь больше вкладов от коммерческих фирм, ибо эти фирмы, как правило, занимают деньги в том же банке, где им открыты счета. Следовательно, привлечение новых вкладов означает одновременно обязательство банка удовлетворить часть заявок на кредиты со стороны новых вкладчиков. А это значит, что часть новых вкладов должна быть направлена на кредитование владельцев данных вкладов.
Прочие недостатки в равной мере касаются и метода общего фонда средств, и метода распределения активов. Оба метода делают акцент на ликвидности обязательных резервов и возможном изъятии вкладов, уделяя меньше внимания необходимости удовлетворять заявки клиентов на кредит. Имеется и еще один недостаток: оба метода опираются на средний, а не на предельный уровень ликвидности.
Рассмотренные методы следует оценивать не как комплекс конкретных рекомендаций, дающий основу для принятия решений, а как общую схему, в рамках которой руководство банка способно более точно определить подход к решению проблемы управления активами с учетом требований рынка и интересов банка.
Использование любого из этих методов предполагает способность группы компетентных руководителей исследовать весь комплекс взаимосвязей и вводить те усложнения в анализ и принятие решений, которые соответствуют конкретному положению данного банка.
Зарубежный опыт оценки деятельности банка. Рейтинговая система «КЭМЕЛ», ее содержание и возможности применения в России
Развитыми странами, в которых банковский надзор и методология анализа развивались в зависимости от финансовых кризисов, изменений в экономике и политических событий, найдено методологическое единство процесса оценки состояния банка. В фокусе внимания находятся 5 ключевых областей, так называемые компоненты “CAMEL”, к которым относятся:
С (capital adequacy) - показатели достаточности капитала, определяющие размер собственного капитала банка, необходимый для гарантии вкладчиков, и соответствие реального размера капитала необходимому.
A (asset quality) - показатели качества активов, определяющие степень “возвратности” активов и внебалансовых статей, а также финансовое воздействие проблемных займов.
М (menegement) - показатели оценки качества управления (менеджмента) работы банка, проводимой политики, соблюдения законов и инструкций.
E (earnings) - показатели доходности или прибыльности с позиций её достаточности для будущего роста банка.
L (liquidity) - показатели ликвидности, определяющие достаточно ли ликвиден банк, чтобы выполнять обычные и совершенно неожиданные обязательства.
В США три главных учреждения по банковскому надзору – Федеральная Резервная система, Контролёр денежного обращения и Федеральная корпорация по страхованию депозитов – первоначально использовали свои собственные системы для оценки состояния коммерческих банков. С 1978 года действует соглашение, достигнутое этими учреждениями, о стандартизации подходов к оценке надёжности банков (то, чего не хватает в настоящее время российской банковской системе).
Так за рубежом утвердилась система CAMEL, которая включает в себя все важнейшие компоненты устойчивости банка, оцениваемые банковскими аудиторами. Хотя рейтинговая система CAMEL представляет собой стандартизированный метод оценки деятельности банков, её эффективность зависит от умения и объективности аналитиков, осуществляющих оценку банков, так как основу для анализа составляют результаты надзорной проверки на месте. Лишь часть показателей CAMEL возможно определить на основе внешней отчетности банка.
Рассмотрим подробнее основные компоненты данной рейтинговой системы.
Показатели достаточности капитала
. В трактовке CAMEL основными функциями капитала являются:
обеспечение адекватной базы роста (например, если для консервативной деятельности необходим меньший капитал, то для деятельности с повышенной долей рискованных займов – этот же уровень капитала уже не является достаточным);
поглощение возможных убытков (конечно, доходы позволяют поглощать текущие убытки, но их может оказаться недостаточно в долгосрочной перспективе);
защита негарантированных вкладчиков и кредиторов в случае ликвидации (то есть возможность обеспечить суммы сверх лимитов Федеральной корпорации по страхованию депозитов).
Перед подсчетом капитала необходимо определить состав капитала. Оплаченный акционерный капитал, надбавка к эмиссионному курсу акций, нераспределённая прибыль, общие резервы и резервы, предписываемые законодательством, обычно рассматриваются как капитал и иногда называют стержневым капиталом.
Другие виды капитала называют дополнительным капиталом. Сюда входят: резервы для переоценки основных фондов, свободные резервы, покрывающие будущие расходы от кредитов, и различные виды долговых инструментов, которые могут быть подчинены интересам вкладчиков.
Коэффициент рисковых активов рассчитывается по консолидированному отчету о финансовом положении банка на последнюю дату (включая филиалы внутри страны и за рубежом, если имеются соответствующие данные) и определяется следующим образом:
Так как коэффициент рисковых активов не определяет степень риска, связанного с различной структурой активов, он должен быть использован вместе с показателем качества активов для получения конечной оценки банковского капитала.
Далее будут рассмотрены критерии показателей и ограничительные условия, которые используются для получения совокупной оценки капитала.
Табл. 1. Шкала коэффициента рискованных активов
| Оценка капитала | Ограничительные условия качества активов |
| 1 | Качество активов должно оцениваться 1 или 2 |
| 2 | 3 или более |
| 3 | 4 или более |
| 4 | Капитал оценивается таким образом, если взвешенные по рискам активы наносят ущерб капиталу |
| 5 | если активы, классифицированные как потери, наносят ущерб капиталу |
Для оценок 1-4 коэффициент рисковых активов должен равняться или превышать специальный нормативный показатель связанный с отдельной оценкой капитала; для оценки 5 имеется верхний предел, ниже которого коэффициент рисковых активов гарантирует низкий рейтинг капитала. Рейтинг капитала ниже нормативного не обязательно исключает более благоприятную оценку активов как “сильных” или “удовлетворительных”. И, согласно оценке аналитика, более благоприятная оценка подтверждается и сообразуется с общим финансовым состоянием банка. Если нормативные условия не достигаются, то оценка капитала должна быть снижена до уровня, соответствующего размеру и риску классифицируемых активов.
Нормативы, используемые в процессе анализа, не предоставляют четких и критериев и не исключают элемент оценивания, однако любой отход должен быть зафиксирован и объяснён в обсуждении капитала в конфиденциальном разделе доклада аналитика.
По результатам анализа капитал оценивается от 1 до 5 баллов следующим образом:
Оценка 1 (сильный). Капитал сильный по отношению к:
объёму рисковых активов;
объёму критических и неполноценных активов;
ожидаемому росту банка, планам и перспективам;
качеству управления по отношению к а, b и с.
Обычно, банк с сильными или удовлетворительными активами или же банк, коэффициент рисковых активов которого равняется или превышает соответствующий процент в таблице, располагают капиталом с оценкой 1.
Оценка 2 (удовлетворительный). Капитал удовлетворительный по отношению к:
объёму рисковых активов;
объёму критических и неполноценных активов;
ожидаемому росту банка, планам и перспективам;
качеству управления по отношению к а, b и с.
Если управление с достаточной компетенцией может удовлетворительно разрешить небольшие трудности в пунктах a, b и c, то банковский капитал должен быть оценен 2, если качество активов не ниже 3 и относительный показатель рисковых активов равен или превышает соответствующий процент в таблице, приведённой ниже.
Оценка 3 (посредственный). Капитал не совсем достаточен по отношению к перечисляемым ранее пунктам.
Банковскому капиталу необходимо присвоить оценку 3, если отношение капитала к рассматриваемым пунктам неблагоприятно, управление играет смягчающую роль, такие условия обычно преобладают там, где качество активов ниже 4 и коэффициент рисковых активов равняется или превышает соответствующий процент в таблице, приведённой ниже.
Оценка 4 (критический). Капитал не является достаточным. Это обычно относится к банкам, чьи взвешенные классификации активов наносят ущерб акционерному капиталу или же чей коэффициент рисковых активов находится в соответствующих пределах, отраженных в таблице оценки достаточности капитала.
Оценка 5 (неудовлетворительный). Эта оценка присваивается в случаях, когда потери классифицированных активов наносят ущерб акционерному капиталу или же когда относительный показатель рисковых активов банка ниже предписанного уровня в таблице.
Показатель качества активов
. Обычно для оценки качества активов необходима проверка на месте. Аналитики, хорошо разбирающиеся в оценке ссуд и других кредитных услуг, основывают классификацию для проблематичных займов на основе анализа “возвратности”.
Система классификации стандартных, сомнительных активов и убытков позволяет проверяющему количественно определить рейтинг всех активов в рамках системы CAMEL, а также оценить достаточность резерва на случай убытков от кредитов.
Определение качества активов – наиболее известный и, по всей видимости, самый продолжительный этап надзорной проверки. В этой процедуре участвует большая часть персонала, осуществляющего проверку. При этом от каждого аналитика требуется субъективное суждение.
Активы по степени риска разделяются на несколько групп. Чтобы в дальнейшем более точно определить степень влияния риска на капитал банка, каждой категории активов придаётся определённый вес:
Табл. 2. Вес риска активов
| Группа активов | Вес (%) |
| Особого качества | 0 |
| Субстандартные | 20 |
| “Сомнительные” | 50 |
| Потери | 100 |
Рейтинг качества активов содержит 5 типов оценок.
Рейтинг 1 (сильный). Обычно такая оценка даётся, когда активы, взвешенные с учетом риска, не превышают 5 % капитала.
Рейтинг 2 (удовлетворительный). При оценке нужно руководствоваться теми же мотивами, что и ранее, но с учетом того, что взвешенные активы не должны превышать 15 % от общего капитала.
Рейтинг 3 (посредственный). Руководствоваться теми же мотивами, что указаны выше, с учетом того, что взвешенные активы не должны превышать 30 % от общего капитала.
Рейтинг 4 (критический). С учетом того, что взвешенные активы не должны превышать 50 % общего капитала.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный). Такая оценка даётся, когда взвешенные активы превышают 50 % от общего капитала.
Показатели доходности
. Прибыль может быть измерена количественно, то есть через соотношения. Показатель, чаще всего используемый для оценки прибыльности банка, – прибыль к средней величине активов. Он измеряется процентным отношением прибыли после уплаты налогов к активам, по которым была получена прибыль.
Доходы банка должны оцениваться исходя из уровня (количества) и структуры (качества). Для определения конечного рейтинга должны использоваться оба аспекта.
Количественный аспект доходов оценивается через анализ доходности банковских активов (определяется делением чистого дохода на среднюю величину общей суммы активов) за три года сравнительно с соответствующей группой банков. Следующие уровни общих сумм активов представляют собой общепринятые по США группы сравнения, которые используются при анализе доходов:
менее 50 млн. долл. США
50 - 100 млн. долл. США
100-300 млн. долл. США
300 млн. - 1 млрд. долл. США
1-5 млрд. долл. США
свыше 5 млрд. долл. США.
Средняя величина доходности за три года устанавливается для каждой из групп и рассчитывается по каждому банку из этой группы.
Табл.3 .Ориентиры доходности активов
| Рейтинг | Менее 1 млн.долл. | 100-300 млн.долл. | 300-1000 млн.долл. | 1-5 млрд.долл. | Более 5 млрд.долл. |
| 1 | 1,15 % | 1,05 % | 0,95 % | 0,85 % | 0,75 % |
| 2 | 0,95 % | 0,85 % | 0 ,75 % | 0,65 % | 0,55 % |
| 3 | 0,75 % | 0,65 % | 0,55 % | 0,45 % | 0,35 % |
| 4 | 0,75 % | 0,65 % | 0,55 % | 0,45 % | 0,35 % |
| 5 | Чистые убытки | Чистые убытки | Чистые убытки | Чистые убытки | Чистые убытки |
Доходы оцениваются по 5-ступенчатой рейтинговой системе.
Рейтинг 1 (сильный). Так оцениваются доходы, достаточные для полного резервирования против потерь и для прироста капитала при должном внимании к качеству активов и росту банка. Доходы, имеющие такой рейтинг, отражают доходность активов “высших” 15 % банков. Такие банки характеризуются высоким качеством активов и надежностью операционных результатов.
Рейтинг 2 (удовлетворительный). С подходом, рассмотренным выше, можно подойти к оценке (при выставлении рейтинга) банка, чьи доходы относительно статичны или даже сокращаются. Ему можно выставить удовлетворительный рейтинг, при этом доходность активов должна равняться или быть выше средней по трем годам группы сравнения. Оцениваемые доходы должны полностью обеспечивать создание резервов против убытков и прирост капитала.
Рейтинг 3 (посредственный). Такие доходы недостаточны для создания необходимых резервов против убытков и прироста капитала в соответствии с ростом бака. В целом доходность активов ниже, чем в среднем по группе сравнения, но выше, чем у “низших” 15 % банков в соответствующей группе.
Рейтинг 4 (предельный). Пока чистый доход положителен, так оцениваются доходы, когда доходность активов падает ниже уровня “низших” 15 % баллов.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный). Отражает уровень доходов, которые настолько неадекватны, что под вопросом оказывается жизнеспособность банка. Обычно, такие доходы отражают лишь чистые убытки, хотя и положительный чистый доход может оцениваться таким рейтингом, если значительные убытки покрываются за счет налоговых льгот поступлениями от ценных бумаг и другими неординарными статьями.
Показатели ликвидности. Ликвидность должна оцениваться на основе способности банка своевременно выполнять требования о выплатах по обязательствам и готовности удовлетворения потребностей в кредите со стороны обсуживаемых клиентов. Не существует единой формулы для оценки ликвидности различных банков. Ликвидность должна оцениваться исходя из способности банка выполнять свои обязательства.
Ликвидность отдельного банка оценивается (от 1 до 5) с учетом:
непостоянства депозитов;
степени надежности фондов, чувствительных к изменениям процентной ставки;
способности активов быстро обмениваться на наличность;
доступности денежных рынков;
всесторонней эффективности стратегии по управлению активами и пассивами и политики менеджмента в этой области;
соответствия внутренней политике по соблюдению ликвидности;
содержания, объема и антиципированного использования кредитных соглашений на будущую дату.
Ликвидность банков оценивается по следующей системе:
Рейтинг 1 (сильный). Уровень ликвидности обеспечивает более чем достаточный объем ликвидных активов или свободный доступ к внешним источникам ликвидности, для обеспечения способности своевременно выполнять обязательства по платежам и готовности удовлетворить кредитные нужды обслуживаемых клиентов.
Рейтинг 2 (удовлетворительный). Банку, снижающему ликвидность и увеличивающему заемные средства, но с еще приемлемыми показателями, можно выставить удовлетворительный рейтинг, предполагающий показатели ликвидности, которые находятся на уровне или чуть выше норм, принятых в соответствии с объемом и характером банковского бизнеса.
Рейтинг 3 (посредственный). Ликвидность характеризуется объемом ликвидных активов, который нельзя считать достаточным для полного покрытия спроса по обязательствам и адекватным для удовлетворения кредитных нужд клиентов без увеличения заемных средств, и уровнем заемных средств, которые уже достигли или превысили оптимальные пропорции.
Рейтинг 4 (критический). Показатели ликвидности значительно ниже принятых норм, соответствующих характеру банковского бизнеса. Обычно такие банки уязвимы в отношении потери доверия на денежном рынке.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный). Ликвидность настолько критична, что о дальнейшем ведении операций говорить не приходится. Такие банки требуют принятия незамедлительных оздоровительных мер или финансовой помощи с целью выполнения своих обязательств и соглашений о сделках на будущие даты.
Показатели менеджмента. Безусловно, менеджмент оценивается субъективно, поэтому не могут быть использованы относительные показатели, как это делается с другими компонентами системы CAMEL.
Оценка менеджмента начинается с оценки “совершенства” банка. Банки с хорошим управлением должны иметь достаточный капитал, хорошее качество активов, достаточную прибыль и удовлетворительную ликвидность. Поэтому аналитики, использующие систему CAMEL, не оценивают менеджмент до тех пор, пока не получат данные по остальным четырем показателям.
Деятельность администрации оценивается широким перечнем объективных и субъективных факторов. В дополнение к таким факторам, как достаточность капитала, качество активов и прибыльность, деятельность руководства оценивается и по другим параметрам:
техническая компетентность, способность к лидерству и административной работе;
соблюдение правил ведения банковской деятельности;
способность планировать и реагировать на изменяющиеся обстоятельства;
адекватность внутренней политике;
преуспевание;
тенденция к самостоятельному ведению дел;
стремление к удовлетворению общественных потребностей в банковских услугах.
Рейтинг 1 (сильный). Руководство успешно исполняет свои обязанности в любой ситуации. Это исполнение с учетом всех факторов является высокоэффективным и демонстрирует постоянную готовность успешно справиться с существующими или предвидимыми проблемами, которые могут возникнуть по мере исполнения банком своих функций.
Рейтинг 2 (удовлетворительный). Несмотря на некоторые недостатки в решении мелких проблем, руководство остается компетентным и способным управлять банком вне опасности. В целом, администрация вполне соответствует возложенным на нее обязанностям и продемонстрировала удовлетворительное поведение в рассматриваемой ситуации.
Рейтинг 3 (посредственный). Такому руководству из-за недостатка в некоторой мере компетентности трудно исполнять обязанности в рассматриваемой ситуации. Это обусловливается либо скромным характером при способностях выше средних, либо действительно способности слишком низки, чтобы управлять банком данного размера и типа.
Рейтинг 4 (критический). Этот рейтинг является индикатором такого руководства, которое не соответствует характеру исполняемых им обязанностей. В большинстве случаев банки с такой администрацией могут оцениваться смешанным рейтингом, который указывает на уязвимость (зачастую из-за критического уровня капитала, качества активов, дохода или ликвидности) или свидетельствует об ухудшении состояния в этих сферах, с чем руководство не в состоянии справиться.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный). Это низший рейтинг; применяется в тех случаях, если продемонстрирована полная некомпетентность. В таких случаях руководство должно быть усилено или полностью заменено.
После того, как были оценены все пять показателей (каждый из них получает номер от “1” (“хороший”) до “5” (“неудовлетворительный”), определяется сводная оценка. Пять показателей складываются и делятся на 5.
Сводная оценка дает банковскому аналитику ясное представление о том, является ли банк в целом “хорошим”, “удовлетворительным”, “достаточным”, “критическим” или “неудовлетворительным”.
Сводный рейтинг = 1 (1-1,4) -
Strong (сильный). Полностью здоров во всех отношениях. Устойчив по отношению ко внешним экономическим и финансовым потрясениям. Нет необходимости во вмешательстве органов надзора.
Сводный рейтинг = 2 (1,5-2,4)
- Satisfactory (удовлетворительный). Практически полностью здоров. Стабилен и может успешно преодолевать колебания в деловом мире. Вмешательство органов банковского надзора ограничено и осуществляется лишь в том объеме, который необходим для исправления выявленных недостатков.
Сводный рейтинг = 3 (2,5-3,4) -
Fair (посредственный). Наличие финансовых, операционных или технических слабостей, варьирующих от допустимых уровней до неудовлетворительных. Уязвим при неблагоприятных изменениях экономической ситуации. Может легко разориться, если принимаемые меры по преодолению слабостей оказываются неэффективными. Необходимо дополнительное вмешательство органов банковского надзора с целью устранения недостатков.
Сводный рейтинг = 4 (3,5-4,4) -
Marginal (критический). Банк имеет серьезные финансовые проблемы. Без проведения корректирующих мер сложившаяся ситуация может привести к подрыву жизнеспособности в будущем. Существует большая вероятность разорения. Необходимы тщательный надзор и контроль, а также конкретный план преодоления выявленных недостатков.
Сводный рейтинг = 5 (4,5-5) -
Unsatisfactory (неудовлетворительный). Огромная вероятность разорения в ближайшее время. Выявленные недостатки настолько опасны, что требуется срочная поддержка со стороны акционеров или других финансовых источников. Без проведения корректирующих мероприятий, вероятнее всего, будет ликвидирован, объединен с другими или приобретен.
По мнению ведущих российских банкиров, существующие сегодня в России инструменты оценки финансового состояния коммерческих банков не отвечают требованиям времени и сегодняшней необходимости в информации. Широко используемые “системы оценок”, построенные на расчете коэффициентов по данным исключительно баланса без анализа внутреннего качества счетов, могут давать большую долю погрешности, а баланс в виде остатков по счетам не позволяет адекватно оценить качество активов и обязательств банка, отразить его реальное положение.
Вместе с тем, положительной тенденцией можно считать тот факт, что в современной России начали уделять серьёзное внимание вопросам надёжности банковской системы и отдельного коммерческого банка.
Сегодня изучаются (в целях приближения к российским нормам и стандартам) и публикуются широко известные западные методики (такие как рейтинговая система CAMEL), появились свои наработки: например обязательная к предоставлению в Центральный Банк общая финансовая отчетность коммерческих банков по Инструкции № 17, в целях заполнения информационного вакуума, Банком России открыт Аналитический центр финансовой информации.
Частное банковское обслуживание (private banking) перспективы развития в РФ
Под термином "private banking" (индивидуальное обслуживание банком состоятельных частных лиц - владельцев крупных капиталов) как в России, так и за рубежом понимается комплексное управление личными средствами клиента.
Специфика private banking в том, что каждая услуга должна быть сформирована индивидуально под потребности конкретного клиента. Основная задача банка, ориентированного на индивидуальное обслуживание, - стать для своих клиентов партнером в вопросах управления их личными средствами, организации обслуживания средств и расходов как самого клиента, так и членов его семьи. При этом клиент получает своего персонального менеджера, и тот, исходя из круга проблем, в решении которых нуждается клиент, предлагает ему ряд индивидуальных схем, из которых клиент выбирает наиболее подходящую для них.
Обслуживание состоятельных клиентов для российских банков становится все более привлекательным направлением бизнеса. Однако владельцев крупных состояний (более 1 млн долл.) в России не так много - всего около 84 тыс. человек. За 2004 г. их количество выросло на 5,4%, активы с 544 млрд долл. до 573 млрд долл. Однако к 2010 г. число таких состояний удвоилось.
Российский private banking зарождался как особая категория услуг некоторых универсальных банков для VIP-клиентов. Однако буквально за последние несколько лет эта практика развилась в обособленное направление банковской деятельности. Среди российских банков, предлагающих услуги элитного банковского обслуживания, - ИБГ "НИКойл", ОАО "МДМ-Банк", АКБ "Росбанк", ОАО "Сбербанк России", ЗАО "Номос-Банк", ОАО "Банк Москвы", ОАО АКБ "Союз", ОАО Банк "Петрокоммерц", ОАО "Внешторгбанк", ОАО "БАНК УРАЛСИБ" и некоторые другие финансовые структуры. Подобные услуги начали оказывать отдельные филиалы Ситибанка, Райффайзенбанка, Дойче-банка.
Услуги частного банкинга подразделяются на три составляющие: банковские, консультативные и дополнительные продукты. К первым относятся расчетно-кассовое обслуживание, депозиты, "металлические" счета, пластиковые карты, аренда индивидуальных сейфовых ячеек, ответственное хранение драгоценных металлов, доверительное управление. Консультационная поддержка оказывается клиентам как до осуществления той или иной финансовой операции, так и в процессе ее, а также после завершения. Клиент может получить и квалифицированную консультацию в области валютного и налогового законодательства, организации всех видов страхования, купли-продажи и аренды имущества. К дополнительным продуктам относятся те услуги, которые не имеют никакого отношения непосредственно к банковской деятельности. Например, можно арендовать на необходимый срок не только какой-либо старинный замок, но и коллекцию живописи, скульптур и антиквариата. К этой же группе услуг можно отнести содействие в планировании семейного бюджета. По мнению экспертов, обеспеченный, но занятой человек зачастую просто не имеет времени для планирования собственного семейного бюджета - аккуратного соотношения доходов и расходов.
Private banking - это не просто VIP-обслуживание. Следует понимать разницу между таким видом банковского обслуживания, как private banking, и VIP-обслуживанием. VIP-клиентом банка может стать любой из топ-менеджеров компаний, обслуживающихся в нем. Такому клиенту, естественно, доступны все продукты и услуги банка, но этот сервис все равно не сравним с услугой private banking.
Private banking - это право клиента иметь своего личного банкира и доступ к лучшим технологиям российского финансового рынка, одновременное получение в одном месте и из одних рук банковских, инвестиционных и страховых услуг, программ обучения детей и накопительных пенсионных программ для родителей и многого другого.
Классическая (европейская) стратегия private banking заключается в том, чтобы просто сохранять капитал клиента, а если преумножать его, то только консервативно. Но обеспечить финансовый комфорт и безопасность личного капитала - это сегодня по силам и российскому частному банку, в котором, кстати, в отличие от его западных коллег платы за членство пока еще нет.
Помимо более высокой доходности вложений есть и другие плюсы обслуживания именно в российских банках. Так, крупные универсальные банки в Швейцарии в сравнении с классическими частными банками предлагают более широкий набор услуг - например, кредитуют своих клиентов. Но российские банки пошли еще дальше: расчетно-кассовое обслуживание, депозиты, управление активами, финансовый инжиниринг, налоговое планирование - таков далеко не полный перечень их услуг для состоятельной клиентуры.
Кроме того, российские банки предлагают клиентам инвестировать в нетрадиционные инструменты, например в винные коллекции или коллекции картин. Среди других "экзотических" услуг российского частного банковского обслуживания можно упомянуть реализуемый в ИБГ "НИКойл" такой банковский продукт, как прокат ювелирных украшений на небольшой срок.
Понятие private banking включает два направления. Первое - это управление средствами клиента, их размещение на российском и международном рынках с учетом готовности клиентов принимать тот или иной риск и получать соответствующие доходности. Это классические услуги private banking, предлагаемые западными финансовыми институтами уже не одно столетие. Второе направление учитывает традиции российского бизнеса и ментальность российского клиента, что предполагает особое отношение к его потребностям. Основная задача банка в развитии направления private banking - стать для VIP-клиента не столько расчетным институтом, сколько партнером в вопросах, касающихся управления личными средствами.
Частный банкинг - очень рентабельный бизнес. Привлечь на депозит одного клиента с суммой, например, в 1 млн долл. банку выгоднее, чем обслуживать тысячи мелких вкладчиков. Поэтому развитие нового направления и стало насущной необходимостью любого банка. Банкам не столь важна прибыльность работы с VIP-клиентом, сколько его средства, полученные в оборот. Плата за услуги private banking всегда индивидуальная, она может составлять как 1%, так и 0,1% от суммы операции. Все зависит и от статуса клиента, и от сложности работы, которую выполняет банк. Иногда банк вообще не берет никакой комиссии, ведь добрые отношения с клиентом - это тоже очень важный капитал. Спрос на услуги частного банкинга постоянно растет.
Табл. 4. VIP клиенты российских банков
В рамках private banking разрабатывается индивидуальная финансовая схема обслуживания клиента, позволяющая увеличить его капитал. Самые простые способы - открытие срочного депозита на лучших условиях или передача средств клиента в доверительное управление. Специалисты банков помогают клиентам сформировать портфель российских или иностранных ценных бумаг и эффективно управлять им с учетом индивидуальных предпочтений клиентов.
По словам банкиров, клиентами особо востребованы высокотехнологичные продукты и финансовые услуги, предоставляемые через Интернет, элитные пластиковые карты, депозиты с расширенными сервисными возможностями, инструменты фондового рынка с повышенной доходностью. Все большую популярность приобретает доверительное управление портфелями ценных бумаг.
Построение эффективной и качественной системы обслуживания состоятельных клиентов обусловлено многими факторами и проблемами, которые следует принимать во внимание финансовому институту, поставившему цель занять определенную долю данного рынка. Поэтому четкое определение подобных факторов, конкурентных преимуществ и выявление потенциальных проблем, присущих конкретному банку, будет являться насущной необходимостью для конечного успеха при работе с состоятельными людьми.
Анализируя общую специфику данного банковского бизнеса, можно сказать что, когда речь заходит об элитном частном банковском обслуживании, естественно, в первую очередь подразумевается безупречный сервис наивысшего класса, предоставляемый банком посредством персонального менеджера высшей квалификации и
широкий спектр услуг, часто носящих характер персонифицированности и определяющих высокий статус их потребителя.
Говоря более подробно о спектре услуг, нужно отметить, что даже если спрос на какие-то их виды будет относительно мал или вообще будет отсутствовать, тем не менее, удалять из продуктовой линейки такие виды не следует. Поскольку для состоятельного клиента будет важен сам факт наличия у банка большого ассортимента в сервисно-продуктовом ряду, из которого теоретически можно выбрать все, что придется по душе. Иными словами, необходимо чтобы клиент видел всю мозаику, а не ее отдельные элементы.
Следует отметить что, одна из существенных проблем, которая может возникнуть - это дефицит специалистов в области управления капиталами состоятельных клиентов. Таким образом, финансовый институт, решая эту проблему должен либо сам растить соответствующих профессионалов (персональных менеджеров) либо переманивать их у конкурентов.
Передавая капитал под управление в банк, состоятельный клиент должен быть четко уверен, что с его деньгами ничего не случится. Следовательно, здесь определяется другой фактор успеха - деловая репутация банка и доверительное отношение к нему со стороны клиента. Как правило, состоятельный клиент приходит на обслуживание в банк по совету своих друзей, партнеров по бизнесу или коллег, т.е. через «косвенное» привлечение. И именно учитывая наличие «косвенного» привлечения, деловая репутация является очень значительным фактором успеха при работе с состоятельными людьми.
Принимая во внимание специфику российского рынка элитного частного банковского обслуживания и концентрируясь на ожиданиях клиентов относительно доходности на капитал, переданный под управление, выделяется следующий фактор - возможность преумножения средств. Достижение этой цели возможно через разработку оптимальных и эффективных инвестиционных стратегий доверительного управления, учитывающих соотношение риск-доходность для каждого индивидуального клиента, т.е. определяя предпочтения и возможный уровень принятия риска ради доходности в каждом индивидуальном случае.
Следует отметить что, развивая программы обслуживания состоятельных клиентов, необходимо делать акцент на сервис наивысшего класса и широкий спектр предоставляемых продуктов и услуг, наличие высококвалифицированного персонала и безупречной деловой репутации финансового института, способность обеспечить не только сохранность вложенных средств клиента, но также преумножение его капитала. Наличие вышеперечисленных факторов в совокупности позволит создать прочную основу для эффективного развития элитного частного банковского обслуживания как одного из наиболее прибыльных направлений в современном банковском деле.
У каждого банка, работающего на рынке private banking, есть своя специфика. Так, Ситибанк предлагает для клиентов, работающих по программе CitiGold, индексируемые депозиты (ИД) - срочные депозиты с переменной доходностью, номинированные в рублях или иностранной валюте. ИД подходят для клиентов, предпочитающих увязывать доходность своих вкладов с рыночными показателями, например с курсом валюты или фондовыми индексами. По условиям ИД клиенту гарантирован возврат основной суммы депозита, однако минимальный процентный доход может быть как гарантирован, так и нет - в зависимости от условий размещения. Кроме того, клиентам предлагается и сотрудничество с рядом международных паевых и инвестиционных фондов. Например, часть своих средств клиент может разместить на зарубежных рынках при помощи инвестиционных центров, расположенных в Лондоне или Женеве. В банке "Зенит" готовы оказать организационное и консультационное содействие в подборе и приобретении бизнеса для клиентов. При этом банк не просто сводит продавца и инвестора, а в соответствии с заказом готовит этот специфический продукт и технику его реализации самым тщательным образом, привлекая аналитиков, оценщиков, маркетологов и других необходимых специалистов. В банке "Глобэкс" предлагается программа Family office, в рамках которой личный менеджер может быть доступен не только самому клиенту, но и членам его семьи. Им могут быть предложены такие услуги, как налоговое планирование, юридические консультации, подбор и оформление страховых и пенсионных продуктов, консультации по подбору учебных заведений за рубежом.
Подводя итоги, можно сказать о том, что тенденция по продвижению российских услуг по качеству и количеству к западным стандартам очевидна, хотя законодательство, прежде всего валютное и налоговое, не позволяет российским банкам оказывать услуги private banking на том же уровне, что и на Западе. В настоящий момент на рынке наблюдается повышение предложения и соответственно конкуренции, что происходит на фоне динамично растущего благосостояния многих потенциальных (и реальных) потребителей услуг private banking.
4. Пути повышения конкурентоспособности банка на рынке депозитарных услуг
Обеспечить достаточный уровень конкурентоспособности банка на рынке депозитарных услуг можно только в случае превращения финансового рынка в целом в региональный финансовый центр.
Он должен будет выполнять три основные функции, выступая как:
центр ликвидности ценных бумаг национальных компаний;
точка входа для иностранных инвесторов на российский рынок;
точка выхода (доступа) российских инвесторов к международному рынку капитала.
Среди мер по формированию такого центра можно выделить развитие рынка РДР, допуск ряда участников из стран СНГ на российский рынок, и обеспечение централизованного клиринга. Чтобы иностранные инвесторы обращались за российскими акциями на российский рынок, необходимо также развитие рынка конверсионных операций, прежде всего евро-рубль, и развитие рынка производных инструментов для хеджирования возникающих рисков.
Депозитарная деятельность коммерческого банка представляется перспективным направлением деятельности для банков, желающих расширить круг своих клиентов за счет предоставления им большого спектра услуг, усовершенствования депозитарных технологий и приведения депозитарного учета к единым стандартам. Все это в совокупности со снижением рисков позволит повысить их привлекательность для субъектов экономических отношений, желающих работать на рынке ценных бумаг.
В России пока нет статистических данных о том, какова доля финансовых активов на балансах предприятий (в США она сегодня превышает 90%), но тенденция налицо.
И с учетом этого, как сказал зампред ЦБ РФ: «Представляется ясным, что сегодня второй контур денежного обращения, а именно обращение ценных бумаг, все больше становится «кровеносной системой» экономики практически любой развитой страны, может быть, даже более важной, чем обращение непосредственно денег по счетам в коммерческих банках».
Выход российского фондового рынка на мировые уровни по масштабам и оборотам торгов, повышение конкурентоспособности российского рынка должны обеспечиваться соответствующим развитием депозитарной, расчетной и торговой инфраструктуры рынка на базе мировых стандартов.
Что необходимо делать, чтобы развивать финансовую инфраструктуру? Существует стратегия развития финансового рынка, в ней четко изложены основные инициативы, которые необходимо реализовать: закон об организованных торгах, закон о клиринге, закон о Центральном депозитарии. Сегодня российская инфраструктура находится в состоянии готовности к большому скачку или большому качественному изменению.
Основные задачи, которые сейчас решаются инфраструктурой.
Первая – это улучшение взаимодействия между участниками, в первую очередь, клирингового и расчетного секторов инфраструктуры, что, по словам Н.Егорова, для российского рынка более чем актуально.
Вторая - минимизация рисков.
Третья - развитие корпоративного управления расчетных и клиринговых организаций.
В России к этому добавляется еще две задачи. Кроме необходимости скорейшего принятия важнейших для рынка законов об организованной торговле, клиринге и Центральном депозитарии, это внедрение на рынке единых стандартов.
Говоря о развитии финансовой инфраструктуры в России, стоит подчеркнуть, что тенденции этого развития совпадают с общемировыми тенденциями.
Это глобализация, это интеграция и консолидация международной инфраструктуры, это кооперация как на национальном, так и на межнациональном уровне. И все это на фоне растущей конкуренции.
По темпам капитализации инфраструктуры (рост в 3,5 раза только за 2006 год) Россия уступает только Китаю. Также отмечается стремительный рост количества участников рынка. После проведенных в прошлом и текущем годах крупных IPO количество инвесторов достигло 500 тыс. человек (против 150 тыс. в начале 2006 г.).
До сих пор российский рынок развивался и развивается, основываясь только на торговле акциями российских эмитентов, причем не очень большого их числа (российский рынок состоит из 10-15 ликвидных инструментов, которые обеспечивают 90% объемов операций на рынке). При этом некоторая, достаточно существенная, доля рынка находится не в пределах Российской Федерации - торговля происходит на иностранных биржах в форме глобальных и американских депозитарных расписок. С учетом этого, вопрос, сохранится ли ликвидность на национальном рынке, и что будет, если нет, не представляется праздным.
Капитализация этого рынка, его объем уже сопоставимы с ВВП и все что на этом рынке происходит, будет сказываться на динамике развития экономики России в целом.
Если наблюдается перетекание ликвидности на иностранные биржи, то оно может быть абсолютно не предсказуемым. То есть управление экономикой в целом будет представлять собой некоторую проблему.
Общий рост финансовых ресурсов и их глобальная переориентация в сферу ценных бумаг обусловлена значительным прогрессом технологий и инфраструктуры фондового рынка, делающим вложение средств в ценные бумаги и управление ими более простым, доступным и эффективным.
На современном рынке основной акцент делается на создание и развитие систем, связанных с учетом прав на ценные бумаги.
При этом инфраструктура рынка ценных бумаг, одной из основных составляющих которой и являются депозитарии коммерческих банков, должна быть адекватна мировым требованиям, в связи с переводом всей банковской отчётности на международные стандарты.
Формирование эффективной депозитарной системы – необходимое условие для стимулирования накоплений и трансформации сбережений в инвестиции (ценные бумаги, которые хранятся, учитываются в депозитарии) и обеспечения всего комплекса прав инвесторов.
Причем развитие депозитарной деятельности российских коммерческих банков служит необходимой основой, как для нормального функционирования рынка ценных бумаг, так и для повышения эффективности работы банка на основе комплексного всестороннего банковского обслуживания клиентов.
Для повышения конкурентоспособности в этой сфере необходима реализация следующих направлений:
расширение клиентской базы за счет обслуживания новых классов депонентов;
удешевление и оптимизация операций, автоматизация, электронный документооборот, сквозное исполнение (STP);
увеличение списка обслуживаемых бумаг и их типов;
улучшение взаимодействия с регистраторами;
освоение новых процессов и операций, расширение множества оказываемых услуг, а также совершенствование системы денежных расчетов по операциям с ценными бумагами.
Следует иметь ввиду, что депозитарные услуги в значительной степени остаются бизнесом отношений, которые основаны на качественном обслуживании клиентов, а ограничение емкости рынка и сосредоточение основной массы инвесторов в нескольких крупных городах России усиливает конкуренцию среди депозитариев за привлечение новых клиентов и удержание имеющихся.
Однако, острая конкуренция ведет к улучшению качества основных услуг и сопутствующих сервисов. Но практически все операторы рынка предлагают клиентам стандартный набор услуг.
За последние годы система расчетов по ценным бумагам в нашей стране прошла длительный и сложный путь становления, но необходимо дальнейшее ее совершенствование. При этом наиболее остро стоит задача по обеспечению надежной защиты прав собственности на ценные бумаги, устранению рисков неисполнения или несвоевременного исполнения сделок с ценными бумагами. Исполнение фондовых сделок подразумевает как перевод ценных бумаг со счета продавца на счет покупателя, так и перевод
денежных средств со счета покупателя на счет продавца.
С точки зрения будущей перспективы развития рынка, приоритетом должна стать интеграция расчетов по ценным бумагам и денежным средствам в единый процесс поставки против платежа. Это сделает инфраструктуру в России более привлекательной для иностранных инвесторов.
Переход к надежной и эффективной платежной системе, предполагает:
наличие надлежащей правовой основы, гарантирующей юридическую безопасность операций;
включение механизма контроля финансовых и операционных рисков;
работоспособность и дешевизну для пользователей.
Основными путями повышения эффективности депозитария являются
стандартизация процессов и применение технических усовершенствований, связанных с электронными процедурами и применением новейших технологий.
Не менее значимым следует считать способ получения и передачи информации для принятия соответствующих IT-решений для всех типов клиентов, как имеющим доступ к счетам через Интернет, так и работающих по СВИФТ или с бумажной формой.
Учитывая тот факт, что деятельность коммерческих банков подчинена законодательным и нормативным актам, то и депозитарная не может бать исключением. Однако на сегодняшний момент нормативная база, регулирующая деятельность депозитария, не в полной мере охватывает его возможности на рынке ценных бумаг.
Депозитарий коммерческого банка сталкивается со множеством проблем в сфере законодательной базы регулирования его деятельности.
Нет единства правил ведения депозитарной деятельности и могут возникать практические проблемы при взаимодействии депозитария и депонента, а также между различными депозитариями.
На законодательном уровне нет чёткости в определении статуса попечителя счёта депо и порядка его взаимодействия с депозитарием, владельцем счёта депо.
Не соблюдаются условия депозитарного договора об уведомлении клиентов о изменениях этих условий не позднее, чем за десять дней до момента ввода их в действие, т. е. условия осуществления депозитарной деятельности не могут быть изменены депозитарием коммерческого банка в одностороннем
порядке, а только по обоюдной договоренности сторон (депозитария и депонента).
При работе депозитария коммерческого банка в качестве профессионального участника рынка ценных бумаг сам коммерческий банк находится не только в сфере действия чисто банковских рисков, но и в сфере рисков депозитарной деятельности, которые можно разделить на две основные категории:
риски, контролируемые депозитарием;
риски, контролируемые потребителями депозитарных услуг.
Следует учитывать, что инвесторы проявляют относительно меньшую строгость в отношении рисков, связанных с рыночными факторами, чем в отношении рисков, связанных с обеспечением сохранности активов или потерями в ходе технического осуществления операций с ценными бумагами. В целях минимизации рисков депозитарной деятельности и для удовлетворения потребностей депонентов в полном объеме необходимо применять систему риск-менеджмента, которая позволит снижать и управлять рисками в процессе обслуживания клиентов.
Депозитарная деятельность коммерческого банка представляется перспективным направлением деятельности для банков, желающих расширить круг своих клиентов за счет предоставления им большого
спектра услуг, усовершенствования депозитарных технологий и приведения депозитарного учета к единым стандартам. Все это в совокупности со снижением рисков позволит повысить их привлекательность для субъектов экономических отношений, желающих работать на рынке ценных бумаг.
Список использованной литературы
1. Управление активами банка
Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.
Бланк И.А. Управление капиталом предприятия. - М.: Ника-Центр, 2002.
Бланк И.А. Управление прибылью. - М.: Ника-Центр, 2002.
Богданова О.М. Коммерческие банки России: формирование условий устойчивого развития. - М.: Финстатинформ, 1998.
Бороздин П.Ю. Фондовый рынок и банки. - М.: Дело, 2001.
Деловая активность коммерческих банков в 2002 году. // Вопросы статистики. - 2003. - № 1.
Дмитриев-Мамонов В.А., Евзлин З.П. Теория и практика коммерческого банка /Под ред. М.И.Боголепова - М.: Менатеп-Информ, 1999.
Дроури К. Эконометрика банковской сферы. - М.: ЮНИТИ, 2002.
Дубенецкий И.Я. Проблемы финансовой отчетности банков в современных условиях. // Банковское дело. - 2000. - № 2.
Живалов В.Н. Финансовая система России: эффективность и устойчивость коммерческих банков. - М.: Экономика, 1999.
Колесников Ю.М. Управление активами коммерческого банка: Саратов, 2000.
Садвакасов К.К. Коммерческие банки. Управленческий анализ деятельности. Планирование и контроль. - М.: Ось-89, 1998.
Суская Е.П. Управление ссудными операциями как составная часть банковского менеджмента //Деньги и кредит, 2001.
Хандруев А.А. Управление рисками банка: научно-технический аспект //Деньги и кредит, 1997, №6.
Четыркин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. М.: Дело, 1995.
Ямпольский М.М. Особенности деятельности коммерческого банка //Деньги и кредит, 2000, №2.
http://www.glossary.ru/
2. Зарубежный опыт оценки деятельности банка. Рейтинговая система «КЭМЕЛ», ее содержание и возможности применения в России
Буздалин А.Н., Британишский А.В. Экспертная система анализа банков на основе методики CAMEL.// и банки. 2000г - №22.
Завьялов П.А. Конкурентоспособность и маркетинг//Российский экономический журнал. - 2005. - №12. -с.50-55.
Качалина Л. Н. Конкурентоспособный менеджмент // Л. Н. Качалина. - М.: Эксмо, 2006.
Кудашева Ю. Оценка конкурентоспособности коммерческих банков // Ю. Кудашева // Деньги и кредит. - 2006. - N 11. - 46-52.
Куликов Л. Банки и их роль в экономике. - М.: Финансы и статистика, 2001.
Масленченков Ю.В. Финансовый менеджмент в коммерческом банке. Книга третья: Технология финансового менеджмента клиента. - М., 1997.
Матовников М.Рисковая экспансия. //Эксперт. 2000г - № 11.
Седовой И.Ю. Анализ финансового состояния отдельных кредитных организаций. //Налогообложение, учет и отчетность. 2000г - №4.
Рассказов Е. А. Управление свободными ресурсами банка. - М., 1999.
Смирнов И.Е. Переход банков на международные стандарты финансовой отчетности: первый опыт. //Налогообложение, учет и отчетность. 2001г - №5.
Тосунян ГА Банковское дело и банковское законодательство в России: опыт, проблемы, перспективы. - М.: Дело, 1995.
Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник //Под ред. Е.С.Стояновой - М.: Перспектива, 1998.
Финансы и кредит: Учебник // Под ред. А.Ю. Казака. - Екатеринбург: МП, "ПИПП", 1994.
Эриашвили Н.Д. Банковская система РФ. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.
http://www.rbk.ru
3. Частное банковское обслуживание (private banking) перспективы развития в РФ
Банковское дело. Под ред. Белоглазовой Г.Н., Кроливецкой Л. П. - Спб., 2004.
Бригхем Ю., Галенски А. Финансовый менеджмент: Полный курс: В 2 т.: Пер. с англ. под ред. В.В.Ковалева. СПб.: Эк. школа, 1997.
Гусев А. И., Куликов А. В. Private Banking в России. Опыт элитного банковского обслуживания 2003.
Китаев А.А. Private banking (частное банковское обслуживание) в России и перспективы его развития регионах // Финансы и кредит № 36 (324) – 2008.
Коровяковский Д.Г. Развитие Private banking в России в условиях финансового кризиса // Финансы и кредит № 4 (340) – 2009.
Лаврушин О.И. Управление деятельностью коммерческого банка (банковский менеджмент). — М.: Юрист, 2007.
Овсийчук М.В., Сидельникова Л.Б.. Методы инвестирования капитала. — М.: Буквица, 2008.
Румянцев А. Private banking — эксклюзив для миллионеров // Финансовый директор. — №5. — 2008.
Теплухин П. Смокинг для инвестора // Forbes № 11 (68) ноябрь 2009.
Ческидов Б. Развитие банковских операций с ценными бумагами. — М.: Финансы и статистика, 2008.
Новости кредитно-финансового рынка «Расчеты и операционная работа в коммерческом банке», 2006, №6
Состояние и перспективы развития микрофинансирования в России «Банковское кредитование», 2006, №2
http://vip-money.com/articles/
http://www.amr.ru/research/
http://www.kommersant.ru/
http://www.bankir.ru/
4. Пути повышения конкурентоспособности банка на рынке депозитарных услуг
Андрианов А. Конкурентоспособность России в мировой экономике//Маркетинг. - 2006. - № 2. - с. 12-15.
Банковское дело. Под ред. Белоглазовой Г.Н., Кроливецкой Л. П. - Спб., 2004.
Бор М. 3., Пятенко В. В. Стратегическое управление банковской деятельностью. - М., 1995.
Бороздин П.Ю. Фондовый рынок и банки. - М.: Дело, 2001.
Васильева З.А. Иерархия понятий конкурентоспособности субъектов рынка/ 3. А. Васильева // Маркетинг в России и за рубежом. -2006. - № 2. - 83-90.
Говорова Н. Конкурентоспособность - основной фактор развития современной экономики / Н. Говорова // Проблемы теории и практики управления. - 2006. - № 4. - 25-37.
Деловая активность коммерческих банков в 2002 году. // Вопросы статистики. - 2003. - № 1.
Дмитриев-Мамонов В.А., Евзлин З.П. Теория и практика коммерческого банка /Под ред. М.И.Боголепова - М.: Менатеп-Информ, 1999.
Дробышевский М. Анализ конкуренции в российском банковском секторе/ Дробышевский, Пащенко. - М.:ИЭ1 И 1,2006. - 130 с.
Куликов А. Проблемы и перспективы развития банков в России // Рынок ценных бумаг. 2004. - № 18 (273). - с.22-24.
Овсийчук М.В., Сидельникова Л.Б.. Методы инвестирования капитала. — М.: Буквица, 2008.
Рассказов Е. А. Управление свободными ресурсами банка. - М., 1999.
Румянцев А. Private banking — эксклюзив для миллионеров // Финансовый директор. — №5. — 2008.
Световцева Т.А., Федорович Н.П. К вопросу о конкурентоспособности банковских продуктов как составляющей банковской конкуренции/Современные аспекты экономики. 2005. №1(68).
Ческидов Б. Развитие банковских операций с ценными бумагами. — М.: Финансы и статистика, 2008.
